一、投资要点
　　1.2023年全球云基础设施服务支出将增长23%。市场研究机构Canalys发布的报告数据显示，2022年第四季度，全球云基础设施服务支出同比增长23%，达到658亿美元，增加了123亿美元。2022年全年，全球云基础设施服务总支出从2021年的1917亿美元增长到2471亿美元，同比增长29%。预计2023年全球云基础设施服务支出全年将增长23%。2022年第四季度，全球前三大云服务提供商分别为：亚马逊云科技、微软Azure、谷歌云，共增长了26%，占支出份额的65%。其中，Canalys将云基础设施服务定义为在专用托管的私有基础设施上或共享公共基础设施上提供基础设施即服务（IaaS）和平台即服务(PaaS)，并不包括直接的软件即服务支出，但包括为了托管和运营软件提供基础设施服务而产生的收入。建议重点关注光模块板块企业中际旭创、天孚通信、新易盛、光迅科技。
　　2.运营商总部级首次集采FTTR设备。FTTR，Fiber To The Room，即光纤到房间，目前三大运营商都有省分推出了商用套餐，FTTR发展迅猛。2023年2月16日，中国电信发布《中国电信2023年家庭FTTR设备集中采购项目常态化检测报名公告》。公告显示，中国电信已启动FTTR设备集团级采购；前期集采主要是运营商各省分公司自行采购，运营商总部级集采尚未进行；本次检测涉及的家庭FTTR设备包含以下形态：FTTR主设备、从设备。此次采购是三大运营商第一次集团级FTTR设备采购，FTTR发展预计会进入规模期。建议重点关注FTTR终端设备企业中兴通讯、烽火通信、天邑股份。
　　3.第二届“千兆城市”高峰论坛·全光品质运力高峰论坛在厦门成功举办。2023年2月15日，第二届“千兆城市”高峰论坛全光品质运力高峰分论坛在厦门成功举办，由中国信息通信研究院联合福建省通信管理局共同主办，工业和信息化部信息通信发展司副司长赵策，福建省通信管理局党组成员、一级巡视员何强，中国通信标准化协会理事长闻库等领导出席并致辞。内容主要包括以下几个方面：第一，稳步推进双千兆网络计划，实现双千兆光网运力和数据中心算力协同发展；第二，光网络基础设施实现跨越式发展，“光进铜退”任务已基本完成，并建成全球规模最大、覆盖宽广、技术领先的光纤宽带网；第三，中国信通院联合运营商、设备商和光纤光缆等企业，共同发起“追光计划-全光运力领航行动”，发布《全光运力研究报告（2022年）》。此外，四大运营商代表发言，中国电信提出以“CNEA（Cloud Network Enlighten Application）”为蓝图，加快落实“三化六光”的云网融合3.0战略；中国移动表示将加强技术创新、产业协同、应用孵化，基于100/200G、OXC技术，打造光电联动运力底座，并加快引入400GOTN技术，构建1-5-20毫秒三级时延圈，以网强算，助力算力“一点接入、即取即用”；中国联通已发布算力网络的全光底座白皮书；广电正聚焦夯实新型网络基础设施，推进5G融合应用。建议重点关注光纤光网板块企业长飞光纤、亨通光电及光模块板块企业天孚通信、中际旭创、华工科技。
　　二、重点行业要闻
　　1.全国110个城市建成千兆城市，千兆光网可覆盖超5亿家庭。在第二届千兆城市高峰论坛上，工信部副部长张云明表示，近年来，工信部组织实施双千兆网络协同发展行动计划，以千兆城市建设为重要抓手，促进我国双千兆网络发展取得显著成效。一是网络覆盖不断拓展，全国110个城市建成千兆城市，约占所有地级市的三分之一，包括厦门在内的一批城市网络能力大幅提升，千兆光网具备覆盖超过5亿户家庭的能力，我国5G基站数量达231.2万个，历史性实现全国“市市通千兆，县县通5G，村村通宽带”。二是技术产业持续突破，国内企业的5G标准专利占比达到38.2%，位居全球第一，智能手机5G系统设备、光通信设备、光模块基建、光纤、光缆等领域涌现出一批全球领军企业。三是超纤应用加速涌现，双千兆网络与实际经济深度融合，支撑工业制造、港口、矿山、文旅等领域加速转型，涌现出机器视觉质量控制检测、现场辅助装配、无人智能巡检等典型场景，工业互联网产业规模迈过万亿元大关，行业赋能复制等作用日益凸显。
　　2.中国铁塔共建共享新模式节省行业投资1760亿元。近日，“中国铁塔推进信息基础设施共建共享发展座谈会”在中国铁塔产业园区举行。会上提出，我国快速建成全球规模最大、质量最好的4G和5G移动宽带网络，共建共享带来的网络“加速度”功不可没。由中国铁塔牵头实施的“一家建设、多家使用、社会共用”的共建共享新模式，使新建铁塔共享水平从14.3%大幅提升到83%，相当于少建铁塔98万座，节省行业投资1760亿元，节约土地5.5万亩，减少碳排放超过2600万吨，取得了显著的经济效益和社会效益，树立了我国通信业改革发展的重要典范，实现了行业降本、政府增效和民生受益。中国铁塔的共建共享网络建设新模式，是信息通信业的一次重要变革。从共建共享广度来看，中国铁塔广泛利用路灯杆、监控杆、电力塔、交通指示牌等数量庞大的社会资源部署基站，变“社会塔”为“通信塔

研究报告全文：TableSummary云厂商CAPEX恢复高增长千兆光网FTTR部署加速行业周报行业研究方正证券研究所证券研究报告通信行业20230218推荐TABLEANALYSISINFO分析师李宏涛一投资要点登记编号S122052203000212023年全球云基础设施服务支出将增长23市场研究机构TableAuthorCanalys发布的报告数据显示2022年第四季度全球云基础重要数据设施服务支出同比增长23达到658亿美元增加了123亿TableIndustryInfo上市公司总家数115美元2022年全年全球云基础设施服务总支出从2021年的总股本亿股394705销售收入亿元22127211917亿美元增长到2471亿美元同比增长29预计2023年利润总额亿元229315全球云基础设施服务支出全年将增长232022年第四季度行业平均PE7072全球前三大云服务提供商分别为亚马逊云科技微软Azure平均股价元1929谷歌云共增长了26占支出份额的65其中Canalys将云基础设施服务定义为在专用托管的私有基础设施上或共享公行业相对指数表现共基础设施