▌上周回顾
　　10月9日-10月13日当周，申万一级行业跌多涨少。其中电子行业上涨3.83%，位列第一位。估值前三的行业为计算机、社会服务、国防军工，电子行业市盈率为48.68，位列第4位。
　　电子行业细分板块整体上涨。光学元件、被动元件、模拟芯片设计领涨，涨幅分别为10.70%、6.32%、6.16%。估值方面，模拟芯片设计、LED、面板估值水平位列前三，光学元件、数字芯片设计估值排名本周第四、五位。
　　▌华为上调手机出货量目标
　　根据手机中国报道，华为将智能手机2024年出货量目标定为6000万台至7000万台，较2022年3000万台的出货量大幅提升，且华为已上调了2023年手机整体出货量目标，并将Mate 60系列手机下半年目标提升超20%。我们认为Mate 60系列手机的爆卖将提振相关消费电子供应链的景气度水平，关注手机屏、镜头模组、天线、结构件等环节的需求回暖。相关标的建议关注：京东方A、维信诺、欧菲光、汇顶科技、信维通信、硕贝德、水晶光电、格林精密、弘信电子等。
　　▌问界M7热销
　　根据AITO问界官方发布的最新数据，改款车型问界新M7单日大定量达到7000台。其中，10月5日大定3500台，10月6日大定超7000台。自9月12日发布至今，问界新M7累计大定量已超过5万辆。问界新M7搭载HUAWEIADS 2.0高阶智能驾驶系统，率先实现了不依赖于高精地图的高速、城区高阶智能驾驶。预计在今年年底，城区智驾领航辅助（城区NCA）将实现全国都能开。关注智驾相关环节的投资机会：赛力斯、江淮汽车、华安鑫创、炬光科技、永新光学、芯动联科、联创电子等。
　　▌风险提示
　　半导体制裁加码，晶圆厂扩产不及预期，研发进展不及预期，地缘政治不稳定，推荐公司业绩不及预期等风险。