行情回顾：2月6日-2月10日，电力、环保、燃气、水务板块分别上涨2.05%、3.01%、1.73%、1.29%，同期沪深300指数下跌0.85%。
　　新能源建设热情依旧，海风或有惊喜：“双碳“与新能源等关键字仍为2023年各省市政府报告中的高频词。从新能源装机规划来看，河北和陕西两省明确制订了1000万千瓦左右的新能源装机目标。”三北“区域各省市多围绕着第一、二、三批风光大基地规划分别提出工作计划，其中青海提出推动大型风电光伏基地第一批1090万千瓦建成并网、第二批700万千瓦全面开工，第三批1000万千瓦计划目标争取获批，大基地开发有望步入快车道。在经历2021年“抢装“风潮后，2023年海风有望重新起航，沿海省市继续加码海风政策，继山东、广东、浙江之后，2022年底上海市发布《上海市可再生能源和新能源发展专项资金扶持办法》，对于海风按上网电量给予0.2元/千瓦时的补贴，余下海风大省或将陆续出台各自的海风发展扶持政策以加快推进当地海风建设。
　　加快新型电力系统建设，循环经济助力降碳：2023年2月7日，广东省人民政府发布《广东省碳达峰实施方案》，《方案》提出：1）加快建设新型电力系统，强化电力调峰和应急能力建设，提升电网安全保障水平；2）循环经济助力降碳行动，大力发展循环经济，推动资源节约集约循环利用，推进废弃物减量化资源化。我们认为《方案》的实施，有助于：1）有望地方推动火电灵活性改造的实施，关注相关项目落地情况，或将在全国范围内起到示范效应；2）推动资源回收行业发展和整合，提高再生资源利用率，经济效益较高的金属资源化行业值得关注；3）推行生活垃圾分类，餐厨垃圾处理行业或将受益，生活垃圾处理率有望进一步提升。
　　投资建议：在电力紧供应的大背景下，地方政府对于新能源转型的目标不变，加大新能源投资亦是拉动当地经济复苏的重要催化剂，多因素推动下2023年风光新能源开发有望进一步提速。水电板块推荐长江电力、黔源电力，谨慎推荐国投电力、华能水电、川投能源；火电板块推荐申能股份、福能股份；核电板块推荐中国核电，谨慎推荐中国广核；绿电板块推荐三峡能源，谨慎推荐龙源电力、浙江新能。建设新型电力系统、发展循环经济是实现双碳目标的重要途径，《方案》有望地方推动火电灵活性改造的实施；提高再生资源回收能力；加快生活垃圾分类的普及。谨慎推荐华光环能、瀚蓝环境、旺能环境、三峰环境、高能环境，建议关注福龙马。
　　风险提示：需求下滑；价格降低；成本上升；降水量减少；地方财政压力。

研究报告全文：公用事业行业周报2023年第6周热情不减海风或有惊喜减污降碳助力碳达峰2023年02月12日行情回顾2月6日-2月10日电力环保燃气水务板块分别上涨推荐维持评级205301173129同期沪深300指数下跌085新能源建设热情依旧海风或有惊喜双碳与新能源等关键字仍为2023TableAuthor年各省市政府报告中的高频词从新能源装机规划来看河北和陕西两省明确制订了1000万千瓦左右的新能源装机目标三北区域各省市多围绕着第一二三批风光大基地规划分别提出工作计划其中青海提出推动大型风电光伏基地第一批1090万千瓦建成并网第二批700万千瓦全面开工第三批1000万千瓦计划目标争取获批大基地开发有望步入快车道在经历2021年抢装风潮后2023年海风有望重新起航沿海省市继续加码海风政策继山东广东浙江之后2022年底上海市发布上海市可再生能源和新能源发展专项资金扶分析师严家源持办法对于海风按上网电量给予02元千瓦时的补贴余下海风大省或将陆执业证书S0100521100007邮箱yanjiayuanmszqcom续出台各自的海风发展扶持政策以加快推进当地海风建设加快新型电力系统建设循环经济助力降碳2023年2月7日广东省人研究助理赵国利民政府发布广东省碳达峰实施方案方案提出1加快建设新型电力系执业证书S0100122070006邮箱zhaoguolimszqcom统强化电力调峰和应急能力建设提升电网安全保障水平2循环经济助力降碳行动大力发展循环经济推动资源节约集约循环利用推进废弃物减量化相关研究资源化我们认为方案的实施有助于1有望地方推动火电灵活性改造的1公用事业行业周报2023年第5周火电实施关注相关项目落地情况或将在全国范围内起到示范效应2推动资源轻歌快马加速转型城乡建设双轨并行-2023回收行业发展和整合提高再生资源利用率经济效益较高的金属资源化行业值0204得关注3推行生活垃圾分类餐厨垃圾处理行业或将受益生活垃圾处理率2电力月谈2023年1月期-20230129有望进一步提升3公用事业行业周报2023年第4周电力市场建设再提速环保下沉市场值关注-2023投资建议在电力紧供应的大背景下地方政府对于新能源转型的目标不变0128加大新能源投资亦是拉动当地经济复苏的重要催化剂多因素推动下2023年风4环保行业事件点评推动建制镇环境基础设光新能源开发有望进一步提速水电板块推荐长江电力黔源电力谨慎推荐国施建设关注环保下沉市