本周核心观点：2023年2月第4周，15城二手房成交面积升至223.56万平，为今年以来单周最高值。同比/环比分别增长82.4%/19.7%。30城新房成交面积回升至302.89万平，同比降1.9%，环比升16.3%。库存方面，15城库存面积环比下降，去化周期延长。融资方面，本周发债主体以地方和中央国企为主，规模环比上周略有回落。拿地方面，2月21日，杭州结束2023年首轮供地，出让的13宗地块中，8宗触顶、2宗溢价、3宗底价成交，收金182.23亿元，平均溢价率9.3%。滨江连落三子，浙江中豪等浙系民企，华润置地、厦门建发等国央企，南昌市政等外地城投均有收获。2月23日，苏州完成首批集中供地，11宗宅地全部出让成功，3宗触顶、2宗溢价、6宗底价成交，总收金约140亿，平均溢价率7.46%。国央企为拿地主力，中建三局竞得两宗地块，保利、华润置地、招商蛇口、建发、苏州高新也各有所得。
　　重点政策解读：2月20日，证监会表示已于近日启动不动产私募投资基金试点工作，指导基金业协会新设“不动产私募投资基金”类别，同日正式发布《试点备案指引》（试行）。《指引》中不动产私募投资基金的投资范围，拓展至存量商品住宅，股债比及扩募限制有适度放宽，同时允许通过申请经营性物业贷款、并购贷款等方式，扩充投资资金来源。我们认为，设立不动产私募投资基金，有望为房企存量商品住宅等项目引入增量资金来源，促进资产盘活和提质增效，更好支持“保交楼”与“保民生”工作。2月22日，常州出台10条措施优化房地产相关政策，取消新房2年限售期限。我们认为，常州、扬州等地取消或放松包括限售在内的限制性政策，有助于当地楼市企稳复苏，对其他城市也有一定指示意义。限售制度优化有助于释放换房需求，进一步活跃存量市场。在近期二手房市场有所复苏的背景下，放松新房限售也有利于打通新房二手房流转渠道，或将提高新房吸引力，促进当地楼市良性循环。
　　一周行情回顾：本周（2023/02/20-2023/02/26）申万房地产指数上涨0.94%，跑输上证综指0.40pct，在各类板块中位列第19/31，恒生地产建筑业指数下跌1.08%，跑赢恒生综指2.06pct。本周涨幅前3的地产公司分别为：绿景中国地产（27.64%）、中梁控股（15.87%）、祥生控股集团（10.14%）；本周跌幅前3的地产公司分别为：万通发展（-12.76%）、力高集团（-9.79%）、希慎兴业（-7.79%）。本周恒生物业服务及管理板块下跌3.22%，跑输恒生综指0.08pct，在各类板块中位列第11/13。本周涨幅前3的物业公司分别为：正荣服务（1.96%）、第一服务控股（1.85%）、佳源服务（1.02%）；本周跌幅前3的物业公司分别为：建业新生活（-9.85%）、碧桂园服务（-6.56%）、新城悦服务（-5.58%）。
　　地产市场监测：本周（2023/02/18-2023/02/24）30个大中城新房成交面积302.89万平方米，同比下降1.88%，环比上升16.34%。15城二手房成交面积223.56万平方米，同比上升82.40%，环比上升19.73%。监测16个重点城市库存面积18422.43万平方米，环比下降0.25%，去化周期106.64周，较上周延长0.50周。上周（2023/02/13-2023/02/19）100大中城市土地供应建面2481.45万平方米，同比上升17.34%，环比上升29.52%；土地成交建面2498.50万平方米，同比上升5.71%，环比下降6.23%；供需比上升为0.99，溢价率为4.13%。
　　房企融资情况：本周（2023/02/18-2023/02/24）房企境内新发债总额为111.50亿元，同比下降33.83%，环比下降28.16%；债务总偿还量为138.62亿元，同比上升28.50%，环比上升483.11%；净融资额-27.12亿元。
　　风险因素：政策风险：政策放松进度不及预期。市场风险：地产行业市场恢复不及预期，行业资金压力缓解不及预期。
　　
　　

研究报告全文：房地产行业第8周周报二手房成交创年内新高苏杭土拍持续回暖TableReportDate2023年2月26日江宇辉地产行业首席分析师执业编号S1500522010002联系电话8618621759430邮箱jiangyuhuicindasccomTableTitle证券研究报告二手房成交创年内新高苏杭土拍持续回暖TableReportDate2023年2月26日行业研究摘要Tabl行业周报eReportTypeTableSTableSummaryummary本周核心观点2023年2月第4周15城二手房成交面积升至22356万平为今年以来单周最高值同比环比分别增长82419730城新房成TableStockAndRank房地产行业交面积回升至30289万平同比降19环比升163库存方面15城库存面积环比下降去化周期延长融资方面本周发债主体以地方和中央国投资评级看好企为主规模环比上周略有回落拿地方面2月21日杭州结束2023年上次评级看好