研究报告全文：TableStockNameRptType策略研究策略专题苹果头显公布将近SiC有望在光伏领域加速应用产业观察科技前沿产业跟踪第19期2023年2月报告日期2023-02-24核心要点TableRptDateTableSummaryVRAR虚拟现实苹果头显或将于秋季出货将对产业形成催化分析师郑小霞TableAuthor执业证书号S0010520080007指数表现1月VR上游配件制造端中游模组代工端指数分别上涨电话1339192129117181490表现均明显优于创业板基准邮箱zhengxxhazqcom关键数据变迁1月SteamVR用户占比提升016个百分点Steam平台支持VR的应用数量为7153款同比增长127产业资本动向1月VRAR应用端投融资案例居多应用场景集中在文娱教育领域其中网易宣布入股国内头部XR公司当红齐天其当前已实现在全国十余个城市及地区成功落地大型XR主题项目热点事件与政策盘点苹果头显设备或将于年度全球开发者大会WWDC之前的一次活动中发布并预计于今年秋季起正式出货第三代半导体SiC开始在光伏领域应用有望成为新需求点指数表现1月第三代半导体行业指数上涨857落后创业板基准关键数据变迁受春节假期影响下游需求短期遇冷存量需求中比亚迪汉EV销售量仅为5079辆同比下降49蔚来ET5ET7ES7总销量为7281辆环比下降45特斯拉受降价提振1月销量达到66051辆同比增速回升至10但延续性有待观察增量需求中比亚迪发布硬派越野U8和性能超跑U9两款SiC新车产业资本动向1月第三半导体投融资案例数量整体有所减少但亿元级融资案例仍屡见不鲜芯长征爱仕特超星半导体乾晶半导体等SiC衬底功率器件厂商于本月均完成了过亿元融资热点事件与政策盘点安森美和Ampt在光伏储能碳化硅达成合作将有助于开拓SiC下游新应用渠道多家SiC企业纷纷宣布获得2023年开门红订单其中东尼电子订单金额合计超过40亿元钠离子电池多条GW级产线有望年内投产出货规模即将放量指数表现1月钠离子电池行业指数上涨1295优于创业板基准关键数据变迁从锂约束看1月碳酸锂价格下行-8价格跌破50万元吨从产线建设进程看2023年钠离子电池预计将有多条GW级产线建成投用其中传艺科技45GW钠离子电池产线将于2023年H1投产维科技术2GW钠离子电池产线将于2023年6月投产产业资本动向1月钠离子电池产业共发生5起投融资案例数额均超千万元其中聚焦于聚阴离子技术路线的钠离子电池企业众钠能源宣布于2022年12月完成超亿元Pre-A轮融资热点事件与政策盘点行业供需两端均有利好催化需求端传艺科技再获2GWh钠离子电池订单对钠离子电池下游需求形成验证供给端众钠能源宣布签约5GWh钠离子电池系统制造项目本次项目建成达产后预计将形成年产5GWh钠离子电池系统优质产能最新热点跟踪ChatGPT是具备颠覆性潜质的生产力工具ChatGPT是由OpenAI推出的一款对话式AI模型当前已成为史上用户增长最快的消费应用程序而随着ChatGPT进一步的学习迭代未来有望在更多的AIGC领域推广应用具备引发生产力变革的潜质风险提示变化跟踪不及时敬请参阅末页重要声明及评级说明证券研究报告TableCommonRptType策略研究正文目录1VRAR虚拟现实苹果头显或将于秋季出货将对产业形成催化411VRAR相关标的及其指数表现412关键数据变迁1月STEAMVR用户占比提升016个百分点PICO4市占率稳步上升513产业资本动向网易入股XR头部公司当红齐天爱奇艺旗下子公司奇遇VR获4亿元C轮融资614热点事件与政策盘点苹果的REALITYPRO头显或将于WWDC之前推出并于秋季正式出货72第三代半导体SIC开始在光伏领域逐步应用有望成为新需求点921第三代半导体相关标的及其指数表现922关键数据变迁春节假期致使下游需求短期转冷降价推动特斯拉销量逆势回升1023产业资本动向芯长征完成数亿元D轮融资爱仕特宣布3亿元A轮融资1224热点事件与政策盘点安森美和AMPT在光伏储能碳化硅达成合作多家SIC企业纷纷宣布获得2023年开门红订单133钠离子电池多条GW级产线有望年内投产出货规模即将放量1531钠离子电池相关标的及其指数表现1532关键数据变迁终端需求放缓推动锂价下行2023年多条GW级产线有望投产1633产业资本动向众钠能源完成超亿元PRE-A轮融资聚焦于硫酸铁钠电池研发1734热点事件与政策盘点传艺科技再获2GWH钠离子电池订单众钠能源又一5GWH钠离子电池相关项目签约184最新热点跟踪CHATGPT是具备颠覆性潜质的生产力工具2041CHATGPT成为史上增长最快的消费应用程序2042CHATGPT应用前景广泛具备引发生产力变革的潜质2043CHATGPT引爆全球资本市场国内外科技公司积极布局22风险提示23图表目录图表11月VRAR上游指数上涨17184图表21月VRAR中游指数上涨14904图表3VRAR产业链标的股票4图表41月STEAMVR用户占比上升至2195图表51月VR内容端增速回落至1275图表6字节跳动旗下VR旗舰头显PICO4市占率提升022个百分点至0976图表71月VRAR行业VCPE融资项目6图表81月VRAR行业部分热点事件与产业政策7图表91月第三代半导体行业指数上涨8579图表10第三代半导体产业链标的股票9敬请参阅末页重要声明及评级说明224证券研究报告TableCommonRptType策略研究图表11截止2023年1月底尚未大规模交付的SIC电驱或高压充电平台车型11图表12降价提振下1月特斯拉国内批发销量同比回升11图表131月比亚迪汉EV销量同比大幅下降11图表141月蔚来ET7ES7ET5总销量环比明显回落12图表151月第三代半导体行业VCPE融资项目12图表161月第三代半导体行业部分热点事件与产业政策13图表171月钠离子电池行业指数上涨129515图表18钠离子电池产业链标的股票15图表191月碳酸锂价格持续下行17图表20国内钠离子电池产线投用建设情况不完全统计截至2023年2月17日17图表211月第三代半导体行业VCPE融资项目18图表221月钠离子电池行业部分热点事件产业政策18图表23CHATGPT成为史上最快达到1亿月活的应用20图表24CHATGPT的日访问量突破2500万次20图表25CHATGPT可以对信息进行提炼整合并最终以文章的形式为用户提供解决方案21图表26CHATGPT进行强化学习的三个步骤21图表27CHATGPT目前可以实现的功能部分22图表28国内外科技公司CHATGPT技术布局及应用场景23敬请参阅末页重要声明及评级说明324证券研究报告TableCommonRptType策略研究1VRAR虚拟现实苹果头显或将于秋季出货将对产业形成催化11VRAR相关标的及其指数表现1月VR上中游指数均反弹表现均优于创业板基准按照上游核心零部件与中游模组代工分类并基于A股市场的相关标的我们分别构建了相应的追踪指数2023年1月VR行业指数均出现反弹上游配件造端指数涨幅为1718中游模组代工端涨幅为1490表现均强于创业板914的基准图表11月VRAR上游指数上涨1718图表21月VRAR