核心结论
　　报告期(2023年1月)内，股票型、混合型、债券型基金平均收益率分别为7.11%、5.07%和0.58%；主动权益基金平均涨幅5.93%；主动权益型基金仓位上升为主，普通股票型、偏股混合型、灵活配置型、平衡混合型基金仓位相比上月分别变化0.27%、0.10%、0.95%、-0.74%。各风格对应的FOF组合中，中证1000型、中盘价值型、小盘价值型组合分别取得正超额收益率1.02%、0.92%、0.81%。
　　权益市场震荡回调，主动型基金增仓金融成长
　　报告期内（2023年1月），上证指数上涨5.39%，中证全债上涨0.16%，黄金9999上涨1.91%，农产品指数下跌0.22%。权益市场方面，中小创表现更好，上证50、沪深300分别上涨6.55%、7.37%，创业板指涨幅9.97%。
　　报告期内，股票型基金与混合型基金平均收益率分别为7.11%和5.07%，债券型基金收益率0.58%，另类型、QDII型基金收益率分别为1.02%和4.81%。权益型基金中，普通股票型、偏股混合型、平衡混合型、灵活配置型涨跌幅分别6.46%、6.16%、3.31%、5.22%。被动指数型和指数增强型基金平均涨跌幅分别为7.51%和6.96%，股票多空型上涨0.34%。
　　对于2亿以上的主动权益类基金（包括：普通股票型、偏股混合型、灵活配置型、平衡混合型基金），报告期内平均业绩5.93%。对参与打新较多的基金，其月度平均业绩为1.65%。
　　报告期内，主动权益型基金仓位上升为主，普通股票型、偏股混合型、灵活配置型、平衡混合型基金仓位相比上月分别变化0.27%、0.10%、0.95%、-0.74%。风格方面，相比于报告期初，主动权益型基金增仓融、稳定，幅度分别为1.44%、0.25%，减仓周期、消费、成长，持仓变化分别为-0.87%、-0.24%、-0.56%。
　　基金发行规模回落
　　报告期内，国内市场新发行基金48只，其中，债券型基金16只，股票型基金5只，混合型基金25只，国际(QDII)基金1只，REITs1只。报告期内，新发基金共募资402.9亿元，其中，债券型基金213.6亿元，股票型基金55.8亿元，混合型基金126.7亿元，国际(QDII)基金6.8亿元，REITs5.0亿元。
　　FOF组合超额多遇回撤
　　报告期内，各风格对应的FOF组合超额收益多遇回撤，其中中证1000型、中盘价值型、小盘价值型组合分别取得正超额收益率1.02%、0.92%、0.81%。
　　风险提示：本报告结果均基于模型计算，模型有失效风险；文中涉及基金组合仅供研究参考，不构成推荐。
　　

研究报告全文：证券研究报告基金研究定期跟踪报告股基仓位普遍调升主动权益增仓金融基金研究基金市场与FOF组合2月报核心结论报告期2023年1月内股票型混合型债券型基金平均收益率分别为711丁鲁明507和058主动权益基金平均涨幅593主动权益型基金仓位上升为主普dinglumingcsccomcn通股票型偏股混合型灵活配置型平衡混合型基金仓位相比上月分别变化021-68821623027010095-074各风格对应的FOF组合中中证1000型中盘执证编号价值型小盘价值型组合分别取得正超额收益率102092081SACS1440515020001权益市场震荡回调主动型基金增仓金融成长段潇儒报告期内2023年1月上证指数上涨539中证全债上涨016黄金9999上涨191农产品指数下跌022权益市场方面中小创表现更好上证duanxiaorucsccomcn50沪深300分别上涨655737创业板指涨幅997021-68821629-808报告期内股票型基金与混合型基金平均收益率分别为711和507债券SAC执证编号S1440520070005型基金收益率058另类型QDII型基金收益率分别为102和481权益型基金中普通股票型偏股混合型平衡混合型灵活配置型涨跌幅分别646发布日期2023年02月08日616331522被动指数型和指数增强型基金平均涨跌幅分别为751和696股票多空型上涨034对于2亿以上的主动权益类基金包括普通股票型偏股混合型灵活配置型平衡混合型基金报告期内平均业绩593对参与打新较多的基金其月度平均业绩为165相关研究报告报告期内主动权益型基金仓位上升为主普通股票型偏股混合型灵活配债基仍是发行主力主动权益增仓金融230106置型平衡混合型基金仓位相比上月分别变化027010095-074风成长格方面相比于报告期初主动权益型基金增仓融稳定幅度分别为144025221208权重股大涨主动权益增仓金融成长基金发行历史低位主动权益增仓周期减仓周期消费成长持仓变化分别为-087-024-056221108消费主动权益基金减仓FOF组合均获正超基金发行规模回落221008额报告期内国内市场新发行基金只其中债券型基金只股票型基金4816债券基金发行规模较高FOF组合超额2209075只混合型基金25只国际QDII基金1只REITs1