首轮供地出让的13宗地块中8宗触顶2宗溢价3宗底价成交收金18223亿元平均溢价率93滨江连落三子浙江中豪等浙系民企华润置地厦门建发等国央企南昌市政等外地城投均有收获月日苏州TableA江宇辉uthor地产行业首席分析师223完成首批集中供地11宗宅地全部出让成功3宗触顶2宗溢价6宗底价执业编号S1500522010002成交总收金约140亿平均溢价率746国央企为拿地主力中建三局联系电话8618621759430竞得两宗地块保利华润置地招商蛇口建发苏州高新也各有所得邮箱jiangyuhuicindasccom重点政策解读2月20日证监会表示已于近日启动不动产私募投资基金试点工作指导基金业协会新设不动产私募投资基金类别同日正式发布试点备案指引试行指引中不动产私募投资基金的投资范围拓展至存量商品住宅股债比及扩募限制有适度放宽同时允许通过申请经营性物业贷款并购贷款等方式扩充投资资金来源我们认为设立不动产私募投资基金有望为房企存量商品住宅等项目引入增量资金来源促进资产盘活和提质增效更好支持保交楼与保民生工作月日常州出台条22210措施优化房地产相关政策取消新房2年限售期限我们认为常州扬州等地取消或放松包括限售在内的限制性政策有助于当地楼市企稳复苏对其他城市也有一定指示意义限售制度优化有助于释放换房需求进一步活跃存量市场在近期二手房市场有所复苏的背景下放松新房限售也有利于打通新房二手房流转渠道或将提高新房吸引力促进当地楼市良性循环一周行情回顾本周20230220-20230226申万房地产指数上涨094跑输上证综指040pct在各类板块中位列第1931恒生地产建筑业指数下跌108跑赢恒生综指206pct本周涨幅前3的地产公司分别为绿景中国地产2764中梁控股1587祥生控股集团1014本周跌幅前3的地产公司分别为万通发展-1276力高集团-979希慎兴业本周恒生物业服务及管理板块下跌跑输恒生-779322综指008pct在各类板块中位列第1113本周涨幅前3的物业公司分别为正荣服务196第一服务控股185佳源服务102本周跌幅前3的物业公司分别为建业新生活-985碧桂园服务-656新城悦服务-558地产市场监测本周20230218-2023022430个大中城新房成交面积30289万平方米同比下降188环比上升163415城二手房成交面积22356万平方米同比上升8240环比上升1973监测16个重点城市库存面积1842243万平方米环比下降025去化周期10664周较上周延长050周上周20230213-20230219100大中城市土地供应建面248145万平方米同比上升1734环比上升2952土地成交建面249850万平方米同比上升571环比下降623供需比上升为099溢价率为413房企融资情况本周20230218-20230224房企境内新发债总额为11150亿元同比下降3383环比下降2816债务总偿还量为13862亿元信达证券股份有限公司同比上升2850环比上升48311净融资额-2712亿元CINDASECURITIESCOLTD风险因素政策风险政策放松进度不及预期市场风险地产行业市场恢复北京市西城区闹市口大街9号院1号楼不及预期行业资金压力缓解不及预期邮编100031请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom2目录1地产政策追踪411重点政策解读412地产政策回顾52一周行情回顾921房地产板块922物业板块923重点公司公告103地产市场监测1331新房成交数据1332二手房成交数据1333土地市场情况1434库存及去化164房企融资情况1842房企融资详情1843房企信用情况19风险因素19图表目录图表1本周政策回顾5图表2本周房地产板块行情走势9图表3本周申万全行业板块涨跌幅9图表4本周地产股涨幅前10名9图表5本周地产股跌幅前10名9图表6本周物业板块行情走势10图表7本周恒生全行业板块涨跌幅10图表8本周物业股涨幅前10名10图表9本周物业股跌幅前10名10图表10本周重点公司公告10图表1130大中城市商品房成交面积及同比环比增速13图表12按城市能级划分商品房成交面积同比增速13图表13按城市能级划分商品房成交面积环比增速13图表142023年1月新建住宅价格和同比及环比增速13图表1515城二手房成交面积及同比和环比增速14图表16按城市能级分二手房成交面积同比增速14图表17按城市能级划分二手房成交面积环比增速14图表182023年1月70大中城市二手房价格指数同环比增速14图表19100大中城土地供应面积及同比增速14图表20100大中城土地成交面积及同比增速14图表21100大中城土地供需比倍15图表22上周按城市能级划分土地供应成交面积增速及供需比15图表23100大中城土地成交楼面均价及溢价率15图表24上周按城市能级划分成交楼面均价及溢价率15图表25集中供地情况16图表2615城库存面积及去化周期16图表27一线城市库存面积及去化周期16图表28二线城市