上提供基础设施即服务IaaS和平台即服务PaaS并不包括直接的软件即服务支出但包括为了托管和运营软件提供基础设施服务而产生的收入建议重点关注光模块板块企业中际旭创天孚通信新易盛光迅科技2运营商总部级首次集采FTTR设备FTTRFiberToTheRoom即光纤到房间目前三大运营商都有省分推出了商用套餐FTTR发展迅猛2023年2月16日中国电信发布中国电信2023年家庭FTTR设备集中采购项目常态化检测报名公告公告显示中国电信已启动FTTR设备集团级采购前期集采主要是运数据来源wind方正证券研究所营商各省分公司自行采购运营商总部级集采尚未进行本次检测涉及的家庭FTTR设备包含以下形态FTTR主设备从设相关研究备此次采购是三大运营商第一次集团级FTTR设备采购FTTRTABLEREPORTINFOChatGPT爆发云光模块景气提升20230212发展预计会进入规模期建议重点关注FTTR终端设备企业中兴国产量子芯片开始生产量子科技产业化通讯烽火通信天邑股份可期20230206移动核心网部署加速5G物联网连接激3第二届千兆城市高峰论坛全光品质运力高峰论坛在厦增20230205门成功举办2023年2月15日第二届千兆城市高峰论中天科技多线布局优质赛道业绩兑现坛全光品质运力高峰分论坛在厦门成功举办由中国信息通信符合预期20230202研究院联合福建省通信管理局共同主办工业和信息化部信息通信发展司副司长赵策福建省通信管理局党组成员一级巡视员何强中国通信标准化协会理事长闻库等领导出席并致辞内容主要包括以下几个方面第一稳步推进双千兆网络计划实现双千兆光网运力和数据中心算力协同发展第二光网络基础设施实现跨越式发展光进铜退任务已基本完成并建成全球规模最大覆盖宽广技术领先的光纤宽带网第三中国信通院联合运营商设备商和光纤光缆等企业共同发起追光计划-全光运力领航行动发布全光运力研究报告2022年此外四大运营商代表发言中国电信提出以1敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报CNEACloudNetworkEnlightenApplication为蓝图加快落实三化六光的云网融合30战略中国移动表示将加强技术创新产业协同应用孵化基于100200GOXC技术打造光电联动运力底座并加快引入400GOTN技术构建1-5-20毫秒三级时延圈以网强算助力算力一点接入即取即用中国联通已发布算力网络的全光底座白皮书广电正聚焦夯实新型网络基础设施推进5G融合应用建议重点关注光纤光网板块企业长飞光纤亨通光电及光模块板块企业天孚通信中际旭创华工科技二重点行业要闻1全国110个城市建成千兆城市千兆光网可覆盖超5亿家庭在第二届千兆城市高峰论坛上工信部副部长张云明表示近年来工信部组织实施双千兆网络协同发展行动计划以千兆城市建设为重要抓手促进我国双千兆网络发展取得显著成效一是网络覆盖不断拓展全国110个城市建成千兆城市约占所有地级市的三分之一包括厦门在内的一批城市网络能力大幅提升千兆光网具备覆盖超过5亿户家庭的能力我国5G基站数量达2312万个历史性实现全国市市通千兆县县通5G村村通宽带二是技术产业持续突破国内企业的5G标准专利占比达到382位居全球第一智能手机5G系统设备光通信设备光模块基建光纤光缆等领域涌现出一批全球领军企业三是超纤应用加速涌现双千兆网络与实际经济深度融合支撑工业制造港口矿山文旅等领域加速转型涌现出机器视觉质量控制检测现场辅助装配无人智能巡检等典型场景工业互联网产业规模迈过万亿元大关行业赋能复制等作用日益凸显2中国铁塔共建共享新模式节省行业投资1760亿元近日中国铁塔推进信息基础设施共建共享发展座谈会在中国铁塔产业园区举行会上提出我国快速建成全球规模最大质量最好的4G和5G移动宽带网络共建共享带来的网络加速度功不可没由中国铁塔牵头实施的一家建设多家使用社会共用的共建共享新模式使新建铁塔共享水平从143大幅提升到83相当于少建铁塔98万座节省行业投资1760亿元节约土地55万亩减少碳排放超过2600万吨取得了显著的经济效益和社会效益树立了我国通信业改革发展的重要典范实现了行业降本政府增效和民生受益中国铁塔的共建共享网络建设新模式是信息通信业的一次重要变革从共建共享广度来看中国铁塔广泛利用路灯杆监控杆电力塔交通指示牌等数量庞大的社会资源部署基站变社会塔为通信塔为通信网络更低成本更高效率更快速度建设发挥了积极作用从共建共享深度来看中国铁塔已有超过2敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报20万座通信塔变为数字塔服务超过40多个行业进一步深化存量通信资源跨界共享有助于推动整个社会的数字化转型升级提高全社会的资源配置效率3光模块行业正处在可插拔CPO十字路口近日CPO概念在国内资本市场异常火热光通信行业市场资讯机构LightCounting对PhotonicsWest会议期间召开的CPO论坛上所探讨的问题进行了评论LightCounting表示光模块行业正处于可插拔光模块和CPO的十字路口据分析光模块的功耗占比不断提高2018年-2022年部署在云数据中心的光模块的总功耗加起来为330MW或12TWh略高于目前云数据中心总功耗的1到2028年预计光模块的功耗将占到其中的8以上另外这一分析也说明了可插拔光模块的功耗效率不断提高从100G光模块的35pJbit到800G光模块的20pJbit而AyarLabsBroadcomIBM和Ranovus的下一代CPO设计预计将达到2pJ-3pJbit的能耗效率处于十字路口LightCounting表示我们可以继续使用可插拔光模块并逐步改进优化也可以开发新的光学技术采用新的封装和光纤耦合设计以实现成本和功耗效率的彻底改善但这一选择仍面临着封装和低损耗光纤方面的挑战三投资组合本周关注联特科技浪潮信息美格智能楚天龙中国移动中国电信长飞光纤共进股份长期关注运营商中国移动中国电信主设备中兴通讯烽火通信北斗华测导航振芯科技军民融合七一二盛路通信数字货币楚天龙恒宝股份物联网移远通信美格智能云IDC光环新网润建股份佳力图英维克光模块中际旭创天孚通信海上风电中天科技工业互联网东土科技飞力达四风险提示运营商集采进度不及预期国