只报告期内新发基金收益累积共募资4029亿元其中债券型基金2136亿元股票型基金558亿元混合型220803债券资产一枝独秀权益基金发行回升成长领涨权益FOF组合超额收益继续基金1267亿元国际QDII基金68亿元REITs50亿元220708累计FOF组合超额多遇回撤220606权益企稳反弹主动型基金普遍增仓报告期内各风格对应的组合超额收益多遇回撤其中中证型中FOF组合均获正超额收益主动型基金FOF1000220506增仓消费盘价值型小盘价值型组合分别取得正超额收益率102092081基金发行持续低迷主动权益基金增仓220408报告期2022年1月不同风格基金筛选组合业绩表现周期大盘大盘中盘中盘小盘小盘沪深中证中证220306权益市场反弹基金发行降至冰点成长价值成长价值成长价值300型500型1000型报告期220210权益市场普跌基金发行骤然降温508090565694574523592716879收益220111债基发行迎小高峰主动权益增仓成长报告期基准882459648596716439708688770收益超额收益-344-353-078092-133081-109027102beta调整后累计收益98659283112967505109701060692279650910920161至今累计超额72309490119681157916949119797328147201537420161至今数据来源Wind中信建投风险提示本报告结果均基于模型计算模型有失效风险文中涉及基金组合仅供研究参考不构成推荐本报告由中信建投证券股份有限公司在中华人民共和国仅为本报告目的不包括香港澳门台湾提供在遵守适用的法律法规情况下本报告亦可能由中信建投国际证券有限公司在香港提供同时请参阅最后一页的重要声明基金研究基金研究定期跟踪报告目录一权益震荡回调主动型基金增仓金融成长311市场回顾312基金整体业绩表现413报告期参与打新相关基金平均收益率-056514主动权益型基金仓位下降为主6二债券型基金发行规模较高621新成立基金722新发行基金823待发行基金924新受理基金10三FOF组合超额收益多获正超额收益1031不同类型按风格与规模划分精选基金组合表现1032不同类型仅按规模划分精选基金组合表现13图目录图1报告期内国内主要大类资产表现3图2报告期内国内主要股票指数表现3图3报告期内中信行业指数表现4图4报告期内中信风格指数表现4图5不同类型基金平均业绩表现5图6不同类型权益类基金业绩表现5图7不同类型基金权益仓位变化报告期内6图8权益类基金在不同板块上的仓位变化报告期内6图9不同类型新成立基金数量占比2022年1-11月7图10不同类型新成立基金规模占比2022年1-11月7图112018年以来新成立基金数量和规模情况7图12不同类型新成立基金数量只报告期内8图13不同类型新成立基金规模亿报告期内8图14报告期内新发行基金数量只8图152022年新发行基金数量只8图16报告期内新发行基金规模9图172022年新发行基金规模9图18不同风格基金精选组合超额收益表现截至202313111图19大盘成长基金精选组合业绩表现截至202313111图20大盘价值基金精选组合业绩表现截至202313111图21中盘成长基金精选组合业绩表现截至202313112图22中盘价值基金精选组合业绩表现截至202313112图23小盘成长基金精选组合业绩表现截至202313112请参阅最后一页的重要声明1基金研究基金研究定期跟踪报告图24小盘价值基金精选组合业绩表现截至202313112图25不同类型基金精选组合超额收益截至202313113图26沪深300型基金精选组合业绩表现截至202313113图27中证500型基金精选组合业绩表现截至202313114图28中证1000型基金精选组合业绩截至202313114表目录表1报告期内业绩排名前五的主动权益型基金业绩表现5表2报告期内2022年12月参与打新的公募基金排名前五业绩表现6表3待发行基金情况部分9表4不同风格基金精选组合业绩表现截至202313110表5不同宽基基金精选组合业绩表现截至202313113表6大盘成长型基金精选组合15表7大盘价值型基金精选组合15表8中盘成长型基金精选组合15表9中盘价值型基金精选组合15表10小盘成长型基金精选组合16表11小盘价值型基金精选组合16表12沪深300型基金精选组合16表13中证500型基金精选组合16表14中证1000型基金精选组合17请参阅最后一页的重要声明2基金研究基金研究定期跟踪报告一权益普涨回升主动型基金增仓金融成长11市场回顾上证指数当月上涨539收于325567点中证全债当月上涨016收于22561点黄金9999当月上涨191收于41833点农产品指数当月下跌022收于112016点图1报告期内国内主要大类资产表现图2报告期内国内主要股票指数表现12006005399975001000845803800724400655539