库存面积及去化周期16图表29三线城市库存面积及去化周期16图表30重点城市库存和去化周期情况17图表31境内新发债规模及同比增速18图表32债务偿还规模及债务净融资规模18图表33房企债券相关公告18图表34房企债券发行详情18图表35房企最新负面事件19图表36境外评级机构对房企主体评级调整19请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom31地产政策追踪11重点政策解读政策内容证监会启动不动产私募投资基金试点支持不动产市场平稳健康发展近日证监会启动了不动产私募投资基金试点工作证监会指导基金业协会在私募股权投资基金框架下新设不动产私募投资基金类别并采取差异化的监管政策此次试点工作按照试点先行稳妥推进的原则符合一定条件的私募股权投资基金管理人可以按照试点要求募集设立不动产私募投资基金进行不动产投资试点参与试点工作的私募股权投资基金管理人须股权结构稳定公司治理健全实缴资本符合要求主要出资人及实际控制人不得为房地产开发企业及其关联方具有不动产投资管理经验和不动产投资专业人员最近三年未发生重大违法违规行为等不动产私募投资基金的投资范围包括特定居住用房包括存量商品住宅保障性住房市场化租赁住房商业经营用房基础设施项目等下一步证监会将根据试点工作实践情况及时总结评估完善试点政策和规则支持私募基金不断丰富产品类型发挥服务实体经济的功能作用政策解读第三支箭稳步推进进一步完善房企股权融资渠道2022年11月28日证监会提出资本市场支持房地产企业股权融资的5项措施除恢复房企并购重组与再融资调整完善境外上市政策之外还提出要积极发挥私募股权投资基金作用开展不动产私募投资基金试点2月20日证监会表示已于近日启动不动产私募投资基金试点工作同日基金业协会正式发布不动产私募投资基金试点备案指引试行投资范围拓展至存量商品住宅适度放宽股债比及扩募限制投资范围方面不动产投资范围包含特定居住用房包括存量商品住宅保障性住房市场化租赁住房商业经营用房写字楼商场酒店等和基础设施项目传统和新型基础设施等其中存量商品住宅要求五证齐全即已取得国有土地使用证建设用地规划许可证建设工程规划许可证建筑工程施工许可证预售许可证为已经实现销售或者主体建设工程已开工的存量商品住宅项目资金限制方面适度放宽股债比及扩募限制允许基于商业合理性将基金财产对外提供抵质押通过申请经营性物业贷款并购贷款等方式扩充投资资金来源出资人方面要求主要出资人及实际控制人不得为房地产开发企业及其关联方增量资金有望盘活存量资产更好支持保交楼与保民生工作根据基金业协会数据截至2022年末协会存续私募股权房地产基金838只规模4043亿元存续私募股权基础设施基金1424只规模121万亿元存续的两类私募基金主要投向商业地产交通基础设施物流仓储市政工程开发与建设等我们认为设立不动产私募投资基金有望为房企存量商品住宅等项目引入增量资金来源促进资产盘活和提质增效更好支持保交楼与保民生工作请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom4政策内容常州将出台10条房产新政拟取消新建商品住房2年的限售期限2月22日常州市提出因城施策从四个方面出台10条措施优化房地产相关政策促进房地产市场平稳健康发展在大力支持多孩家庭购房方面常州计划提高多孩家庭首次住房公积金贷款额度在家庭实际可贷额度的基础上二孩家庭再增加20万元三孩家庭再增加30万元同时为进一步支持改善性住房需求增强市场流动性常州市将取消新建商品住房2年的限售期限商品住房自取得不动产权证后即可上市交易政策解读取消新房2年限售期常州楼市限制性政策继续优化2017年常州成为江苏首个实施限售政策的城市要求新购买商品住房包括二手住房在取得产权证后满2年才可上市交易2020年限售期延长至4年2022年5月常州市限售年限由4年缩短至2年9月取消了二手房限售常州本次出台的10条措施优化地产相关政策中进一步提出取消新房的2年限售期2月20日扬州市住建局也提出部分放松限售政策在扬州市区新购改善性住房的原有住房取得不动产权证书即可上市交易打通新房二手房流转渠道促进楼市良性循环我们认为常州扬州等地取消或放松包括限售在内的限制性政策有助于当地楼市企稳复苏对其他城市也有一定指示意义另外限售制度优化有助于释放换房需求进一步活跃存量市场在近期二手房市场有所复苏的背景下放松新房限售也有利于打通新房二手房流转渠道或将提高新房吸引力促进当地楼市良性循环12地产政策回顾中央政策层面证监会启动不动产私募投资基金试点工作人民银行和银保监会起草金融支持住房租赁市场发展的意见征求意见稿提出重点支持自持物业的专业化规模化住房租赁企业发展地方政策层面多地针对首套房贷利率与限售扬州常州首套房认定日照限购沈阳带押过户淮安租赁住房宁波公积金新疆大连汕头常州等政策措施进行了调整北京青岛长春惠州等地发布2023年建设用地供应计划图表1本周政策回顾日期发布地区内容今年中央一号文件提出稳步提高土地出让收益用于农业农村比例这是2018年中央一号文件首