投资要点
　　上两周数据要素指数下跌4.40%，市场情绪回落。
　　上两周数据要素指数（浙商计算机组自编）下跌4.40%，申万计算机指数下跌8.56%，沪深300指数下跌5.97%；年初至今数据要素指数上涨24.20%，申万计算机指数上涨17.30%，沪深300指数下跌1.63%；年初至今数据要素指数跑赢沪深300指数25.83pct。
　　宏观政策持续落地，政府发力赋能数字建设
　　近期，湖北省发改委发布《湖北省数据要素市场建设实施方案》提出建立有利于数据安全保护、有效利用、合规流通的产权制度和实现路径，破除数据要素合规高效流通的障碍，开展试点规范，打造数据流通交易示范应用场景。上海市人民政府办公厅发布《立足数字经济新赛道推动数据要素产业创新发展行动方案（2023-2025年）》提出到2025年，数据要素市场体系基本建成，国家级数据交易所地位基本确立；数据要素产业动能全面释放，数据产业规模达5000亿元，年均复合增长率达15%，引育1000家数商企业；建成数链融合应用超级节点，形成1000个高质量数据集，打造1000个品牌数据产品，选树20个国家级大数据产业示范标杆；数据要素发展生态整体跃升，网络和数据安全体系不断健全，国际交流合作全面深化。
　　国际环境造就机会与挑战并存，国内数据要素市场蓬勃发展
　　国际：8月9日，英伟达发布AI芯片GH200，黄仁勋称“它会疯狂推理”。英伟达当地时间周二在洛杉矶举行的SIGGRAPH大会上宣布了一项人工智能芯片的新配置，英伟达创始人CEO黄仁勋表示，新的芯片能加速生成式人工智能应用程序，并降低大模型的运行成本，让数据中心规模化。8月10日，美国总统拜登签署行政令设立对外投资审查机制，限制美国主体投资中国半导体和微电子、量子信息技术和人工智能领域。对此，中国外交部回应称：“中方对美方执意出台对华投资限制措施强烈不满、坚决反对，已向美方提出严正交涉。美方此举严重违反市场经济和公平竞争原则，严重破坏国际经贸秩序，严重扰乱全球产业链供应链稳定，严重损害中美两国乃至世界工商界利益，其实质是搞逆全球化、去中国化。”
　　国内：8月8日，央视网（新闻联播）消息，习近平总书记强调，发挥数据的基础资源作用和创新引擎作用，加快形成以创新为主要引领和支撑的数字经济。今年上半年，我国加快构建数据基础制度，不断释放数据要素潜能，助力数字经济迈向高质量发展。不断勾勒出国内数据要素发展新蓝图，市场呈现出蓬勃生机。
　　“数据确权难”成为数据要素市场发展的绊脚石
　　数据的特点之一为多种主体权利混合，使其发生权利冲突时往往不可一概而论。国家数据基础制度提出“公共数据、企业数据、个人信息数据”分类确权授权思路，以便于区分数据所涉及的个人、企业、公共机构等多类主体，从而进行逐一识别与划分权属。当前市场缺乏标准一致的数据平台，大数据交易所之间存在数据孤岛现象。超过总量80%的大数据资源，包括企业工商数据、电商数据、舆情数据等，均存在“数据持有但不所有”的问题。
　　风险提示
　　数据要素市场政策推进不及预期风险、技术更迭不达预期风险

研究报告全文：证券研究报告行业周报软件开发软件开发报告日期2023年08月18日数据要素交流大会接连开展数字经济合作日渐频繁数据要素行业双周报第十二期202387-2023818投资要点行业评级看好维持上两周数据要素指数下跌440市场情绪回落上两周数据要素指数浙商计算机组自编下跌440申万计算机指数下跌分析师刘雯蜀执业证书号s1230523020002沪深指数下跌年初至今数据要素指数上涨申万计8563005972420liuwenshu03stockecomcn算机指数上涨1730沪深300指数下跌163年初至今数据要素指数跑赢沪深300指数2583pct研究助理郑毅zhengyistockecomcn宏观政策持续落地政府发力赋能数字建设近期湖北省发改委发布湖北省数据要素市场建设实施方案提出建立有利于相关报告数据安全保护有效利用合规流通的产权制度和实现路径破除数据要素合规1看好国内下半年AI应用迎高效流通的障碍开展试点规范打造数据流通交易示范应用场景上海市人民来政策与需求共振人工智能政府办公厅发布立足数字经济新赛道推动数据要素产业创新发展行动方案行业周报2023729-2023-2025年提出到2025年数据要素市场体系基本建成国家级数据交20238112023814易所地位基本确立数据要素产业动能全面释放数据产业规模达5000亿元2数据要素研究框架且看年均复合增长率达引育家数商企业建成数链融合应用超级节点151000数据要素起舞共赴数字中国盛形成1000