研究报告全文：金融衍生品研究所国债期货每日数据跟踪报告日期2023-08-11数据来源Wind中国金融期货交易所银河期货金融衍生品研究所目录1量价数据211TCFE量价数据212TFCFE量价数据313TSCFE量价数据514TLCFE量价数据72基差数据921TCFE基差数据922TFCFE基差数据923TSCFE基差数据1024TLCFE基差数据103移仓数据124跨品种数据14免责声明16联系方式16116金融衍生品研究所1量价数据11TCFE量价数据量能方面主力合约T2309CFE较前一交易日上涨006元至10236元3份合约共成交80629手较前一交易日增加21875手3份合约持仓合计234464手较前一交易日增加4381手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加25451手至98080手成交量集中度608多头增持1027手空头减持367手为净多13104手前10席位的成交量增加33138手至118157手成交量集中度733多头增持2099手空头减持137手为净多19533手前20席位的成交量增加38846手至135232手成交量集中度839多头增持2040手空头增持2592手为净多8520手216金融衍生品研究所具体到席位TCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数增加持卖仓量增减参半多头方面中信期货席位净买仓增加452手至16000手国泰君安席位净买仓增加903手至7585手平安期货席位净买仓减少685手至7020手华泰期货席位净买仓增加1146手至3758手海通期货席位净买仓减少895手至1401手空头方面银河期货席位净卖仓减少1128手至9124手宏源期货席位净卖仓减少916手至2990手国投安信席位净卖仓减少312手至2760手上海东证席位净卖仓增加417手至992手招商期货席位净卖仓增加648手至365手12TFCFE量价数据量能方面主力合约TF2309CFE较前一交易日上涨0035元至102345元3份合约共成交49726手较前一交易日增加8115手3份合约持仓合计138593手较前一交易日增加2627手316金融衍生品研究所主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加10234手至68953手成交量集中度693多头增持676手空头增持2035手为净多8385手前10席位的成交量增加13537手至85336手成交量集中度858多头增持2681手空头增持2410手为净多4775手前20席位的成交量增加13406手至91065手成交量集中度916多头增持2485手空头增持3163手为净空1022手具体到席位TFCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数增加持卖仓量增减参半多头方面上海东证席位净买仓减少1801手至10692手中信期货席位净买仓增加472手至10113手国泰君安席位净买仓减少177手至3727手华泰期货席位净买仓增加1260手至1954手416金融衍生品研究所空头方面招商期货席位净卖仓增加350手至11271手银河期货席位净卖仓减少623手至3669手海通期货席位净卖仓减少44手至1683手国投安信席位净卖仓增加6手至35手13TSCFE量价数据量能方面主力合约TS2309CFE较前一交易日上涨002元至10138元3份合约共成交24336手较前一交易日增加123手3份合约持仓合计61891手较前一交易日增加1138手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少1671手至32844手成交量集中度675多头增持744手空头增持500手为净空62手前10席位的成交量减少1053手至41670手成交量集中度856多头增持508手空头增持641手为净空266手前20席位的成交量减少414手至46189手成交量集中度949多头增持1009手空头增持946手为净空982手516金融衍生品研究所具体到席位TSCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数减少持卖仓量增减参半多头方面国泰君安席位净买仓增加467手至4255手平安期货席位净买仓增加830手至2982手中信期货席位净买仓增加178手至374手空头方面国投安信席位净卖仓增加77手至1861手银河期货席位净卖仓增加36手至1626手上海东证席位净卖仓减少133手至704手华泰期货席位净卖仓增加43手至691手海通期货席位净卖仓增加1031手至610手616金融衍生品研究所14TLCFE量价数据量能方面主力合约TL2309CFE较前一交易日上涨011元至9955元3份合约共成交17340手较前一交易日减少747手3份合约持仓合计27165手较前一交易日增加493手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少1639手至22554手成交量集中度650多头增持248手空头增持705手为净多1306手前10席位的成交量减少1744手至28956手成交量集中度835多头增持625手空头增持521手为净多661手前20席位的成交量减少1213手至32478手成交量集中度937多头增持581手空头增持598手为净空517手具体到席位TLCFE品种各席位成交量多数减少持买仓量多数增加持卖仓量多数减少716金融衍生品研究所多头方面国泰君安席位净买仓减少32手至2944手上海东证席位净买仓增加277手至1521手银河期货席位净买仓减少139手至1123手海通期货席位净买仓增加281手至152手中信期货席位净买仓增加169手至35手空头方面华泰期货席位净卖仓增加82手至1773手宏源期货席位净卖仓