次提出调整完善土地出让收入使用范围之后再次强调这一要求在加快建设农业强国的新时期这传递出中央健全乡村振兴多元投入机制的坚定决心作为一项重大制度安排相关工作近年来持续推进0219全国2020年中办国办明确到十四五期末以省区市为单位核算土地出让收益用于农业农村的比例要达到50以上2021年中央农办财政部农业农村部印发关于提高土地出让收入用于农业农村比例的考核办法2022年以来四川河南山东等省份出台规定又提出了细化要求2月18日沈阳市委市政府印发了实施积极生育支持措施促进人口长期均衡发展实施方案实施住房支持政策方面实施方案明确在配租公租房时对于符合住房保障条件且有未成年子女的家庭可以优先配租可根据未成年子女数量在户型选择等方面给予适当照顾落实支持多孩家庭0219沈阳购买自住住房的政策对生育二孩三孩未满18周岁的居民家庭在沈阳行政区域内已拥有2套住房的可在限购区域内再购买1套新建商品住房对生育二孩三孩未满18周岁的住房公积金缴存职工家庭使用住房公积金贷款购买自住房的贷款限额可放宽到当期最高贷款额度的13倍请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom5近日2023年大连市住房公积金管理工作会议召开2月17日根据大连发布微信公众号发文今年大连市住房公积金将立足民生保障定位和普惠性公共服务属性从全市经济社会发展工作大局0219大连和缴存人需求出发陆续出台和实施系列惠民便民政策措施支持和保障合理住房需求提升群众办事便利度和满意度促进大连经济社会和房地产市场平稳健康发展切实增强广大缴存人获得感和幸福感此外2023年大连市住房公积金管理中心将有10条惠民政策和10条便民措施出台近日石家庄市住房和城乡建设局印发通知决定在全市范围启用商品房买卖合同电子签约根据通知自2023年5月1日起在售房地产开发企业在签订商品房买卖合同时须通过商品房买卖合同0219石家庄网签系统进行电子合同网签签订电子版商品房买卖合同时开发企业加盖电子签章购房人通过手写板或手机进行电子签名近日汕头市住房和城乡建设局发布关于公开征求汕头市住房公积金管理委员会关于汕头市个人住房公积金贷款转商业贴息贷款实施办法征求意见稿意见的公告意见稿中提到的个人住房0219汕头公积金贷款转商业贴息贷款是指汕头市住房公积金管理中心与个人住房公积金贷款业务承办银行合作以银行自有的资金向借款人提供商业性个人住房贷款贷款利率高于公积金贷款利率产生的利息差额由公积金中心补贴的贷款方式2月16日湖南省岳阳市举办第十一期企业家沙龙据悉本场沙龙主要聚焦房地产行业重点针对当前房地产业发展面临的系列困难和挑战与会地产行业民营企业代表围绕房地产行业发展态势营0219岳阳商环境优化提振消费信心稳预期助企纾困保交楼等内容畅所欲言就代表反映的问题和提出的建议现场与相关部门负责人研究解决办法逐一作出答复和回应为推动全市房地产业向新发展模式平稳过渡省域副中心城市建设提供更加有力的支撑近日淮安市住建局发布重要公告事关房产交易开发管理等在房屋交易方面购买一二手住房无需提供购房资格证明卖房时贷款没有还完不需要先偿还贷款可以带押办理过户手续卖住0219淮安房1年内再购买住房的退个人所得税等在开发建设方面全市原则上不新建征收拆迁安置房房屋征收拆迁鼓励货币安置房票安置等在管理服务方面允许房地产开发企业使用符合条件的商业银行保函释放监管账户中相应额度资金等近日证监会启动了不动产私募投资基金试点工作证监会指导基金业协会在私募股权投资基金框架下新设不动产私募投资基金类别并采取差异化的监管政策此次试点工作按照试点先行稳妥推进的原则符合一定条件的私募股权投资基金管理人可以按照试点要求募集设立不动产私募投资基金进行不动产投资试点参与试点工作的私募股权投资基金管理人须股权结构稳定公司治理健0220全国全实缴资本符合要求主要出资人及实际控制人不得为房地产开发企业及其关联方具有不动产投资管理经验和不动产投资专业人员最近三年未发生重大违法违规行为等不动产私募投资基金的投资范围包括特定居住用房包括存量商品住宅保障性住房市场化租赁住房商业经营用房基础设施项目等下一步证监会将根据试点工作实践情况及时总结评估完善试点政策和规则支持私募基金不断丰富产品类型发挥服务实体经济的功能作用2023年2月20日贷款市场报价利率LPR为1年期LPR为3655年期以上LPR为430220全国以上LPR在下一次发布LPR之前有效自去年8月以来LPR已连续半年未动新疆住房公积金网站发布新疆维吾尔自治区住房公积金个人住房贷款业务规范3月1日起实施规范提出住房公积金个人住房贷款额度不超过实际房价不包合单独注明的车库车位价款0220新疆建筑面积超过144平方米的普通住宅按144平方米计算房屋总价的80所购住房为商品房的实际房价为合同价所购住房为再交易住房的实际房价不超过交易价计税价内部稽核价中的最低者商业银行个人住房贷款置换为住房公积金个人住房贷款的实际贷款额度不超过商业贷款余额扬州市住建局于2月20日出台关于积极支持刚需和改善性住房需求的通知通知共有8条措施包