场-20230119投电力华能水电川投能源火电板块推荐申能股份福能股份核电板块推5公用事业行业周报2023年第2周煤电荐中国核电谨慎推荐中国广核绿电板块推荐三峡能源谨慎推荐龙源电力联营平滑业绩波动县级垃圾处理补短板-20230114浙江新能建设新型电力系统发展循环经济是实现双碳目标的重要途径方案有望地方推动火电灵活性改造的实施提高再生资源回收能力加快生活垃圾分类的普及谨慎推荐华光环能瀚蓝环境旺能环境三峰环境高能环境建议关注福龙马风险提示需求下滑价格降低成本上升降水量减少地方财政压力重点公司盈利预测估值与评级股价EPS元PE倍代码简称评级元2021A2022E2023E2021A2022E2023E600900长江电力2121116094129184225165推荐002039黔源电力1487055102137271146108推荐601985中国核电60204304806114112598推荐600905三峡能源571020025033290230173推荐600642申能股份56003304206516713586推荐600483福能股份12450651331361929392推荐资料来源Wind民生证券研究院预测注股价为2023年02月10日收盘价本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告1行业周报电力及公用事业目录1每周观点311行情回顾312行业观点42行业动态921电力922环保113公司公告1531电力1532环保1633水务1734燃气184投资建议195风险提示20插图目录21表格目录21本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告2行业周报电力及公用事业1每周观点11行情回顾2月6日-2月10日电力环保燃气水务板块分别上涨205301173129同期沪深300指数下跌085各子板块涨跌幅榜前三的公司分别为电力珈伟新能南网能源聆达股份环保福龙马盈峰环境上海洗霸燃气ST升达ST金鸿佛燃能源水务中原环保江南水务绿城水务各子板块涨跌幅榜后三的公司分别为电力川能动力ST华源电投产融环保同兴环保山高环能九州一轨燃气光正眼科凯添燃气新天然气水务祥龙电业国中水务钱江水利图12月6日-2月10日公用事业子板块中环保涨幅最大水务涨幅最小环保电力燃气水务沪深300-15-10-050005101520253035资料来源Wind民生证券研究院表12月6日-2月10日公用事业各子板块涨跌幅榜板块涨跌幅榜前三名涨跌幅榜后三名珈伟新能2626川能动力-499电力南网能源1433ST华源-346聆达股份1349电投产融-172环保福龙马1866同兴环保-589本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告3行业周报电力及公用事业盈峰环境1355山高环能-374上海洗霸1197九州一轨-373ST升达914光正眼科-163燃气ST金鸿374凯添燃气-150佛燃能源352新天然气-034中原环保470祥龙电业-082水务江南水务409国中水务-069绿城水务186钱江水利-015资料来源Wind民生证券研究院12行业观点121新能源建设热情依旧海风或有惊喜截至日前多省区2023两会政府工作报告正发布自2020年双碳目标提出以来碳达峰与碳中和绿色发展和新能源等关键字频繁成为报告中的高频词新能源和发展持续列入2023年当地工作重点自2023年年初以来光伏组件等受益于产业链上游的产能释放价格进入下行通道集中式光伏电站的收益率回升政府政策支持叠加产业链降本趋势明朗新能源运营商投资意愿增强从新能源装机规划来看河北和陕西两省明确制订了1000万千瓦左右的新能源装机目标从三北地区省份的规划来看各省市围绕着第一二三批风光大基地规划分别提出自己的目标甘肃青海和宁夏三省区2023年政府工作报告提到加快推进大型风电光伏基地建设1甘肃省表示围绕打造全国重要的清洁能源基地建成国家第一二批大型风电光伏基地实施我省十四五第二批风光电项目2宁夏表示抓好10个大型风电水电基地11个光伏园区建设3青海省政府表示推动大型风电光伏基地第一批1090万千瓦建成并网第二批700万千瓦全面开工第三批1000万千瓦计划目标争取获批在经历2021年抢装风潮后2023年海风有望重新起航沿海省市继续加码海风政策山东提出加快推进沿海海上风电基地建设上海市提出规划建设深远海海上风电示范项目福建省提到培育壮大海工装备海上风电继山东广东浙江之后2022年11月上海市发布上海市可再生能源和新能源发展专项资金扶持办法其中提到对于风电光伏项目根据实际产生的电量风电按上网电量光伏按发电量对项目投资主体给予奖励奖励时间为连续5年海上风电对应的补贴为02元千瓦时我们预计尚未出台海风扶持政策的辽宁江苏福建等省市或将陆续出台各自的海风发展扶持政策以加快推进当地海风建设本