中游指数上涨1490VR上游指数月度涨跌左轴VR中游指数月度涨跌左轴4018040180VR上游指数月度累计VR中游指数月度累计右轴30160301602014020140101201012001000100-1080-1080-2060-2060-3040-30402020-052020-072020-092020-112021-012021-032021-052021-072021-092021-112022-012022-032022-052022-072022-092022-112023-012020-052020-072020-092020-112021-012021-032021-052021-072021-092021-112022-012022-032022-052022-072022-092022-112023-012020-03资料来源Wind华安证券研究所单位资料来源Wind华安证券研究所单位注指数成分为图表3上游标的股票指数加权方式为流通市注指数成分为图表3中游标的股票指数加权方式为流通市值加权月度累计起点为2021年年初值加权月度累计起点为2021年年初图表3VRAR产业链标的股票产业链类别标的简称VR产业链定位储存兆易创新Flash存储器-ARVR瑞芯微中高端VR芯片解决方案芯片全志科技全志芯芯片-VR一体机解决方案京东方AVR的MicroOLED显示模组和FastLCD模组显示维信诺国内最高像素密度VR显示技术积极参与Mirco-OLED研发蓝特光学光学元器件光电光伏组件专用光学仪器上游核心零部件联创电子VR镜头客户包括MagicLeapLeapMotion水晶光电入股以色列AR眼镜开发商Lumus光学欧菲光投资美国AR眼镜开发商ODG蓝思科技主营产品结构件功能件及相关主营配套生产业务舜宇光学OculusRift及HTCVive等VR装置的镜头供应商之一韦尔股份收购拥有VR眼动跟踪和面部识别传感器的豪威科技传感器歌尔股份为Oculus和PSVR代工曾与高通联合推出一体机设计参考中游模组代工ODMOEM闻泰科技与高通签署战略合作协议在VR等领域合作敬请参阅末页重要声明及评级说明424证券研究报告TableCommonRptType策略研究欣旺达VR穿戴类产品解决方案歌尔股份为Oculus和PSVR代工曾与高通联合推出一体机设计参考ODM传感器领益智造磁性材料元件及其制品公司表示有在VRAR布局鹏鼎控股新型电子元气自动化设备及其零配件精密模具兆威机电电子控制产品的技术开发国光电器电子元件及组件制造长盈精密精密接插件精密电磁屏蔽件高伟电子相机模块供应商瑞声科技硬件软件高度结合的技术解决方案资料来源华安证券研究所整理12关键数据变迁1月SteamVR用户占比提升016个百分点PICO4市占率稳步上升VRAR属于较为前沿的科技行业内大多数公司依然属于初创未上市企业因此可以用于持续追踪行业科技发展进程的相关数据并不多因此在关键数据变迁维度主要选用VR游戏端用户数内容数量头显设备市占率情况作为追踪数据用户方面1月SteamVR用户占比约为219较上月提升016个百分点1月Steam平台中VR活跃玩家占Steam总玩家数量的219较上月203上涨016个百分点根据Steam平台2021年132亿人的月活跃人数来估算2023年1月平台VR玩家大约为289万人左右环比增加约21万人内容方面1月Steam平台支持VR的应用数量增速回落12月Steam平台支持VR的内容游戏应用为7153款上个月为7111款同比增长127较12月同比的131继续回落绝对数量环比增加42款设备方面1月Quest2占比再度提升环比增加291个百分点在所有VR设备中增幅最大1月Facebook旗舰头显OculusQuest2占Steam平台全部VR硬件份额的4426较2022年12增加291为1月份额变化最大的VR设备同期字节跳动旗下VR旗舰头显PICO4市占率提升022个百分点至097图表41月SteamVR用户占比上升至219图表51月VR内容端增速回落至12780VR用户占比8000Steam应用游戏数量同比增速右轴353060600025204040001520200010500002018-052018-082018-112019-022019-052019-082019-112020-022020-052020-082020-112021-022021-052021-082021-112022-022022-052022-082022-112022-112018-052018-082018-112019-022019-052019-082019-112020-022020-052020-082020-112021-022021-052021-082021-112022-022022-052022-08敬请参阅末页重要声明及评级说明524证券研究报告TableCommonRptType策略研究资料来源Steam华安证券研究所整理单位资料来源Steam青亭网华安证券研究所整理注2022年57月数据统计有待考证单位个图表6字节跳动旗下VR旗舰头显PICO4市占率提升022个百分点至0972022年12月2023年1月50403020100Quest2ValveRiftSViveRiftMixedQuestViveProCosmosPico4indexReality资料来源Steam青亭网华安证券研究所整理13产业资本动向网易入股XR头部公司当红齐天爱奇艺旗下子公司奇遇VR获4亿元C轮融资1月VRAR应用端投融资案例居多应用场景集中在文娱教育领域其中比较重要的有网易入股国内头部XR公司当红齐天当红齐天是一家集XR内容制作载具研发数字运营整体解决方案及产品落地于一体的文化科技公司当前已在北京上海澳门三亚平遥成都柳州等全国十余个城市及地区成功落地大型XR主题项目英国VR培训初创公司Gemba宣布完成1800万美元A轮融资Gemba的VR平台当前已被包括可口可乐和耐克在内的公司采用用于培训分散在各地的员工美国VR教育公司PrismsVR获1250万美元融资据称PrismsVR是首个利用VR提高美国学校数学水平的教育技术平台韩国VR游戏开发商StoicEntertainment宣布完成60亿韩元A轮融资奇遇VR成为1月唯一获得融资的XR设备制造商奇遇VR成立于2016年12月是一家由爱奇艺内部孵化独立运营专注于扩展现实XR技术产品与内容研发的科技企业2023年1月10日奇遇VR宣布获得来自青岛经控集团及真知资本4亿元人民币的C轮融资并将公司注册地由北京迁往青岛公司未来计划携手青岛西海岸新区持续投入研发推动新区及整个XR行业的高质量发展图表71月VRAR行业VCPE融资项目公司名称业务投资轮次投资时间投资金额投资方VRAR当红齐天B轮202314未披露网易应用VRARgreatzeal-20231655亿日元未披露应用VRARStoicEntertainmentA轮20231960亿韩元HanwhaInvestmentSecurities等领投应用敬请参阅末页重要声明及评级说明624证券研究报告TableCommonRptType策略研究VRAR奇遇VRC轮20231104亿人民币青岛经控集团及真知资本联合投资设备VRARWorldV和YourNestVentureCapital领TreziA轮2023112200万美元应用投VRAR广纳四维Pre-A轮2023113数千万元中科创星技术VRARGarySharpInnovations收购2023115未披露Meta技术VRARPsychicVRLab-20231161亿日元AnimocaBrands应用VRARCreateraA轮20231161000万美元AndreessenHorowitz领投应用VRARDigitalVillage-2023120400万美元欧莱雅风险投资基金领投技术VRARGembaA轮20231261800万美元ParkwayVentureCapital领投应用VRARPrismsVR-20231311250万美元AndreessenHorowitz应用资料来源华安证券研究所整理14热点事件与政策盘点苹果的RealityPro头显或将于WWDC之前推出并于秋季正式出货1月热点事件方面苹果头显设备预计将于今年秋季起正式出货据外媒Macrumors报道苹果Apple的ARVR头显可能会被命名为RealityPro并将于今年春季在年度全球开发者大会WWDC之前的一次活动中发布而WWDC通常在6月举行因此预计该产品非常可能在今年苹果的春季发布会中推出之后该产品将在今年秋季开始正式出货1月产业政策方面成都发布成都市元宇宙产业发展行动方案20222025年政策指出在关键产业方面通过重点扶持元宇宙相关产业构建独具成都特色的元宇宙前沿产业集群重点建设2个元宇宙产业发展集聚区元宇宙相关产业规模达到1500亿元在市场主体方面通过招引链主企业培育核心企业孵化创新企业引进培育10家具有行业竞争力和带动力的链主企业培育100家细分赛道核心企业孵化一批创新企业形成元宇宙企业梯度集群等图表81月VRAR行业部分热点事件与产业政策热点事件日期事件政策详细内容近日Meta公司申请的一项名为自由形式的光场显示器专利希望将多个透镜引入MetaMeta新专利显示其Quest头显的新版本中该专利列出了头显内的自由形式液晶菲涅尔和薄片透镜目的未来头显或将采用多是通过该设备增加用户的周边视野该专利将在设备的每个主显示屏的两侧设置带有柔性显1月2日透镜设计以增大VR示屏的额外透镜利用侧面透镜来增强用户的视野而新透镜设计一直是MetaQuest3早期头显视野泄漏信息的一个主要焦点据报道MetaQuest3的上市时间为2023年它将在公司VR部门出现大规模亏损的一年后推出NASA正在寻求宇航美国国家航空航天局NASA正在探索使用AR技术帮助宇航员获取重要的任务信息和救服定制AR解决方生统计数据这些信息将通过宇航服中的平视显示器传递以努力提高宇航员在地球和太空1月2日案正面向市场发布之间实时通信情况下的自主性NASA指出在未来由于地球和太空之间的通信时间有限需求宇航员可能需要依靠自己的设备来执行任务拟议的AR系统可以让他们实时执行任务而敬请参阅末页重要声明及评级说明724证券研究报告TableCommonRptType策略研究不需要依赖持续的通信据中国通信院消息虚拟现实与元宇宙产业联盟XRMA成立大会在线上召开本次中国信通院虚拟现会议打造沉浸式会议空间与会者通过VR头显PC手机等多终端接入身临其境参与实与元宇宙产业联盟XRMA成立大会北京市经济和信息化局副局长王磊石景山区政府党组成员副区长李文1月3日XRMA正式成化中国信息通信研究院总工程师XRMA理事长敖立出席成立大会并发表致辞中国工程立院院士谭建荣作为XRMA专委会副主席出席成立大会并发表元宇宙从概念到产业主题演讲深入解析元宇宙的发展路径日本初创企业Aromajoin利用其AromaShooter技术和一个可编辑的AromaPlayer平台推出一款佩戴于颈部的气味模拟装置目前该设备的发售日期暂未确定据称AromaPlayer日本初创公司工具可以将其与YouTube上的任何视频或用户自己下载的视频音乐结合起来通过编辑界Aromajoin推出可编1月5日面为该视频片段添加香味气味持续时间都可以由用户决定为了散发气味该设备的小辑的VR气味模拟装盒子设有气味滤芯出气口将对准用户的鼻子传递气味该设备可以通过蓝牙连接到智能手置机电脑或VR头显香味可通过该装置的小盒子替换滤芯据了解在正常使用情况下该设备的电池寿命约为两天当地时间1月5日2023国际消费电子产品展览会CES2023在美国拉斯维加斯正式开幕AR新锐品牌雷鸟创新在展会上推出新一代双目全彩MicroLED光波导AR眼镜雷鸟X2消费级AR眼镜新里据悉雷鸟X2采用MicroLED衍射光波导方案在MicroLED全彩显示光波导亮度1月6日程碑雷鸟X2亮相全自研光引擎精密及小型化等关键技术上获得显著突破受到了行业媒体广大科技产品CES2023爱好者高度关注和好评从功能看雷鸟X2可为用户提供沉浸式英语学习智能翻译实时导航信息提醒快捷拍照等场景服务打造便捷高效的AR体验苹果的RealityPro据外媒Macrumors最新消息苹果Apple的ARVR头显可能会被命名为RealityPro头显或将于WWDC并将于今年春季在年度全球开发者大会WWDC之前的一次活动中发布WWDC通常在1月9日之前推出并于秋季6月举行所以该产品非常可能在今年苹果的春季发布会中推出之后该产品将在今年秋季正式出货开始正式出货据TheInformation和彭博社消息苹果即将推出其首款MR头显产品定价约为3000美元苹果正在开发低价版此外苹果还在开发另一款低价版头显产品其定价可能与iPhone接近据称低价版头1月18日头显AR眼镜项目显将对标Meta而后者于去年10月份推出的QuestPro售价为1500美元此外彭博社还被无限期推迟指出由于苹果在ARVR的重心转变其另一款一直在研发的AR眼镜产品的推出时间已经被无限期推迟并且项目工作也有所削减陀螺科技1月25日消息Meta近日宣布将与NBA延长合作关系以继续在VR中直播NBA赛事此外Meta还为篮球爱好者带来了MetaQuest头显的新功能Meta表示将与Meta宣布与NBA扩NBA继续合作MetaQuest仍将是NBA的官方VR平台能够访问HorizonWorlds和Xtadium1月25日大合作关系将带来的球迷可以期待新的功能和更多的VR篮球比赛球迷们将能够在Meta的原生态社交平台更多VR赛事直播HorizonWorlds免费观看总共52场NBA赛季的现场比赛其中5场比赛将以身临其境的180度视频形式播出并由知名体育解说主持产业政策方案提出目标到2025年成都元宇宙产业体系初具雏形构建起完整的成都元宇宙产业链研究掌握一批核心技术引进培育一批优质企业融合打造一批特色应用场景开发储备一批城市IP对产业转型升级城市治理形成引领带动作用推动元宇宙以虚促实以虚成都市元宇宙产业治实的价值实现提升实体经济生产效率满足人民群众美好生活需要在关键产业方面1月4日发展行动方案2022通过重点扶持元宇宙相关产业构建独具成都特色的元宇宙前沿产业集群重点建设2个元2025年宇宙产业发展集聚区元宇宙相关产业