括放宽新房购买条件完善二手房交易政策优化公积金贷款业务首套房契税补贴调整首套房商业贷款利率等通知提到在市区新购买改善性住房的其原有住房取得不动产权证书即可上市交0220扬州易这意味着扬州取消二手房3年限售政策此外扬州实行新发放首套住房商业性个人住房贷款利率政策动态调整长效机制阶段性将全市首套住房商业性个人住房贷款利率的下限由现行的LPR-20BP调整为LPR-50BP这意味着扬州首套房贷款的利率下限由之前的最低41下调至最低38数据显示上周楼市成交出现回落上周213219新建商品住宅成交面积908万平方米环比减少4018全市只有3个区成交面积超过1万平方米比如大浦东上周成交滑落到184万平方米环比减少2490青浦成交排名全市第一为201万平方米减少接近7成大浦东成交1830220上海万平方米环比减少2531嘉定成交109万平方米成交维持稳定市区范围成交缩水更严重比如虹口黄浦老静安都不超过1千平方米不少项目过了签约期导致数据快速下降因此全市成交数据表现不佳在首套住房贷款利率政策动态调整机制下2月百城首套主流利率再创2019年以来新低23城市首套房贷利率下降首套利率低千房贷利率下限41的城市增加至34城市监测显示2月份符0220全国合首套利率动态调整的38城市中石家庄哈尔滨长春福州等17个城市首套房贷利率回调至4以内贝壳研究院监测的103个重点城市中共23个城市下调了首套房贷款利率北京市规划自然资源委今日发布的北京市2023年度建设用地供应计划显示北京2023年度计划0221北京安排建设用地供应总量31903630公顷中心城区的供应比例保持在20左右重点向城市副中心和多点地区倾斜供应比率稳定在60左右请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom6广州市规划和自然资源局通过媒体发布国有建设用地使用权网上挂牌出让公告公告显示广州市规划和自然资源局以挂牌方式出让16宗国有建设用地使用权这16宗地块总建筑面积21425万平方0221广州米总挂牌起始价约32401亿元从地块区域分布来看番禺最多共有5宗其次是荔湾4宗海珠3宗增城2宗另外天河和白云各1宗杭州首批供地开拍本轮共推出13宗涉宅地总起价1667亿元总出让面积5436万平方米13宗0221杭州涉宅地共收金18223亿元本批次集中供地平均溢价率92其中8宗地块封顶摇号溢价成交2宗底价出让3宗1月份郑州全市商品房批准预售面积5308万平方米其中商品住宅批准预售面积4631万平方米非住宅批准预售面积677万平方米郑州全市商品房销售8210套间销售面积8095万平0221郑州方米销售均价10907元平方米其中商品住宅销售4920套销售面积6218万平方米销售均价11879元平方米非住宅销售3290套间非住宅销售面积1877万平方米非住宅销售均价为7688元平方米青岛自然资源和规划局发布2023年第一批次住宅用地拟出让地块详细清单表根据公告披露20230221青岛年青岛市辖区第一批次住宅用地共计14宗总占地面积467万总建面11368万其中崂山区2宗市北区3宗李沧区3宗城阳区2宗西海岸新区4宗可以看出此次供应以主城区为主郑州市发展和改革委员会发布郑州市人民政府关于印发郑州市2023年国民经济和社会发展计划的通知政策解读2023年国民经济和社会发展主要任务和措施有坚持促发展与保安全并进推动经济0222郑州秩序安全稳定包括扎实做好问题楼盘化解和保交楼工作抓紧抓实安置房建设促进房地产业良性循环和健康发展和精准施策防范化解各类潜在经济风险坚持稳增长与扩内需并进推动经济平稳向好发展包括紧盯项目扩投资提振市场促消费挖掘潜力扩出口和高效统筹稳运行等2月20-21日宁波市房地产工作座谈会暨中央财政支持住房租赁试点现场会在余姚市召开会议要0222宁波求各地要切实发挥房地产业的经济支柱性作用推动经济运行整体向好发展扎实做好住房租赁试点发展工作着力打造住房租赁市场发展的宁波模式常州市近日将因城施策从四个方面出台10条措施优化房地产相关政策以促进房地产市场平稳健康发展其中常州计划提高多孩家庭首次住房公积金贷款额度在家庭实际可贷额度的基础上二孩0222常州家庭再增加20万元三孩家庭再增加30万元同时为进一步支持改善性住房需求增强市场流动性将取消新建商品住房2年的限售期限商品住房自取得不动产权证后即可上市交易近日长春市规划和自然资源局公布了2023年度国有建设用地供应计划根据供应计划2023年长春市区含九台区双阳区拟供应土地包括住宅用地商业用地工业用地公服用地以及交通运输用0222长春地五大类总面积2456公顷其中住宅用地288公顷商品住宅187公顷棚改住宅97公顷租赁住房4公顷占比12商服用地223公顷占比9工矿仓储用地934公顷占比38公服用地276公顷占比11交通设施用地735公顷占比30中国土地网公布了广东省惠州市市本级2023年第一批与惠阳区淡水街道南站片区拟出让住宅用地地块0222惠州清单共7宗总用地面积429公顷总建筑面积1328万方拟出让时间最迟为05月17日7宗地块分布于