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告4行业周报电力及公用事业图22022年风电新增装机同比下降210图32022年风电装机容量同比增长112新增装机容量-风电左轴YoY右轴装机容量-风电左轴YoY右轴80002004000040万kW万kW1506000300003010040002000020502000100001000-5000资料来源国家能源局中电联民生证券研究院资料来源国家能源局中电联民生证券研究院图42022年光伏新增装机同比增长603图52022年光伏装机容量同比增长281装机容量-光伏左轴YoY右轴装机容量-光伏左轴YoY右轴50000万kW10050000万kW100400008040000803000060300006020000402000040100002010000200000资料来源国家能源局中电联民生证券研究院资料来源国家能源局中电联民生证券研究院表22023年各省市政府工作报告部分新能源相关重点工作内容序号省份部分新能源相关重点工作1黑龙江新能源建成装机规模2500万千瓦陆上风光三峡新开工风光发电装机719万千瓦山水蓄能三峡重点抓好1040万千瓦在建及纳规项目建设力争新2吉林开工12个项目3辽宁建设清洁能源强省4内蒙古力争并网新能源25GW风光氢储车一体化推进5山西建设风电光伏五大基地新能源和清洁能源装机占比达到546河北新增可再生能源装机1000万千瓦7北京在清洁能源领域再发行一批不动产投资信托基金项目8天津实施绿色低碳发展行动9甘肃建成国家第一二批大型风电光伏基地实施我省十四五第二批风光电项目10宁夏抓好10个大型风电水电基地11个光伏园区建设新增新能源装本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告5行业周报电力及公用事业机300万千瓦推动大型风电光伏基地第一批1090万千瓦建成并网第二批700万千瓦全面开工第三批1000万千瓦计划目标争取获11青海批李家峡扩能并网发电开工建设哇让同德南山口等抽水蓄能电站全面提升新能源发电调峰能力12陕西新增新能源装机1000万千瓦总规模达到4000万千瓦13新疆推进激疆电外送第四通道前期工作12027年电力总装机168亿千瓦可再生能源装机占比超过432风光电装机400万千瓦加强省外清洁电力入浙14浙江项目建设全容量投产白鹤滩输浙特高压直流工程争取核准开工甘电入浙特高压直流工程15江苏天力发展可再生能源支持建设省外综合能源基地16山东加快建设海阳核电二期加快沿海海风规划新能源和可再生能源装机规模达到8000万千瓦左右17上海推进分布式光伏建设加快构建新型电力系统规划建设深远海海上风电示范项目18安徽新增可再生能源发电装机400万千瓦以上19辽宁建设清洁能源强省20福建培育壮大海工装备海上风电21四川加快打造4个水风光一体化可再生能源综合开发基地22贵州加快新能源电池及材料产业延链补链强链23云南加快新能源项目和配套送出工程建设力争新开工1500万千瓦24西藏清洁能源外送能力突破500万千瓦25重庆新能源化转型26河南新增可再生能源发电装机500万千瓦以上27湖北全面推广绿色建筑28湖南大力发展新能源和储能产业29海南推动海上风电示范试验项目建设30广东发展海上风电抽水蓄能等新能源和清洁能源31广西推进国家综合能源安全保障区建设资料来源政府网站北极星电力网民生证券研究院122加快新型电力系统建设循环经济助力降碳2023年2月7日广东省人民政府发布广东省碳达峰实施方案方案提出加快建设新型电力系统强化电力调峰和应急能力建设提升电网安全保障水平包括1推进源网荷储一体化和多能互补发展支持区域综合能源示范项目建设2大力提升电力需求侧响应调节能力完善市场化需求响应交易机制和品种设计加快形成较成熟的需求侧响应商业模式3增强电力供给侧灵活调节能力推进煤电灵活性改造我国风光发电规模高速增长成为我国新能源电力发展的重地但由于当地消纳能力有限部分地区仍存在弃光弃风的情况多地区调峰能力仍然不足在未来一段时间内新能源电力消纳问题仍亟待解决火电灵活性改造成本相对较低具有良好的经济性优势方案的提出有望推动火电灵活性改造的实施关注相关项目落地情况或将在全国范围内起到示范效应方案提出循环经济助力降碳行动1通过建立健全资源循环利用体系推行互联网回收模式到2025年大宗固体废物年利用量达到3亿吨左右本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告6行业周报电力及公用事业9种主要再生资源循环利用量达到5500万吨左右2推进废弃物减量化资源化全面推行生活垃圾分类进一步提高焚烧处理占比推进塑料废弃物资源化能源化利用到2025年城市生活垃圾资源化利用比例不低于60目前我国再生资源回收行业尚处于偏早期阶段由于行业进入门槛较低企业规模以中小型企业为主技术水平偏低整体尚未形成