20230911-20230915，A股电力指数+0.88%，截至9月15日PE（TTM）估值22.3x；A股燃气板块指数+1.31%，截至9月15日PE（TTM）估值10.6x。A股电力指数+0.88%，其细分子板块火电、水电、新能源发电变化幅度分别为+0.52%、+2.01%、-0.01%。A股燃气板块指数+1.31%。看好电力资产的价值中枢回归，建议关注央企、国企估值提升趋势下的火电、水电龙头央企价值，其中尤为推荐具备业绩修复弹性的头部央企。
　　本周火电组合：华电国际+皖能电力+浙能电力+江苏国信+粤电力A +华能国际+内蒙华电
　　本周清洁电力组合：中国核电+国投电力+川投能源+长江电力
　　本周燃气组合：新奥股份+九丰能源
　　电力行业新闻：1）8月国内发电量8450亿千瓦时，同比+1.1%，增速比7月放缓2.5pct；其中火电同比下降2.2%，7月份为增长7.2%；水电增长18.5%，7月份为下降17.5%；核电增长5.5%，增速比7月加快2.6pct；风电下降11.5%，7月份为增长25.0%；太阳能发电增长13.9%，增速比7月份加快7.5pct。1-8月，国内发电量58663亿千瓦时，同比+3.6%。2）8月全社会用电量8861亿千瓦时，同比+3.9%。其中第一产业用电量142亿千瓦时，同比增长8.6%；第二产业用电量5458亿千瓦时，同比增长7.6%；第三产业用电量1711亿千瓦时，同比增长6.6%；城乡居民生活用电量1550亿千瓦时，同比下降9.9%。1-8月，全社会用电量累计60826亿千瓦时，同比+5.0%。3）8月国内生产原煤3.8亿吨，同比+2.0%，增速比7月加快1.9pct；进口煤炭4433万吨，同比增长50.5%，增速比7月回落16.7pct。
　　电力行业高频数据跟踪：煤价：截至9月15日，动力煤市场价格925元/吨，周环比+4.5%。截至2023年9月15日，秦皇岛港动力煤市场价（Q5500）为925元/吨，相比9月8日环比+4.5%，广东港印尼（Q4200）、澳洲烟煤（Q5500）到港价格分别为889、957元/吨，相比9月8日分别环比+3.8%、+2.1%。库存：截至2023年9月15日，秦皇岛港动力煤库存510万吨，相比9月8日环比+5.8%，同比+9.7%。水库流量：9月15日，三峡水库当日入库流量1.70万立方米/秒，同比+146.4%；三峡水库当日出库流量1.30万立方米/秒，同比+43.6%。自1月1日以来，三峡水库日均入库流量1.06万立方米/秒，较去年同期同比-9.3%；三峡水库日均出库流量1.06万立方米/秒，较去年同期同比-15.0%。水库蓄水量：9月15日，三峡水库蓄水量为286亿立方米，同比+58.89%，相较9月8日环比+13.49%。光伏产业链价格：截至2023年9月15日，国内单晶光伏组件（perc，310W）市场价格为1.24元/瓦，周环比持平。截至9月13日，国产多晶硅料价格市场均价为9.35美元/千克，相较9月6日环比持平。
　　燃气行业新闻：1）2023年8月生产天然气181亿立方米，同比+6.3%，增速比7月放缓1.3pct；进口天然气1086万吨，同比+22.7%，增速比7月加快3.8pct。1-8月，生产天然气1521亿立方米，同比+5.7%；进口天然气7771万吨，同比+9.4%。2）9月15日国家管网集团旗下的川气东送二线天然气管道工程开建，与川气东送一线、西气东输管道系统、苏皖管道联通，串接西南气区、沿海液化天然气资源和中东部市场。建成后每年将为沿线地区输送天然气超200亿立方米。
　　燃气行业数据跟踪：国产气出厂价格上涨2.26%，进口气出厂价格上涨0.37%。截至9月15日，上海石油天然气LNG出厂价格全国指数4297元/吨，较9月8日上涨2.33%。国产气方面，截至9月15日，液厂平均出厂价4234元/吨，较9月8日上涨2.26%。进口气方面，LNG接收站平均出厂价4873元/吨，较9月8日上涨0.37%。
　　投资建议：
　　电力行业：1）火电：关注2023Q3具备高业绩弹性标的，同时关注现货煤比例较高标的的业绩修复机会，较高盈利修复弹性的地方火电企业浙能电力、皖能电力、粤电力A、宝新能源，推荐具备雄厚资产体量的火电央企平台华能国际（A+H）、华电国际（A+H），推荐高盈利水平且具备高分红属性的内蒙华电；2）水电：推荐国投电力、川投能源、长江电力、华能水电；3）核电：推荐中国核电，建议关注中国广核。
　　燃气行业：我们推荐新奥股份、九丰能源。
　　风险提示：风电光伏装机成本上行风险，电价波动风险，电源利用小时下降风险，煤价波动风险，天然气需求不及预期，原油价格波动，来水情况不及预期、新能源补贴支付进度不及预期。

