环卫新能源销量同增23%，渗透率同比提升2.02pct至5.94%。2022M1-12，环卫车销量81951辆，同比变动-18.95%。新能源环卫车销量4867辆，同比变动+22.84%。新能源渗透率5.94%，同比变动+2.02pct。2022M12新能源环卫车单月销量718辆，环比+125.08%，单月渗透率达12.21%，同比+2.49pct。在环卫装备采购总量下滑的背景下，新能源环卫装备销量逆势增长，渗透率持续提升。2022/12/1~2022/12/31共有9条环卫新能源相关政策，其中国家发改委发布《“十四五”扩大内需战略实施方案》提出加快推动环卫等公共领域车辆和公务用车电动化，四川成都要求全市新增和更新的环卫车原则上全部为纯电动汽车。
　　新能源集中度持续提升，盈峰、宇通市占率维持前列。2022年环卫车销量CR3/CR6分别为38.85%/50.04%，同比变动-2.59pct/-0.40pct。新能源环卫车销量CR3/CR6分别为65.21%/77.28%，同比变动+10.82pct/+7.46pct，环卫新能源集中度持续提升强者恒强，其中：
　　盈峰环境：新能源销量同增92%，市占率第一。环卫车销售13650辆，同比变动-16.81%，市占率16.66%，较2021年+0.43pct，行业第二。新能源环卫车销售1425辆，同比变动+92.05%，市占率29.28%，较2021年+10.55pct，行业第一。
　　宇通重工：环卫总销量市占率提升，新能源销量同增22%。环卫车销售3873辆，同比变动+1.31%，市占率4.73%，较2021年+0.95pct，行业第四。新能源环卫车销售1400辆，同比变动+22.48%，市占率28.77%，较2021年-0.08pct，行业第二。
　　福龙马：新能源销量同增29%，市占率提升至7.17%。环卫车销售3889辆，同比变动-35.89%，市占率4.75%，较2021年-1.25pct，行业第三。新能源环卫车销售349辆，同比变动+29.26%，市占率7.17%，较2021年+0.36pct，行业第三。
　　环卫新能源成长与竞争力分析：2022年，
　　盈峰环境：湖南地区贡献最大增量，公司湖南市占率达89%。公司新能源环卫车销量同比增量前三的地区：湖南（+167辆，+153%，此处表示销量同比增量+167辆，销量同比变化+153%，下同）、江苏（+129辆，+496%）、四川（+119辆，+202%）。公司在湖南区域市占率达89%。
　　宇通重工：河北竞争力加强，甘肃区域市占率增幅最高。公司新能源环卫车销量同比增量前三的地区：河北（+110辆，+157%）、江苏（+75辆，+109%）、河南（+75辆，+42%）。公司河北市占率同增12pct至47%，甘肃区域市占率同增50pct至100%。
　　福龙马：江苏区域销量提升，成功开拓宁夏、内蒙古、海南市场。公司新能源环卫车销量同比增量前三的地区：江苏（+40辆，+400%）、福建（+27辆，+142%）、陕西（+16辆，+800%）。公司在江苏区域市占率同增5pct至10%，实现宁夏、内蒙古、海南区域的突破，市占率分别达到80%、67%、42%。
　　广东新能源销量占比第一，江苏新能源大放量。2022年，新能源销售1）占比前三：广东（1259辆，占25.9%）、四川（718辆，占14.8%）、江苏（512辆，占10.5%）;2）增量前三：江苏（+319辆，+165.3%）、湖南（+195辆，+171.1%）、河北（+184辆，+91.5%）；3）渗透率前三：北京（19.6%）、上海（18.1%）、四川（17.1%）。
　　风险提示：新能源渗透率不及预期，环服市场化率不及预期，竞争加剧

研究报告全文：证券研究报告行业月报环保环保行业月报年环卫新能源销量同增渗透率同2022232023年01月17日比提升202pct至594证券分析师袁理增持维持执业证书S0600511080001021-60199782yuanldwzqcomcnTableTag证券分析师赵梦妮投资要点TableSummary执业证书S0600522090002环卫新能源销量同增23渗透率同比提升202pct至5942022M1-zhaomndwzqcomcn环卫车销量辆同比变动新能源环卫车销量1281951-18954867研究助理陈孜文辆同比变动2284新能源渗透率594同比变动202pct2022M12新能源环卫车单月销量718辆环比12508单月渗透率执业证书S0600121070057达1221同比249pct在环卫装备采购总量下滑的背景下新能源chenzwdwzqcomcn环卫装备销量逆势增长渗透率持续提升202212120221231共有9条环卫新能源相关政策其中国家发改委发布十四五扩大内需战行业走势略实施方案提出加快推动环卫等公共领域车辆和公务用车电动化四川成都要求全市新增和更新的环卫车原则上全部为纯电动汽车环保沪深300-1新能源集中度持续提升盈峰宇通市占率维持前列2022年环卫车销-4-7量CR3CR6分别为38855004同比变动-259pct-040pct新能-10-13源环卫车销量CR3CR6分别为65217728同比变动-16-191082pct746pct环卫新能源集中度持续提升强者恒强其中-22-25盈峰环境新能源销量同增市占率第一环卫车销售辆-2892136502022117202251820229162023115同比变动-1681市占率1666较2021年043pct行业第二新能源环卫车销售1425辆