【本周重点关注】
　　10月12日00:00，美国农业部（USDA）将公布USDA月度供需报告。
　　10月12日02:00，美联储将公布9月货币政策会议纪要。
　　10月12日20:30，美国将公布9月CPI。
　　10月13日09:30，国家统计局将公布9月CPI和PPI。
　　10月13日11:00，海关总署将公布9月进出口数据。
　　10月15日16:00，中国人民银行将公布9月金融统计数据报告、9月社会融资规模增量统计数据报告、9月社会融资规模存量统计数据报告。
　　此外，重点关注国内宏观政策变化、国际地缘政治局势、美联储官员讲话等因素对于期货市场的影响。
　　【本周重热点前瞻】
　　10月9日
　　德国8月工业产出
　　点评：10月9日14:00，德国经济部将公布德国8月工业产出，预期德国8月季调后工业产出月率为-0.3%，前值为-0.8%。
　　欧元区10月Sentix投资者信心指数
　　点评：10月9日16:30，经济研究机构Sentix将公布欧元区10月Sentix投资者信心指数，预期欧元区10月Sentix投资者信心指数为-22，前值为-21.5。
　　10月10日
　　马来西亚棕榈油供需报告
　　点评：10月10日，马来西亚将公布MPOB（马来西亚棕榈油供需报告），关注该报告内容及其对于棕榈油和相关豆油、菜籽油期货价格的影响。
　　10月11日
　　EIA公布月度短期能源展望报告
　　点评：10月11日00:00，EIA（美国能源信息署）将公布月度短期能源展望报告。关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格影响。
　　美国9月PPI
　　点评：10月11日20:30，美国劳工部将公布9月PPI。预期美国9月PPI年率为1.8%，前值为1.6%；预期美国9月核心PPI年率为2.0%，前值为2.2%。如果美国9月PPI年率小幅工业前值，则将轻度有助于工业品期货价格上涨。
　　10月12日
　　USDA月度供需报告
　　点评：10月12日00:00，美国农业部（USDA）将公布USDA月度供需报告，关注该报告内容及其对于相关农产品期货价格的影响。
　　美联储公布9月货币政策会议纪要
　　点评：10月12日02:00，美联储将公布9月货币政策会议纪要。关注该纪要内容及其对于相关期货价格影响。
　　农产品供需形势分析月报
　　点评：10月12日，农业农村部将公布农产品供需形势分析月报（玉米、大豆、棉花、食用植物油、食糖），关注该报告内容及其对于相关农产品期货价格的影响。
　　IEA公布月度原油市场报告。
　　点评：10月12日16:00，IEA（国际能源署）将公布月度原油市场报告。关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格的影响。
　　OPEC公布月度原油市场报告
　　点评：10月12日18:00-21:00，OPEC（欧佩克组织）将公布月度原油市场报告。关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格的影响。
　　美国9月CPI
　　点评：10月12日20:30，美国劳工部将公布9月CPI。预期美国9月未季调CPI同比上涨4.0%，前值3.7%；预期美国9月未季调核心CPI同比上涨4.5%，前值为4.3%。如果美国9月未季调CPI和9月未季调核心CPI同比涨幅均小幅高于前值，则会增强市场对于美联储11月加息25个基点的预期。
　　美国截至10月7日当周初请失业金人数
　　点评：10月12日20:30，美国劳工部将公布截至10月7日当周初请失业金人数，预期为21万人，前值为20.7万人。如果美国截至10月7日当周初请失业金人数小幅高于前值，则将有助于黄金和白银期货价格上涨，同时将抑制除黄金和白银期货以外的其他工业品期货价格上涨。
　　美国截至10月6日当周EIA原油库存变动
　　点评：10月12日22:30，EIA（美国能源信息署）将公布截至10月6日当周EIA原油库存变化，前值减少222.4万桶。如果美国截至10月6日当周EIA原油库存继续下降，则将有助于原油及相关商品期货价格上涨。
　　10月13日
　　中国9月CPI和PPI
　　点评：10月13日09:30，国家统计局将公布9月CPI和PPI。预期9月CPI同比增长0.2%，前值同比增长0.1%。预期9月PPI同比下降2.5%，前值同比下降3%。如果9月CPI同比涨幅小幅高于前值，则轻度有助于商品（主要是农产品期货和黄金、白银期货）期货价格上涨，但是将轻度抑制国债期货上涨，轻度抑制股指期货上涨；如果9月PPI同比降速低于前值降速，则将轻度有助于工业品期货价格上涨，也将轻度有助于股指期货上涨。
　　中国9月进出口数据
　　点评：10月13日11:00，海关总署将公布9月进出口数据。预期，按照美元计价，9月出口同比下降9.0%，前值为同比下降8.8%；预期9月进口同比下降6.0%，前值为同比下降7.3%。如果9月出口同比降幅小幅大于前值同比降速，9月进口同比降速低于前值降速，则将轻度抑制股指期货和商品期货价格上涨。