研究报告全文：证券研究报告industryId公用事业title8月水电发电量由降转增前8月全社会用电量同investSuggestion维持比推荐investS50uggesticreateTime1onChan2023年9月17日ge投资要点相关rel报ate告dReportsum2m0a2r3y0911-20230915A股电力指数088截至9月15日PETTM估值223xA股燃气板块指数131截至9月15日PETTM估值106xA股电力指数088其细分子板兴证公用公用周报23M8块火电水电新能源发电变化幅度分别为052201-001A股燃气板块指数131进口煤延续放量态势电煤月度看好电力资产的价值中枢回归建议关注央企国企估值提升趋势下的火电水电龙头央企价长协价格环比小幅下降值其中尤为推荐具备业绩修复弹性的头部央企2022-9-10本周火电组合华电国际皖能电力浙能电力江苏国信粤电力A华能国际内蒙华电本周清洁电力组合中国核电国投电力川投能源长江电力兴证公用公用周报2能本周燃气组合新奥股份九丰能源源局推动电源可靠性数据实时上报月天然气表观消费量1-7电力行业新闻18月国内发电量8450亿千瓦时同比11增速比7月放缓25pct其中同比652022-9-3火电同比下降227月份为增长72水电增长1857月份为下降175核电增长55增速比7月加快26pct风电下降1157月份为增长250太阳能发电增长139增速兴证公用公用周报23H1比7月份加快75pct1-8月国内发电量58663亿千瓦时同比3628月全社会用电量皖能电力业绩同比746三8861亿千瓦时同比39其中第一产业用电量142亿千瓦时同比增长86第二产业用峡出库流量同比195电量5458亿千瓦时同比增长76第三产业用电量1711亿千瓦时同比增长66城乡居2022-8-27民生活用电量1550亿千瓦时同比下降991-8月全社会用电量累计60826亿千瓦时同比5038月国内生产原煤38亿吨同比20增速比7月加快19pct进口煤炭4433万吨同比增长505增速比7月回落167pct分析em师ailAuthor蔡屹电力行业高频数据跟踪煤价截至9月15日动力煤市场价格925元吨周环比45截至2023年9月15日秦皇岛港动力煤市场价Q5500为925元吨相比9月8日环比45caiyixyzqcomcn广东港印尼Q4200澳洲烟煤Q5500到港价格分别为889957元吨相比9月8日分别S0190518030002环比3821库存截至2023年9月15日秦皇岛港动力煤库存510万吨相比9月8日环比58同比97水库流量9月15日三峡水库当日入库流量170万立方米秒同比1464三峡水库当日出库流量130万立方米秒同比436自1月1日以来三峡王禹萱水库日均入库流量106万立方米秒较去年同期同比-93三峡水库日均出库流量106万立wangyuxuanxyzqcomcn方米秒较去年同期同比-150水库蓄水量9月15日三峡水库蓄水量为286亿立方米同比5889相较9月8日环比1349光伏产业链价格截至2023年9月15日国内单S0190523070002晶光伏组件perc310W市场价格为124元瓦周环比持平截至9月13日国产多晶硅料价格市场均价为935美元千克相较9月6日环比持平研究助理燃气行业新闻12023年8月生产天然气181亿立方米同比63增速比7月放缓13pct史一粟进口天然气1086万吨同比227增速比7月加快38pct1-8月生产天然气1521亿立方米同比进口天然气万吨同比月日国家管网集团旗下的川气东shiyisuxyzqcomcn577771942915送二线天然气管道工程开建与川气东送一线西气东输管道系统苏皖管道联通串接西南气区沿海液化天然气资源和中东部市场建成后每年将为沿线地区输送天然气超200亿立方朱理显米zhulixianxyzqcomcn燃气行业数据跟踪国产气出厂价格上涨226进口气出厂价格上涨037截至9月15日上海石油天然气LNG出厂价格全国指数4297元吨较9月8日上涨233国产气方面截至9月15日液厂平均出厂价4234元吨较9月8日上涨226进口气方面LNG接收站平均出厂价4873元吨较9月8日上涨037投资建议电力行业1火电关注2023Q3具备高业绩弹性标的同时关注现货煤比例较高标的的业绩修复机会较高盈利修复弹性的地方火电企业浙能电力皖能电力粤电力A宝新能源推荐具备雄厚资产体量的火电央企平台华能国际AH华电国际AH推荐高盈利水平且具备高分红属性的内蒙华电2水电推荐国投电力川投能源长江电力华能水电3核电推荐中国核电建议关注中国广核燃气行业我们推荐新奥股份九丰能源风险提示风电光伏装机成本上行风险电价波动风险电源利用小时下降风险煤价波动风险天然气需求不及预期原油价格波动来水情况不及预期新能源补贴支付进度不及预期请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明行业周报目录1电力板块数据跟踪-4-11火电行业跟踪国内电煤现货价周环比45秦港库存周环比58-4-12水电行业跟踪9月15日三峡水库当日入库流量同比1464出库流量同比436-6-13绿电行业跟踪2023年1-7月国内新增风电光伏装机量分别2631GW9716GW-9-14全社会用电量跟踪2023年前7月全社会用电量同比52-11-2天然气重点数据追踪国产气出厂价格上涨226进口气出厂价格上涨037-12-3行业新闻8月水电发电量由降转增8月全社会用电量同比39-14-31电力行业新闻-14-32燃气行业新闻-16-4公司公告内蒙华电拟开展REITs业务新奥股份拟转让新能矿业100股权-17-41电力行业公司公告-17-42燃气行业公司公告-18-5板块行情和个股涨跌幅排名-19-51A股电力行业-19-52A股燃气行业