2023年前三季度集中式新增装机占比达48%。23年前三季度光伏新增并网装机128.94GW，其中，新增集中式光伏装机61.79GW，占比47.92%，新增分布式光伏装机67.14GW，其中，户用分布式光伏装机32.98GW。推荐天宜上佳(688033.SH)；新技术驱动下具备领先机会的标的宇邦新材（301266.SZ），建议关注异质结领域三五互联(300051.SZ)，BC电池技术方向爱旭股份(600731.SH)、复合材料边框博菲电气(300751.SZ)。
　　10月国内重点新能源车企销量同比高增,比亚迪/埃安/理想位居前三。2023年10月已公布13家主流车企月总销量50.68万辆，同环比+52.44%/+5.52%；1-10月13家主流车企累计交付382.91万辆，同比+66.13%，其中6家自主品牌车企交付302.09万辆，同比+76.62%，7家造车新势力车企交付80.82万辆，同比+35.96%。推荐宁德时代(300750.SZ)、中伟股份(300919.SZ)、泰和新材(002254.SZ)、亿纬锂能(300014.SZ)、天赐材料(002709.SZ)、科达利(002850.SZ)。
　　国网强调加快构建新型电力系统，南网发布《南方电网公司数字强企建设三年行动计划》。国家电网在第四季度工作会议上强调要加快构建新型电力系统，推动电力市场体系建设。计划预计25年将全面完成数字化转型。特高压板块推荐平高电气（600312.SH）、国电南瑞（600406.SH）、思源电气（002028.SZ），建议关注华明装备（002270.SZ）、许继电气（000400.SZ）、中国西电（601179.SH）。
　　2023年10月风机招标量为3.25GW，看好海风成长性。10月国内风机招标量（不含框架协议招标）为3.25GW，同比-16.86%，环比-28.27%，其中陆上风机2.94GW，同比+28.26%，环比-30.51%；海上风机0.31GW，同比-80.83%，环比+3.33%。随着23Q4海风项目陆续开工，我们预计24-25年国内海风装机有望达10/16GW，同比+67%/60%。推荐中天科技（600522.SH）、东方电缆（603606.SH）、天顺风能（002531.SZ）、万马股份（002276.SZ）、五洲新春（603667.SH）、明阳智能（601615.SH）。
　　工信部发布人形机器人创新发展指导意见，国产人形机器人发展加速。工信部印发指导意见提出到25年人形机器人创新体系初步建立，在软件技术、核心零部件、机器人整机三方面发力取得突破，并在各场景中取得示范应用。推荐技术壁垒较高的零部件环节，推荐五洲新春(603667.SH)，建议关注:双环传动(002472.SZ)、柯力传感(603662.SH)、鸣志电器(603728.SH)、贝斯特(300580.SZ)、伟创电气(688698.SH)、鼎智科技(873593.BJ)、绿的谐波(688017.SH)。
　　风险提示：政策风险、市场竞争加剧等风险、供应链短缺风险等