个高质量数据集打造1000个品牌数据产品选树20个国家级大数宴2023729据产业示范标杆数据要素发展生态整体跃升网络和数据安全体系不断健全国际交流合作全面深化3Office365Copilot定价超预国际环境造就机会与挑战并存国内数据要素市场蓬勃发展期办公场景中AI价值显现国际8月9日英伟达发布AI芯片GH200黄仁勋称它会疯狂推理英20230720伟达当地时间周二在洛杉矶举行的SIGGRAPH大会上宣布了一项人工智能芯片的新配置英伟达创始人CEO黄仁勋表示新的芯片能加速生成式人工智能应用程序并降低大模型的运行成本让数据中心规模化8月10日美国总统拜登签署行政令设立对外投资审查机制限制美国主体投资中国半导体和微电子量子信息技术和人工智能领域对此中国外交部回应称中方对美方执意出台对华投资限制措施强烈不满坚决反对已向美方提出严正交涉美方此举严重违反市场经济和公平竞争原则严重破坏国际经贸秩序严重扰乱全球产业链供应链稳定严重损害中美两国乃至世界工商界利益其实质是搞逆全球化去中国化国内8月8日央视网新闻联播消息习近平总书记强调发挥数据的基础资源作用和创新引擎作用加快形成以创新为主要引领和支撑的数字经济今年上半年我国加快构建数据基础制度不断释放数据要素潜能助力数字经济迈向高质量发展不断勾勒出国内数据要素发展新蓝图市场呈现出蓬勃生机数据确权难成为数据要素市场发展的绊脚石数据的特点之一为多种主体权利混合使其发生权利冲突时往往不可一概而论国家数据基础制度提出公共数据企业数据个人信息数据分类确权授权思路以便于区分数据所涉及的个人企业公共机构等多类主体从而进行逐一识别与划分权属当前市场缺乏标准一致的数据平台大数据交易所之间存在数据孤岛现象超过总量80的大数据资源包括企业工商数据电商数据舆情数据等均存在数据持有但不所有的问题风险提示数据要素市场政策推进不及预期风险技术更迭不达预期风险httpwwwstockecomcn19请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报正文目录1市场表现411板块表现上两周数据要素指数下跌440市场情绪回落412个股表现8月7日至8月18日中亦科技上涨203042行业观点汇总53政策要闻64行业新闻641国内大事件642国际大事件75风险提示7httpwwwstockecomcn29请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报图表目录图1数据要素指数与沪深300指数变化趋势202292-20238184表1数据要素行业重点个股市场表现回顾4表2近期政策汇总6数据要素指数成分股共47支8httpwwwstockecomcn39请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报1市场表现11板块表现上两周数据要素指数下跌440市场情绪回落上两周数据要素指数浙商计算机组自编下跌440申万计算机指数下跌856沪深300指数下跌597年初至今数据要素指数上涨2420申万计算机指数上涨1730沪深300指数下跌163年初至今数据要素指数跑赢沪深300指数2583pct市场情绪整体逐渐高涨图1数据要素指数与沪深300指数变化趋势202292-2023818资料来源Wind浙商证券研究所12个股表现8月7日至8月18日中亦科技上涨2030上两周涨幅前五的数据要素标的是中亦科技2030云赛智联1496人民网528浙数文化005久远银海-001年初至今涨幅前五的数据要素标的是久远银海11008人民网9674海天瑞声7121拓尔思7009云赛智联6999表1数据要素行业重点个股市场表现回顾资料来源Wind浙商证券研究所httpwwwstockecomcn49请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报2行业观点汇总1数据确权难成为数据要素市场发展的绊脚石数据的特点之一为多种主体权利混合使其发生权利冲突时往往不可一概而论国家数据基础制度提出公共数据企业数据个人信息数据分类确权授权思路以便于区分数据所涉及的个人企业公共机构等多类主体从而进行逐一识别与划分权属当前市场缺乏标准一致的数据平台大数据交易所之间存在数据孤岛现象超过总量80的大数据资源包括企业工商数据电商数据舆情数据等均存在数据持有但不所有的问题2数据要素市场前景广阔根据国家工业信息安全发展中心的测算2021年中国数据要素市场规模达到815亿元2025年将翻一番有望突破1749亿元当前我国的数字资源