同比变动9205市占率2928较2021年1055pct行业第一相关研究宇通重工环卫总销量市占率提升新能源销量同增22环卫车销售关于加快补齐县级地区生活3873辆同比变动131市占率473较2021年095pct行业垃圾焚烧处理设施短板弱项的第四新能源环卫车销售1400辆同比变动2248市占率2877实施方案的通知发布垃圾处较2021年-008pct行业第二理体系进一步健全福龙马新能源销量同增29市占率提升至717环卫车销售3889辆同比变动-3589市占率475较2021年-125pct行业第三2023-01-16新能源环卫车销售349辆同比变动2926市占率717较2021生态环境部等六部门发布重年036pct行业第三点管控新污染物清单2023年环卫新能源成长与竞争力分析2022年版危险废物规范化管理盈峰环境湖南地区贡献最大增量公司湖南市占率达89公司新能2023-01-09源环卫车销量同比增量前三的地区湖南167辆153此处表示销量同比增量167辆销量同比变化153下同江苏129辆496四川119辆202公司在湖南区域市占率达89宇通重工河北竞争力加强甘肃区域市占率增幅最高公司新能源环卫车销量同比增量前三的地区河北110辆157江苏75辆109河南75辆42公司河北市占率同增12pct至47甘肃区域市占率同增50pct至100福龙马江苏区域销量提升成功开拓宁夏内蒙古海南市场公司新能源环卫车销量同比增量前三的地区江苏40辆400福建27辆142陕西16辆800公司在江苏区域市占率同增5pct至10实现宁夏内蒙古海南区域的突破市占率分别达到806742广东新能源销量占比第一江苏新能源大放量2022年新能源销售1占比前三广东1259辆占259四川718辆占148江苏512辆占1052增量前三江苏319辆1653湖南195辆1711河北184辆9153渗透率前三北京196上海181四川171风险提示新能源渗透率不及预期环服市场化率不及预期竞争加剧126东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报内容目录1环卫新能源销量同增23渗透率同比提升202pct至59452新能源集中度持续提升盈峰宇通市占率领先73新能源环卫清洁类装备放量中高端产品占比持续提升134广东新能源销量占比第一江苏新能源销量大增175环卫新能源成长与竞争力分析2051盈峰环境湖南贡献最大增量清洗车增量最大2052宇通重工公司河北竞争力加强成功开拓护栏清洗车市场2153福龙马开拓宁夏内蒙古海南市场餐厨垃圾车销量增速最高236风险提示25226东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图表目录图1环卫车销量与增速5图2新能源环卫车销量与增速5图3环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆5图4新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆6图5环卫新能源渗透率6图6环卫新能源渗透率单月6图7环卫车与新能源环卫车销量CR38图8环卫车与新能源环卫车销量CR68图9盈峰环境环卫车销量与增速8图10盈峰环境新能源环卫车销量与增速8图11盈峰环境环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆9图12盈峰环境新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆9图13宇通重工环卫车销量与增速10图14宇通重工新能源环卫车销量与增速10图15宇通重工环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆10图16宇通重工新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆10图17福龙马环卫车销量与增速11图18福龙马新能源环卫车销量与增速11图19福龙马环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆11图20福龙马新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆12图212022年环卫装备销售市占率12图222021年环卫装备销售市占率12图232022年新能源环卫装备销售市占率13图242021年新能源环卫装备销售市占率13图25环卫清洁与垃圾转运销量增速环卫车13图26环卫清洁与垃圾转运销量增速新能源环卫车13图27环卫车与新能源环卫车环卫清洁垃圾转运占比14图28低中高端销量增速环卫车14图29低中高端销量增速新能源环卫车14图30环卫车与新能源环卫车低中高端占比15图312022年环卫车各车型销售情况及占比15图322022年环卫车各车型销售增量与同比增速16图332022年新能源环卫车各车型销售及占比16图342022年新能源环卫车各车型销售增量与同比增速16图352022年各车型新能源渗透率17图362022年环卫车各地区销售情况及占比17图372022年环卫车各地区销售增量与同比增速18图382022年新能源环卫车各地区销售及占比18图392022年新能源环卫车各地区销售增量与同比增速19图402022年各地区新能源渗透率19图412022年盈峰环境新能源环卫市场成长分析地区20图422022年盈峰环境新能源环卫市场成长分析品类21