　　美国10月密歇根大学消费者信心指数初值
　　点评：10月13日22:00，密歇根大学将公布美国10月密歇根大学消费者信心指数初值。预期10月密歇根大学消费者信心指数初值为68.0，前值为68.1。如果美国10月密歇根大学消费者信心指数初值小幅低于前值，则将轻度抑制有色金属、

研究报告全文：宏期货研究观经2023年10月9日济研本周热点前瞻2023-10-09究陶金峰投资咨询从业资格号Z0000372Taojinfeng013026gtjascom声明本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考本报告难以设置访问权限若给您造成不便敬期请谅解若您并非风险承受能力合适的投资者请勿阅读订阅或接收任何相关信息本报告不构成具体业务或货产品的推介亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主研承担投资风险不应凭借本报告进行具体操作究本周重点关注所10月12日0000美国农业部USDA将公布USDA月度供需报告10月12日0200美联储将公布9月货币政策会议纪要10月12日2030美国将公布9月CPI10月13日0930国家统计局将公布9月CPI和PPI10月13日1100海关总署将公布9月进出口数据10月15日1600中国人民银行将公布9月金融统计数据报告9月社会融资规模增量统计数据报告9月社会融资规模存量统计数据报告此外重点关注国内宏观政策变化国际地缘政治局势美联储官员讲话等因素对于期货市场的影响本周重热点前瞻10月9日德国8月工业产出点评10月9日1400德国经济部将公布德国8月工业产出预期德国8月季调后工业产出月率为-03前值为-08欧元区10月Sentix投资者信心指数点评10月9日1630经济研究机构Sentix将公布欧元区10月Sentix投资者信心指数预期欧元区10月Sentix投资者信心指数为-22前值为-21510月10日马来西亚棕榈油供需报告点评10月10日马来西亚将公布MPOB马来西亚棕榈油供需报告关注该报告内容及其对于棕榈油和相关豆油菜籽油期货价格的影响请务必阅读正文之后的免责条款部分1期货研究10月11日EIA公布月度短期能源展望报告点评10月11日0000EIA美国能源信息署将公布月度短期能源展望报告关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格影响美国9月PPI点评10月11日2030美国劳工部将公布9月PPI预期美国9月PPI年率为18前值为16预期美国9月核心PPI年率为20前值为22如果美国9月PPI年率小幅工业前值则将轻度有助于工业品期货价格上涨10月12日USDA月度供需报告点评10月12日0000美国农业部USDA将公布USDA月度供需报告关注该报告内容及其对于相关农产品期货价格的影响美联储公布9月货币政策会议纪要点评10月12日0200美联储将公布9月货币政策会议纪要关注该纪要内容及其对于相关期货价格影响农产品供需形势分析月报点评10月12日农业农村部将公布农产品供需形势分析月报玉米大豆棉花食用植物油食糖关注该报告内容及其对于相关农产品期货价格的影响IEA公布月度原油市场报告点评10月12日1600IEA国际能源署将公布月度原油市场报告关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格的影响OPEC公布月度原油市场报告点评10月12日1800-2100OPEC欧佩克组织将公布月度原油市场报告关注该报告内容及其对于原油和相关商品期货价格的影响美国9月CPI请务必阅读正文之后的免责条款部分2期货研究点评10月12日2030美国劳工部将公布9月CPI预期美国9月未季调CPI同比上涨40前值37预期美国9月未季调核心CPI同比上涨45前值为43如果美国9月未季调CPI和9月未季调核心CPI同比涨幅均小幅高于前值则会增强市场对于美联储11月加息25个基点的预期美国截至10月7日当周初请失业金人数点评10月12日2030美国劳工部将公布截至10月7日当周初请失业金人数预期为21万人前值为207万人如果美国截至10月7日当周初请失业金人数小幅高于前值则将有助于黄金和白银期货价格上涨同时将抑制除黄金和白银期货以外的其他工业品期货价格上涨美国截至10月6日当周EIA原油库存变动点评10月12日2230EIA美国能源信息署将公布截至10月6日当周EIA原油库存变化前值减少2224万桶如果美国截至10月6日当周EIA原油库存继续下降则将有助于原油及相关商品期货价格上涨10月13日中国9月CPI和PPI点评10月13日0930国家统计局将公布9月CPI和PPI预期9月CPI同比增长02前值同比增长01预期9月PPI同比下降25前值同比下降3如果9月CPI同比涨幅小幅高于前值则轻度有助于商品主要是农产品期货和黄金白银期货期货价格上涨但是将轻度抑制国债期货上涨轻度抑制股指期货上涨如果9月PPI同比降速低于前值降速则将轻度有助于工业品期货价格上涨也将轻度有助于股指期货上涨中国9月