内疫情反复影响产品交付企业经营成本上升3敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报重点关注公司及盈利预测资料来源wind方正证券研究所4敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报目录1投资策略8112023年全球云基础设施服务支出将增长23812运营商总部级首次集采FTTR设备813第二届千兆城市高峰论坛全光品质运力高峰论坛在厦门成功举办82行情回顾93行业要闻1031运营商板块10311全国110个城市建成千兆城市千兆光网可覆盖超5亿家庭10312中国铁塔共建共享新模式节省行业投资1760亿元10313北京移动携手华为打造高阶自智网络促进承载网络高质发展1132主设备板块11321中兴通讯发布FTTR家庭及商企两大场景系列新品11322爱立信移动市场报告5G驱动收入增长11323诺基亚贝尔与中国联通深化5GFWA合作1233光通信板块12331光模块行业正处在可插拔CPO十字路口12332裕太微在科创板上市市值约186亿元12333中国激光雷达第一股禾赛科技成功赴美上市1334物联网板块13341IDC2026年供需联动将推动中国物联网连接规模超百亿13342紫光超级SIM卡适配机型更新支持多款新机型133432023年全球企业网络安全市场将继续保持强劲增长势头14343META将与SK海力士LG显示合作开发MICROOLED1435智能终端板块143512023年中国智能手机市场开局势头良好143522023年全球半导体营收衰退53153532022年中国平板电脑市场出货量同比增长521536数据中心板块15361东数西算启动一周年数据中心分布有所改善15362北京昇腾人工智能计算中心正式点亮一期算力规模达100P16363中国电信启动冷冻水型机房专用空调集采总规模约6200台1637工业互联网板块163712022年工业互联网试点示范名单公布163722022年北京人工智能产业发展白皮书发布164上市公司公告1741东土科技关于追认与关联方共同投资暨关联交易的公告1742超讯通信关于股东权益变动的提示性公告1743ST深南关于公司股票可能被终止上市的风险提示性公告1744普天科技关于公司募集资金专户部分资金被冻结的公告1845中通国脉关于补充披露实际控制人股权转让协议的公告185敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报46ST国安关于控股子公司破产清算的公告1847ST新海关于公司实际控制人增持公司股份计划的公告1848仕佳光子2022年度业绩快报1849平治信息中标候选人公式的提示性公告195大小非解禁大宗交易196敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报图表目录图表1市场表现比较9图表2上周通信行业涨跌幅榜10图表3未来三个月大小非解禁一览19图表4本周大宗交易一览197敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报1投资策略112023年全球云基础设施服务支出将增长23市场研究机构Canalys发布的报告数据显示2022年第四季度全球云基础设施服务支出同比增长23达到658亿美元增加了123亿美元2022年全年全球云基础设施服务总支出从2021年的1917亿美元增长到2471亿美元同比增长29预计2023年全球云基础设施服务支出全年将增长232022年第四季度全球前三大云服务提供商分别为亚马逊云科技微软Azure谷歌云共增长了26占支出份额的65其中Canalys将云基础设施服务定义为在专用托管的私有基础设施上或共享公共基础设施上提供基础设施即服务IaaS和平台即服务PaaS并不包括直接的软件即服务支出但包括为了托管和运营软件提供基础设施服务而产生的收入建议重点关注光模块板块企业中际旭创天孚通信新易盛光迅科技12运营商总部级首次集采FTTR设备FTTRFiberToTheRoom即光纤到房间目前三大运营商都有省分推出了商用套餐FTTR发展迅猛2023年2月16日中国电信发布中国电信2023年家庭FTTR设备集中采购项目常态化检测报名公告公告显示中国电信已启动FTTR设备集团级采购前期集采主要是运营商各省分公司自行采购运营商总部级集采尚未进行本次检测涉及的家庭FTTR设备包含以下形态FTTR主设备从设备此次采购是三大运营商第一次集团级FTTR设备采购FTTR发展预计会进入规模期建议重点关注FTTR终端设备企业中兴通讯烽火通信天邑股份13第二届千兆城市高峰论坛全光品质运力高峰论坛在厦门成功举办2023年2月15日第二届千兆城市高峰论坛全光品质运力高峰分论坛在厦门成功举办由中国信息通信研究院以下简称中国信通院联合福建省通信管理局共同主办工业和信息化部信息通信发展司副司长赵策福建省通信管理局党组成员一级巡视员何强中国通信标准化协会理事长闻库等领导出席并致辞内容主要包括以下几个方面第一稳步推进双千兆网络计划实现双千兆光网运力和数据中心算力协同发展第二光网络基础设施实现跨越式发展光进铜退任务已基本完成并建成全球规模最大覆盖宽广技术领先的光纤宽带网第三中国信通院联合运营商设备商和光纤光缆等企业共同发起追光计划-全光运力领航行动发布全光运力研究报告2022年此外四大运营商代表发言中国电信提出以CNEACloudNetworkEnlightenApplication为蓝图加快落实三化六光的云网融合30战略中国移动表示将加强技术创新产业协同应用孵化基于100200GOXC技术打造光电联动运力底座并加快引入400GOTN技术构建1-5-20毫秒三级时延圈以网强算助力算力一点接入即取即用中国联通已发布算力网络的全光底座白皮书广电正聚焦夯实新型网络基础设施推进5G融合应用建议重点关注光纤光网板块企业长飞光纤亨通光电及光模块板块企业天孚通信中际旭创华工科技8敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报本周关注联特科技浪潮信息美格智能楚天龙中国移动中国电信