326东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图432022年宇通重工新能源环卫市场成长分析地区22图442022年宇通重工新能源环卫市场成长分析品类22图452022年福龙马新能源环卫市场成长分析地区24图462022年福龙马新能源环卫市场成长分析品类25表1环卫新能源政策梳理2022121202212317426东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报1环卫新能源销量同增23渗透率同比提升202pct至5942022年环卫新能源销量同增23渗透率同比提升202pct至594根据银保监会交强险数据2022年环卫车合计销量81951辆同比变动-1895其中新能源环卫车销售4867辆同比变动2284新能源渗透率594同比变动202pct2022M12新能源环卫车单月销量环比翻倍单月渗透率达12212022M12环卫车合计销量5882量同比变动-3597环比变动249其中新能源环卫车销量718辆同比变动-1960环比变动12508新能源渗透率1221同比变动249pct图1环卫车销量与增速图2新能源环卫车销量与增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图3环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所526东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图4新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图5环卫新能源渗透率数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图6环卫新能源渗透率单月数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所626东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报多地新出台环卫新能源政策政策密集出台力度加大2022年12月1日至12月31日期间合计出台9条环卫新能源相关政策其中国家发改委发布十四五扩大内需战略实施方案提出要加快推动城市公交出租物流环卫等公共领域车辆和公务用车电动化四川成都要求全市新增和更新的环卫车原则上全部为纯电动汽车上海市要求环卫新增或更新车辆基本采用新能源车江苏苏州要求新增或更新环卫车辆中新能源车辆比例近期达到15远期达到80表1环卫新能源政策梳理202212120221231日期地区政策内容来源推进交通运输工具装备低碳转型提高城市公交出租物流环卫清扫等百色市人2022121广西百色车辆使用新能源汽车的比例民政府市区及辖区新增或更新环卫车辆中新能源车辆比例近期达到15远期达到苏州市城2022122江苏苏州80市管理局提高城市公交出租物流环卫清扫重点港区重点物流园区配送中广安市人20221214四川广安心等车辆使用新能源汽车的比例民政府加快推动城市公交出租物流环卫等公共领域车辆和公务用车电动化国家发改20221215国家大力提升公共汽电车轨道交通在机动化出行中的占比委大力推广新能源汽车逐步降低传统燃油汽车在新车产销和汽车保有量中的四川省发占比推动政府机关企事业单位公共服务机构新增和更换的车辆优先使20221220四川省展和改革用新能源汽车鼓励公交出租环卫物流景区等城市公共服务车辆逐委员会步电动化替代提高城市公交出租物流环卫清扫重点物流园区配送中心等车辆使遂宁市人20221221四川遂宁用新能源汽车的比例民政府由相关行业主管部门鼓励引导支持配合在我市公交巡游出租网约成都市经20221222四川成都租赁驾考驾培城市物流配送公路及旅游客运环卫建筑垃圾和混凝济和信息土运输执法执勤及公务等公共领域试点推广换电汽车化局推进公共领域车辆全面电动化全市新增和更新的公交车巡游出租车网成都市经20221223四川成都约车共享汽车驾考驾培车环卫车城市物流配送车原则上全部为纯电济和信息动汽车化局全面贯彻落实双碳目标和绿色发展理念进一步推进环卫行业节能减排工作上海市环卫管理部门积极推动环卫作业装备新能源化要求环卫新增上海市绿20221230上海市或更新车辆基本采用新能源车并创新工作模式破解新能源车辆推进过程化市容局中的各类难题数据来源各地政府官网东吴证券研究所2新能源集中度持续提升盈峰宇通市占率领先环卫车集中度同比略降新能源集中度持续提升2022年环卫车CR3CR6分别为38855004同比变动-259pct-040pct新能源CR3CR6分别为65217728同比变动1082pct746pct726东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图7环卫车与新能源环卫车销量CR3图8环卫车与新能源环卫车销量CR6数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所分析行业头部上市公司盈峰环境2022年环卫车总销量同减17新能源销量同增922022年盈峰环境环卫车销售13650辆同比变动-1681其中新能源环卫车销售1425辆同比变动920512月单月环卫车销量1071辆同比变动-3226环比变动368其中新能源环卫车销量132辆同比变动-1200环比变动4505图9盈峰环境环卫车销量与增速图10盈峰环境新能