投资事件：8月31日工信部办公厅发布《关于开展人工智能应用服务商培育专项行动的通知》，旨在通过多项举措推动AI应用在多场景落地。
　　工信部颁布AI应用政策，制定行业发展目标。为落实《国务院关于深入实施“人工智能+”行动的意见》，工信部办公厅发布《关于开展人工智能应用服务商培育专项行动的通知》，旨在推动“培育人工智能应用服务商”“打造人工智能应用服务链”相关工作落地。《通知》指出“到2026年底，全国服务商资源池内服务商数量突破2000家”，“到2027年底，全国服务商资源池内服务商数量不少于3000家”，提出今明两年的发展目标，打造AI应用服务商生态。并且《通知》提出“探索通过首购首用、风险补偿等模式，加大大模型、智能体、Token等服务采购力度，提升行业用模用智质效”，政策有望在资金方面对AI应用落地提供支持。
　　强调FDE团队搭建，构建新型AI应用交付生态体系。《通知》里重点提出“鼓励服务商搭建前线部署工程师（FDE）团队，扎根用户现场，保障场景落地”。FDE交付模式是大模型时代落地AI应用的新型应用交付方式。相比于传统的系统集成、项目解决方案、SaaS订阅的交付方式，FDE交付模式能够更好地推动大模型AI应用在具体场景中落地。
　　AI应用迎来快速发展期，多场景有望加速落地。现阶段AI基础大模型的性能大幅提升，Agent平台的能力快速迭代，Coding、办公等场景开始加速落地。市场对AI应用的认知度和接受度均大幅提升。技术逐步成熟，产品逐步完善，政策加速产业发展，多重因素推动AI应用领域快速发展。随着AI应用在千行百业落地，基础大模型的需求、智能算力需求均高速增长。智能驾驶、医疗AI、企业管理AI、教育AI、物理AI、AI4S、金融AI、工业AI等场景将迎来快速发展期，AI应用在多场景加速落地。
　　相关标的：
　　大模型厂商及基础软件服务商：智谱、MiniMax、科大讯飞、商汤、深信服、星环科技、云知声
　　算力租赁:协鑫能科、首都在线、大位科技、行云科技、金山云
　　物理AI&智能驾驶：地平线机器人、希迪智驾、文远知行、小马智行、禾赛科技、速腾聚创、索辰科技、五一视界、群核科技、黑芝麻智能、驭势科技
　　 AI4S&医疗AI：晶泰控股、剂泰科技、英矽智能、讯飞医疗科技、卫宁健康、鹰瞳科技、医渡科技、医脉通、嘉和美康、创业慧康
　　管理AI：聚水潭、税友股份、金蝶国际、金山办公、合合信息、鼎捷数智、赛意信息、用友网络
　　金融AI：恒生电子、迅策、京北方、宇信科技、顶点软件、天阳科技
　　风险提示：业务发展不及预期，市场竞争加剧，政策落地缓慢