研究报告全文：ESG月度观察10聚焦COP15生物多样性框架成果2023-01-03本月聚焦COP15回望达成保护地球生物多样性的重要协议2022年12月7日至20日生物多样性公约缔约方大会第十五次会议CBDCOP15的第二阶段会议在加拿大蒙特利尔成功举办本次大会在主席国中国的引领下通过了全球高度期待的昆明蒙特利尔全球生物多样性框架达成了多个共识并设定了多个目标1COP15的核心关切及成果昆明蒙特利尔全球生物多样性框架设立了4项到2050年的长期目标和到2030年实现的23项行动目标确立了3030目标即到2030年保护至少30的全球陆地和海洋不仅如此COP15会议历史性地确立了DSI遗传资源数字序列信息正式被纳入框架进程框架基金将被设立由发达国家向发展中国家的生物多样性保护提供资助2生物多样性损失和经济影响生物多样性的损失将在较大程度上降低甚至毁灭许多自然资源的可持续利用能力对生态环境和人类生存发展带来不可估量的损失生物多样性与经济的关系体现在影响生物多样性的丧失在宏观微观层面会对经济部门的生产活动产生负面影响与依赖大多数产业高度依赖生物多样性两个角度3绿色金融工具支持生物多样性金融机构关于绿色金融工具支持生物多样性的实践根据机构和产品特点分为银行信贷模式保险保障模式债券支持模式和基金模式ESG趋势1国内ESG政策国内方面多部委从碳市场建设绿色技术创新环境监管数据基础制度乡村振兴等多方面完善ESG相关政策促进高质量发展2022年12月19日生态环境部印发企业温室气体排放核算与报告指南发电设施企业温室气体排放核查技术指南发电设施2022年12月13日国家发改委科技部印发关于进一步完善市场导向的绿色技术创新体系实施方案20232025年2022年12月2日中共中央国务院关于构建数据基础制度更好发挥数据要素作用的意见发布海外方面欧美监管方主要聚焦气候风险管理漂绿风险防范和碳市场建设2022年12月13日欧盟理事会和欧洲议会就碳边境调整机制CBAM达成临时性协议2022年12月5日美国联邦储备委员会发布大型银行气候风险管理提案2海外ESG政策海外方面欧美监管方主要聚焦气候风险管理漂绿风险防范和碳市场建设2022年12月13日欧盟理事会和欧洲议会就碳边境调整机制CBAM达成临时性协议2022年12月5日美国联邦储备委员会发布大型银行气候风险管理提案3企业与金融机构ESG实践企业ESG行动方面气候变化和循环经济是全球大型企业的关注重点通过梳理近一月全球大型企业的ESG实践我们发现全球大型航空公司正在采取切实行动削减温室气体排放并聚焦于可持续航空燃料氢动力燃料电池等低碳解决方案此外循环经济亦是全球大型企业的关注重点例如百事公司于12月5日宣布提升饮料的再生包装使用比重ESG投资1国内ESG产品被动ESG主题产品全部跑赢市场2022年12月共发行主动型ESG主题基金8只累计发行份额954亿元被动型ESG主题基金2只累计发行份额445亿元从收益表现来看主动型ESG主题基金表现优于被动型ESG主题基金16只主动型ESG主题基金共有10只产品今年以来收益超过沪深300指数平均超额收益184ppt2海外ESG产品资金流向本月被动型基金流入4851亿美元今年以来被动型ESG基金累计净流入高于主动型ESG基金达到70279亿美元本月以来被动型ESG基金累计流入4851亿美元其中被动型ESG主题基金累计流入2072亿美元3ESG因子表现公司治理因子表现较好12月以来沪深300成分股中证800成分股内ESG综合得分因子多头收益表现均较为突出2018年以来ESG综合得分社会维度得分和治理维度得分的整体预测能力优于环境维度得分ESG评级ESG评级及数据国际ESG披露框架及机构方案更新关注全球生物多样性议题2022年12月5日经修订后的全球报告倡议组织GRI生物多样性标准的征求意见稿获得全球可持续发展标准委员会GSSB批准并可供公众征询意见12022年12月15日国际可持续发展准则理事会ISSB计划将生物多样性和公正转型披露纳入其标准以表彰全球投资者团体对披露社会和自然相关风险采取紧急行动的呼吁22022年12月2日ESG评级数据和研究提供商晨星公司旗下的Sustainalytics宣布将其ESG风险评级服务扩展到新的资产类别包括固定收益和私募股权并增加了中国上市公司