长飞光纤共进股份长期关注运营商中国移动中国电信主设备中兴通讯烽火通信北斗华测导航振芯科技军民融合七一二盛路通信数字货币楚天龙恒宝股份物联网移远通信美格智能云IDC光环新网润建股份佳力图英维克光模块中际旭创天孚通信海上风电中天科技工业互联网东土科技飞力达2行情回顾上周大盘下跌112收322402点各行情指标从高到低表现依次为上证指数万得全A除金融石油石化万得全A沪深300中小综指创业板综通信行业板块下跌137表现劣于大盘图表1市场表现比较资料来源wind方正证券研究所从细分行业指数看物联网网络规划建设光纤IDC高频PCB工业互联网射频及天线卫星导航和光通信分别为-196-239-208-24-253-189-267-132-267上周可交易个股中ST九有周涨幅达917排名第一9敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报图表2上周通信行业涨跌幅榜资料来源wind方正证券研究所3行业要闻31运营商板块311全国110个城市建成千兆城市千兆光网可覆盖超5亿家庭在第二届千兆城市高峰论坛上工信部副部长张云明表示近年来工信部组织实施双千兆网络协同发展行动计划以千兆城市建设为重要抓手促进我国双千兆网络发展取得显著成效一是网络覆盖不断拓展全国110个城市建成千兆城市约占所有地级市的三分之一包括厦门在内的一批城市网络能力大幅提升千兆光网具备覆盖超过5亿户家庭的能力我国5G基站数量达2312万个历史性实现全国市市通千兆县县通5G村村通宽带二是技术产业持续突破国内企业的5G标准专利占比达到382位居全球第一智能手机5G系统设备光通信设备光模块基建光纤光缆等领域涌现出一批全球领军企业三是超纤应用加速涌现双千兆网络与实际经济深度融合支撑工业制造港口矿山文旅等领域加速转型涌现出机器视觉质量控制检测现场辅助装配无人智能巡检等典型场景工业互联网产业规模迈过万亿元大关行业赋能复制等作用日益凸显312中国铁塔共建共享新模式节省行业投资1760亿元近日中国铁塔推进信息基础设施共建共享发展座谈会在中国铁塔产业园区举行会上提出我国快速建成全球规模最大质量最好的4G和5G移动宽带网络共建共享带来的网络加速度功不可没由中国铁塔牵头实施的一家建设多家使用社会共用的共建共享新模式使新建铁塔共享水平从143大幅提升到83相当于少建铁塔98万座节省行业投资1760亿元节约土地55万亩减少碳排放超过2600万吨取得了显著的经济效益和社会效益树立了我国通信业改革发展的重要典范实现了行业降本政府增效和民生受益中国铁塔的共建共享网络建设新模式是信息通信业的一次重要变革从共建共享广度来看中国铁塔广泛利用路灯杆监控杆电力塔交通指示牌等数量庞大的社会资源部署基站变社会塔为通信塔为通信网络更低成本更高效率更快速度建设发挥了积极作用从共建共享深度来看中国铁塔已有超过20万座通信塔变为数字塔服务超过40多个行业进一步深化存10敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报量通信资源跨界共享有助于推动整个社会的数字化转型升级提高全社会的资源配置效率313北京移动携手华为打造高阶自智网络促进承载网络高质发展截止2022年北京移动已拥有2000多万的移动用户7000多万的物联网用户300多万的有线宽带用户5G用户超过600万面临网络规模和复杂性带来的诸多挑战北京移动围绕234体系2大目标实现3个闭环协同4个层次积极推进自智网络的探索和落地在2022年初联合华为率先制定了5G承载SPNSlicingPacketNetwork网络的自智演进路径和模型并在多个场景中积极开展创新实践着力打造实时感知-快速排障-风险预知的智能化运维体系一是网络隐患识别课题通过iMasterNCE的AI训练在线学习结合语义连接图算法识别网络多处重大隐患成功解决了人工巡检耗时瓶颈问题二是5G业务保障课题通过业界领先的随流检测技术结合实时的数据分析对业务的质量进行360度可视化评估主动发现业务质量劣化定界定位时间从小时级降低至分钟级同时减少了跨部门之间的沟通成本极大提升了日常5G业务质量运维效率三是智能告警管理课题通过机器学习算法对告警进行降噪及多维关联聚类结合知识图谱推理对故障根因精准定位实现了从告警管理到故障管理的智能化升级故障推理准确性从704提升到90承载网工单数量平均缩减46大幅提升了故障处理效率32主设备板块321中兴通讯发布FTTR家庭及商企两大场景系列新品2月16日在第二届千兆城市高峰论坛期间中兴通讯举办了新价值新未来为主题的千兆宽带发展峰会中兴通讯副总裁董伟杰在峰会现场重磅发布了中兴通讯在家庭及商企两大主流场景下的FTTR系列新品包括家庭场景下FTTR主网关G8615和从网关G1600商企场景下FTTR主网关G100和从网关G1660这两个系列新品无论在带宽速率Wi-Fi覆盖能力及安装部署便捷性等方面均实现了显著提升其中家庭场景的FTTR新品主网关G8615支持上下行对称万兆传输上行接口为XGS-PON10GEPON是业界首款支持XGS-PON技术的FTTR设备下行搭载25GE光网口支持160MHz频宽Wi-Fi6技术满足两千兆套餐业务的开展企业场景的FTTR新品中兴通讯发布的主网关G100支持对称10G大带宽上行接口为XGS-PONXG-PON10GEPON支持有线无线双两千兆4个语音口满足小微企业多路语音的需求金属外壳具备工业级防护能力当前我国FTTR招标规模已超百万套市场即将步入爆发期中兴通讯秉承技术创新理念持续增强市场竞争力FTTR产品已经在国内30多个省份规模商用累计发货超40万套322爱立信移动市场报告5G驱动收入增长爱立信移动市场报告团队的最新研究确认了采用5G与收入增长之间的相关性5G驱动收入增长收入趋于平缓已经成为全球运营商面临的挑战作为运营商业务增长策略的一部分业内所谓的变现问题会影响网络投资决策爱立信移动市场报告商业评论特刊谈到了与5G有关的变现机会该报告指出自2020年初以来约占全球5G签约总数85的Top205G市场出现了积极的收入增长趋势11敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报该报告发现分级定价模式