事件
    2011 年全年实现净利润89 亿，同比增32%，EPS 为1.44 元，不良率为0.53%，同比降0.16%，拨备覆盖率446.39%，同比增180%；资本充足率12.06%，同比降0.5%；核心资本充足率9.59%，同比降0.92%。ROA1.06%，ROE19.25%，同比增2%。
    2012 年1 季度实现净利润34 亿，同比增长34%，EPS 为0.46 元，不良贷款余额22.39亿元，比年初增1.04亿元，不良率0.53%，与年初持平。拨备覆盖率446.19%，较年初下降0.2%。
简评
    11 年全年业绩增长32%的主要来源
    11 年贷款同比增21.2%；净息差提高到2.33%，提高2 个bp，增幅1%；不良率下降到0.53%，降16 个基点，降幅23%；手续费和佣金净收入同比增67%。11 年年末，利息收入/非息收入占比92%/8%。
    全年业绩同比增长32%，各部分贡献分为：规模扩张贡献19.5%，息差贡献1%，手续费和佣金净收入贡献5%，其他因素（包括：成本收入比的下降、信用成本的下降等）贡献为6.5%。
    北京银行业绩增长中，利息收入贡献占比超过64%，非利息收入的贡献占比为20%，其他因素的贡献占比为16%。其中：规模扩展对业绩的贡献占比为61%，息差对业绩的贡献占比3%。
    12 年1 季度，业绩增长34%的主要来源
    12 年1 季度贷款同比增18.6%；净息差下降到2.27%，同比下降2个bp，降幅为1%；不良率维持在0.53%；手续费和佣金净收入同比增45%。12 年1 季度，利息收入/非息收入占比88%/12%。
    全年业绩同比增长34%，各部分贡献分为：规模扩张贡献16%，净息差负面贡献1%，手续费和佣金净收入贡献5.4%，其他因素（包括：成本收入比的下降、信用成本的下降等）占比14%。
    12 年1 季报中出现的值得关注问题
    1、1 季度，成本收入比同比大幅下降，从11 年1 季度的19.7%下降到12 年1 季度的17%。
    2、1 季度，付息负债成本率同比增幅（26bp）高于生息资产收益率同比增幅（17bp），净利差同比回落到2.09%，净利差同比和环比都回落8 个bp，净息差同比下降2 个bp，环比下降6 个bp。
    3、1 季度，不良贷款余额增加，不良率维持不变4、1 季度，贷存比环比下降到62.6%，贷存比方面优势明显。