Master Plan规划风电+光伏装机量30TW
　　风电+光伏装机量：
　　需求测算：根据全球人均耗电反推所需装机量约30TW
　　渗透率：目前渗透率超20%
　　Master Plan规划资本支出10万亿美元
　　实际所需资本支出远超10T美元：
　　风电光伏装机30TW：所需支出超20T美元
　　240TWh：所需支出超10T美元
　　外加其他项目支出
　　风险提示
　　1.新能源汽车销量不及预期
　　2.原材料价格波动风险
　　3.技术路线变动风险
　　4.供应链稳定风险

研究报告全文：证券研究报告特斯拉总体规划之金属材料拆分行业专题报告行业评级看好2023年4月6日分析师施毅邮箱shiyistockecomcn电话18621369158证书编号S123052210000201可持续能源规划Partone201彩蛋图门环3资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所02特斯拉整体规划4资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所03MasterPlan规划储能240TWh主要分为电动车工业废电热飞机轮船三个部分电动车115TWh每辆车60KWh15亿辆车储能240TWh工业废电热48TWh飞机轮船44TWh其他5资料来源特斯拉投资者日报废车回收拆解与再利用分会懂车帝浙商证券研究所04MasterPlan规划风电光伏装机量30TW风电光伏装机量需求测算根据全球人均耗电反推所需装机量约30TW渗透率目前渗透率超2080亿人每天13kwh日装机量30TW若20年完成每年15TW3h日照光伏风电目前渗透率超206资料来源特斯拉投资者日见道网中国能源网浙商证券研究所05MasterPlan规划资本支出10万亿美元实际所需资本支出远超10T美元风电光伏装机30TW所需支出超20T美元240TWh所需支出超10T美元外加其他项目支出50KWh240TWh储能投资超10T10T7亿GW30TW20T预算偏少装机量投资超7资料来源特斯拉投资者日新知百科用友畅捷通汽车之家浙商证券研究所06MasterPlan规划占用全球面积02根据光伏装机量推算所需占用土地面积光伏每平米转化功率大约01kW平米估算所需占用土地面积30TW01kW平米假设地球光伏占地面积达到04电能将过剩能量吸收效率30TW装机量01KW平米02地球表面积8资料来源特斯拉投资者日破茧云伏浙商证券研究所07电网需求太阳能光伏10TW208h转化效率9资料来源特斯拉投资者日晶科能源浙商证券研究所06电动车规划10资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所09热泵11资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所10电动车未来主力新车型所有车型保有量规划15亿辆车其中ModelQ规划销量占一半ModelSXModel3YSemiCybertruck新车型04亿辆38亿辆02亿辆3亿辆7亿辆占比约5012资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所11工业废热气13资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所12工业废热氢能14资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所13工业废电热大有可为大部分能量以热废电的形式排放全球每年共计约消耗28T度电绝大多数以废热废电形式排放工业主要以氢能方式储存能量密度大汽车不用氢气原因转化效率40较低钢铁电解铝耗电量2T度全球所有国家每年约消耗28T度电废热废电大量氢气24度kg56度电1kg氢气24度电锂电03度kg氢气储能40转换效率15资料来源特斯拉投资者日碳中和发展研究院中国国家能源局浙商证券研究所14可持续能源的船和飞机16资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所152030展望17资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所162030年展望2022年2030年1000GW350GW风光装机530GWh16000GWh电池1000万辆新能源车8500万辆18资料来源特斯拉投资者日经济观察网彭博社智通财经网浙商证券研究所02金属需求测算Partone1917锂资源丰富20资料来源特斯拉投资者日浙商证券研究所