对于运营商至关重要它既可有效满足每位客户的个性化需求又能持续推动长期收入增长随着5G服务的推出Top205G市场的网络性能得到了显著提升在经历了一段时间的缓慢增长或停滞后这些主要市场的无线服务收入曲线再次向上目前全球约230个商用网络中有超过10亿的活跃5G签约用户作为运营商现有业务的延伸5GeMBB依托于与现有业务相同的商业模式和流程是目前5G收入增长最快的用例即便在Top205G市场仍有约80的个人用户还没成为5G签约用户这也是收入增长潜力的重要指标323诺基亚贝尔与中国联通深化5GFWA合作2月15日诺基亚贝尔和中国联通宣布扩大合作将在广东现网中测试基于诺基亚贝尔融合多址接入网关的5G固定无线接入FWA解决方案这是中国市场的第一次此类测试该解决方案将帮助中国联通极大地扩展其现有固定无线接入网络的范围速度和容量提高5G带宽利用率从而将能够帮助中国联通在降低成本和总体拥有成本的同时增强其业务的客户体验诺基亚贝尔的多址接入网关方案将使中国联通能够在其现有宽带网络网关BNG覆盖范围内接入固定无线和有线宽带服务从而最大限度地缩短业务上市时间并优化网络协同效应BNG基于诺基亚贝尔的7750服务路由器SR由其突破性的FP网络处理器和成熟的业务路由器操作系统SROS提供支持该解决方案在处理来自5G用户设备的大量流量方面提供了无与伦比的性能规模和多功能性从而增强了客户体验并能持续演进固定无线网络以满足未来发展需求33光通信板块331光模块行业正处在可插拔CPO十字路口近日CPO概念在国内资本市场异常火热光通信行业市场资讯机构LightCounting对PhotonicsWest会议期间召开的CPO论坛上所探讨的问题进行了评论LightCounting表示光模块行业正处于可插拔光模块和CPO的十字路口据分析光模块的功耗占比不断提高2018年-2022年部署在云数据中心的光模块的总功耗加起来为330MW或12TWh略高于目前云数据中心总功耗的1到2028年预计光模块的功耗将占到其中的8以上另外这一分析也说明了可插拔光模块的功耗效率不断提高从100G光模块的35pJbit到800G光模块的20pJbit而AyarLabsBroadcomIBM和Ranovus的下一代CPO设计预计将达到2pJ-3pJbit的能耗效率处于十字路口LightCounting表示我们可以继续使用可插拔光模块并逐步改进优化也可以开发新的光学技术采用新的封装和光纤耦合设计以实现成本和功耗效率的彻底改善但这一选择仍面临着封装和低损耗光纤方面的挑战332裕太微在科创板上市市值约186亿元2月10日裕太微电子股份有限公司在上海证券交易所上市本次上市裕太微的发行价为92元股发行2000万股发行市盈率不适用发行后总股本8000万股根据计算裕太微的募资总额约为1840亿元扣除发行费用后的募资净额约为1672亿元据贝多财经了解裕太微上市首日的开盘价为260元股较发行价上涨12敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报18260收报13248元股涨幅为15270总市值约为18598亿元据招股书介绍裕太微专注于高速有线通信芯片的研发设计和销售裕太微的产品应用范围涵盖信息通讯汽车电子消费电子监控设备工业控制等众多市场领域该公司目前已有商规级工规级车规级等不同性能等级以及百兆千兆等不同传输速率和不同端口数量的产品组合可供销售可满足不同终端客户各种场合的应用需求333中国激光雷达第一股禾赛科技成功赴美上市2月10日禾赛科技在纳斯达克正式敲钟标志着其正式成为中国激光雷达第一股禾赛科技也成为2021年7月滴滴之后中国公司赴美上市的最大IPO禾赛科技成立于2014年是一家全球化的激光雷达研发与制造企业其最早专注于研发激光气体传感器2016年开始探索无人驾驶激光雷达产品据了解禾赛科技此次发行将募资19亿美元上市首日禾赛科技开盘报2375美元较发行价涨25日内涨幅扩大到286收报2105美元收盘涨约1079据估算禾赛市值约为2621亿美元已经取代市值2314亿美元的Luminar成为全球市值最高激光雷达公司根据市场咨询公司Yole预测的数据到2027年全球激光雷达市场规模将达到63亿美元交付量预计将达530万台其中近450万台将服务于汽车市场这也意味着到2027年汽车市场将成为激光雷达行业发展的主要驱动力其中中国占据了全球ADAS市场的50份额国内激光雷达供应商未来将在全球市场占据重要位置34物联网板块341IDC2026年供需联动将推动中国物联网连接规模超百亿十四五国家信息化规划提出到2025年以5G物联网云计算工业互联网等为代表的数字基础设施能力达到国际先进水平中国正大力推动物联网与其他新一代信息技术加速集成和融合物联网连接规模和应用持续增长IDC预测2022年国内物联网连接数将达56亿个到2026年将增至约1025亿个复合增长率约为18同时中国蜂窝网络连接数增速最快在中国政府和运营商的积极推广建设之下已实现物超人2022年底实现1845亿个在公用事业智能制造车联网智能家居等领域广泛应用预计将以21的增速到2026年实现363亿个低功耗连接商用进程不断加速2021年连接数近6亿个预计到2026年将达149亿个固网及WiFi在家居工厂等局域稳定环境将持续发挥主要连接能力在总连接量中占比过半预计到2026年增至511亿个此外多样化行业的智能应用需求推动着万物互联其中消费者行业是最大的物联网连接组成智能家居可穿戴依然是重要增长点连接数量到2026年将近598亿个公共设施城市基础设施制造业医疗健康等行业都在加快部署物联网342紫光超级SIM卡适配机型更新支持多款新机型紫光超级SIM卡最新适配手机列表现已公布荣耀中兴OPPO等多款近期新上市的5G手机以及Redmi华为360等新推出的4G手机均支持超级SIM卡应用目前共有数百款机型适配超级SIM卡据介绍超级SIM卡可兼容5G4G3G2G网络支持最小13敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报32GB至最大256GB的存储空间通过超级SIM卡App用户可将手机重要数据同步备份到卡和云盘上从适配手机列表来看紫光超级SIM卡新增适配机型包括