规模达到1500亿元在市场主体方面通过招引链主企业培育核心企业孵化创新企业引进培育10家具有行业竞争力和带动力的链主企业培育100家细分赛道核心企业孵化一批创新企业形成元宇宙企业梯度集群等将依托通州产业引导基金采用母基金直投方式联合其他社会资本打造一只覆盖元宇宙产业的基金支持元宇宙初创项目和重大项目完善服务体系支撑产业生态建设支关于加快北京城市持设立专注于早期和长期投资的元宇宙子基金在内容设计上突出元宇宙与文化旅游融合1月19日副中心元宇宙创新引发展的特色在产业空间上规划1个创新中心N个特色主题园区的元宇宙产业空间领发展的八条措施布局在应用场景上瞄准数字赋能文化科技融合领域打造实数融合的文旅新场景为企业提供技术展示创造空间资料来源华安证券研究所整理敬请参阅末页重要声明及评级说明824证券研究报告TableCommonRptType策略研究2第三代半导体SiC开始在光伏领域逐步应用有望成为新需求点21第三代半导体相关标的及其指数表现1月第三代半导体行业指数上涨857表现弱于创业板基准根据图表10中的相关标的我们构建了第三代半导体行业追踪指数1月行业指数随成长风格反弹指数涨幅为857跑输同期创业板基准997图表91月第三代半导体行业指数上涨857第三代半导体指数月度左轴第三代半导体指数月度累计右轴401803016020140101200100-1080-2060-3040-40202022-032020-072020-092020-112021-012021-032021-052021-072021-092021-112022-012022-052022-072022-092022-112023-012020-05资料来源Wind华安证券研究所注指数成分参见图表10指数加权方式为流通市值加权月度累计起点为2021年年初图表10第三代半导体产业链标的股票产业链公司介绍定位公司是一家国内领先的宽禁带半导体第三代半导体衬底材料生产商主要从事碳化硅衬底的研发生产和销售产品可广泛应用于微波电子电力电子等领域宽禁带半导体衬底材料在5G通信电动天岳先进汽车新能源国防等领域具有明确且可观的市场前景是半导体产业重要的发展方向目前公司主衬底要产品包括半绝缘型和导电型碳化硅衬底公司是一家专业从事铜芯铝芯电磁线生产与销售的规模企业露笑科技与合肥市长丰县人民政府签署露笑科技了协议双方将共同投资建设第三代功率半导体碳化硅产业园公司于2021年5月在互动平台上称在第三代半导体碳化硅这个颠覆性材料的技术方面取得突破目前设备已经开始安装调试公司主营业务是以IGBT为主的功率半导体芯片和模块的设计研发和生产占营收的9465并以IGBT模块形式对外实现销售IGBT模块的核心是IGBT芯片和快恢复二极管芯片公司自主研发设计的IGBT斯达半导芯片和快恢复二极管芯片是公司的核心竞争力之一2021年3月24日斯达半导披露定增方案预计募资35亿元其中20亿元计划投入用于高压特色工艺功率芯片和SiC研发及产业化项目项目达产后器件预计将形成年产36万片功率半导体芯片的生产能力制造中国领先的拥有芯片设计晶圆制造封装测试等全产业链一体化经营能力的半导体企业产品聚焦于功率半导体智能传感器与智能控制领域公司及下属相关经营主体曾建成并运营中国第一条4英寸晶华润微圆生产线第一条6英寸晶圆生产线公司目前正在积极利用现有IDM优势开展硅基GaN研发GaN产线有望2021年实现突破敬请参阅末页重要声明及评级说明924证券研究报告TableCommonRptType策略研究以电子专用设备和电子元器件为主要产品集研发生产销售及服务于一体的大型综合性高科技公司电子专用设备方面公司以大规模集成电路制造工艺技术为核心研发生产了集成电路工艺设备太阳北方华创能电池制造设备气体质量流量控制器MFCTFT设备真空热处理设备锂离子电池制造设备等系列产品广泛应用于半导体光伏电力电子TFT-LCDLEDMEMS锂电等多个新兴行业高精密电子元器件方面和主要营收84来自电子工艺装备公司目前的主要产品及业务包括MEMS芯片的工艺开发及晶圆制造GaN外延材料生长与器件设计下赛微电子游应用领域包括通信生物医疗工业科学消费电子等公司已成功研制8英寸硅基氮化镓外延晶圆其他产品包括65WPD氮化镓快充应用公司主要从事全色系超高亮度LED外延片芯片-族化合物半导体材料微波通讯集成电路与功率衬底-器三安光电器件光通讯元器件等的研发生产与销售2020年公司长沙投资SiC项目长沙SiC项目投资总额160件全布局亿元涵盖长晶衬底制作外延生长芯片制备封装产业链公司是国内最大的半导体测试机本土供应商主营业务为半导体自动化测试系统的研发生产和销售封装华峰测控产品主要用于模拟及混合信号类集成电路的测试在细分领域模拟混合测试机中市场认可度较高国内测试市占率已达40全球市占率约为10公司在氮化镓方面布局较早专注于视频监控芯片及解决方案满足高速增长的数字视频监控市场对视频编解码和图像信号处理的芯富瀚微片需求公司提供高性能视频编解码SoC和图像信号处理器芯片以及基于这些芯片的视频监控产品方案第一大客户为海康威视瑞芯微公司为高端智能硬件手机周边平板电脑电视机顶盒工控等多个领域提供专业芯片解决方案是一家半导体封装测试产品及服务提供商主要从事半导体集成电路MEMS传感器半导体元器件的封装测试业务封装测试产品有12大系列200多个品种集成电路年封装能力达到100亿块西安华天华天科技科技是一家集成电路封装测试服务商致力于研发集成电路封装技术和CSP封装技术掌握DesignservicesSummary等制程及失效分析多项技术旗下拥有引线框封装LaminateSiPMEMS封装等产品目前中国大陆第一全球第二家能大规模提供晶圆级芯片尺寸封装WLCSP量产技术的高科技公司晶其他晶方科技方科技的CMOS影像传感器晶圆级封装技术现今已有近50的影像传感器芯片可使用此技术大量应用于智能电话平板电脑可穿戴电子等各类电子产品是一家以中国为基地面向全球的微观加工高端设备公司为集成电路和泛半导体行业提供极具竞争力的高端设备和高质量的服务中微开发的等离子体刻蚀设备和化学薄膜设备是制造各种微观器件的关键中微公司设备可加工微米级和纳米级的各种器件这些微观器件是现代数码产业的基础它们正在彻底改变人类的生产方式和生活方式四川海特高新技术股份有限公司是一家主要从事航空机载设备的检测维护修理及支线飞机直升机及公务机中小型发动机的维修航空技术及软件开发航空机载设备及航空测试设备的研制和销售业务海特高新的公司是四川省的高新技术企业四川省34户重点民营企业之一是截至2010年我国现代飞机机载设备维修规模最大用户覆盖面最广维修设备数量最大维修项目最多的航空维修企业之一资料来源华安证券研究所整理22关键数据变迁春节假期致使下游需求短期转冷降价推动特斯拉销量逆势回升当前第三代宽禁带半导体以SiC与GaN衬底为主其中SiC衬底-SiC外延导电型半导体由于其小尺寸热导率高能承受高电压等特点当前主要应用之一是用于电动汽车的电驱系统但由于SiC功率器件的成本较高目前SiC并未实现大规模普及应用搭载了SiC功率元器件的新车型有相当一部分仍处于未交付状态暂时不存在销售数据因此我们当前主要采用两维度数据