支持扩大新能源汽车消费，完善基础设施建设与运营。工信部等七部门联合印发《汽车行业稳增长工作方案（2023-2024年）》，2023年力争实现全年汽车销量2700万辆，同比+3%，其中新能源汽车销量900万辆，同比+30%。《工作方案》提出要支持扩大新能源汽车消费，落实好现有新能源汽车优惠政策，开展公共领域车辆全面电动化先行区试点工作，组织开展新能源汽车下乡活动，鼓励开展新能源汽车换电模式应用，深入推进燃料电池车示范。同时，要完善基础设施建设与运营，优化配套环境，做好公共充电网络布局规划，鼓励大功率充电、智能有序充电、“光储充放”一体站等新技术，引导地方加快基础设施建设。
　　 2023年1-7月国内新能源乘用车销量351.7万辆，动力电池装机160.5GWh。根据高工锂电公众号，2023年1-7月国内新能源乘用车销量约351.7万辆，同比+39%，动力电池装机量约160.5GWh，同比+46%。其中，自主品牌新能源乘用车销量为295.0万辆，占整体新能源乘用车销量的84%，相应动力电池装机约126.1GWh，占整体新能源乘用车装机量的79%，自主品牌新能源乘用车动力电池装机中比亚迪、宁德时代、中创新航占83%。
　　 2023上半年中国锂电铜箔出货量达24.9万吨，同比+41.6%。根据EVTank公众号，2023年上半年，中国锂电铜箔总体出货量达24.9万吨，同比+41.6%，锂电铜箔出货量在整个电解铜箔中的比例进一步提升至55.8%。从规格上来看，小于6μm的超薄铜箔出货量占比达8.5%，主要产品为4.5μm锂电铜箔。从目前锂电铜箔出货结构看，仍以6μm铜箔为主，6μm以上锂电铜箔应用比例进一步压缩。
　　 2023年1-7月全球电池产量609GWh。根据鑫椤锂电公众号，2023年1-7月全球电池产量609GWh，同比+23.61%，其中磷酸铁锂电池产量305.85GWh，三元电池产量303.15GWh。2023年1-7月全球储能电池产量120.96GWh，同比+108.97%，销量125.91 GWh。2023年1-7月，全球磷酸铁锂正极产量83.44万吨，同比+49.26%，全球三元正极产量54.65万吨，同比-0.036%，全球三元前驱体产量54.75万吨，同比+4.66%，全球负极产量91.65万吨，同比+20.94%，全球电解液产量66.07万吨，同比+27.94%，全球隔膜产量106.72亿平，同比+27.53%，全球碳酸锂产量54.49万吨，同比+14.6%。
　　投资建议。1）各环节龙头企业：我们认为未来随着锂电产业链原材料成本不断下降，政策扶持叠加终端需求不断提升有望推动新能源车销量持续增长，锂电产业链需求将随即逐步提升，建议关注宁德时代、亿纬锂能、璞泰来、恩捷股份等；2）钠电池、麒麟电池和磷酸锰铁锂等新技术相关企业：建议关注宁德时代、振华新材、容百科技、德方纳米等；3）快充技术相关企业：建议关注黑猫股份、信德新材、元力股份、曼恩斯特。
　　风险提示。新能源汽车下游不及预期，新技术发展速度不及预期。