荣耀联合移动发布的畅玩30MOPPOA58xA58A56sA1Pro中兴远航40Pro等5G手机以及Redmi12C华为畅享50z360Q20学习版手机等4G手机2022年全国移动电话用户总数1683亿户其中5G移动电话用户达到561亿户占移动电话用户的3333432023年全球企业网络安全市场将继续保持强劲增长势头根据市场研究公司DellOroGroup的最新报告显示企业在网络安全技术上的支出包括电子邮件安全防火墙安全服务边缘SSE安全Web网关SWGWeb应用程序防火墙WAF和应用程序交付控制器ADC产品在2020年新冠疫情大流行之后一直在反弹预计在整个2023年将继续保持强劲势头然而预计随后几年一直到2027年收入增长速度将会略微减弱DellOroGroup网络安全及SASESD-WAN研究总监MauricioSanchez表示预计2022年网络安全市场同比增长近15并且随着企业消化已经购买的产品并逐步收紧预算相关支出从2024年开始将下调至历史正常水平此外报告提出2022年和2023年网络安全收入总和连续第二次上调从DellOroGroup2022年7月预测的476亿美元上调至目前的488亿美元从2022年到2027年网络安全市场将以较低的两位数百分比年复合增长率增长343Meta将与SK海力士LG显示合作开发MicroOLED据消息人士称LG显示已经和Meta签署了协议而SK海力士和Meta的合作也将达成Meta负责设计芯片SK海力士将生产用于芯片的晶圆LG显示负责将OLED沉积在晶圆上然后切割成MicroOLED面板该消息指出MicroOLED面板是用硅片而不是玻璃或塑料基板切割而成的OLED面板这使得它们更薄更小同时具有超高清分辨率因此适合用于混合现实XR设备这是Meta计划扩展的领域据悉SK海力士计划使用其在韩国的M10生产线为MicroOLED生产晶圆目前该厂总月产能为10万片12英寸晶圆消息人士透露SK海力士计划在2025年至2026年期间将每月3万片晶圆的产能用于使用28纳米或45纳米技术生产MicroOLED晶圆35智能终端板块3512023年中国智能手机市场开局势头良好Counterpoint发布数据显示中国智能手机市场2023年开局势头良好2023年前五周有四周销量保持在600万台以上周平均销量约为670万台远高于2022年550万左右的平均水平今年1月销量虽然与去年同期几乎持平环比而言今年1月份较去年12月份增长超过40中国的智能手机市场在2017年之后市场销量逐年下跌2022年第四季度甚至录得15的同比跌幅打击了主要OEM的信心进一步暗淡了市场前景尽管主要的安卓厂商将在2023年第一季度继续推出更多新机型但OEM和经销商对补库存仍持谨慎态度去年的疫情冲击以及2022年上半年高库存的经历依然影响着行业的信14敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报心然而这几周强劲销量确实也暂时驱散了市场的阴霾高销量不仅有助于消化厂商的库存行业同时还开始讨论连续数年萎缩的中国智能手机市场是否会在2023年止跌回升Counterpoint预计2023年中国手机市场将会录得低个位数增长3522023年全球半导体营收衰退53研究机构国际数据信息IDC预期受库存调整及需求疲软影响2023年全球半导体总营收将衰退53前三季度均较去年有所减少第四季有所增长其中2023年物联网市场恐将衰退31数据中心市场将下滑55储存市场将衰退达238但汽车与通信市场可望上升将分别增长21及13IDC全球半导体与赋能科技研究集团总裁MarioMorales日前表示库存调整自2022年上半年开始并延续到2022年下半年预期将于2023年上半年落底晶圆代工方面营收表现将相对平稳预估将小幅衰退18Morales表示台积电因在先进制程技术具领先地位表现可望优于半导体产业水平Morales预估2024年晶圆代工营收可望增长186至1438亿美元2026年将逼近1947亿美元规模此前世界半导体贸易统计组织WSTS发布预期称2023年半导体市场规模将同比减少41降至5565亿美元时隔4年出现负增长其中存储市场将下降173532022年中国平板电脑市场出货量同比增长52市场研究机构IDC发布的平板电脑季度跟踪报告显示2022年第四季度中国平板电脑市场出货量约866万台同比增长约167其中消费市场同比增长258商用市场同比下降4032022年全年中国平板电脑市场出货量同比增长52自2019年以来连续四年实现增长从2022年四季度平板电脑整体价格趋势看虽然厂商借助双十一提前进行了促销活动但受到Apple等品牌厂商中高价位段出货量增长拉动以及国际汇率等多因素影响2022年第四季度中国平板电脑市场平均单价环比上涨17分价位段来看2022年第四季度中国平板市场变化情况对比同期小于1K和2K-3K产品的市场容量出现下降1K-2K主流品牌产品及3K以上中高端产品份额有所增长36数据中心板块361东数西算启动一周年数据中心分布有所改善东数西算正式启动一年来各级政府立体化推进东数西算工程算力产业上市公司积极布局数据中心过度集中在东部的局面获得一定改善数据中心集约化规模化绿色化的发展路径为上下游企业带来新的发展机遇首先在各级政府的推进下东数西算工程顺利推进2022年9月国家发展改革委有关负责人介绍东数西算工程全面启动以来项目总投资超过4000亿元算力集聚效应初步显现其次在东数西算布局中位于西部的数据中心旨在服务对传输时延要求不高但数据计算和存储量较大的业务东部的实时性业务则仍由邻近数据中心承担据2022年通信业统计公报截至2022年底3家基础电信企业为公众提供服务的数据中心机架数达818万个比上年末净增84万个其中中西部地区机架数占比达219较上年末提高06个百分点数据中心过度集中在东部的局面有所改善最后围绕数据中心工程上下游产业共享政15敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报策红利如数据中心服务器散热驱动液冷技术发展国际数据公司IDC曾预计2023年数据中心中至少有约40将配备液冷技术解决方案362北京昇腾人工智能计算中心正式点亮一期算力规模达100