虽然已经有了相当大的体量但并没有生成与之体量相匹配的数据要素市场我国开放数据集规模约为美国的11数据要素市场的发展前景广阔我们认为数据要素市场的全力发展需要多方共同努力政府应当把握宏观方向积极释放相关政策鼓励并引导企业加大相关方面的投入加强监管数据交易机构应当全力搭建全国性的统一标准的数据确权流通平台以便于解决各大交易所之间的数据孤岛问题明确交易规则数据要素市场的探索需要各地因地制宜以区域化发展格局构建数据要素市场体系httpwwwstockecomcn59请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报3政策要闻表2近期政策汇总资料来源Wind浙商证券研究所4行业新闻41国内大事件18月3日赛迪研究院信息化与软件产业研究所正式发布中国大数据区域发展水平评估报告2023年报告聚焦基础环境产业发展融合应用三个关键维度选取相关典型指标以全国31个省市自治区为研究对象对各地大数据政策体系产业发展应用生态等的发展情况进行横向综合评估和深入对比分析总结各地在推动大数据和数字经济高质量发展方面的成效亮点特色模式和经验做法大数据和数字经济互为表里互促共进随着数字经济蓬勃兴起大数据发展从以技术为中心向以价值为中心转移外在表征逐步减弱核心驱动作用不断增强制度产业应用发展环境与数字经济形成紧密联动持续跟踪大数据区域发展水平有助于从根本上把握数字经济区域发展脉络来源中国电子信息产业发展研究院28月7日中国互联网协会发布数据确权风险控制通则征求意见稿本文件确立了数据确权风险控制框架规定了数据采集存储加工分析使用和交互交易环节确权风险控制要求本文件适用于企业内部处理个人数据和非个人数据时的确权安全也适用于数据交易过程中的确权安全来源中国互联网协会38月8日央视网新闻联播消息习近平总书记强调发挥数据的基础资源作用和创新引擎作用加快形成以创新为主要引领和支撑的数字经济今年上半年我国加快构建数据基础制度不断释放数据要素潜能助力数字经济迈向高质量发展当前我国数据要素产业生态逐步健全已发布33项大数据领域国家标准数据要素流通标准体系逐步建立广东天津等多地探索建立首席数据官机制加快培育数据管理人才httpwwwstockecomcn69请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报建设成立12个大数据领域国家新型工业化产业示范基地产业集聚效益持续激发随着各地加快探索数据流通新模式创新场景应用数据要素价值的持续释放正成为推动经济高质量发展的新动能2022年我国大数据产业规模达157万亿元同比增长18数据产量达81ZB同比增长227占全球数据总产量105数据资源供给能力和流通应用创新不断提升数据要素正成为劳动力土地资本技术之外最先进最活跃的新生产要素来源央视网48月11日2023东湖算力与大数据创新大会在武汉召开众多院士行业领袖产业精英等大咖齐聚东湖之滨聚焦算力基础设施建设产业集群打造产业应用加速等热点话题共同探讨计算产业发展新趋势及新挑战会上解读了湖北省加快发展算力与大数据产业三年行动方案湖北将实施基础设施升级要素市场建设产业强链延链应用场景推广未来产业引育市场主体培育数字安全筑基等7大专项行动力争到2025年产业规模整体跃升算力与大数据产业规模突破1500亿元成为国家算力网络中部枢纽建成全国算力与大数据创新发展的核心区来源湖北省人民政府58月16日2023中国数字经济创新发展大会在汕头市隆重开幕本次大会以聚数联侨数创未来高质量推进新型工业化为主题聚力打造国家级数字经济产业交流合作平台数字经济国际合作的重要窗口来源南方日报42国际大事件18月9日英伟达发布AI芯片GH200黄仁勋称它会疯狂推理英伟达当地时间周二在洛杉矶举行的SIGGRAPH大会上宣布了一项人工智能芯片的新配置英伟达创始人CEO黄仁勋表示新的芯片能加速生成式人工智能应用程序并降低大模型的运行成本让数据中心规模化这款最新发布的人工智能芯片GH200使用与英伟达当前最高端的AI芯片H100相同的GPU但配备141GB的内存以及72核的ARM芯片H100的内存为80GB这款芯片是为全球数据中心的横向扩展而设计的黄仁勋在发布会上表示黄仁勋还表示新的芯片将于明年第二季度起通过英伟达的经销商供货并在今年年底前提供样品但目前这款芯片的价格仍未公布来源第一财经28月10日美国总统拜登签署行政令设立对外投资审查机制限制美国主体投资中国半导体和微电子量子信息技术和人工智能领域对此中国外交部回应称中方对美方执意出台对华投资限制措施强烈不满坚决反对已向美方提出严正交涉