明显的规模效应方案的实施有助于1推动资源回收行业发展和整合提高再生资源利用率经济效益较高的金属资源化行业值得关注2推行生活垃圾分类餐厨垃圾处理行业或将受益生活垃圾处理率有望进一步提升表3截至2025年部分资源化利用产品提升空间单位万吨大宗固体建筑垃圾再生有色金属再生铜再生铝再生铅2020年565014503257402402025年目标606020004001150290增幅空间4pct10pct379231554208资料来源十四五循环经济发展规划民生证券研究院图62012-2021年城市生活垃圾焚烧处理能力图72012-2021年城市生活垃圾焚烧处理量及处理率城市生活垃圾焚烧处理能力左轴yoy右轴城市生活垃圾焚烧处理量左轴焚烧处理率右轴803520080万吨日亿吨30602515060204010040151020050205000000资料来源住建部wind民生证券研究院资料来源住建部wind民生证券研究院本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告7行业周报电力及公用事业图82012-2021年县级生活垃圾焚烧处理能力高速增长县级生活垃圾焚烧处理能力左轴yoy右轴20100万吨日801560104052000资料来源住建部wind民生证券研究院本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告8行业周报电力及公用事业2行业动态21电力山东印发关于推进以县城为重要载体的城镇化建设若干措施的通知20230206通知提出1以开展整县开发试点为突破口加快构建以新能源为主体的新型电力系统2推动整县屋顶分布式光伏规模化开发到2025年年底整县分布式光伏规模化开发容量达到2000万千瓦以上3开展绿色建造示范工程及绿色建材应用示范工程建设推动新型建筑工业化全产业链发展到2025年年底新开工装配式建筑占城镇新建建筑比例达到40以上湖南省印发关于打好经济增长主动仗实现经济运行整体好转的若干政策措施20230206规划指出1新增煤电项目供应能力400万千瓦以上2开工建设一批风电和光伏发电项目3加快建设宁电入湘特高压直流工程4积极争取冬夏高峰期外电按最大能力送湘优化电力负荷管理全力保障企业用电需求河南省印发河南省碳达峰实施方案20230206方案提出1加快风能资源开发利用以沿黄浅山丘陵含黄河故道和中东部平原地区为重点规划建设一批百万千瓦级高质量风电基地到2025年风电累计并网容量达到2700万千瓦以上2加快智能光伏产业创新升级和特色应用鼓励利用大中型城市屋顶资源和开发区工业园区标准厂房大型公共建筑屋顶等发展分布式光伏发电到2025年光伏发电并网容量达到2000万千瓦以上3推进郑州新乡开封焦作安阳洛阳建设国家氢燃料电池汽车示范城市群打造郑汴洛濮氢走廊到2025年全省可再生能源发电装机容量达到5000万千瓦以上发电装机比重达到40以上推广示范各类氢燃料电池汽车数量力争突破5000辆到2030年可再生能源发电装机容量超过8000万千瓦发电装机比重提高至50以上广东省印发广东省碳达峰实施方案20230207方案指出1规模化开发海上风电打造粤东粤西两个千万千瓦级海上风电基地适度开发风能资源较为丰富地区的陆上风电2积极发展分布式光伏发电因地制宜建设集中式光伏电站示范项目因地制宜发展生物质能统筹规划垃圾焚烧发电农林生物质发电生物天然气项目开发到2030年风电和光伏发电装机容量达到7400万千瓦以上2大力推进可再生能源建筑应用积极推广应用太阳能光伏太阳能光热空气源热泵等技术鼓励光伏建筑一体化建设提高城乡居民生活电气化水平积极研发并推广生活热水炊事高效电气化技术与设备提升城乡居民管道天然气普及率到2025年城镇建筑可再生能源替代率本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告9行业周报电力及公用事业达到8新建公共机构建筑新建厂房屋顶光伏覆盖率力争达到50山东省发布关于促进经济加快恢复发展的若干政策措施暨2023年稳中向好进中提质政策清单第二批20230205文件指出按照应并尽并能并早并原则保障具备并网条件的风电光伏发电项目及时并网允许分批并网全年新增新能源和可再生能源发电并网1000万千瓦行业新闻20230206中国华能集团召开2023年新能源建设推进会靠前安排2000万千瓦新能源项目实现实体开工和施工准备全年新能源开工3000万千瓦以上市场监管总局工信部联合发布关于促进企业计量能力提升的指导意见20230208意见提出1鼓励企业加强能源资源计量和低碳计量强化用能用水单位的能源水资源计量器具配备和管理要求加强重点用能单位能耗在线监测平台建设组织开展用能单位能源计量审查持续开展能源资源计量服务示范活动2推动企业建立健全碳计量体系研究建立重点排放单位碳计量审查制度为企业碳排放可测量可报告可核查提供计量支撑服务国家碳排放统计核算体系