进行追踪需求第一个维度主要考量SiC下游未来增量需求主要通过跟踪各大主流汽车厂商最新车型采用SiC电驱或高压充电的发布预售以及交付等情况以预判SiC器敬请参阅末页重要声明及评级说明1024证券研究报告TableCommonRptType策略研究件未来增量需求第二个维度存量需求是否存在大幅增长在现有的已大规模交付量产车型中仅有特斯拉比亚迪以及蔚来稳定公布月度高频销售数据因此当前采用特斯拉国内批发销量比亚迪汉EV销量蔚来ET5ET7ES7交付量作为追踪国内第三代半导体下游存量需求端变化的主要指标同时选用保时捷Taycan现代IONIQ5全球销量数据作不定期补充2023年1月第三代半导体下游新增需求方面比亚迪正式发布了高端汽车品牌仰望两款SiC量产车型也同步亮相包括硬派越野U8和性能超跑U9均将搭载电驱系统及高压充电系统而据不完全统计截至2023年1月底国内待上市的SiC车型已达到15款其中至少有7款将在2023年年内上市存量需求方面受春节较往年提前影响1月国产SiC主力车型销售同比环比回落幅度较大其中比亚迪汉EV销售量仅为5079辆同比下降49蔚来ET5ET7ES7总销量为7281辆环比下降45相反在Model3ModelY降价提振下1月特斯拉斯拉国内批发销量逆势回暖总销量达到66051辆同比增速回升至10但降价提振销售的延续性仍有待观察图表11截止2023年1月底尚未大规模交付的SiC电驱或高压充电平台车型车企车型SiC器件用途国内交付时间预计EC7电驱系统20235蔚来ES8电驱系统20236广汽埃安HyperSSR电驱系统202310Q6E-Tron高压充电系统2023奥迪RSe-tronGT高压充电系统2023电驱系统及玛莎拉蒂GranTurismoFolgore2023高压充电系统起亚EV6高压充电系统未定东风岚图高压充电系统未定电驱系统及奔驰VISIONEQXX未定高压充电系统现代IONIQ6电动流线型电驱系统未定极氪G2J电驱系统未定合创汽车V09电驱系统未定大运汽车远航系列电驱系统未定U8电驱系统及2023比亚迪U9高压充电系统2024资料来源华安证券研究所整理图表12降价提振下1月特斯拉国内批发销量同比回升图表131月比亚迪汉EV销量同比大幅下降敬请参阅末页重要声明及评级说明1124证券研究报告TableCommonRptType策略研究特斯拉中国批发销量销量增长右轴比亚迪汉EV销量销量同比右轴16000600120000600140005005001000001200040040080000100003003006000020080002006000400001000400010020000-100200000-2000-1002019-012019-052019-092020-012020-052020-092021-012021-052021-092022-012022-052022-092023-012020-102021-012021-042021-072021-102022-012022-042022-072022-102023-012020-07资料来源乘联会华安证券研究所整理单位辆资料来源华安证券研究所整理单位辆图表141月蔚来ET7ES7ET5总销量环比明显回落蔚来ET5ET7ES7总交付量140001200010000800060004000200002022-012022-032022-052022-072022-092022-112023-01资料来源华安证券研究所整理单位辆23产业资本动向芯长征完成数亿元D轮融资爱仕特宣布3亿元A轮融资1月第三半导体投融资案例数量整体有所减少但亿元级融资案例仍屡见不鲜其中比较重要的有1月1日超芯星半导体官微宣布公司已经完成了亿元B轮融资资金将用于超芯星二期项目的扩产运营以及研发的持续投入1月9日新型功率半导体器件开发商芯长征完成数亿元人民币D轮融资本轮融资后芯长征将进一步加大在汽车和新能源等领域的研发投入及产能扩充为客户提供更优质的产品和服务1月12日爱仕特官微宣布继武岳峰资本李峰总投后武岳峰资本武平总领投爱仕特A轮融资本轮融资过后爱仕特将继续加大研发力度不断完善和丰富产品系列为客户提供更加优质和充足的SiC功率MOS芯片图表151月第三代半导体行业VCPE融资项目公司名称业务投资轮次投资时间投资金额投资方碳化硅衬底的超星半导体B轮202311过亿元渶策资本领投研发与产业化敬请参阅末页重要声明及评级说明1224证券研究报告TableCommonRptType策略研究功率半导体器件芯长征D轮202319数亿元国寿股权公司领投设计研发碳化硅大功率爱仕特A轮20231123亿元武岳峰资本领投电芯与模块射频器件和信芯科技天使轮2023113数千万元元航资本芯片的设计碳化硅衬底乾晶半导体Pre-A轮2023113过亿元元禾原点领投的生产碳化硅单晶晟光硅研Pre-A轮2023128数千万元中芯聚源超越摩尔软银中国等衬底制备HaloMicroelectronics硅控制器IC收购20231202000万美元纳微资料来源华安证券研究所整理24热点事件与政策盘点安森美和Ampt在光伏储能碳化硅达成合作多家SiC企业纷纷宣布获得2023年开门红订单1月热点事件方面SiC开始在光伏领域逐步应用1月6日智能电源和智能感知技术领头企业安森美onsemi和世界头号大型光伏太阳能和储能系统直流优化器公司AmptLLC宣布携手合作以满足市场对直流组串优化器的高需求Ampt在其直流组串优化器中使用了安森美的EliteSiC系列碳化硅技术N沟道SiCMOSFET用于关键的功率开关应用该举措将有助于大型光伏电站开发商提高项目的经济效益并进一步开拓SiC的下游应用渠道多家SiC企业纷纷宣布获得2023年开门红订单其中东尼电子公布的订单金额和数量较大占据明显优势东尼电子1月10日发布公告称2023-2025年公司SiC衬底订单数量高达935万片订单金额合计超过40亿元其中今年将交付135万片SiC衬底未来2年SiC衬底订单数量合计高达80万片政策方面1月第三代半导体行业暂无重大政策公布图表161月第三代半导体行业部分热点事件与产业政策日期事件详细内容行家说1月6日消息智能电源和智能感知技术领头企业安森美onsemi和世界头号大安森美和Ampt在光伏型光伏PV太阳能和储能系统直流优化器公司AmptLLC宣布携手合作以满足市场对1月3日储能碳化硅达成合作直流组串优化器的高需求Ampt在其直流组串优化器中使用了安森美的EliteSiC系列碳化硅SiC技术之N沟道SiCMOSFET用于关键的功率开关应用1月5日晚万年融媒体官微发文称江西省上饶市万年县人民政府与上海格晶半导体有限公司举行了合作签约仪式仪式上万年县政府副县长张东与格晶半导体董事长白俊春江西总投资达25亿元1月5日等出席并就氮化镓第三代半导体产业化项目进行了签约报道称格晶半导体的氮化镓的氮化镓项目开工项目总投资达25亿元项目投产后可实现年产5万片8寸GaN功率器件成为江西省第一家中国第二家量产氮化镓车载功率器件的晶圆厂东尼电子等多家SiC行家说1月11日消息最近东尼电池等多家SiC企业纷纷宣布获得2023年开门红