美方此举严重违反市场经济和公平竞争原则严重破坏国际经贸秩序严重扰乱全球产业链供应链稳定严重损害中美两国乃至世界工商界利益其实质是搞逆全球化去中国化来源第一财经5风险提示数据要素市场政策推进不及预期风险尽管政策推进在过去并未出现过背离预期的情况但是仍可能出现数据产业政策推进不及预期最终市场规模并未达到工信部预测水平各地政府政策落实水平层次不齐的情况而整体政策推进不及预期意味着数据交付产业的萎缩将压缩公司市场空间技术更迭不达预期风险数据要素市场仍在萌芽初期技术或不达预期httpwwwstockecomcn79请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报表附录数据要素指数成分股共47支IT系统包含平台建ST实达万达信息南威软件东方国信税友股份数字政通设及数据管理等IDC奥飞数据光环新网数据要素数据采集大华股份海康威视汇纳科技产业链环数据库海量数据润泽科技数据港星环科技创意信息太极股份节数据确权人民网数据处理海天瑞声拓尔思数据交易所云赛智联浙数文化华扬联众广电运通数据要素驱动下产生的新型商业模山大地纬久远银海中科软易华录深桑达新点软件型具备数据源数据处理能力上海钢联卓创资讯航天宏图中国联通中国电信中国移动数据安全信息安全格尔软件中新赛克浩瀚深度美亚柏科安恒信息奇安信启明星辰招采博思软件IT运维新炬网络中亦科技博睿数据资料来源Wind浙商证券研究所httpwwwstockecomcn89请务必阅读正文之后的免责条款部分行业周报股票投资评级说明以报告日后的6个月内证券相对于沪深300指数的涨跌幅为标准定义如下1买入相对于沪深300指数表现20以上2增持相对于沪深300指数表现10203中性相对于沪深300指数表现1010之间波动4减持相对于沪深300指数表现10以下行业的投资评级以报告日后的6个月内行业指数相对于沪深300指数的涨跌幅为标准定义如下1看好行业指数相对于沪深300指数表现10以上2中性行业指数相对于沪深300指数表现1010以上3看淡行业指数相对于沪深300指数表现10以下我们在此提醒您不同证券研究机构采用不同的评级术语及评级标准我们采用的是相对评级体系表示投资的相对比重建议投资者买入或者卖出证券的决定取决于个人的实际情况比如当前的持仓结构以及其他需要考虑的因素投资者不应仅仅依靠投资评级来推断结论法律声明及风险提示本报告由浙商证券股份有限公司已具备中国证监会批复的证券投资咨询业务资格经营许可证编号为Z39833000制作本报告中的信息均来源于我们认为可靠的已公开资料但浙商证券股份有限公司及其关联机构以下统称本公司对这些信息的真实性准确性及完整性不作任何保证也不保证所包含的信息和建议不发生任何变更本公司没有将变更的信息和建议向报告所有接收者进行更新的义务本报告仅供本公司的客户作参考之用本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户本报告仅反映报告作者的出具日的观点和判断在任何情况下本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议投资者应当对本报告中的信息和意见进行独立评估并应同时考量各自的投资目的财务状况和特定需求对依据或者使用本报告所造成的一切后果本公司及或其关联人员均不承担任何法律责任本公司的交易人员以及其他专业人士可能会依据不同假设和标准采用不同的分析方法而口头或书面发表与本报告意见及建议不一致的市场评论和或交易观点本公司没有将此意见及建议向报告所有接收者进行更新的义务本公司的资产管理公司自营部门以及其他投资业务部门可能独立做出与本报告中的意见或建议不一致的投资决策本报告版权均归本公司所有未经本公司事先书面授权任何机构或个人不得以任何形式复制发布传播本报告的全部或部分内容经授权刊载转发本报告或者摘要的应当注明本报告发布人和发布日期并提示使用本报告的风险未经授权或未按要求刊载转发本报告的应当承担相应的法律责任本公司将保留向其追究法律责任的权利浙商证券研究所上海总部地址杨高南路729号陆家嘴世纪金融广场1号楼25层北京地址北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦E座4层深圳地址广东省深圳市福田区广电金融中心33层上海总部邮政编码200127上海总部电话862180108518上海总部传真862180106010浙商证券研究所httpswwwstockecomcnhttpwwwstockecomcn99请务必阅读正文之后的免责条款部分