的建立和完善支持企业参与低碳节能节水环保清洁生产资源综合利用等领域共性计量技术研发营造企业节能减排和绿色低碳发展的良好环境山东省能源局印发2023年全省能源工作指导意见的通知20230207通知指出1积极安全有序推进胶东半岛核电基地建设在确保绝对安全的前提下加快海阳荣成招远等核电厂址开发建成荣成高温气冷堆示范工程开工海阳核电二期4号机组推进国和一号示范工程海阳核电二期3号机组建设深化石岛湾扩建一期招远核电一期等项目前期工作推动自主先进核电堆型规模化发展2建成海阳核电900兆瓦远距离跨区域供热工程到2023年底在运在建核电装机达到820万千瓦河北省印发河北省碳达峰实施方案20230209方案提出1大力削减煤炭消费严控新增煤电项目有序淘汰煤电落后产能等容量置换建设大容量高参数机组推进煤电节能升级灵活性和供热改造推动煤电逐步向基础保障性和系统调节性电源转变2加快发展可再生能源打造张家口承德唐山沧州及太行山沿线等百万千瓦级光伏发电基地推进张家口承德千万千瓦级风电基地建设到2030年风电光伏发电装机容量达到135亿千瓦以上3构建适应高比例新能源接入的坚强智能电网谋划建设新的输电通道大幅提升可再生能源调入比例新建通道可再生能源电量比例原则上不低于50深入推进电力市场化和电网体制改革到2025年新型储能装机容量达到400万千瓦以上到2030年抽水蓄能电站装机容量达到867万本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告10行业周报电力及公用事业千瓦省级电网基本具备5以上的尖峰负荷响应能力新疆发布关于2023年新疆电网优先购电优先发电计划的通知20230209通知提到1风电机组安排优先发电计划17821亿千瓦时其中国家示范类风电试验风电项目实行全额保障收购计划电量643亿千瓦时非平价风电项目保量保价优先发电利用小时数以下简称优先小时数1600小时计划电量17178亿千瓦时2太阳能发电机组安排优先发电计划10908亿千瓦时其中扶贫光伏分布式光伏国家示范光热项目实行全额保障收购计划电量492亿千瓦时特许权光伏执行特许权协议确定的年利用小时数计划电量093亿千瓦时非平价光伏项目优先小时数1220小时其中列入第一批发电侧光伏储能联合运行试点的项目再增加100小时计划电量10323亿千瓦时深圳市印发深圳市促进绿色低碳产业高质量发展的若干措施20230207若干措施指出1重点支持可再生能源核能氢能安全储能智慧能源能源互联网等清洁能源领域2鼓励结合电网调峰调频需求布局电源侧电网侧储能系统在数据中心5G基站充电设施工业园区等场景因地制宜布局用户侧储能对规模化示范储能项目给予财政资金支持探索移动储能商业化运营模式3推进新能源微电网示范建设探索适应城市光伏等新能源发展的微电网技术及运营管理体制鼓励利用可再生能源储能设施搭建微电网对利用分布式能源储能装置和可控负荷组成的微电网示范项目按总投资给予一定比例财政资金支持天津市印发天津市十四五扩大内需战略实施方案20230207方案指出1扩大新能源汽车在公交环卫邮政快递城市物流等领域应用推进清洁能源重型货运车辆使用2完善绿色电力交易机制推动跨省区绿电交易22环保四川省生态环境厅印发四川省十四五生态环境监测规划20230206设立支撑低碳发展逐步开展碳监测评估聚焦协同控制深化大气环境监测推动三水统筹拓展水生态环境监测聚焦风险防范完善土壤和地下水监测等重点工作任务目标到2035年科学独立权威高效的生态环境监测体系全面建成生态环境监测现代化能力全面提升重庆市人民政府办公厅近日印发重庆市建设绿色金融改革创新试验区实施细则20230206本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告11行业周报电力及公用事业实施细则指出绿色金融支持绿色低碳发展方面将加大绿色信贷投放力度力争到2025年年末全市绿色贷款余额达到6000亿元以上较2020年翻一番年均增速保持20以上稳步提高全市绿色贷款占比两江新区万州区渝中区江北区南岸区等5个核心区域绿色贷款占比超15扩大绿色债券发行规模到2025年力争全市绿色债券发行规模较2020年翻两番达到900亿元以上工业和信息化部等八部门发布关于组织开展公共领域车辆全面电动化先行区试点工作的通知20230203通知提出完善充换电基础设施优化中心城区公共充电网络建设布局加强公路沿线郊区乡镇充换电基础设施建设和城际快充网络建设充分考虑公交出租物流邮政快递等充电需求加强停车场站等专用充换电站建设建立形成网络完善规范有序循环高效的动力电池回收利用和处理体系山西省商务厅等9部门下发关于加强可回收物回收体系建设的通知下称通知20230202旨在推动全省再生资源回收利用体系与生活垃圾收运体系两网融合健全完善交投点中转站分拣中心和集散市场构建多元回收集中分拣安全存运和无害处理的可回收物回收体系助推生活垃圾源头减量化资源化河北省人民政府发布河北省人民政府办