300600737191200400100200016000000上证指数中证全债黄金9999农产品指数-022-100数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投权益市场方面中小创表现更好上证50自263525点上涨至280795点涨幅655沪深300自387163点上涨至415686点涨幅737中证500自586447点上涨至628915点涨幅724中小板指自734034点上涨至792986点涨幅803创业板指自234677点上涨至258084点涨幅997当月表现最好的五个行业依次为有色金属1481计算机1270汽车1127电力设备及新能源1058机械1005表现最差的五个行业依次为消费者服务-145商贸零售-066交通运输162电力及公用事业224综合234请参阅最后一页的重要声明3基金研究基金研究定期跟踪报告图3报告期内中信行业指数表现1614121086420有计汽电机通非基电建家石钢国医建煤传食综轻纺银农房综电交商消-2色算车力械信银础子材电油铁防药筑炭媒品合工织行林地合力通贸费-4金机设行化石军饮金制服牧产及运零者属备金工化工料融造装渔公输售服及融用务新事能业源数据来源Wind中信建投图4报告期内中信风格指数表现1000864935900800700600542477500400356300200100000金融周期消费成长稳定数据来源Wind中信建投1月金融周期消费成长稳定风格涨跌幅分别为542864477935和35612基金整体业绩表现考察所有成立满6个月以上的基金报告期内股票型基金与混合型普遍上涨区间内平均收益率分别为711和507债券型基金收益率058另类投资型基金收益率为102QDII型基金收益率为481权益型基金中普通股票型偏股混合型平衡混合型灵活配置型涨跌幅分别为646616331522请参阅最后一页的重要声明4基金研究基金研究定期跟踪报告被动指数型和指数增强型基金平均涨跌幅分别为751和696股票多空型上涨034图5不同类型基金平均业绩表现图6不同类型权益类基金业绩表现711875186967646616765226533150748154340342312058102010股票型债券型混合型另类投资国际QDII数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于2亿以上的主动权益类基金包括普通股票型偏股混合型灵活配置型平衡混合型基金报告期内平均业绩593其中创金合信新能源汽车A005927OF创金合信碳中和A013160OF国投瑞银新能源A007689OF信澳新能源精选012079OF国投瑞银产业趋势A012148OF表现靠前涨幅超过10表1报告期内业绩排名前五的主动权益型基金业绩表现代码简称二级类型成立日期最新规模报告期业绩005927OF创金合信新能源汽车A普通股票型基金2018581542011522013160OF创金合信碳中和A偏股混合型基金2021922474581508007689OF国投瑞银新能源A偏股混合型基金201911183732601498012079OF信澳新能源精选偏股混合型基金20215254055461495012148OF国投瑞银产业趋势A偏股混合型基金2021692546651450数据来源Wind中信建投13报告期参与打新相关基金平均收益率1652015年底新股发行新规实施以来新股发行逐渐加速由于目前市场已取消新股申购资金冻结规定新股发行23倍市盈率上限带来的高打新收益正吸引着大批机构投资者的目光因此我们将对市场上打新相关基金进行梳理通过从基金类型股票仓位基金规模历史业绩表现等多个角度进行比较筛选出以参与打新为主的公募基金回顾报告期2023年1月表现该类型基金月度平均业绩为165而表现较好的基金如招商丰美A002819OF中邮景泰A003842OF国寿安保稳瑞A004760OF前海开源嘉鑫A001765OF广发聚宝A001189OF报告期收益靠前请参阅最后一页的重要声明5基金研究基金研究定期跟踪报告表2报告期内2023年1月参与打新的公募基金排名前五业绩表现基金代码基金名称基金成立日基金类型报告期业绩2022Q2规模亿002819OF招商丰美A20161110灵活配置型基金434557003842OF中邮景泰A20161229灵活配置型基金350144004760OF国寿安保稳瑞A201827偏债混合型基金323332001765OF前海开源嘉鑫A20161226灵活配置型基金314387001189OF广发聚宝A201549偏债混合型基金277474数据来源Wind中信建投14主动权益型基金仓位上升为主报告期内主动权益型基金仓位上升为主普通股票型偏股混合型灵活配置型平衡混合型基金仓位相比上月分别变化027010095-074风格方面相比于报告期初主动权益型基金增仓金融稳定幅度分别为144025减仓周期消费成长持仓变化分