-19-6天然气上市公司重点价格情况一览-21-7投资建议-21-71电力行业-21-72燃气行业-22-8风险提示-23-图目录图1秦皇岛港动力煤市场价Q5500元吨-4-图2秦皇岛港动力煤库存万吨-4-图3广州港海外进口与国内动力煤现货到港价格对比元吨-4-图42020-2023年国内煤炭显性库存万吨-5-图5欧洲天然气库存水平-5-图6我国火电总装机量变化GW-5-图7我国火电年度新增装机量GW-5-图8我国火电各年发电量亿度-6-图9我国火电各年发电平均利用小时数小时-6-图10三峡水库入库流量立方米秒-7-图11三峡水库出库流量立方米秒-7-图12三峡水库蓄水量亿立方米-7-图13我国水电总装机量变化GW-8-图14我国水电年度新增装机量GW-8-图15我国水电各年发电量亿度-9-图16我国水电各年利用小时数小时-9-图17我国风电光伏总装机量变化GW-10-请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-2-行业周报图18我国风电光伏年度新增装机量GW-10-图19国内单晶光伏组件市场价格perc310W元瓦-11-图20国产光伏级多晶硅料价格跟踪美元千克-11-图21全社会累计用电量2023年前7月全社会用电总量51965亿度累计同比52亿度-12-图22中国LNG到岸价单位美元百万英热-12-图23上海油气中心LNG出厂价格全国指数元吨-13-图24期货收盘价连续NYMEX天然气-14-图25期货收盘价连续IPE英国天然气-14-图26电力板块PETTM223-20-图27火电板块PETTM262-20-图28水电板块PETTM250-20-图29新能源发电板块PETTM182-20-图30燃气板块PETTM106-20-表目录表1LNG国产液厂接收站出厂价2023911-2023915单位元吨-13-表2天然气上市公司重点价格情况统计截至2023年9月15日元股-21-表3电力行业主要公司盈利预测及估值截至2023年9月15日收盘-22-表4燃气行业主要公司盈利预测及估值截至2023年9月15日收盘-22-请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-3-行业周报报告正文1电力板块数据跟踪11火电行业跟踪国内电煤现货价周环比45秦港库存周环比58煤价截至9月15日动力煤市场价格925元吨周环比45截至2023年9月15日秦皇岛港动力煤市场价Q5500为925元吨相比9月8日环比45广东港印尼Q4200澳洲烟煤Q5500到港价格分别为889957元吨相比9月8日分别环比3821库存秦皇岛港动力煤库存510万吨周环比58截至2023年9月15日秦皇岛港动力煤库存510万吨相比9月8日环比58同比97图1秦皇岛港动力煤市场价Q5500元吨图2秦皇岛港动力煤库存万吨10003000900250080070020006005001500400100030020050010000月月月月月月月月月月月月1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月1234567891011122018201920202021202220232015-2021区间值202120222023资料来源百川盈孚兴业证券经济与金融研究院整理资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理图3广州港海外进口与国内动力煤现货到港价格对比元吨25002300210019001700150013001100957900955889700500动力煤印尼烟煤Q4200A8V38S09广州港外贸元吨动力煤澳洲烟煤Q5500A20V28S07广州港外贸动力煤山西优混Q5500广州港元吨资料来源百川盈孚兴业证券经济与金融研究院整理备注印尼烟煤价格数据源热值为4200大卡图中数据已进行卡数换算均为5500大卡请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-4-行业周报图42020-2023年国内煤炭显性库存万吨图5欧洲天然气库存水平12021000199871900010094261782217658170008015000601300011000409000207000050000101020103010401050106010701080109011001110112011月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月202320222021202020202021202220232019201820172016资料来源WindCCTD兴业证券经济与金融研究院整理资料来源GIE兴业证券经济与金融研究院整理备注库存数据为CCTD主流港口沿海8省电厂内陆17备注数据截至2023年9月14日省电厂煤炭库存之和数据截至2023年9月11日火电装机量截至2023年7月底我国火电累计总装机量为136353GW2023年1-7月国内新增火电装机量3227GW图6我国火电总装机量变化GW16001332391363531400129678