大亚湾2宗惠城区1宗仲恺高新区3宗惠阳区1宗中指研究院统计数据显示全国楼市仍未出现明显回暖迹象其监测的重点100城新房周度成交增长0222全国幅度较为有限2023年第8周同比增长约13世邦魏理仕22日发布2023年中国房地产市场展望报告指出防疫措施的全面优化和全国感染率快速过峰成为2023年中国经济转折的关键动因并有望大幅度提振商业地产市场表现调查发现率先受益的消费和旅游市场在带动购物中心租金回温的同时进一步利好仓储物流市场经济动能和企0222全国业景气度的提升也将使写字楼市场需求企稳回升与此同时低息环境为商业地产投资活动的反弹提供了良好的金融环境投资者情绪明显改善该机构预计2023年中国商业地产投资市场全年交易额超2500亿元人民币同比上涨15-20财政部部长刘昆表示积极稳妥防范化解风险隐患牢牢守住不发生系统性风险底线要继续抓实化解地方政府隐性债务风险要加强地方政府融资平台公司治理从解决基础性问题入手对融资平台公司进行有效治理防范地方国有企事业单位平台化逐步剥离政府融资功能聚焦主业发展0223全国建立现代企业制度规范法人治理结构形成政府和企业界限清晰责任明确风险可控的良性机制要积极配合防范化解重要领域风险用好政策工具箱支持刚性和改善性住房需求加大保障性租赁住房供给配合做好保交楼稳民生工作促进房地产市场平稳发展2月23日中国人民银行等五部门联合发布金融支持横琴粤澳深度合作区和前海深港现代服务业合作区建设意见意见其中指出允许前海合作区内证券公司期货公司通过境外上市等跨境融资方式补充资本金支持前海合作区内企业依法利用香港开放式基金型公司或有限合伙基金等平台进0223全国行融资及开拓海外业务以及利用房地产投资信托基金将优质地产及基础设施项目在香港上市及进行融资在依法合规前提下探索前海合作区内期货公司在特定品种业务上为境外子公司提供跨境担保增信支持内保外贷等支持前海合作区内基金公司积极参与交易所买卖基金ETF互挂及内地与香港公开募集证券投资基金互认近日海南省住房城乡建设工作会议在海口召开会议除了介绍过去5年海南省住建事业取得了显著成就过去一年海南房地产开发投资情况外也对2023年住建工作进行了勾画更有温度地推进海南0223海南自贸港住房制度体系构建进一步推进住房供给侧结构改革推动海南住房模式朝着政府保障和市场配套双轨制加速转变构建系统完善的住房供应与保障体系形成海南自贸港住房体制新模式今请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom7年海南省继续完善安居房筹集模式建立完善工作调度和监督检查机制计划完成年度5万套安居房建设筹集目标2月21日下午市地方金融监管局市住房城乡建设局联合山东证监局上海证券交易所组织召开房地产企业债券融资座谈会山东证监局二级巡视员舒萍上海证券交易所债券业务部副总监段东兴市地方金融监管局副局长郦弘市住房城乡建设局二级调研员王琪出席会议济南市5家房地产企业代表参会座谈会上与会房地产企业代表详细介绍了企业经营情况和融资需求上海证券交易所段0223济南东兴副总监重点介绍了公司债企业资产支持证券基础设施公募REITs等融资品种并与企业就相关融资品种的发行和适用条件等进行了深入沟通下一步市地方金融监管局将继续搭建好房地产企业与山东证监局上海证券交易所的沟通桥梁推动资本市场支持房地产各项工作稳步落地见效促进济南市房地产市场平稳健康发展山东省日照市印发日照市促进房地产市场平稳健康发展的若干措施意见涉及优化个贷首套房认定标准调整住房公积金贷款政策发放住房消费券支持刚性和改善性住房需求等9项楼市新政措施提出优化个贷首套房认定标准支持各商业银行以家庭住房所属区县为标准认定首套房和二套房0223日照有效扩大首套房政策享受群体范围降低购房负担落实人民银行银保监会关于建立新发放首套住房个人住房贷款利率政策动态调整长效机制的通知符合条件的及时调整首套房住房贷款利率政策下限人民银行银保监会起草了关于金融支持住房租赁市场发展的意见征求意见稿意见围绕住房租赁供给侧结构性改革方向以商业可持续为基本前提重点支持自持物业的专业化规模化住房租赁企业发展意见提出一是加强住房租赁信贷产品和服务模式创新支持商业银行向各类主体新建改建长期租赁住房发放开发建设贷款期限一般3年最长不超过5年鼓励商业银行向符合条件的主体发放租赁住房团体购房贷款期限最长不超过30年支持向自有产权的住房租赁企业发放住房租赁经营性贷款允许经营性贷款置换开发贷款期限最长不超过20年对向非自有产权的住0224全国房租赁企业发放的经营性贷款期限最长不超过5年二是拓宽住房租赁市场多元化投融资渠道支持商业银行发行用于住房租赁的金融债券拓宽住房租赁企业债券融资渠道创新住房租赁担保债券CoverBond稳步发展房地产投资信托基金REITs引导各类社会资金有序投资住房租赁领域三是加强和完善住房租赁金融管理严格住房租赁金融业务边界严禁以支持住房租赁的名义为非租赁住房融资加强信贷资金管理规范直接融资产品创新建立住房租赁金融监测评估体系防范住房租赁金融风险2月24日人民银行发布2