别为-087-024-056图7不同类型基金权益仓位变化报告期内图8权益类基金在不同板块上的仓位变化报告期内2120095100144208006010400270200101000025-0200-040-060-1-024-080-074-100-056普通股票型偏股混合型灵活配置型平衡混合型-1-087金融周期消费成长稳定数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投二基金发行规模回落请参阅最后一页的重要声明6基金研究基金研究定期跟踪报告21新成立基金将不同份额合并计算仅统计初始基金则2023年1月国内市场新成立基金51只募资规模4034亿元其中新成立的混合型基金和债券型基金数量占比较高分别达4902和3137而新成立的债券型基金规模在所有新成立基金中的占比最高达5178图9不同类型新成立基金数量占比2023年1月图10不同类型新成立基金规模占比2023年1月债券型基金股票型基金混合型基金债券型基金股票型基金混合型基金国际QDII基金REITS另类投资基金国际QDII基金REITS另类投资基金124196196000169000313730724902517815691457数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投图112018年以来新成立基金数量和规模情况数量右规模6000300500025040002003000150200010010005000数据来源Wind中信建投报告期内国内市场新成立基金51只其中债券型基金16只股票型基金8只混合型基金25只国际QDII基金1只REITs1只募集规模方面报告期内新成立基金共募资40344亿元其中债券型募资规模为20888亿元占比5178而新成立的混合型股票型规模分别为123935879亿请参阅最后一页的重要声明7基金研究基金研究定期跟踪报告图12不同类型新成立基金数量只报告期内图13不同类型新成立基金规模亿报告期内2503025208925200201615012391581001058855011006850000000数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投22新发行基金报告期内国内市场新发行基金48只其中债券型基金16只股票型基金5只混合型基金25只国际QDII基金1只REITs1只报告期内新发基金共募资4029亿元其中债券型基金2136亿元股票型基金558亿元混合型基金1267亿元国际QDII基金68亿元REITs50亿元图14报告期内新发行基金数量只图152023年新发行基金数量只30252520161510551010数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投请参阅最后一页的重要声明8基金研究基金研究定期跟踪报告图16报告期内新发行基金规模图172023年新发行基金规模2502502136213620020015012671501267100100558558505068005068005000数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投23待发行基金截至报告期末已公告尚待发行待定基金共有36只其中股票型基金7只混合型基金19只债券型基金7只FOF基金1只REITs1只QDII基金1只表3待发行基金情况部分基金代码基金名称基金发行日基金类型017216OF国投瑞银策略智选A202326偏股混合型基金017721OF华夏汽车产业A202326偏股混合型基金017717OF嘉实多盈A202326混合债券型二级基金159678OF博时中证500增强策略ETF202326增强指数型基金159671OF工银瑞信中证稀有金属主题ETF202326被动指数型基金016711OF贝莱德欣悦丰利A202326混合债券型二级基金017232OF工银瑞信稳润一年持有A202326偏债混合型基金017707OF建信阿尔法一年持有202326偏股混合型基金008576OF财通碳中和一年持有A202326偏股混合型基金562863OF嘉实中证疫苗与生物技术ETF202326被动指数型基金017744OF嘉实绿色主题A202328普通股票型基金016547OF大成盛享一年持有A202328偏债混合型基金017102OF大摩数字经济A202328偏股混合型基金017086OF嘉实ESG可持续投资A2023210偏股混合型基金017737OF融通慧心A2023210偏股混合型基金017412OF创金合信中证科创创业50指数增强A2023213增强指数型基金016997OF创金合信产业臻选平衡A2023213偏股混合型基金017639OF景顺长城景气优选一年持有A2023213偏股混合型基金016978OF博时均衡优选A2023213偏股混合型基金017