P2月13日北京人工智能产业创新发展大会举行会上北京昇腾人工智能计算中心正式点亮并与首批47家企业和科研单位签约华为表示北京昇腾人工智能计算中心采用昇腾AI基础软硬件一期算力规模达100P可为企业和科研单位等提供昇腾AI澎湃算力服务据介绍该项目实现了全国范围内的两个首发一是首次采用市场化运作模式积极探索人工智能根技术产业资本产业政策建设新模式二是以自主创新根技术为依托通过搭建公共算力服务平台应用创新孵化平台产业聚合发展平台科研创新与人才培养平台四个平台形成普惠算力创业服务创新平台优质人才的产业发展新模式打造具有特色产业的京西智谷大会现场首批签约北京昇腾人工智能计算中心的企业和科研单位达47家预计算力使用规模超过248PIT之家从华为官方获悉未来北京昇腾人工智能计算中心还将持续扩容短期算力规模将达到500P远期达到1000P363中国电信启动冷冻水型机房专用空调集采总规模约6200台2月13日中国电信发布预审公告称中国电信2023年冷冻水型机房专用空调集中采购项目已批准项目已具备招标条件现进行资格预审特邀请有意向的潜在投标人提出资格预审申请公告显示本次采购内容为中国电信集团有限公司和中国电信股份有限公司及其下属子公司分公司在两年内所需的冷冻水型机房专用空调产品采购总规模预估约6200台此外值得注意的是本次投标空调机组须为模块化设计空调机组由单个或多个相同制冷量规格基础模块组成分模块生产搬运并在机房内进行拼装焊接复原37工业互联网板块3712022年工业互联网试点示范名单公布2月12日2022年工业互联网试点示范名单对外公示名单显示工厂类5G全连接工厂试点示范方向共33个项目入围其中三大运营商占了12家网络类试点示范方向中国移动通信集团江苏有限公司的基于工业互联网标识解析主动载体的全生命周期溯源项目入围平台类试点示范方向中国移动通信集团内蒙古有限公司的国家能源集团乌海能源有限公司老石旦煤矿5G智慧矿山项目入围联通数字科技有限公司的5G智慧化工综合管控平台助力舟山绿色石化基地再升级项目入围安全类试点示范方向中国电信股份有限公司天津分公司的工业互联网平台网络安全纵深防御体系项目入围中国移动通信集团广东有限公司的5G全连接智慧工厂应用安全解决方案项目入围联通数字科技有限公司的面向工业互联网的5G应用安全创新示范中心项目入围新技术融合创新应用试点示范方向中国电信股份有限公司广东分公司的美的厨电5G全连接安全工厂实践项目入围3722022年北京人工智能产业发展白皮书发布16敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报2月13日北京市经济和信息化局在北京人工智能产业创新发展大会上发布了2022年北京人工智能产业发展白皮书以下简称白皮书白皮书系统性展示了北京在构筑全球人工智能创新策源地和人工智能领军城市过程中的创新成果和实践经验白皮书显示北京持续保持人工智能领先优势截至2022年10月北京拥有人工智能核心企业1048家占全国人工智能企业总量的29位列全国第一核心区产业集聚能力全国第一已经形成了全栈式的人工智能产业链根据白皮书北京创新策源地建设提速北京人工智能领域核心技术人才超4万人占全国的60人工智能论文发表量居全国第一在专利授权数量全球排名前100的机构中北京总部机构30家白皮书指出北京在国家人工智能创新体系中占重要地位工信部揭榜挂帅优胜项目数量居全国第一北京共37个项目32家单位上榜国家开放创新平台数量领跑全国我国已有24家企业获批建设国家新一代人工智能开放创新平台其中10家企业总部在北京另外白皮书还显示北京国家人工智能先导区建设效果显著北京人工智能支撑能力不断增强4上市公司公告41东土科技关于追认与关联方共同投资暨关联交易的公告公司控股子公司东土科技宜昌有限公司与宜昌金辉投资集团有限责任公司公司高级副总经理闫志伟先生共同出资设立了湖北数字制造产业技术研究院有限公司湖北产业技术公司注册资本500万元其中东土宜昌以货币认缴出资200万元持有湖北产业技术公司40股权金辉投资以货币认缴出资150万元持有湖北产业技术公司30股权闫志伟先生以货币认缴出资150万元持有湖北产业技术公司30的股权并担任该公司法定代表人总经理根据深圳证券交易所创业板股票上市规则等相关规定本次对外投资构成与关联方共同投资事项属于关联交易42超讯通信关于股东权益变动的提示性公告超讯通信股份有限公司于2023年2月16日收到横琴广金美好基金管理有限公司广金美好薛定谔二号私募证券投资基金通知其于2023年2月16日通过大宗交易方式减持公司股份1114100股占公司总股本的071本次减持后广金美好私募基金持股比例由571减少至499997不再是持有公司5以上股份的股东这次权益变动不会导致公司控股股东实际控制人的变化43ST深南关于公司股票可能被终止上市的风险提示性公告公司2021年度扣除非经常性损益前后的净利润孰低者为负值且扣除与主营业务无关的业务收入和不具备商业实质的收入后的营业收入低于一亿元公司已于2022年4月21日起被深圳证券交易所实施退市风险警示2023年1月31日公司披露了2022年度业绩预告公司预计2022年度净利润为亏损3000万元-5000万元营业收入为6000万元-8000万元2021年度扣除非经常性损益后的净利润-1150237万元扣除与主营业务无关的业务收入和不具备商业实质的收入后的营业收入985621万元根据股票上市规则2022年1月修订的相关规定公司将触及财务类退市指标情17敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报形公司股票将被终止上市44普天科技关于公司募集资金专户部分资金被冻结的公告中电科普天科技股份有限公司近日从广发银行股份有限公司广州分行营业部获悉公司非公开发行募集资金专项账户信息技术服务基地建设项目被冻结资金650617万元本次涉及被冻结的银行账户为公司非公开发行募集资金专项账户信息技术服务基地建设项目开户银行广发银行股份有限公司广州分行营业部账号9550880021016300642账户性质专用存款账户分别因公司与领新半导体产业有限公司买卖合同纠纷案冻结2492000000元1484487013元1664683151