022年第四季度中国货币政策执行报告房地产方面报告提出牢牢坚持房子是用来住的不是用来炒的定位坚持不将房地产作为短期刺激经济的手段坚持稳地价0224全国稳房价稳预期稳妥实施房地产金融审慎管理制度扎实做好保交楼保民生保稳定各项工作满足行业合理融资需求推动行业重组并购改善优质头部房企资产负债状况因城施策支持刚性和改善性住房需求做好新市民青年人等住房金融服务确保房地产市场平稳发展近期银保监会再次召开专题会议要求银行加快处理积压申请做好提前还款服务银保监会有关部门负责人指出目前商业银行正在优化相关金融服务做好提前还款的办理工作下一步银保监会0224全国将会同有关部门继续指导商业银行依据合同约定做好房地产金融服务畅通线上办理渠道加快审批处理效率做到客户少跑路快办理同时将继续加大对违规使用经营用途贷款消费贷违规流入房地产领域的监管2月24日常州首套房贷利率下限自明日起由41降至38此次调整首套房贷利率下限是贯彻落实中央房住不炒精神支持刚性住房需求的重要举措根据人民银行银保监会发布的关于建立新发放首套住房个人住房贷款利率政策动态调整长效机制的通知银发2022294号文件精0224江苏常州神常州市已达到新发放首套住房个人住房贷款利率政策动态调整长效机制的触发条件常州市阶段性降低首套住房商业性个人住房贷款利率下限由相应期限贷款市场报价利率减20个基点下调至减50个基点即首套房贷利率下限降至38资料来源信达证券研发中心整理请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom82一周行情回顾21房地产板块本周20230220-20230226申万房地产指数上涨094跑输上证综指040pct在各类板块中位列第1931恒生地产建筑业指数下跌108跑赢恒生综指206pct本周涨幅前10的地产公司分别为绿景中国地产2764中梁控股1587祥生控股集团1014深振业A970光大嘉宝906城建发展797天地源628中新集团615深深房A612中骏集团控股556本周跌幅前10的地产公司分别为万通发展-1276力高集团-979希慎兴业-779九龙仓集团-529新世界发展-526卓越商企服务-475空港股份-452远洋集团-450蓝光发展-446汇景控股-429图表2本周房地产板块行情走势图表3本周申万全行业板块涨跌幅房地产申万恒生地产建筑业上证指数8306204102094000-10-2-20-4煤钢家轻国通农建机纺建计综石有汽非银房基公环电交电商社医传食美-30炭铁用工防信林筑械织筑算合油色车银行地础用保力通子贸会药媒品容电制军牧装设服材机石金金产化事设运零服生饮护2023022020230221202302222023022320230224器造工渔饰备饰料化属融工业备输售务物料理资料来源Wind信达证券研发中心资料来源Wind信达证券研发中心图表4本周地产股涨幅前10名图表5本周地产股跌幅前10名30025-220-4-615-810-105-120-14资料来源Wind信达证券研发中心资料来源Wind信达证券研发中心22物业板块本周20230220-20230226恒生物业服务及管理板块下跌322跑输恒生综指008pct在各类板块中位列第1113本周仅有3家地产公司上涨正荣服务196第一服务控股185佳源服务102本周跌幅前10的物业公司分别为建业新生活-985碧桂园服务-656新城悦服务-558远洋服务-508卓越商企服务-475绿请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom9城管理控股-460融创服务-445保利物业-431世茂服务-410滨江服务-372图表6本周物业板块行情走势图表7本周恒生全行业板块涨跌幅3恒生物业服务及管理恒生中国企业指数恒生综指4032-3-1081-322-60-1-9-2-32023022020230221202302222023022320230224资料来源Wind信达证券研发中心资料来源Wind信达证券研发中心图表8本周物业股涨幅前10名图表9本周物业股跌幅前10名302-21-40-6-1-8-2-10-3-12资料来源Wind信达证券研发中心资料来源Wind信达证券研发中心23重点公司公告图表10本周重点公司公告日期公司公告内容业绩公告0219华远地产回复上交所监管函四季度拟计提减值准备约36-40亿元0219首开股份回复上交所监管函有息负债规模较2022年初降低超百亿元0220南山控股土地储备可满足公司2-3年签约销售0222珠江股份于广州成立投资公司注册资本4000万元更新重大资产置换及出售方案修订现价对价用途等1截至2022年12月31日半年度盈利1209亿港元同比减少15462拟派发中期股息每股0223新世界发展046港元登记日为3月23日1截至2022年12月31日半年度盈利841亿港元同比减少44622拟派发中期股息每股0223新鸿基地产125港元登记日为3月10日0224深圳控股1月集团合同销售额约为人民币