142OF华宝远见回报A2023213偏股混合型基金数据来源Wind中信建投请参阅最后一页的重要声明9基金研究基金研究定期跟踪报告24新受理基金报告期内新受理申请材料的基金共计106只其中简易程序审核审核期限20天的基金共计103只8只基金的申请收到决定普通程序审核基金3只三FOF组合超额收益多遇回撤31不同类型按风格与规模划分精选基金组合表现我们将基金池选定为国内基金市场上成立满一年且最近报告期规模大于2亿的主动管理型权益类基金包括普通股票型基金偏股混合型基金灵活配置混合型基金平衡混合型基金同时将市场按照风格价值成长和规模拆分成大盘成长大盘价值中盘成长中盘价值小盘成长小盘价值六类并将相应的比较基准设定为大盘成长指数399372SZ大盘价值指数399373SZ中盘成长指数399374SZ中盘价值指数399375SZ小盘成长指数399376SZ小盘价值指数399377SZ根据我们的基金量化筛选模型将在每月末筛选出预期未来表现良好相对基准指数的基金组合由于股票型基金的持仓规则在2015年8月发生过变化根据2013年4月公布的公开募集证券投资基金投资基金运作管理办法征求意见稿规定已发行股票型基金的基金仓位将调整为80并最迟由于2015年8月8日前调整完毕导致当年相当比例基金类型和权益持仓比例发生较大变化因此我们考察该策略自2015年12月31日以来的表现表4不同风格基金精选组合业绩表现截至2023131风格类型大盘成长型大盘价值型中盘成长型中盘价值型小盘成长型小盘价值型报告期收益508090565694574523基准指数收益882459648596716439超额收益beta调整后-344-353-078092-133081累计收益986592831129675051097010606累计超额收益7230949011968115791694911979数据来源Wind中信建投请参阅最后一页的重要声明10基金研究基金研究定期跟踪报告图18不同风格基金精选组合超额收益表现截至2023131大盘成长型大盘价值型中盘成长型中盘价值型小盘成长型小盘价值型250200150100500-50数据来源Wind中信建投对于大盘成长型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益9865累计超额收益7230表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益508超额收益-344相对于大盘成长型基金的基准图19大盘成长基金精选组合业绩表现截至2023131图20大盘价值基金精选组合业绩表现截至2023131大盘成长大盘成长基准上证综指大盘价值大盘价值基准上证综指160140140120120100100808060604040202000-20-20-40-40数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于大盘价值型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益9283累计超额收益9490表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益090超额收益-353相对于大盘价值型基金的基准对于中盘成长型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益11296累计超额收益11968表请参阅最后一页的重要声明11基金研究基金研究定期跟踪报告现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益565超额收益-078相对于中盘成长型基金的基准图21中盘成长基金精选组合业绩表现截至2023131图22中盘价值基金精选组合业绩表现截至2023131中盘成长中盘成长基准上证综指中盘价值中盘价值基准上证综指200100801506010040205000-20-50-40数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于中盘价值型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益7505累计超额收益11579表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益694超额收益092相对于中盘价值型基金的基准图23小盘成长基金精选组合业绩表现截至2023131图24小盘价值基金精选组合业绩表现截至2023131小盘成长小盘成长基准上证综指小盘价值小盘价值基准上证综指200140120150100100806050400200-50-20-100-40数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于小盘成长型