投资要点：
　　●台积电2nm设备计划明年4月进厂。台积电正在积极推进2nm工艺节点，首部机台计划2024年4月进厂。新竹科学园区管理局长王永壮昨日宣布，竹科宝山一期已建设完成，台积电全球研发中心今年启用。
　　●我国大模型市场规模快速增长。工业和信息化部赛迪研究院数据显示，今年我国语言大模型市场规模实现较快提升，预计今年我国语言大模型市场规模将达到132.3亿元，增长率将为110%。
　　◎回顾本周行情（12月14日-12月20日），本周上证综指下跌2.25%，沪深300指数下跌2.14%。电子行业表现弱于大市。申万一级电子指数下跌2.62%，跑输上证综指0.37个百分点，跑输沪深300指数0.48个百分点。电子在申万一级行业排名第十八。行业估值方面，本周PE估值下降至44.95倍左右。
　　◎行业数据：三季度全球手机出货出货3.02亿台，同比增长0.3%。中国10月智能手机出货量2818万台，同比增长18.5%。10月，全球半导体销售额466.2亿美元，同比增长-0.7%。10月，日本半导体设备出货量同比增长-17.15%。
　　◎行业动态：国内语言大模型市场规模快速提高；台积电2nm设备计划明年4月进厂；全球三季度手机出货下降1%；机构预计2024年中国手机出货量增长3.6%。
　　◎公司动态：赛微电子：BAW滤波器已经实现量产。
　　◎投资建议：电子行业需求底部弱复苏，建议关注有国产替代逻辑相对独立于行业景气周期的上游设备材料。安卓系库存有望逐步回归正常，建议关注安卓系手机零部件厂商。半导体设计公司受益于下游补库存，建议关注。
　　风险提示：需求不及预期，行业竞争格局恶化，贸易冲突影响。