328亿元较去年同期下降663债券相关0219首开股份20首开MTN0012月28日付息兑付票面利率3880220保利发展成功发行25亿元2023年度第一期短期融资券利率2260220金融街完成发行13亿元中期票据利率为3670220中南建设保持21中南01票面利率仍为730已完成发行39亿元公司债券品种一为5年期32年25亿元票面利率为500品种二为0221首开股份3年期111年14亿元票面利率为4000221越秀地产完成发行19亿公司债票面利率分别为315和35请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom100221中交地产22中交房产MTN0013月3日付息利率为3470223上海临港完成2023年度第二期超短期融资券发行金额10亿元利率2390223南京高科完成发行5亿元超短期融资券利率为309保利置业集0224完成发行20亿元公司债用于偿还债务及补充流动资金团资金投向0219广汇物流拟在宁夏宁东地区投资约25亿元建设煤炭储运基地项目0221滨江集团参加杭州2023年第一批次土拍以3406亿元成功竞得3宗地块0222太古地产完成收购成都远洋太古里余下50权益交割0224合肥城建拟向孙公司工投高新增资24亿增资完成后工投高新注册资本变更为4亿元人民币拟出资60亿元与陆家嘴集团前滩投资设立耀筠置业参与浦东新区金色中环发展注册资本0224陆家嘴150亿元股权交易0219招商蛇口招拟增发募集配套资金不超85亿用于存量涉房项目及偿债等调整公司向特定对象发行A股股票方案拟向名城控股等特定对象增发A股募资总额不超过30亿0219大名城元0220中新集团参投深圳正轩前瞻睿远合伙企业15亿元标的基金完成募集0220荣丰控股拟向控股股东出售威宇医疗3374股权剥离医疗健康相关业务0221新湖中宝控股股东拟协议转让10的股份予新安财通0221万科A2023年第一次临时股东大会延期至3月8日审议定增相关议案0221福星股份将于3月8日举行2023年第一次临时股东大会审议定增相关议案0223保利发展召开2023年第1次临时董事会定增相关议案获董事会通过股东拟70146万元协议转让公司501股份协议转让完成后公司第一大股东将变更为兰州亚太矿0223亚太实业业集团0223中交地产披露定增预案募资不超35亿元用于地产项目及补充流动资金1定增方案获董事会通过拟募资不超30亿元2将于3月13日召开2023年第二次临时股东大0224荣盛发展会审议表决定增相关议案3拟为旗下4家子公司融资提供担保总额175亿元0224保利发展公布A股增发预案修订稿募资总额不超过125亿元股东减持0220华联控股监事黄欣通过集中竞价方式减持79798股份占总股本的比例000540221特发服务嘉兴创泽减持134股份减持时间已届满0222新湖中宝控股股东拟227亿元转让10股份股价平收0222ST泰禾泰禾投资及其一致行动人完成减持公司2股份0222宋都股份两名董事高管拟减持合计不超2925万股0224中南建设控股股东中南城投被动减持公司59527万股股份占总股本比例016股东苏宁环球集团已累计减持公司股份606927万股占公司总股本的200减持计划实施的减0224苏宁环球持数量已过半关联交易拟收购南油集团24股权代价为6764亿元及招商前海实业289股权代价为2164亿元0219招商蛇口总计作价8928亿元0222华夏幸福提名谢冀川等人为公司第八届董事会独立董事候选人人事变动0220万业企业公司证券事务代表郁皓然辞职0220城建发展委派保荐杨宇威接替郭瑛英继续履行持续督导工作请阅读最后一页免责声明及信息披露httpwwwcindasccom110220外高桥聘任王运江担任副总经理职务0220招商积余刘宁辞任招商积余董事等职务增补吕斌为董事候选人0220中海物业杨鸥辞任行政总裁等职务肖俊强接替0221ST海投董事长朱卫军辞职0221外高桥拟定增募资35亿元获股东大会通过聘任王运江担任副总经理职务0222ST海投将于3月10日召开2023年第二次临时股东大会朱卫军不再担任董事长法定代表人等职务0222北辰实业副总经理刘铁林孙东樊辞任魏明乾获任副总经理0224中国奥园黄炜强已获委任为独立非执行董事等职务0224城建发展董事会秘书许禄德正式履职股息派发0219招商蛇口2023-2025年每年派息率不低于100221信和置业拟派发中期股息每股015港元登记日为3月10日借贷担保0220世茂股份子公司为其5笔合计4425亿元公司债展期提供担保0222中南建设为南通锦瑞约5000万元融资展期提供担保1为深圳子公司89亿元贷款提供担保2对外担保余额为8897亿元占公司2021年归母净资0222金地集团产的14130222中国武夷为中武电商3000万元授信额度提供担保0223金辉控股金辉集团拟为北京金辉锦江提供不超过1亿元担保0223大名城为名城福建174亿元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