源环卫车销量与增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所826东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图11盈峰环境环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图12盈峰环境新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所宇通重工总销量逆势增长新能源销量同增2212月新能源销量亮眼2022年宇通重工环卫车销售3873辆同比变动131其中新能源环卫车销售1400辆同比变动224812月单月环卫车销量556辆同比变动1324环比变动12419其中新能源环卫车销量293辆同比变动7135环比变动36508926东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图13宇通重工环卫车销量与增速图14宇通重工新能源环卫车销量与增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图15宇通重工环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图16宇通重工新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1026东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报福龙马环卫车总销量同降36新能源环卫车销量同增292022年福龙马环卫车销售3889辆同比变动-3589其中新能源环卫车销售349辆同比变动292612月单月环卫车销量343辆同比变动-4787环比变动-1021其中新能源环卫车销量57辆同比变动1875环比变动28000图17福龙马环卫车销量与增速图18福龙马新能源环卫车销量与增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图19福龙马环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1126东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图20福龙马新能源环卫车单月销量与2022年单月销量同环比数据单位辆数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所环卫装备盈峰环境市占率保持领先2022年环卫车销售中市占率前六的分别为湖北程力盈峰环境福龙马宇通重工东风汽车徐州徐工行业前三地位稳定其中湖北程力销量市占率1745较2021年变动-176pct盈峰环境销量市占率1666较2021年变动043pct福龙马销量市占率475较2021年变动-125pct图212022年环卫装备销售市占率图222021年环卫装备销售市占率数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所环卫新能源盈峰环境市占率显著提升至第一2022年新能源环卫车销售中市占率前六的分别为盈峰环境宇通重工福龙马北汽福田徐州徐工奇瑞商用车其中盈峰环境市占率显著提升销量市占率2928较2021年变动1055pct宇通重工销量市占率2877较2021年变动-008pct福龙马销量市占率717较2021年变动036pct1226东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图232022年新能源环卫装备销售市占率图242021年新能源环卫装备销售市占率数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所3新能源环卫清洁类装备放量中高端产品占比持续提升新能源环卫清洁类装备放量销量增速快占比提升2022年1环卫车中环卫清洁类销售43368辆同比变动-1794垃圾收转类销售38583辆同比变动-2006环卫清洁类销量占比5292较2021年全年变动065pct垃圾收转类销量占比47082新能源环卫车中环卫清洁类销售3014辆同比变动4731垃圾收转类销售1853辆同比变动-329环卫清洁类销量占比6193较2021年变动1029pct垃圾收转类销量占比3807图25环卫清洁与垃圾转运销量增速环卫车图26环卫清洁与垃圾转运销量增速新能源环卫车数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1326东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图27环卫车与新能源环卫车环卫清洁垃圾转运占比数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所新能源装备趋于高端化中高端产品占比持续提升2022年1环卫车中低端车型销售47882辆同比变动-1837中高端车型销售34069辆同比变动-1976低端车型占比5843较2021年变动042pct中高端车型占比41572新能源环卫车中低端车型销售1337辆同比变动-1033中高端车型销售3530辆同比变动4286低端车型占比2747中高端车型占比7253较2021年全年变动1016pct图28低中高端销量增速环卫