市场分析
　　周四（10月19日），股指单边下行，券商发力“难救主”，上证指数下挫1.74%退守3000点，创年内新低；深成指、创业板指刷新逾三年新低。北向资金净卖出超百亿，连续五日“减仓”。上证指数收跌1.74%报3005.39点，创业板指跌1.28%，万得全A跌1.54%。市场成交额8134.6亿元。芯片概念走强，寒武纪-U等涨停。Chiplet概念大涨，蓝箭电子、文一科技涨停。光刻机概念上攻，海立股份涨停。卫星通信概念上行，上海沪工等涨停。券商盘中拉升，锦龙股份涨停。白酒跌幅明显，贵州茅台跌逾5%。减肥药题材大跌，常山药业20cm跌停。华为概念大幅回落，光洋股份、常山北明跌停。高位股普遍下挫，好上好、卓翼科技等跌停。
　　期权分析
　　1.成交量方面，50ETF期权成交量为337万张，沪市300ETF期权成交量为205万张，深市300ETF期权成交量为38万张。
　　2.PCR方面，50ETF期权报0.89，近90日分位数为78.89%，处于近期较高位置；沪市300ETF期权报1.03，近90日分位数为96.67%，处于近期较高位置；深市300ETF期权报1.07，近90日分位数为94.44%，处于近期较高位置。
　　3.标的物历史波动率方面，50ETF期权为16.08%，近90日分位数为78.89%，处于近期较高位置；沪市300ETF期权为13.53%，近90日分位数为53.33%，处于近期中等位置；深市300ETF期权为13.27%，近90日分位数为47.78%，处于近期中等位置。
　　4.平值期权隐含波动率方面，50ETF期权为17.20%，沪市300ETF期权为16.67%，深市300ETF期权为16.63%。
　　5.隐含波动率微笑方面，50ETF微笑曲线最低点处于100%价位，沪市300ETF期权最低点处于100%价位，深市300ETF期权最低点处于100%价位。
　　6.VIX方面，最新价报19.22点，近90日分位数为98.89%，处于近期较高位置。
　　

研究报告全文：期货研究报告期权日报2023-10-20股票期权日报研究院量化组市场分析研究员周四10月19日股指单边下行券商发力难救主上证指数下挫174退守3000高天越点创年内新低深成指创业板指刷新逾三年新低北向资金净卖出超百亿连续五0755-23887993日减仓上证指数收跌174报300539点创业板指跌128万得全A跌154gaotianyuehtfccom市场成交额81346亿元芯片概念走强寒武纪-U等涨停Chiplet概念大涨蓝箭电从业资格号F3055799投资咨询号Z0016156子文一科技涨停光刻机概念上攻海立股份涨停卫星通信概念上行上海沪工等涨停券商盘中拉升锦龙股份涨停白酒跌幅明显贵州茅台跌逾5减肥药题材大联系人跌常山药业20cm跌停华为概念大幅回落光洋股份常山北明跌停高位股普遍下挫好上好卓翼科技等跌停李逸资0755-23887993期权分析liyizihtfccom从业资格号F031058611成交量方面50ETF期权成交量为337万张沪市300ETF期权成交量为205万张深李光庭市300ETF期权成交量为38万张0755-238879932PCR方面50ETF期权报089近90日分位数为7889处于近期较高位置沪市liguangtinghtfccom300ETF期权报103近90日分位数为9667处于近期较高位置深市300ETF期权从业资格号F03108562报107近90日分位数为9444处于近期较高位置投资咨询业务资格3标的物历史波动率方面50ETF期权为1608近90日分位数为7889处于近期较证监许可20111289号高位置沪市300ETF期权为1353近90日分位数为5333处于近期中等位置深市300ETF期权为1327近90日分位数为4778处于近期中等位置4平值期权隐含波动率方面50ETF期权为1720沪市300ETF期权为1667深市300ETF期权为16635隐含波动率微笑方面50ETF微笑曲线最低点处于100价位沪市300ETF期权最低点处于100价位深市300ETF期权最低点处于100价位6VIX方面最新价报1922点近90日分位数为9889处于近期较高位置请仔细阅读本报告最后一页的免责声明股票期权日报丨20231020行情观点周四10月19日股指单边下行券商发力难救主上证指数下挫174退守3000点创年内新低深成指创业板指刷新逾三年新低北向资金净卖出超百亿连续五日减仓上证指