公厅关于印发美丽河北建设行动方案2023-2027年的通知20230206指出到2023年全省优良天数比率细颗粒物PM25平均浓度持续改善地表水国省考断面优良水体比例达到80国省考断面消除类京津水源上游流域优良水体比例保持100白洋淀水质巩固保持类重点建设用地安全利用得到有效保障受污染耕地和污染地块管控措施实现全覆盖无废城市建设全面展开生态系统多样性稳定性持续提升碳资产价值核算方法学开发种类达到20个以上碳资产价值实现机制初步形成排污权有偿使用全面推行排污权交易种类进一步拓展广东省人民政府发布广东省碳达峰实施方案20230207方案提出加快建设新型电力系统强化电力调峰和应急能力建设提升电网安全保障水平推进源网荷储一体化和多能互补发展支持区域综合能源示范项目建设大力提升电力需求侧响应调节能力完善市场化需求响应交易机制和品种设计加快形成较成熟的需求侧响应商业模式增强电力供给侧灵活调节能力推进煤电灵活性改造加快已纳入规划的抽水蓄能电站建设陕西省人民政府发布陕西省十四五节能减排综合工作实施方案20220208制定了2025年城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准2025年新能源汽车销本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告12行业周报电力及公用事业售量达到20左右2025年城市生活垃圾焚烧处理能力占比65左右等目标河北省生态环境厅发布河北省减污降碳协同增效实施方案20220206方案要求到2025年全省减污降碳协同推进的工作格局基本形成重点区域重点领域结构优化调整和绿色低碳发展取得明显成效形成一批可复制可推广的典型经验减污降碳协同度有效提升全省单位地区生产总值能源消耗下降达到国家要求非化石能源占能源消费总量13以上单位地区生产总值二氧化碳排放下降达到国家要求空气质量持续改善细颗粒物PM25平均浓度稳定达到国家空气质量二级标准35微克立方米优良天数比率达到77以上森林覆盖率达到365森林蓄积量达到195亿立方米辽宁省工信厅印发2023年度生态环境保护工作计划20220207其中提出推进资源综合利用1推进工业固废综合利用围绕尾矿煤矸石粉煤灰废渣等工业固体废物支持各地建设工业资源综合利用基地大力推广工业固废技术和装备重点推进20个工业固废综合利用项目建设来2强再生资源行业规范管理推广应用再生资源产业数字化平台鼓励并组织企业申报国家再生资源综合利用行业规范条件企业名单加强已公告企业加强事中事后监管培育再生资源龙头企业3推进环保装备制造业发展支持环保装备项目进入首台套重大技术装备推广应用保险补偿范围围绕污水治理环境监测仪器大气治理固废处理等领域推动企业申报国家环保装备制造业规范条件企业名单山东省人民政府印发山东省新污染物治理工作方案20220206通过建立健全新污染物治理管理机制开展化学物质环境信息调查和风险评估构建新污染物环境调查监测体系等7项主要措施初步建立山东省新污染物治理体系提升新污染物治理能力广东省深圳市发改委正式印发深圳市支持电化学储能产业加快发展的若干措施20220207此次正式稿较此前的征求意见稿删除了补贴及资金支持相关内容文件指出稳步拓宽先进储能项目示范应用支持本地燃煤燃气电厂灵活配储提升电力安全保障水平和系统综合效率支持用户侧储能多元化发展探索大数据中心工业园区等储能融合发展新场景拓展以新型储能为主体的电力充储放一张网的商业模式重点针对典型储能场景开展智能化改造示范面向深圳特色场景组织试行市级虚拟电厂精准响应完善优化各类储能主体参与新机制针对电化学储能企业和深圳企业在海外投资建设的储能电站项目定制专属服务方案山西省生态环境厅等多部门联合印发山西省减污降碳协同增效实施方案20220206目标到2030年减污降碳协同能力显著提升助力实现碳达峰目标碳达峰本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告13行业周报电力及公用事业与空气质量改善协同推进取得显著成效水土壤固体废物等污染防治领域协同治理水平显著提高资源型经济转型任务基本完成清洁低碳安全高效的现代能源体系初步建立经济社会发展全面绿色转型取得显著成效单位地区生产总值能源消耗和二氧化碳排放持续下降生态环境进一步大幅改善设区市环境空气质量平均达到国家二级标准地表水国考断面优良水体比例达到90广西壮族自治区人民政府办公厅印发广西进一步加强商品过度包装治理工作方案20230206方案要求到2025年基本形成商品过度包装全链条治理体系相关法律法规和标准执行更为规范严格行业管理水平明显提升线上线下一体化执法监督机制有效运行商品过度包装治理能力显著增强上海市人民政府印发上海市新污染物治理行动工作方案20230202安排制定落实法规制度建立健全新污染物治理体系开展调查监测评估新污染物环境风险状况严格源头管控防范新污染物产生强化过程控制减少新污染