车图29低中高端销量增速新能源环卫车数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1426东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图30环卫车与新能源环卫车低中高端占比数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所环卫装备市场中绿化喷洒车占比最高摆臂式垃圾车增量增速第一2022年环卫车1销量前五的车型分别为绿化喷洒车12862辆占157压缩式垃圾车10330辆占126车厢可卸式垃圾车7994辆占98吸污车7821辆占95洒水车7528辆占922销量增长前五的车型分别为摆臂式垃圾车227辆426此处表示销量同比增量227辆销量同比变化426下同垃圾转运车33辆40下水道综合养护车23辆180除雪车16辆15洗墙车3辆115图312022年环卫车各车型销售情况及占比数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1526东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报图322022年环卫车各车型销售增量与同比增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所新能源环卫市场中洗扫车占比最高清洗车快速放量2022年新能源环卫车1销量前五的车型分别为洗扫车1135辆占233清洗车935辆占192自装卸式垃圾车550辆占113路面养护车527辆占108桶装垃圾运输车504辆占1042销量增长前五的车型为清洗车397辆738洗扫车375辆493自装卸式垃圾车163辆421餐厨垃圾车95辆720路面养护车77辆1713新能源渗透率前五的车型分别为桶装垃圾运输车382清洗车259路面养护车228洗扫车169餐厨垃圾车123图332022年新能源环卫车各车型销售及占比数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图342022年新能源环卫车各车型销售增量与同比增速1626东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图352022年各车型新能源渗透率数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所4广东新能源销量占比第一江苏新能源销量大增环卫装备销售湖北占比最高增量最多2022年环卫车1销量前五的省份分别为湖北12534辆占153广东7482辆占91山东6180辆占75河北5420辆占66江苏5406辆占662销量增量前五的省份分别为湖北332辆27青海20辆35内蒙古-88辆-58海南-89辆-185江西-107辆-57图362022年环卫车各地区销售情况及占比1726东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图372022年环卫车各地区销售增量与同比增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所新能源环卫销售广东占比最高江苏新能源大放量2022年新能源环卫车1销量前五的省份分别为广东1259辆占259四川718辆占148江苏512辆占105河南415辆占85河北385辆占792销量增量前五的省份分别为江苏319辆1653湖南195辆1711河北184辆915河南95辆297浙江84辆6223新能源渗透率前五的省份分别为北京196上海181四川171广东168河南130图382022年新能源环卫车各地区销售及占比1826东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图392022年新能源环卫车各地区销售增量与同比增速数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所图402022年各地区新能源渗透率数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所1926东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分行业月报5环卫新能源成长与竞争力分析51盈峰环境湖南贡献最大增量清洗车增量最大2022年湖南地区贡献新能源最大增量公司湖南市占率达892022年公司新能源环卫车销量同比增量前五的省份为湖南167辆153江苏129辆496四川119辆202广东85辆25河北61辆191湖南地区贡献公司新能源销售最大增量公司新能源环卫车湖南市占率达89同比变动-6pct图412022年盈峰环境新能源环卫市场成长分析地区数据来源银保监会交强险数据东吴证券研究所注公司销量指公司销量同比增量地区销量指全行业销量同比增量市占率指公司市占率的同比增量空白表示同比无数据去年同期基数为零新能源清洗车增量最大车厢可卸式垃圾车市占率增幅最高2022年公司新能源环卫车销量同比增量前五的车型为清洗车157辆90洗扫车134辆75自装卸式垃圾车123辆251桶装垃圾运输车75辆87压缩式垃圾车48辆185公司清洗车增量最大垃圾转运车增速最高公司新能源车厢可卸式垃圾车市占率增幅最大同比33pct至392026东吴证券研究所请务必阅读正文之后的免责声明部分