124624118957114408110495120010609410055492363100087009819687683480070967651086004002000火电总装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理图7我国火电年度新增装机量GW80658666787062415831566060523650484791462850445343804423447141754032273020100火电新增装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-5-行业周报火电发电量2023年1-8月全国火电发电量41390亿度同比61图8我国火电各年发电量亿度70000165853160000564631450465517704924912500004587743273422164227442307413903900339255104000034166301178280303000062000041000020020082009201020112012201320142015201620172018201920202021202220231-8月火电总发电量发电量同比右轴资料来源国家统计局兴业证券经济与金融研究院整理火电利用小时年月全国火电设备平均利用小时为小时比20231-72573上年同期增加96小时图9我国火电各年发电平均利用小时数小时6000850766481447894852500046504626457743544393442074305424240794152415440002030002573-22000-4-61000-80-10利用小时数同比变化右轴资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理12水电行业跟踪9月15日三峡水库当日入库流量同比1464出库流量同比436水库流量9月15日三峡水库当日入库流量170万立方米秒同比1464三峡水库当日出库流量130万立方米秒同比436自1月1日以来三峡水库日均入库流量106万立方米秒较去年同期同比-93三峡水库日均出库流量106万立方米秒较去年同期同比-150请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-6-行业周报图10三峡水库入库流量立方米秒图11三峡水库出库流量立方米秒8000060000700005000060000400005000040000300003000020000200001000010000001月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月2015-2022区间值2021202220232015-2022区间值202120222023资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理水库蓄水量9月15日三峡水库蓄水量为286亿立方米同比5889相较9月8日环比1349图12三峡水库蓄水量亿立方米4504003503002502001501005001月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月2015-2022区间值202120222023资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理水电装机量截至2023年7月底我国水电累计总装机量为41812GW2023年1-7月国内新增水电装机量554GW请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-7-行业周报图13我国水电总装机量变化GW450413504181239092400370283525935804343593503320731954304863002804424947250232982160619629200150100500水电总装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理图14我国水电年度新增装机量GW35309630238725234921062180201643167613751512831287131311791085955444550水电新增装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理水电发电量2023年1-8月全国水电发电7187亿度同比-159请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-8-行业周报图15我国水电各年发电量亿度1600035301355313401140001302112321251174811947120201200011127106012015100008921855610800068677187668155655571760000-54000-102000-150-20水电总发电量发电量同比右轴资料来源国家统计局