物排放深化末端治理降低新污染物环境风险加强能力建设夯实新污染物治理基础等共六项重点任务天津市发改委发布天津市十四五扩大内需战略实施方案20230207方案中提出建立动力电池回收管理利用体系发展换电和电池租赁服务加快推进公路沿线充电基础设施建设加大高速公路服务区充电站密度做好重大节假日高速公路充电服务保障在居民区大型商业购物中心交通枢纽等车辆密集区域加大充电桩建设力度鼓励和支持社会资本进入充电设施建设和运营服务领域本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告14行业周报电力及公用事业3公司公告31电力湖北能源项目核准湖北省核准批复公司投资建设湖北南漳抽水蓄能电站项目项目总装机180万千瓦20230206粤水电项目中标公司中标为佛山电器照明股份有限公司高明分公司分布式光伏发电项目一期工程的中标供应商该工程项目分两阶段建设中标明细为第一阶段电费折扣率5388该工程项目电费折扣率为538825年总发电量第一阶段并网点部分2233485万kWh该工程项目3649744万kWh经初步设计并中标确认该项目直流侧装机容量为1431024MWp动态投资约6521万元项目工期390日历天20230206京运通对外担保公司为全资子公司提供担保本金金额合计不超过1300000万元20230206南京公用政府补助自2023年初至披露日公司累计收到政府补助177297万元20230206川能动力人事变动公司控股股东四川省能源投资集团总经济师张昌均已被四川省监察委员会立案调查及实施留置措施张昌均同时兼任公司法定代表人董事长控股股东拟提名何连俊先生为公司第八届董事会成员候选人张昌均先生不再担任公司董事及董事长职务20230206三峡能源业绩快报2022年度实现营业收入23770亿元同比增长4495经重述归属于上市公司股东的净利润7099亿元同比增长1052经重述归属于上市公司股东的扣非净利润7133亿元同比增长2198经重述20230207华能国际债券发行公司成功发行25亿元2023年度第三期超短期融资券期限为32天发行利率为18320230207闽东电力股份减持福建省投资开发集团拟以集中竞价方式减持公司股份9159029股占公司总股本比例220230207宁波能源对外投资公司拟参与竞拍中船重工上海新能源在上海联合产权交易所挂牌转让的阜南公司90股权及相关债权项目黑龙江省宝泉岭公司90股权及相关债权项目转让底价分别为33617466417万元38901581635万元20230207ST华源委托借款公司决定向中国华电集团有限公司申请总额不超过38亿元的委托借款期限不超过3年利率不超过38920230207长江电力非公开发行本次新增股份中发行股份购买资产的发行价格为本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告15行业周报电力及公用事业1746元股新增股份数量为921922425股20230208粤水电非公开发行本次新增股份发行价格为479元股新增股份数量为2191452567股本次发行股份购买资产完成后上市公司总股本增加至3393714625股20230208郴电国际股份减持2022年10月14日至2023年2月8日期间郴投集团累计减持数量占郴电国际总股本约200成交价介于767824元股之间成交均价78976元股成交金额总计5845074980元20230209物产环能税率公司控股子公司桐乡泰爱斯环保获得高新技术企业的认定根据国家相关规定泰爱斯自通过高新技术企业认定起连续三年2022年至2024年可享受国家关于高新技术企业的税收优惠政策即按15的税率缴纳企业所得税20230209湖北能源发电量2023年1月发电量情况公告如下2023年1月公司完成发电量2540亿千瓦时同比减少1634其中水电发电量同比减少4081火电发电量同比减少1712新能源发电量同比增加909720230210粤水电对外投资公司全资子公司普定县粤水电能源拟投资建设普定县猫洞来腰鼓100MW风电项目项目总投资5959254万元含流动资金20230210川投能源股票交易公司控股股东的一致行动人四川川投峨眉铁合金集团拟将持有的公司股份用于开展转融通证券出借业务出借股份数量不超过39661038股不超过公司总股本的08920230210穗恒运A对外投资公司投资参与设立现代氢能科技广州有限公司该公司注册资本13000万元本公司出资5850万元持有其45股权20230210南网能源股票交易广东省环保集团计划以集中竞价方式减持本公司股份不超过75757575股即不超过本公司总股本的220230210华能国际债券发行公司成功发行30亿元2023年度第二期中期票据能源保供特别债期限为3N年发行利率为3742023021032环保仕净科技中标通知书公司收到阿特斯阳光电力中标通知书中标项目为阿特斯阳光电力年产53GW组件扩产项目工艺