企业纷纷宣布获得订单其中东尼电子公布的订单金额和数量较为惊人2023-2025年合计SiC衬1月11日2023年开门红订底订单数量高达935万片订单金额合计超过40亿元其中今年将交付135万片SiC衬单底未来2年SiC衬底订单数量合计高达80万片江苏GaN工厂中铁建工集团发布1月10日由他们承建的中国电科射频集成电路产业化项目已经建1月10日建成成完工据了解2018年中电科55所在南京江宁开发区启动了射频集成电路产业化敬请参阅末页重要声明及评级说明1324证券研究报告TableCommonRptType策略研究建设项目总投资超过30亿元由国博电子负责该项目的建设和运营该项目位于江苏省南京市江宁区总建筑面积约152万平方米洁净生产区面积约4万平方米该项目主要面向新一代基础设施建设布局射频集成电路设计制造封测等全产业链的关键环节建成后该产业园区将形成年均5亿只射频集成电路6万片46英寸氮化镓射频功率器件1000万只射频模块的设计生产测试能力据蚌埠新闻网消息1月11日下午仙芈智造新型智能功率模组IPM研发生产基地项目正式开工据悉仙芈智造新型智能功率模组研发生产基地项目投资总额5亿元主要从仙芈智造新型智能功事高端功率半导体芯片产品的研发和生产产品广泛应用于冰箱空调洗衣机变频器1月11日率模组IPM研发生产水泵风机电动工具汽车IPM汽车级氮化镓器件模组等多个细分领域建成后可实基地项目正式开工现年产3000万颗工业级IPM产品1000万颗汽车级IPM产品1000万颗氮化镓芯片封装产能预计全部投产后年销售收入可达12亿元1月12日苏州工业园区发布博世的新能源汽车核心部件及自动驾驶研发制造基地项目签约仪式在苏州举行苏州市委副书记市长吴庆文以及博世中国总裁陈玉东等人出席该博世集团将在苏州建活动报道称博世新项目总投资超10亿美元约合人民币674亿元计划明年首期1月12日设新的汽车级碳化硅启用将主要围绕新能源汽车核心部件包括商用车电动化所需的配备了新一代碳化硅功项目率模块单元的电驱产品新一代智能集成制动系统IPB20智能解耦制动系统以及博世中国高阶智能驾驶解决方案在内的多款自动驾驶核心技术进行研发和生产1月12日据APOLLO出行在港交所公告将以202亿美元约合13648亿元收购威百度APOLLO全资收马控股子公司WMMotorGlobalInvestmentLimited全部已发行股本将透过以每股055港1月12日购威马子公司元配发288亿股的方式进行结算APOLLO指出通过潜在收购本公司可收购立即利用目标公司在中国的成熟业务包括制造设施分销网络以及技术专业人员1月16日龙岗政府官网发布关于国家第三代半导体技术创新中心深圳综合平台建设项目遴选方案的公示根据公示该项目总投资约335亿元拟投产时间为2024年6月1月16日深圳三代半项目开工项目建设用地面积约87万平方米拟建设总建筑面积为11万平方米项目建成后将成为国际领先的第三代半导体材料和器件工艺研发及中试验证能力的平台1月20日德国商报Handelsblatt发布Wolfspeed将要在德国建设世界上最大的SiCWolfspeed计划与采埃半导体工厂总投资金额超20亿欧元约合人民币148亿元其中汽车零部件供应商1月25日孚合作建设全球最大采埃孚也拥有该工厂的少数股权该厂总投资额或达30亿美元计划在2027年投产2030SiC半导体厂年满产并有望一跃成为全球最大的碳化硅半导体工厂产品将主要供应电动汽车光伏等应用领域1月30日广东省委省政府今天上午9时在广州隆重召开新春第一会全省高质量发展大会会上华润微电子有限公司总裁李虹透露了项目相关动态在大会上华润微总华润微深圳12英寸裁李虹表示将全力以赴推进深圳12英寸特色工艺集成电路生产线工程建设该项目预1月30日生产线预计2024年年计2024年年底实现通线投产满产后将形成年产48万片12英寸功率芯片的生产能力据底投产介绍该项目一期总投资额超220亿元将聚焦电机驱动模数转换微控制器件和光电集成等产品重点支持新能源汽车光伏储能物联网传感器等新兴领域的应用资料来源华安证券研究所整理敬请参阅末页重要声明及评级说明1424证券研究报告TableCommonRptType策略研究3钠离子电池多条GW级产线有望年内投产出货规模即将放量31钠离子电池相关标的及其指数表现1月钠离子电池行业指数表现活跃涨幅超越创业板基准通过整理归纳市场上钠离子电池产业链的相关标的我们构建了钠离子电池行业追踪指数1月行业指数随成长风格反弹指数涨幅为1295超越同期创业板基准997图表171月钠离子电池行业指数上涨1295钠离子电池指数月度左轴钠离子电池指数月度累计右轴50240220402003018020160140101200100-108060-2040-30202022-032022-092020-072020-092020-112021-012021-032021-052021-072021-092021-112022-012022-052022-072022-112023-012020-05资料来源Wind华安证券研究所注指数成分参见图表18指数加权方式为流通市值加权月度累计起点为2021年年初图表18钠离子电池产业链标的股票产业链公司介绍定位公司专业从事锂电池正极材料的研发生产和销售公司钠离子电池正极材料已正式进入量产开发阶容百科技段目前月出货规模10吨以上公司国锂电正极材料行业的龙头企业之一公司推出了新一代钠电正极材料目前已完成工艺定型并当升科技向国内大客户送样产品性能指标优于市场同类产品正极公司是全球锂离子电池正极材料领域的重要制造商之一公司掌握钠离子电池正极层状材料量试生产厦钨新能技术其中钠电正极材料前驱体及材料开发已完成试生产工作公司在钠离子电池正极材料三个技术路线中均有布局公司层状氧化物和普鲁士蓝白正极材料部美联新材分产能正在建设中公司主营锂离子电池负极材料正极材料及石墨烯材料业务公司目前钠电正负极已通过国内部分客贝特瑞户认证实现吨级以上订单未来将会根据市场需求规划产能负极公司主营负极材料业务在用于钠离子电池的高性能硬碳负极材料应用于固态电池的新型硅碳负极翔丰华材料领域均有布局敬请参阅末页重要声明及评级说明1524证券研究报告TableCommonRptType策略研究公司主营业务聚焦于锂离子电池关键材料及自动化工艺设备领域当前已积极进行钠离子电池产业的璞泰新材相关研发和布局工作公司是是在氟锂硅三个元素的细分领域进行化学和能源研究的国家高新技术企业公司六氟磷酸多氟多钠根据市场需求可随时大规模生产客户涵盖所有主流钠离子电池和电解液厂商另外公司计划在2023年建成1GWh每年的钠离子电池产能电解液公司是国内主要的锂离子电池材料个人护理品功能材料生产商之一目前公司已有六氟磷酸钠量产天赐材料技术预计于2023年年底正式量产公司是锂离子电池电解液的龙头企业之一公司在钠离子电池等新型电池方面持续性地进行了相关的瑞泰新材研发投入与积累并存在相应布局公司钠离子电池材料目前处于中试阶段公司是一家锂电池隔膜制造商公司已成功开发出钠离子电池专用功能隔膜能有效提升钠离子电池恩捷股份的循环寿命和倍率性能隔膜公司是专业从事锂离子电池隔膜研发生产及销售的国家级高新技术公