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益10970累计超额收益16949表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益574超额收益-133相对于小盘成长型基金的基准对于小盘价值型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益10606累计超额收益11979表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益523超额收益081相对于小盘价值型基金的基准请参阅最后一页的重要声明12基金研究基金研究定期跟踪报告32不同类型仅按规模划分精选基金组合表现我们将基金池选定为国内基金市场上成立满一年且最近报告期规模大于2亿的偏主动管理型权益类基金包括普通股票型基金偏股混合型基金灵活配置混合型基金平衡混合型基金增强指数型基金同时我们将市场按照规模拆分成大盘中盘和小盘三类并将相应的比较基准设定为沪深300000300SH中证500000905SH中证1000000852SH指数根据我们的基金量化筛选模型将在每月末筛选出预期未来表现良好相对基准指数的基金组合表5不同宽基基金精选组合业绩表现截至2023131风格类型沪深300型组合中证500型组合中证1000型组合报告期收益833570123基准指数收益837573445超额收益beta调整后-004-003-309累计收益833686998423累计超额收益74921401415274数据来源Wind中信建投对于沪深300型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益9227累计超额收益7328表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益592超额收益-109相对于沪深300型基金的基准图25不同类型基金精选组合超额收益截至2023131图26沪深300型基金精选组合业绩表现截至2023131HS300型组合ZZ500型组合ZZ1000型组合HS300型组合HS300型组合基准上证综指250160140200120150100801006050402000-20-50-40数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于中证500型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益9650累计超额收益14720表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益716超额收益027相对于中证500型基金的基准请参阅最后一页的重要声明13基金研究基金研究定期跟踪报告图27中证500型基金精选组合业绩表现截至2023131图28中证1000型基金精选组合业绩截至2023131ZZ500型组合ZZ500型组合基准上证综指ZZ1000型组合ZZ1000型组合基准上证综指140200120150100801006040502000-20-50-40-60-100数据来源Wind中信建投数据来源Wind中信建投对于中证1000型基金精选组合自2015-12-31以来该组合累计收益9109累计超额收益15374表现远好于同期上证综指报告期内2023-01-03至2023-01-31该基金组合共包含5只基金累计收益879超额收益102相对于中证1000型基金的基准风险提示本报告结果基于对应模型计算需警惕模型失效的风险历史不代表未来需警惕历史规律不再重复的风险文中涉及基金组合等模型结果仅供研究参考不构成投资建议当前海外地区冲突仍未结束需警惕局部地区冲突大规模升级的风险美国加息促进美元资产向美国回流当前美国仍处于加息进程中需警惕美联储加息超预期的风险国内新冠肺炎疫情仍未完全结束仍需警惕国内疫情大幅反弹对股市带来的风险当前中国经济受国内国际因素影响较多仍需警惕国内经济增长不及预期带来的风险请参阅最后一页的重要声明14基金研究基金研究定期跟踪报告附2023年2月不同风格基金精选组合名单表6大盘成长型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅002340OF富国价值优势2016-04-087781426487021OF工银瑞信优质精选2016-02-19897595002846OF泓德泓华2016-12-01723511001043OF工银瑞信美丽城镇主题A2015-03-262643520450001OF国富中国收益2005-06-012355575数据来源Wind中信建投表7大盘价值型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅003298OF嘉实物流产业A2016-12-291112371001763OF广发多策略2015-12-092597-208006567OF中泰星元价值优选A2018-12-056073251006624OF中泰玉衡价值优选A2019-03-202355195005233OF广发睿毅领先A2017-12-145055-158数据来源Wind中信建投表8中盘成长型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅005535OF泰信竞争优选2018-05-141130561004206OF华商元亨2017-01-25614148006392OF中信保诚创新成长A2019-01-301731859487016OF工银瑞信灵活配置A2015-02-03265533001018OF易方达新经济2015-02-127411725数据来源Wind中信建投表9中盘价值型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅004475OF华泰柏瑞富利A2017-09-123473756161222OF国投瑞银瑞利A2015-02-052437458001208OF诺安低碳经济A2015-05-121576551090018OF大成新锐产业2012-03-208875758001300OF大成睿景A2015-05-263295744数据来源Wind中信建投请参阅最后一页的重要声明15基金研究基金研究定期跟踪报告表10小盘成长型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅001532OF华安文体健康主题A2017-06-084349590008245OF圆信永丰致优A2019-12-25853620004959OF圆信永丰优悦生活2018-01-29676612004958OF圆信永丰优享生活2017-08-302127619002910OF易方达供给改革2017-01-2579051248数据来源Wind中信建投表11小盘价值型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅121010OF国投瑞银瑞源A2015-01-22928467519702OF交银趋势优先A2010-12-229956335007497OF中庚价值灵动灵活配置2019-07-163474738002258OF大成国企改革2017-09-211671768519002OF华安安信消费服务A2013-05-236223308数据来源Wind中信建投表12沪深300型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅519756OF交银国企改革2015-06-104560606004788OF富荣沪深300增强A2018-02-111076737002340OF富国价值优势2016-04-087781426001667OF南方转型增长A2016-08-173699636450001OF国富中国收益2005-06-012355575数据来源Wind中信建投表13中证500型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅002943OF广发多因子2016-12-30144191098003293OF易方达科瑞2017-01-033188710519002OF华安安信消费服务A2013-05-236223308001637OF嘉实量化精选2015-12-071282861005821OF万家新机遇龙头企业A2018-05-252863702数据来源Wind中信建投请参阅最后一页的重要声明16基金研究基金研究定期跟踪报告表14中证1000型基金精选组合基金代码基金名称基金成立日2022Q3规模亿报告期涨跌幅001532OF华安文体健康主题A2017-06-084349590005313OF万家中证1000指数增强A2018-01-302207930003567OF华夏行业景气2017-02-0410960969005299OF万家成长优选A2018-02-0112131247002446OF广发利鑫A2016-03-212253957数据来源Wind中信建投风险提示本报告结果均基于对应模型计算需警惕模型失效的风险历史不代表未来需警惕历史规律不再重复的风险文中涉及基金组合仅供研究参考不构成推荐当前海外地区冲突仍未结束仍需警惕局部地区冲突大规模升级的风险美国加息促进美元资产向美国回流当前美国仍处于加息进程中需警惕美联储加息超预期的风险国内新冠肺炎疫情仍未完全结束仍需警惕国内疫情大幅反弹对股市带来的风险当前中国经济受国内国际因素影响较多仍需警惕国内经济增长不及预期带来的风险请参阅最后一页的重要声明17基金研究基金研究定期跟踪