一级市场发行与存量情况：
　　本周（20230327-20230331）银行间市场及交易所市场共新发行二级资本债5只，发行规模为176.00亿元，较上周减少1,356.00亿元，发行年限为10Y，发行人性质为地方国有企业和民营企业，发行人以农商行和城商行为主，主体评级为AAA、AA+、AA-，发行人地域为广东省、河北省和浙江省。
　　截至2023年3月31日，二级资本债存量余额达35,968亿元，较上周末（20230324）增加187亿元。
　　二级市场成交情况：
　　本周（20230327-20230331）二级资本债周成交量合计约1,263亿元，较上周减少327亿元，成交量前三个券分别为23农行二级资本债01A（66.51亿元）、20中信银行二级（44.23亿元）、21建设银行二级01（36.42亿元）。
　　分发行主体地域来看，成交量前三为北京市、上海市和福建省，分别约为831亿元、128亿元和66亿元。
　　从到期收益率角度来看，截至3月31日，5Y二级资本债中评级AAA-、AA+、AA级到期收益率较上周涨跌幅分别为：-3.45BP、-4.55BP、-5.55BP；7Y二级资本债中评级AAA-、AA+、AA级到期收益率较上周涨跌幅分别为：-3.08BP、-4.34BP、-5.34BP；10Y二级资本债中评级AAA-、AA+、AA级到期收益率较上周涨跌幅分别为：-3.75BP、-5.31BP、-6.31BP。
　　估值偏离%前三十位个券情况：
　　本周（20230327-20230331）二级资本债周成交均价估值偏离幅度整体不大，折价成交幅度低于溢价成交，折价成交比例高于溢价成交。
　　折价个券方面，折价率前三的个券为17滨海农商二级01（-1.10%）、19桂林银行二级02（-0.85%）和16唐山农商二级（-0.81%），其余折价率均在-0.8%以内。中债隐含评级以AAA-评级为主，地域分布以北京市、s上海市和广东省居多。
　　溢价个券方面，溢价率前二的个券为23武义农商行二级资本债01（6.30%）和22汉口银行二级01（4.78%），其余溢价率均在3%以内。中债隐含评级以AAA-评级为主，地域分布以北京市、浙江省和山东省居多。
　　风险提示：Choice、Wind信息更新延迟；数据披露不全