数收跌174报300539点创业板指跌128万得全A跌154市场成交额81346亿元芯片概念走强寒武纪-U等涨停Chiplet概念大涨蓝箭电子文一科技涨停光刻机概念上攻海立股份涨停卫星通信概念上行上海沪工等涨停券商盘中拉升锦龙股份涨停白酒跌幅明显贵州茅台跌逾5减肥药题材大跌常山药业20cm跌停华为概念大幅回落光洋股份常山北明跌停高位股普遍下挫好上好卓翼科技等跌停经济日历表1近期经济日历日期时间国家地区指标名称前值预期今值资料来源华泰期货研究院请仔细阅读本报告最后一页的免责声明26股票期权日报丨20231020重要资讯1券商中国报道伴随美国国债供给端的大量发行债券市场流动性危机加剧美债从3个月期到30年期收益率全线走高有分析指出美债收益率大幅抬升是美国大量发债后带来的债券流动性危机加剧引发投资者抛售美债也是美国国债规模的快速飙升而美联储却不断缩表不托底的结果2数据宝报道国产算力概念股近期大幅上涨国产替代相关的半导体产业链全线飙升中信建投建议从急迫性和可行性两个视角布局国产替代投资机遇一是超低国产替代率的行业二是有一定国产替代进展国产率5-30的行业3e公司报道全球智能手机市场出货量显现复苏迹象当前多数供应链企业库存水平都处于下降态势部分公司已连续三个季度下降随着华为手机的强势回归当前国内智能手机市场格局已悄然生变9月华为手机销量位居国内第一8月荣耀手机销量位居国内第一请仔细阅读本报告最后一页的免责声明36股票期权日报丨20231020期权数据图1股票期权成交量万张图2股票期权成交量PCR数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院成交量方面50ETF期权成交量为337万张沪市300ETF期权成交量为205万张深市300ETF期权成交量为38万张PCR方面50ETF期权报089近90日分位数为7889处于近期较高位置沪市300ETF期权报103近90日分位数为9667处于近期较高位置深市300ETF期权报107近90日分位数为9444处于近期较高位置图3股票期权标的物历史波动率图4股票期权平值期权隐含波动率数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院标的物历史波动率方面50ETF期权为1608近90日分位数为7889处于近期较高位置沪市300ETF期权为1353近90日分位数为5333处于近期中等位置深市300ETF期权为1327近90日分位数为4778处于近期中等位置平值期权隐含波动率方面50ETF期权为1720沪市300ETF期权为1667深市300ETF期权为1663请仔细阅读本报告最后一页的免责声明46股票期权日报丨20231020图5股票期权隐含波动率微笑图6VIX数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院隐含波动率微笑方面50ETF微笑曲线最低点处于100价位沪市300ETF期权最低点处于100价位深市300ETF期权最低点处于100价位VIX方面最新价报1922点近90日分位数为9889处于近期较高位置请仔细阅读本报告最后一页的免责声明56股票期权日报丨20231020免责声明本报告基于本公司认为可靠的已公开的信息编制但本公司对该等信息的准确性及完整性不作任何保证本报告所载的意见结论及预测仅反映报告发布当日的观点和判断在不同时期本公司可能会发出与本报告所载意见评估及预测不一致的研究报告本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改投资者应当自行关注相应的更新或修改本公司力求报告内容客观公正但本报告所载的观点结论和建议仅供参考投资者并不能依靠本报告以取代行使独立判断对投资者依据或者使用本报告所造成的一切后果本公司及作者均不承担任何法律责任本报告版权仅为本公司所有未经本公司书面许可任何机构或个人不得以翻版复制发表引用或再次分发他人等任何形式侵犯本公司版权如征得本公司同意进行引用刊发的需在允许的范围内使用并注明出处为华泰期货研究院且不得对本报告进行任何有悖原意的引用删节和修改本公司保留追究相关责任的权利所有本报告中使用的商标服务标记及标记均为本公司的商标服务标记及标记华泰期货有限公司版权所有并保留一切权利公司总部广州市天河区临江大道1号之一2101-2106单元丨邮编510000电话400-6280-888网址wwwhtfccom