进出口数据点评10月13日1100海关总署将公布9月进出口数据预期按照美元计价9月出口同比下降90前值为同比下降88预期9月进口同比下降60前值为同比下降73如果9月出口同比降幅小幅大于前值同比降速9月进口同比降速低于前值降速则将轻度抑制股指期货和商品期货价格上涨美国10月密歇根大学消费者信心指数初值点评10月13日2200密歇根大学将公布美国10月密歇根大学消费者信心指数初值预期10月密歇根大学消费者信心指数初值为680前值为681如果美国10月密歇根大学消费者信心指数初值小幅低于前值则将轻度抑制有色金属原油及相关商品期货价格上涨但是将轻度有助于黄金和白银期货价格上涨10月14日10月上旬流通领域重要生产资料市场价格点评10月14日930国家统计局将公布10月上旬流通领域重要生产资料市场价格包括黑色金属有色金属化工产品石油天然气煤炭非金属建材农产品主要用于加工农业生产资料林产品等9大类50种产品的价格10月15日请务必阅读正文之后的免责条款部分3期货研究中国9月社会融资规模M2和新增人民币贷款点评10月15日1600中国人民银行将公布9月金融统计数据报告9月社会融资规模增量统计数据报告9月社会融资规模存量统计数据报告预期9月社会融资规模增量为38000亿元前值为31200亿元2022年9月社会融资规模增量为35300亿元预期9月新增人民币贷款25000亿元前值新增人民币贷款13600亿元2022年9月新增人民币贷款24700亿元预期9月广义货币M2余额同比增长112前值同比增长1092022年9月广义货币M2余额同比增长112如果9月新增人民币贷款和9月社会融资规模增量均明显高于前值9月广义货币M2余额同比增速小幅高于前值则将有助于商品期货和股指期货上涨但是将抑制国债期货上涨请务必阅读正文之后的免责条款部分4期货研究本公司具有中国证监会核准的期货交易咨询业务资格本内容的观点和信息仅供国泰君安期货的专业投资者参考本内容难以设置访问权限若给您造成不便敬请谅解若您并非国泰君安期货客户中的专业投资者请勿阅读订阅或接收任何相关信息本内容不构成具体业务或产品的推介亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险不应凭借本内容进行具体操作分析师声明作者具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格或相当的专业胜任能力保证报告所采用的数据均来自合规渠道分析逻辑基于作者的职业理解本报告清晰准确地反映了作者的研究观点力求独立客观和公正结论不受任何第三方的授意或影响特此声明免责声明本报告的信息来源于已公开的资料本公司对该等信息的准确性完整性或可靠性不作任何保证本报告所载的资料意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断本报告所指的期货标的的价格可升可跌过往表现不应作为日后的表现依据在不同时期本公司可发出与本报告所载资料意见及推测不一致的报告本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态同时本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改投资者应当自行关注相应的更新或修改本报告中所指的研究服务可能不适合个别客户不构成客户私人咨询建议在任何情况下本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议在任何情况下本公司本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利不与投资者分享投资收益也不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任投资者务必注意其据此做出的任何投资决策与本公司本公司员工或者关联机构无关市场有风险投资需谨慎投资者不应将本报告作为作出投资决策的唯一参考因素亦不应认为本报告可以取代自己的判断在决定投资前如有需要投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策版权声明本报告版权仅为本公司所有未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版复制发表或引用如征得本公司同意进行引用刊发的需在允许的范围内使用并注明出处为国泰君安期货研究且不得对本报告进行任何有悖原意的引用删节和修改若本公司以外的其他机构以下简称该机构发送本报告则由该机构独自为此发送行为负责通过此途径获得本报告的投资者应自行联系该机构以要求获悉更详细信息或进而交易本报告中提及的期货品种本报告不构成本公司向该机构之客户提供的投资建议本公司本公司员工或者关联机构亦不为该机构之客户因使用本报告或报告所载内容引起的任何损失承担任何责任国泰君安期货研究所上海市新闸路669号博华广场38楼电话021-33038986传真021-33038937国泰君安期货客户服务电话95521请务必阅读正文之后的免责条款部分5