配套系统中标总价为人民币1345000万元含税20230206高能环境重大合同公司作为联合体成员中标西藏玉龙铜业股份有限公本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告16行业周报电力及公用事业司玉龙沟尾矿库续建项目4330m-4350m坝体加高及防渗设施工程中标金额约255亿元公司负责其中防渗工程部分约为总工程4020230206东方园林人事变动慕英杰女士将不再担任公司董事长职务张浩楠先生成为董事长20230206海新能科人事变动曹华锋先生将不再担任公司董秘职务并不再担任公司其他职务聘任张蕊先生为公司董事会秘书20230207仕净科技向特定对象发行股票申请获得中国证监会同意注册批复20230207路德环境股东减持公司高管程润喜先生刘菁女士吴军先生胡卫庭先生分别拟减持公司股份不超过08万股08万股476万股和08万股现分别持有32万股32万股1904万股和32万股分别占总股本003460034602061和0034620230207超越科技重大合同公司的全资子公司德蔧绿色收到安徽省商务厅颁发的报废机动车回收拆解企业资格认定证书20230207侨银股份项目中标公司预中标昌江黎族自治县城乡环卫作业市场化管理项目中标金额172亿元合同履行期限为合同签订之日起3年20220208路德环境项目投资公司以自有资金向全资子公司金沙路德增资3000万元增资资金用于满足子公司未来经营发展需求20220208鹏鹞环保股权激励拟向激励对象授予2345万股限制性股票约占公司股本总额的303授予价格为272元股激励对象为公司董事高管中层管理人员及核心骨干员工20220209中再资环人事变动公司董事长徐如奎辞职暂由副董事长孔庆凯代为履职20220209伟明环保签订合同公司全资子公司伟明环保设备通过联合体与崇义华赣签订崇义县生活垃圾焚烧发电项目EPC总承包合同承担崇义县生活垃圾焚烧发电项目所需设备采购供货及验收渗滤液系统及化学水系统安装及调试等金额约为8998万元20230210高能环境限售解禁2月16日公司236亿股非公开发行限售股将上市流通2022年7月非公开发行价格为1120元股2023021033水务中原环保项目并购公司以现金支付的方式购买公用集团持有的净化公司100股权本次交易对价合计为44206768万元本次交易完成后净化公司将成为上市公司的全资子公司20230206本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告17行业周报电力及公用事业海峡环保对外投资公司向闽清县梅溪污水处理厂扩建及提标改造工程投资269809万元拟将目前进水量由05万吨日扩建至1万吨日公司尚未与特许经营授予方签署协议2022020834燃气新天绿能经营情况12023年1月公司完成发电量152445540兆瓦时同比增加3111公司完成输气量8015183万立方米同比增加313其中售气量6860645万立方米同比下降154代输气量1154538万立方米同比增加435120230209本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告18行业周报电力及公用事业4投资建议在电力紧供应的大背景下地方政府对于新能源转型的目标不变加大新能源投资亦是拉动当地经济复苏的重要催化剂多因素推动下2023年风光新能源开发有望进一步提速水电板块推荐长江电力黔源电力谨慎推荐国投电力华能水电川投能源火电板块推荐申能股份福能股份核电板块推荐中国核电谨慎推荐中国广核绿电板块推荐三峡能源谨慎推荐龙源电力浙江新能建设新型电力系统发展循环经济是实现双碳目标的重要途径方案有望地方推动火电灵活性改造的实施提高再生资源回收能力加快生活垃圾分类的普及谨慎推荐华光环能瀚蓝环境旺能环境三峰环境高能环境建议关注福龙马本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告19行业周报电力及公用事业5风险提示1需求下滑电力工业作为国民经济运转的支柱之一供需关系的变化在较大程度上受到宏观经济运行状态的影响将直接影响到发电设备的利用小时数2价格降低下游用户侧降低销售电价的政策可能向上游发电侧传导导致上网电价降低随着电改的推进电力市场化交易规模不断扩大可能拉低平均上网电价3成本上升煤炭优质产能的释放进度落后且环保限产进一步压制了煤炭的生产和供应用电需求的大幅增长提高了煤炭生产商及供应商的议价能力导致电煤价格难以得到有效控制对于以煤机为主的火电企业燃料成本上升将减少利润4降水量减少水电的经营业绩主要取决于来水和消纳情况而来水情况与降水气候等自然因素相关可预测性不高5地方财政压力央地共担的补贴模式经济发展水平相对较低地区的地方财政补贴不到位债务问题相对严重的地方政府偿债能力进一步恶化本公司具备证券投资咨询业务资格请务必阅读最后一页免责声明证券研究报告20