司公司的锂电池隔膜技术同星源材质时也适用于钠离子电池鼎胜新材公司主营铝板带箔产品产品种类较为齐全覆盖大部分铝板带箔产品其中电池铝箔产量全国第一铝箔万顺新材公司电池铝箔产品可应用于钠离子电池已送样下游电池企业公司目前已完成小试阶段的钠离子电池产品各项技术参数与业内头部企业钠离子电池参数及性能处传艺科技于同一梯队具备行业内较为领先的水平华阳股份公司全资孙公司山西华钠芯能科技有限责任公司投资建设的钠离子电芯生产线设备安装调试已完成电池鹏辉能源公司目前钠离子电池研发进展良好电芯性能测试结果较理想公司钠离子电池产品已处于集中送样阶段产品已满足A0级车需求公司计划2023年全面进入产业孚能科技化阶段并已与多家知名两轮车企和乘用车企开展深入合作资料来源华安证券研究所整理32关键数据变迁终端需求放缓推动锂价下行2023年多条GW级产线有望投产由于钠和锂具有相似的电化学特性这使得钠电池从理论上成为了锂电池的优良替代品从下游应用来看钠电池与锂电池场景也高度重叠尤其是在储能低速电动车等领域的可替代性较强另一方面由于钠盐的储量丰富成本低廉而在高锂价压制下产业链对钠离子电池的需求也非常迫切因此在关键数据维度我们暂时从锂约束碳酸锂价格以及产线进程两个维度进行关键数据跟踪从锂约束看受终端需求不振影响1月碳酸锂价格下行根据中汽协数据2023年1月我国新能源车销量为408万辆同比下降63同比增速自2020年7月以来首次转负而受终端需求不振的影响国内电池级碳酸锂价格从1月4日的51万元吨下跌至1月31日的469万元吨降幅达到-8从产线建设进程看2023年钠离子电池预计将有多条GW级产线待建成投用由于钠离子电池的生产工艺与锂电池基本相似在产线建设上可以借鉴锂电池的前期经验预计2023年将会有多条GW级别产线待投用据不完全统计目前已知的GW级待投产产线有传艺科技45GW钠离子电池产线预计2023年H1投产维科技术2GW钠离子电池产线预计于2023年投产多氟多1GW钠离子电池产线预计于2023年底投产此外宁德时代蔚蓝科技等企业也有钠离子电池相关产线的生产计划敬请参阅末页重要声明及评级说明1624证券研究报告TableCommonRptType策略研究图表191月碳酸锂价格持续下行价格碳酸锂995电国产60504030201002021-092022-112021-022021-032021-042021-052021-062021-072021-082021-102021-112021-122022-012022-022022-032022-042022-052022-062022-072022-082022-092022-102022-122023-012023-022021-01资料来源Wind华安证券研究所单位万元吨图表20国内钠离子电池产线投用建设情况不完全统计截至2023年2月17日企业产线地点产能规模GW产线性质投产时间预计已投用的产线中科海钠山西阳泉100量产线20229华阳股份传艺科技-020中试线202210中科海钠安徽阜阳100量产线202211三峡能源建设中的产线传艺科技-450量产线2023H1维科技术-200量产线20236钠创新能源多氟多-100量产线2023宁德时代--量产线2023蔚蓝锂芯--量产线2023资料来源华安证券研究所整理33产业资本动向众钠能源完成超亿元Pre-A轮融资聚焦于硫酸铁钠电池研发1月钠离子电池产业共发生5起投融资案例规模均超千万元其中1月3日中科起能宣布于近日完成千万元首轮融资中科起能是一家新型储能材料及器件研发商公司长期专注于新型储能材料和储能器件研究将致力于承接新型钠钾离子电池技术的产业转化和市场化推广应用业务1月11日国内领先的钠离子电池企业珈钠能源宣布完成Pre-A轮融资融资总额数千万人民币由光速中国独家投资珈钠能源的本轮融资将用于扩充产能人员补充搭建电池试验线和研究院建设等业务发展1月16日聚焦于聚阴离子技术路线的钠离子电池企业众钠能源宣布于2022年12月完成超亿元Pre-A轮融资本轮融资将用于启动公司硫酸铁钠电池全链示范量产的一期工程1月19日启钠新能源宣布完成数千万元天使轮融资本轮融资主要用于量产产线建设预计2023年当年实现产线投产及市敬请参阅末页重要声明及评级说明1724证券研究报告TableCommonRptType策略研究场销售1月30日钠离子电池企业为方能源宣布完成数千万元融资本次融资完成后公司将加快推进公司电芯中试产线正极材料中试产线的生产并加速钠离子池产品在各类储能通讯基站二轮三轮车用户端储能等市场的应用图表211月第三代半导体行业VCPE融资项目公司名称业务投资轮次投资时间投资金额投资方储能材料及器中科起能-202313千万元中科先行创投和中关村前沿科创领投件研发商珈钠能源钠离子电池Pre-A轮2023111数千万元光速中国独家投资众钠能源钠离子电池Pre-A轮2023116超亿元昆仑资本清研资本和东泽产业基金领投启钠新能源钠离子电池天使轮2023119数千万元飞图创投领投为方能源钠离子电池-2023130数千万元金鼎资本独家投资资料来源华安证券研究所整理34热点事件与政策盘点传艺科技再获2GWh钠离子电池订单众钠能源又一5GWh钠离子电池相关项目签约热点事件方面本月钠离子电池需求端供给端均有催化剂出现需求端方面1月4日晚传艺科技002866SZ发布公告称公司控股孙公司传艺钠电与德博新能源签署了钠离子电池储能系统项目开发合作协议协议约定传艺钠电和德博新能源通过整合各方优势和资源在电力储能领域两方共同合作开发性价比高的基于钠离子电池的储能系统根据协议德博新能源所售钠离子电池储能系统所有使用的钠离子电池均由传艺供应在传艺产品达到德博新能源提出的技术指标和双方确认的商务条款后2023年度德博新能源承诺向传艺采购电芯量不少于2GWh而在2022年12月27日传艺科技便已与中祥航业签订了13GW的钠离子电池供应协议公司在一个月的时间内连续斩获钠离子电池订单超33GWh供给端方面1月5日众钠能源宣布签约5GWh钠离子电池系统制造项目该项目落地泰州总投资10亿元在众钠能源的规划中该项目将依托众钠在钠离子电芯及全新液冷储能系统的全栈自研基础打造多条高度自动化和智能化的PACK制造和系统定制产线本次项目建成达产后预计将形成年产5GWh钠离子电池系统优质产能年开票销售超15亿元综合纳税超3000万元政策方面新型电力系统发展蓝皮书征求意见稿发布1月6日国家能源局发布新型电力系统发展蓝皮书征求意见稿文件指出要重点开展长寿命低成本及高安全的电化学储能关键核心技术装备集成优化研究提升锂电池安全性降低成本发展钠离子电池液流电池等多元化技术路线图表221月钠离子电池行业部分热点事件产业政策热点事件日期事件政策详细内容1月4日晚传艺科技发布公告称公司控股孙公司传艺钠电与德博新能源签署了钠离子电池储能系统项目开发合作协议协议约定传艺钠电和德博新能源通过整合各方优势和资源在电力储能领域两方共同合作开发性价比高的基于钠离子电池的储能系统根据协议传艺科技获2GWh钠1月4日德博新能源所售钠离子电池储能系统所有使用的钠离子电池均由传艺供应在传艺产品达到离子电池订单德博新能源提出的技术指标和双方确认