报告丁鲁明同济大学金融数学硕士中国准精算师现任中信建投证券研究发展部执行分析师介绍总经理金融工程团队大类资产配置与基金研究团队首席分析师中信建投证券基金投顾业务决策委员会成员具备12年证券从业经历创立国内量化基本面投研体系继承并深入研究经济经典长波体系中的康波周期理论并积极应用于实务多次对资本市场重大趋势及拐点给出精准预判对资产配置与经济周期运行具备深刻理解与认知多次荣获团队荣誉新财富最佳分析师2009第42012第42013第12014第3等水晶球最佳分析师2009第12013第1等Wind金牌分析师2018年第22019年第2等段潇儒上海交通大学金融学硕士2018年加入中信建投证券研究发展部金融工程团队主要研究方向为量化选股及资产配置请参阅最后一页的重要声明18基金研究基金研究定期跟踪报告评级说明投资评级标准评级说明报告中投资建议涉及的评级标准为报告发布买入相对涨幅15以上日后6个月内的相对市场表现也即报告发增持相对涨幅515布日后的6个月内公司股价或行业指数股票评级中性相对涨幅-55之间相对同期相关证券市场代表性指数的涨跌幅减持相对跌幅515作为基准A股市场以沪深300指数作为基卖出相对跌幅15以上准新三板市场以三板成指为基准香港市场强于大市相对涨幅10以上以恒生指数作为基准美国市场以标普500行业评级中性相对涨幅-10-10之间指数为基准弱于大市相对跌幅10以上分析师声明本报告署名分析师在此声明i以勤勉的职业态度专业审慎的研究方法使用合法合规的信息独立客观地出具本报告结论不受任何第三方的授意或影响ii本人不曾因不因也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接收到任何形式的补偿法律主体说明本报告由中信建投证券股份有限公司及或其附属机构以下合称中信建投制作由中信建投证券股份有限公司在中华人民共和国仅为本报告目的不包括香港澳门台湾提供中信建投证券股份有限公司具有中国证监会许可的投资咨询业务资格本报告署名分析师所持中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格证书编号已披露在报告首页在遵守适用的法律法规情况下本报告亦可能由中信建投国际证券有限公司在香港提供本报告作者所持香港证监会牌照的中央编号已披露在报告首页一般性声明本报告由中信建投制作发送本报告不构成任何合同或承诺的基础不因接收者收到本报告而视其为中信建投客户本报告的信息均来源于中信建投认为可靠的公开资料但中信建投对这些信息的准确性及完整性不作任何保证本报告所载观点评估和预测仅反映本报告出具日该分析师的判断该等观点评估和预测可能在不发出通知的情况下有所变更亦有可能因使用不同假设和标准或者采用不同分析方法而与中信建投其他部门人员口头或书面表达的意见不同或相反本报告所引证券或其他金融工具的过往业绩不代表其未来表现报告中所含任何具有预测性质的内容皆基于相应的假设条件而任何假设条件都可能随时发生变化并影响实际投资收益中信建投不承诺不保证本报告所含具有预测性质的内容必然得以实现本报告内容的全部或部分均不构成投资建议本报告所包含的观点建议并未考虑报告接收人在财务状况投资目的风险偏好等方面的具体情况报告接收者应当独立评估本报告所含信息基于自身投资目标需求市场机会风险及其他因素自主做出决策并自行承担投资风险中信建投建议所有投资者应就任何潜在投资向其税务会计或法律顾问咨询不论报告接收者是否根据本报告做出投资决策中信建投都不对该等投资决策提供任何形式的担保亦不以任何形式分享投资收益或者分担投资损失中信建投不对使用本报告所产生的任何直接或间接损失承担责任在法律法规及监管规定允许的范围内中信建投可能持有并交易本报告中所提公司的股份或其他财产权益也可能在过去12个月目前或者将来为本报告中所提公司提供或者争取为其提供投资银行做市交易财务顾问或其他金融服务本报告内容真实准确完整地反映了署名分析师的观点分析师的薪酬无论过去现在或未来都不会直接或间接与其所撰写报告中的具体观点相联系分析师亦不会因撰写本报告而获取不当利益本报告为中信建投所有未经中信建投事先书面许可任何机构和或个人不得以任何形式转发翻版复制发布或引用本报告全部或部分内容亦不得从未经中信建投书面授权的任何机构个人或其运营的媒体平台接收翻版复制或引用本报告全部或部分内容版权所有违者必究中信建投证券研究发展部中信建投国际北京上海深圳香港东城区朝内大街2号凯恒中心B上海浦东新区浦东南路528号福田区益田路6003号荣超商务中环交易广场2期18楼座12层南塔2106室中心B座22层电话86108513-0588电话86216882-1600电话867558252-1369电话8523465-5600联系人李祉瑶联系人翁起帆联系人曹莹联系人刘泓麟邮箱lizhiyaocsccomcn邮箱wengqifancsccomcn邮箱caoyingcsccomcn邮箱charleneliucscihk请参阅最后一页的重要声明19