兴业证券经济与金融研究院整理水电利用小时2023年1-7月全国水电设备平均利用小时为1578小时比上年同期减少523小时图16我国水电各年利用小时数小时4000363736602534773482353834773494342934282035003277317831811529122868290730001025005020001578-51500-101000-15-20500-250-30利用小时数同比变化右轴资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理13绿电行业跟踪2023年1-7月国内新增风电光伏装机量分别2631GW9716GW风电光伏装机量截至2023年7月底依据国家能源局数据统计我国风电光伏累计总装机量分别为39291GW49081GW2023年1-7月国内新增风电光伏装机量分别为2631GW9716GW请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-9-行业周报图17我国风电光伏总装机量变化GW49081500450392613929140036544350328483065630028165253562502091520418184271743320016325147471501307512942965776527631100614246234218295850158924860212123410风电总装机量太阳能总装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理图18我国风电光伏年度新增装机量GW9716100874190807211706053415493482047575045253763403139317130257226522631210120242127172014571528148720129612431380973825101960030201070风电新增装机量太阳能新增装机量资料来源国家能源局兴业证券经济与金融研究院整理光伏产业链价格方面截至2023年9月15日国内单晶光伏组件perc310W市场价格为124元瓦周环比持平截至9月13日国产多晶硅料价格市场均价为935美元千克相较9月6日环比持平请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-10-行业周报图19国内单晶光伏组件市场价格perc310W元瓦25020015010005000022222222222222222222222222222222222222222222222222000000000000000000000000000000000000000000000000001111122222222222222222222222222222222222222222222299999000000000000111111111111222222222222333333333--------------------------------------------------0011100000000011100000000011100000000011100000000089012123456789012123456789012123456789012123456789市场价格光伏组件单晶perc310W中国资料来源百川盈孚Wind兴业证券经济与金融研究院整理图20国产光伏级多晶硅料价格跟踪美元千克600050004000300020001000000JJJJJJJJJJJJJJJJJJJJJJJJJOOOOOOOOOOOOuuuuuuuuuuuuuAAAAAAAAAAAAaaaaaaaaaaaalllllllllllllnnnnnnnnnnnnccccccccccccpppppppppppp-------------tttttttttttt1111111112222------------rrrrrrrrrrrr------------111111112222------------123456789012311111111122211111111222223456现货价周7平均价光伏8级多晶硅90123123456789012234567890123资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理14全社会用电量跟踪2023年前7月全社会用电量同比522023年1-7月全社会用电总量51965亿度累计同比522023年1-7月用电量累计同比值与2022年12月用电量累计同比值环比16pct请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-11-行业周报图21全社会累计用电量2023年前7月全社会用电总量51965亿度累计同比52亿度10000025900002080000700001560000105000054000030000020000-5100000-10JJJJJJJJJJJJJJuuuuuuuuuuuuuuMMMMMMMMMMMMMNNNNNNNNNNNNNllllllllllllll--------------oooooooooooooaaaaaaaaaaaaa11111111112222vvvvvvvvvvvvvrrrrrrrrrrrrr01234567890123------------------全社会用电量-累计值-全社会用电-量累计同比-右轴----1111111112222111111111122212345678901230123456789012资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理2天然气重点数据追踪国产气出厂价格上涨226进口气出厂价格上涨037LNG到岸价截至9月15日中国LNG到岸1252美元百万英热截至9月15日中国LNG到岸价1252美元百万英热按当日汇率折合人民币318元方相比9月8日环比-640图22中国LNG到岸价单位美元百万英热9075604530150资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理出厂价格环比9月8日国产气出厂价格上涨226进口气出厂价格上涨037截至9月15日上海石油天然气LNG出厂价格全国指数4297元吨较9月8日上涨233国产气方面截至9月15日液厂平均出厂价4234元吨较9月8日上涨226进口气方面LNG接收站平均出厂价4873元吨较9月8日上涨037请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-12-行业周报表1LNG国产液厂接收站出厂价2023911-2023915单位元吨报价日期9月11日9月12日9月13日9月14日9月15日周涨跌幅国产气液厂出厂均价43604206419542224234226进口气中海油莆田46504650465046504650000申能五号沟43504520452045204520044国网粤东47504750475047504750000中海油迭福47504750475047504750000广东九丰49504950495049504950000广东大鹏49504950495049504950000珠海金湾47504750475047504750000中石油如东43504350432043204320485广汇启东45004500450045004500000中石油曹妃甸44004400440042504250-341中石化北海54005400540054005400000中石化董家口58005800580058005800000中海油宁波北仑52005200520052005300192国网天津44004400440044004400233中石化天津58005800580058005800000进口气均价48674878487648664873037资料来源隆众资讯兴业证券经济与金融研究院整理图23上海油气中心LNG出厂价格全国指数元吨90008000700060005000400030002000100001月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月2017201820192020202120222023资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理国外天然气期货价格追踪北美天然气期货价格周环比717英国天然气周环比1509北美天然气截至9月15日NYMEX天然气期货收盘价连续264美元百万英热按当日汇率折合人民币067元方周环比717同比-6402英国天然气截至9月15日IPE英国天然气期货收盘价连续9218便士色姆按当日汇率折合人民币292元方周环比1509同比-7471请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-13-行业周报图24期货收盘价连续NYMEX天然气图25期货收盘价连续IPE英国天然气126001050084006300420021000022222222222222220000000000000000222222222222222222222222222222220000000000000000111111222222333322222222222222221111112222223333000011000011000024680224680224680000110000110000资料来2源4W6ind8兴0业2证券2经4济6与金8融0研究2院2整理468资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理注单位为美元百万英热注单位为便士色姆3行业新闻8月水电发电量由降转增8月全社会用电量同比3931电力行业新闻2023年8月国内发电量8450亿千瓦时同比增长11增速比7月放缓25个百分点1-8月发电量58663亿千瓦时同比增长36分品种看8月份火电风电增速由增转降核电太阳能发电增速加快水电增速由降转增其中火电同比下降227月份为增长72水电增长1857月份为下降175核电增长55增速比7月份加快26个百分点风电下降1157月份为增长250太阳能发电增长