元与北京安天网络安全技术有限公司工程建设合同纠纷案冻结865000000元合计650617万元本次被冻结的资金账户为非公司日常经营用主要账户不会对公司日常经营产生影响45中通国脉关于补充披露实际控制人股权转让协议的公告中通国脉通信股份有限公司实际控制人及其一致行动人王世超先生张显坤先生李春田先生孟奇女士张利岩先生张秋明先生6人于2022年8月12日与长春市融迅互联网科技有限公司在长春市签署了合作协议承诺所持股份的限售期届满后在满足法律规定的条件时融迅公司有权发出书面通知要求由融迅公司收购实际控制人及其一致行动人所持有的上市公司股份16439437股股份本次补充披露合作协议纠纷事项以及股份冻结不会对公司的日常经营公司治理产生影响公司实际控制人仍为王锦王世超张显坤李春田孟奇张利岩张秋明公司控制权未发生变化46ST国安关于控股子公司破产清算的公告截至2023年1月30日已向管理人完成债权申报的普通债权人共计42人普通债权申报金额共计251179207358元人民币其中管理人确认普通债权金额为21606182010元待确认金额为227968115720元不予确认金额为80789794元北京国安广视网络有限公司第一次债权人会议参会的债权人数共计43人参会债权人表决权及临时表决权额共计399109133428元人民币自北京市一中院指定管理人接管之日起国安广视不再纳入公司合并报表范围经初步测算国安广视破产清算事项对公司合并层面归属于上市公司股东的净资产影响额约为-08亿元对合并层面归属于上市公司股东的净利润影响额约为-06亿元47ST新海关于公司实际控制人增持公司股份计划的公告新海宜科技集团股份有限公司实际控制人及其一致行动人于2023年2月13日2023年2月14日增持公司股票1000股500000股后续拟继续增持公司股份截至本公告披露之日张亦斌先生持有公司140936074股股票占公司总股本的1025其配偶马玲芝女士持有公司66299842股股票占公司总股本的482海竞集团持有公司501000股股票占公司总股本的0036合计持有公司15106本次拟增持股份的目的是为了提升投资者信心切实维护中小股东利益48仕佳光子2022年度业绩快报18敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报2022年度公司实现营业收入9031887万元同比增长1050实现归属于母公司股东的净利润661668万元同比增长3190实现归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润409666万元同比增长29566报告期末公司总资产15813487万元较报告期初增长100归属于母公司股东的所有者权益12065150万元较报告期初增长046报告期内受益于全球数据中心及接入网市场需求持续稳定增长公司AWG芯片系列DFB激光器芯片系列等产品收入较上年同期有所增长使得公司产品结构持续优化49平治信息中标候选人公式的提示性公告近日中国电信阳光采购网外部门户网站发布了中国电信宽带融合终端双频版集中采购项目2022年度遴选第一次中选候选人及备选供应商候选人公示杭州平治信息技术股份有限公司子公司深圳市兆能讯通科技有限公司预为上述项目的第五中标候选人中标含税金额约为人民币3063万元上述公示的相关项目属于深圳兆能的主营业务后续深圳兆能若能顺利中标并签订合同将对公司未来经营业绩产生促进作用上述项目的履行不影响公司本公司及董事会全体成员保证公告内容真实准确和完整没有虚假记载误导性陈述或重大遗漏5大小非解禁大宗交易图表3未来三个月大小非解禁一览资料来源wind方正证券研究所注受篇幅限制仅选取部分数据图表4本周大宗交易一览资料来源wind方正证券研究所注受篇幅限制仅选取部分数据19敬请关注文后特别声明与免责条款TablePage通信-行业周报分析师声明作者具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格保证报告所采用的数据和信息均来自公开合规渠道分析逻辑基于作者的职业理解本报告清晰准确地反映了作者的研究观点力求独立客观和公正结论不受任何第三方的授意或影响研究报告对所涉及的证券或发行人的评价是分析师本人通过财务分析预测数量化方法或行业比较分析所得出的结论但使用以上信息和分析方法存在局限性特此声明免责声明本研究报告由方正证券制作及在中国香港和澳门特别行政区台湾省除外发布根据证券期货投资者适当性管理办法本报告内容仅供我公司适当性评级为C3及以上等级的投资者使用本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户若您并非前述等级的投资者为保证服务质量控制风险请勿订阅本报告中的信息本资料难以设置访问权限若给您造成不便敬请谅解在任何情况下本报告的内容不构成对任何人的投资建议也没有考虑到个别客户特殊的投资目标财务状况或需求方正证券不对任何人因使用本报告所载任何内容所引致的任何损失负任何责任投资者需自行承担风险本报告版权仅为方正证券所有本公司对本报告保留一切法律权利未经本公司事先书面授权任何机构或个人不得以任何形式复制转发或公开传播本报告的全部或部分内容不得将报告内容作为诉讼仲裁传媒所引用之证明或依据不得用于营利或用于未经允许的其它用途如需引用刊发或转载本报告需注明出处且不得进行任何有悖原意的引用删节和修改公司投资评级的说明强烈推荐分析师预测未来半年公司股价有20以上的涨幅推荐分析师预测未来半年公司股价有10以上的涨幅中性分析师预测未来半年公司股价在-10和10之间波动减持分析师预测未来半年公司股价有10以上的跌幅行业投资评级的说明推荐分析师预测未来半年行业表现强于沪深300指数中性分析师预测未来半年行业表现与沪深300指数持平减持分析师预测未来半年行业表现弱于沪深300指数地址网址httpswwwfoundersccomE-mailyjzxfoundersccom北京西城区展览馆路48号新联写字楼6层上海静安区延平路71号延平大厦2楼深圳福田区竹子林紫竹七道光大银行大厦31层广州天河区兴盛路12号楼隽峰苑2期3层方正证券长沙天心区湘江中路二段36号华远国际中心37层20