的商务条款后2023年度德博新能源承诺向传艺采购电芯量不少于2GWh传艺科技表示本次协议的签署符合公司中长期战略规划有利于推动公司钠离子电池业务的发展符合公司全体股东的利益敬请参阅末页重要声明及评级说明1824证券研究报告TableCommonRptType策略研究近日众钠能源官宣又一钠离子电池相关项目成功签约据悉本次签约的项目为众钠能源5GWh钠离子电池系统制造项目该项目落地泰州总投资10亿元在众钠能源的规划中该项目将依托众钠在钠离子电芯及全新液冷储能系统的全栈自研基础打造多条高度自动化和众钠能源又一5GWh智能化的PACK制造和系统定制产线据悉今年11月份众钠能源才实现首批钠电储能模1月5日钠离子电池相关项目组和低速两轮车PACK成功下线并逐步面向战略客户送样实测短短不过两个月的时间签约众钠能源就开始计划打造多条高度自动化和智能化的PACK制造和系统定制产线足见市场对其产品的认可本次项目建成达产后将形成年产5GWh钠离子电池系统优质产能年开票销售超15亿元综合纳税超3000万元企查查资料显示1月4日辽宁美彩新材料有限公司成立法定代表人为黄伟汕注册资本5亿元人民币股权穿透显示该公司由美联新材七彩化学共同持股据悉就在11月17日七彩化学发布公告称与美联新材共同出资设立辽宁美彩新材料有限公司简称美彩新美联新材与七彩化学材并以美彩新材为实施主体投资25亿元建设年产18万吨电池级普鲁士蓝白项目当时新材料公司成立合资公告显示公告显示美彩新材注册资本为5亿元其中七彩化学拟以货币及或实物出资2451月5日公司布局钠离子电亿元占标的美彩新材资本的49美联新材拟以货币出资255亿元占美彩新材注册资本的池正极材料普鲁士蓝51年产18万吨电池级普鲁士蓝白项目拟分三期建设其中一期项目计划投资总额为3亿白项目元拟建设1万吨生产装置预计于2023年底建成投产二期项目计划投资总额为8亿元拟建5万吨生产装置预计2024年建成投产三期项目计划投资总额为14亿元拟建12万吨生产装置预计2026年建成投产1月10日超威集团隆重发布了新型钠离子电池这不但标志着超威集团钠离子电池技术落地取得了新突破也是超威集团全新品牌战略实施后发布的首款产品实现了2023年的开门红据悉该产品由上海璞钠能源科技有限公司生产发布作为新型材料的杰出代表钠离子超威集团新型钠离子电池相较锂离子电池拥有安全性高动力强续航里程长和寿命长等诸多优势多年来超威1月10日电池全球首发集团大力布局钠离子电池技术领域掌握了多项核心科技尤其是在层状氧化物聚阴离子研究正负极材料电解液硬碳负极产业化等方面超威集团已经取得了丰硕成果以技术为驱动以产品为载体超威钠离子电池的发布既是对超威钠离子电池技术的阶段性成果展示同时也为钠离子电池技术的发展趋势和发展方向奠定了基础1月12日普利特发布公告称公司控股子公司海四达近期与中科海钠签署了关于在钠普利特与中科海钠签离子电池产品开发和市场推广的战略合作协议双方在钠离子电池的材料工艺路线和署战略合作协议推1月12日制造等环节紧密合作尽快推动钠离子电池产品的量产落地并且重点面向户用储能备用电动钠离子电池量产落源特种车辆等目标市场和共同导入核心客户应用海四达也已于2022年12月开始实施了地13Gwh兼容钠离子电池锂离子电池的智能自动化生产线的建设工作贝壳财经讯1月12日动力电池企业星恒电源正式发布2023年度战略根据规划企业将朝着全球化全场景全产业链新能源应用布局此外企业研发的钠离子电池超钠F1也正星恒电源发布2023式亮相并将于3月正式上市量产星恒电源董事长兼总裁冯笑表示星恒电源将以轻型车业1月13日年度战略钠离子电务为基础并加大在新能源汽车储能等应用场景的布局在电动汽车生态城市短途交通池或将于3月上市储能系统以及相关的换电运营换电模块标准化方面发力目前星恒已与五菱宏光麦田等新能源汽车及储能系统企业达成合作技术与产品方面星恒发布了全新单晶锰酸锂磷酸锰铁锂技术在结构工艺上取得突破的金砖电池以及率先实现产业化的钠离子电池上证报中国证券网讯科翔股份公告公司于2023年1月11日与青岛正钠芯企业管理合伙企科翔股份拟设立子公业有限合伙签订投资合作协议双方共同投资设立一家有限责任公司注册资本为1月11日司投资钠1500万元经营范围主要包括电池制造钠离子及锂离子电池正极材料负极材料电解液离子电池领域等原材料的研发生产和销售钠离子锂离子电芯电池组电池管理系统及零部件储能系统的研发生产和销售中国储能网讯1月30日近日深圳市远信储能技术有限公司简称远信储能与深圳盘古钠祥新能源有限责任公司简称盘古钠祥签署了战略合作协议双方决定联合开发适用于大型储能项目应用的钠离子电池储能产品在钠离子储能系统钠离子电池产品上开展远信储能和盘古钠祥合作积极探索钠离子储能市场应用场景和产品需求作为国内领先的新型储能装备企业远1月30日达成储能钠离子电池信储能一直致力于引领行业技术走向推动储能等可再生能源在全球范围内的应用随着双方战略合作建立互利共赢的长期战略合作伙伴关系将发挥各自领域的优势从技术研发产品应用产能合作等多领域创新产业协同为客户提供更全面的新能源解决方案助力全球能源转型为实现全球碳中和目标贡献绿色力量敬请参阅末页重要声明及评级说明1924证券研究报告TableCommonRptType策略研究近日据多家媒体报道多氟多的钠离子电池已经在国内著名车企成功装车且多氟多已与多氟多钠离子电池被1月31日三家大型主机厂商达成共识将在上半年陆续发布装车计划这也意味着多氟多钠离子电池正曝装车式进入了规模化生产与商业化运作阶段产业政策新型电力系统发展文件提出重点开展长寿命低成本及高安全的电化学储能关键核心技术装备集成优化研究1月6日蓝皮书征求意见提升锂电池安全性降低成本发展钠离子电池液流电池等多元化技术路线稿深圳市支持电化学文件提出针对钠离子电池全固态锂电池等前沿领域单个项目予以最高1000万元支持储能产业加快发展的1月28日对国家级创新载体给予最高不超过3000万元的支持对符合条件的储能电池国际总部区域若干措施征求意见总部企业可给予落地奖励1000万元稿资料来源华安证券研究所整理4最新热点跟踪ChatGPT是具备颠覆性潜质的生产力工具41ChatGPT成为史上增长最快的消费应用程序ChatGPT是由美国人工智能研究公司OpenAI推出的一款对话式AI模型即聊天机器人程序ChatGPT于2022年11月30日正式上线而仅仅过了2个月的时间ChatGPT便实现了1亿MAU的旷世壮举成功超越TikTok9个月成为史上增长最快的消费应用程序当前ChatGPT日访问量也已经突破2500万次图表23ChatGPT成为史上最快达到1亿月活的应用图表24ChatGPT的日访问量突破2500万次资料来源UBSYahooFinance华安证券研究所资料来源similarweb华安证券研究所42ChatGPT应用前景广泛具备引发生产力变革的潜质作为一款对话式AI模型ChatGPT真正实现了与人沟通不同于以往传统AI系统的程式化交互模式ChatGPT可以进行连贯的有逻辑的深度交流通过在短时间内将大量的零散信息进行提炼整合ChatGPT最终能以文章的形式为用户提供解决方案敬请参阅末页重要声明及评级说明2024证券研究报告