本报告导读：
　　上周，常见选股因子中，小市值、高估值占优，基本面因子表现突出。量化股票组合中，基金重仓股组合周收益率5.91%。
　　投资要点：
　　沪深300指数增强组合2025年YTD超额收益5.32%。上周（2025年5月30日至2025年6月6日，下同），沪深300、中证500、中证1000指数增强组合相对基准指数的超额收益率分别为-0.19%、0.10%、0.13%；这3个指数增强组合2025年YTD的超额收益率分别为5.32%、0.57%、4.83%。
　　基金重仓股组合周收益率为5.91%。上周，绩优基金的独门重仓股组合周收益率为5.91%，同期股票型基金总指数收益率为1.00%，超额收益为4.91%。2025年6月以来（2025年5月30日至2025年6月6日，下同），组合累计收益率为5.91%，超额收益为4.91%。2025年以来（2024年12月31日至2025年6月6日，下同），组合累计收益率为6.72%，超额收益为3.39%。
　　PB-盈利组合周收益率为0.96%。上周，PB-盈利优选组合的周收益率为0.96%，同期沪深300指数收益率为0.88%，超额收益为0.08%。2025年6月以来，组合累计收益率为0.96%，超额收益为0.08%。2025年以来，组合累计收益率为10.25%，超额收益为11.80%。
　　小盘成长组合周收益率为3.40%。上周，小盘成长组合的周收益率为3.40%，同期微盘股指数收益率为3.78%，超额收益为-0.39%。2025年6月以来，组合累计收益率为3.40%，超额收益为-0.39%。2025年以来，组合累计收益率为26.68%，超额收益为-8.24%。
　　小市值、高估值占优，基本面因子表现优异。上周，风格类因子方面，小市值股票优于大市值股票，高估值股票优于低估值股票。技术类因子方面，低涨幅、低波动率、低换手率股票超额收益为正。而基本面因子方面，高盈利、高增长、高预期净利润调整股票超额收益为正。
　　风险提示：市场环境变动风险，有效因子变动风险