减少264手至92手816金融衍生品研究所2基差数据21TCFE基差数据主力合约T2309CFE的CTD券是2000003IB基差为008元正套收益率为19200016IB的反套收益率为62当前到期收益率为261根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至230006IB230004IB基差可能有007元的走阔空间230006IB基差可能有009元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220017IB200006IB基差可能有012元的走阔空间230012IB基差可能有031元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230006IB230012IB基差可能有058元的走阔空间230006IB基差可能有009元的收敛空间22TFCFE基差数据主力合约TF2309CFE的CTD券是220022IB基差为005元正套收益率为18200017IB的反套收益率为32当前到期收益率为2385根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至220022IB200017IB基差可能有012元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至230002IB210013IB基差可能有024元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至220022IB210013IB基差可能有009元的走阔空间200017IB基差可能有01元的收敛空间916金融衍生品研究所23TSCFE基差数据主力合约TS2309CFE的CTD券是230005IB基差为003元正套收益率为20200013IB的反套收益率为34当前到期收益率为2062根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至230005IB200013IB基差可能有007元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至200005IB200013IB基差可能有018元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230005IB220026IB基差可能有013元的走阔空间230005IB基差可能有003元的收敛空间24TLCFE基差数据主力合约TL2309CFE的CTD券是210014IB基差为017元正套收益率为15230009IB的反套收益率为59当前到期收益率为3016根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至210014IB180024IB基差可能有026元的收敛空间1016金融衍生品研究所若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220008IB180024IB基差可能有02元的走阔空间230009IB基差可能有03元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至190010IB230009IB基差可能有027元的走阔空间180024IB基差可能有049元的收敛空间1116金融衍生品研究所3移仓数据T2309CFE当季-下季的跨期价差为045元年化展期成本136在过去1年中处于4022的分位水平当前移仓完成度3044已经进入移仓阶段TF2309CFE当季-下季的跨期价差为034元年化展期成本103在过去1年中处于6014的分位水平当前移仓完成度2614尚未进入移仓阶段TS2309CFE当季-下季的跨期价差为01元年化展期成本03在过去1年中处于163的分位水平当前移仓完成度2768尚未进入移仓阶段TL2309CFE当季-下季的跨期价差为042元年化展期成本129在过去1年中处于4222的分位水平当前移仓完成度4854已经进入移仓阶段1216金融衍生品研究所1316金融衍生品研究所4跨品种数据1416金融衍生品研究所1516金融衍生品研究所分析师张晨CFA期货从业证号F3072094投资咨询从业证号Z0015334邮箱zhangchenqhchinastockcomcn免责声明本报告由银河期货有限公司以下简称银河期货投资咨询业务许可证号30220000向其机构或个人客户以下简称客户提供无意针对或打算违反任何地区国家城市或其它法律管辖区域内的法律法规除非另有说明所有本报告的版权属于银河期货未经银河期货事先书面授权许可任何机构或个人不得更改或以任何方式发送传播或复印本报告本报告所载的全部内容只提供给客户做参考之用并不构成对客户的投资建议银河期货认为本报告所载内容及观点客观公正但不担保其内容的准确性或完整性客户不应单纯依靠本报告而取代个人的独立判断本报告所载内容反映的是银河期货在最初发表本报告日期当日的判断银河期货可发出其它与本报告所载内容不一致或有不同结论的报告但银河期货没有义务和责任去及时更新本报告涉及的内容并通知客户银河期货不对因客户使用本报告而导致的损失负任何责任银河期货不需要采取任何行动以确保本报告涉及的内容适合于客户银河期货建议客户独自进行投资判断本报告并不构成投资法律会计或税务建议或担保任何内容适合客户本报告不构成给予客户个人咨询建议银河期货版权所有并保留一切权利联系方式银河期货有限公司金融衍生品研究所北京北京市朝阳区建国门外街道8号北京财源国际中心A座31层上海上海市虹口区东大名路501号白玉兰广场28层网址wwwyhqhcomcn邮箱yhqhjrscbchinastockcomcn电话400-886-77991616