139增速比7月份加快75个百分点httpwwwstatsgovcnsjzxfb202309t202309151942850html2023年8月全社会用电量8861亿千瓦时同比增长39第一产业用电量142亿千瓦时同比增长86第二产业用电量5458亿千瓦时同比增长76第三产业用电量1711亿千瓦时同比增长66城乡居民生活用电量1550亿千瓦时同比下降991-8月全社会用电量累计60826亿千瓦时同比增长50第一产业用电量859亿千瓦时同比增长117第二产业用电量39511亿千瓦时同比增长50第三产业用电量11079亿千瓦时同比增长93城乡居民生活用电量9377亿千瓦时同比下降01httpsmpweixinqqcomsHPs8-StPvSdok6dTkB41w8月国内原煤原油产量增长提速2023年8月国内生产原煤38亿吨同比增长20增速比7月加快19个百分点进口煤炭4433万吨同比增长505增速比7月回落167个百分点生产原油1747万吨同比增长31增速比7月加快21个百分点进口原油5280万吨同比增长309增速比7月加快138个百分点1-8月国内生产原煤305亿吨同比增长34进口煤炭31亿吨请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-14-行业周报同比增长820生产原油13985万吨同比增长21进口原油37855万吨同比增长147httpwwwstatsgovcnsjzxfb202309t202309151942850html截至今年7月底国内可再生能源绿色电力证书累计核发量已超12亿个截至今年7月底国内累计交易绿证约为4620万个今年前7月的国内绿证交易量远超2022年全年绿证交易量从累计出售量来看截至7月底排在前三的省份分别为河北吉林江苏三省绿证出售量均超过300万个httpsmpweixinqqcomsZAIVJdAs9dvcZv0KqfDvZQ2023年8月全国规模以上工业增加值同比增长45环比增长050分行业看煤炭开采和洗选业增长16石油和天然气开采业增长72电力热力生产和供应业增长02httpwwwstatsgovcnsjzxfb202309t202309151942845html浙江省能源局发布征求关于做好新能源配储工作提高新能源并网电能量的通知征求意见稿意见的函明确自2024年1月1日起并网的近海风电集中式光伏项目按不低于发电装机容量的10时长2小时配置新型储能其中对于已落实储能自建承诺的项目按实际配置容量时长折算抵扣不足部分需另行配置鼓励存量新能源发电项目按照上述原则配置httpwwwchinapowercomcntynfdhyyw20230914217203html山东推动绿电直接供应提升绿电使用比例山东省能源局日前发布关于开展能源绿色低碳转型试点示范建设工作的通知通知中提到构建适应能源绿色低碳转型的智能电网推动绿色电力直接供应鼓励工业企业就近就地开发利用可再生能源提升绿色电力使用比例提升储能协同配套能力httpsmpweixinqqcoms7Fbm5dQNb2sIyueqqI1ilg广东省人民政府发布广东省扩大内需战略实施方案其中提到推进建设一批支撑性调节性电源项目大力发展海上风电等非化石能源持续优化电网主网架结构加快推进骨干电源配套电网规划建设提高电力调峰和应急能力积极协调外来电力保供增供确保西电东送落实送电协议计划逐步推动西电东送计划放开充分谋划后续西部清洁能源送电广东能力促进西部清洁能源电力消纳httpsmpweixinqqcoms9LvhyBg9453LpWeAkE6LA浙江省制造业高质量发展领导小组办公室发布关于印发浙江省推动新能源制造业高质量发展实施意见2023-2025年的通知通知指出支持新能源多元融合应用在具备条件的工业企业工业园区加快发展分布式光伏分散式风电等新能源项目支持源网荷储一体化等新型电力系统项目建设推进多能互补高请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-15-行业周报效利用积极开展新能源与煤电联营推进氢燃料电池在物流车船舶公交车分布式发电等领域试点应用httpsmpweixinqqcoms9vrz6yLHoMgSP96AcNn40Q湖北省发改委日前发布于征求居民电动汽车充换电设施实行分时电价有关事项的通知征求意见稿意见的公告居民家庭住宅居民住宅小区执行居民电价的非居民用户中设置的现执行居民合表电价的电动汽车充换电设施用电可向电网企业申请执行分时电价政策执行分时电价的电动汽车充换电设施每日用电时段分为平段7-17时高峰时段17-23时其中20-22时为尖峰时段低谷时段23-次日7时平段用电价格执行居民合表电价对应标准高峰尖峰时段用电价格以平段电价为基准分别上浮01元千瓦时015元千瓦时低谷时段用电价格以平段电价为基准下浮015元千瓦时httpsmpweixinqqcomsOC56Ow2ZjgQNE1trvEnhSg广西发改委发布广西壮族自治区发展和改革委员会关于源网荷储一体化试点项目评估结果的公示根据公示共有7个源网荷储一体化试点项目共计规划风光项目10717万千瓦其中风电共计规划871万千瓦光伏共计规划2007万千瓦httpsmpweixinqqcomsf2L2mJM7Sz6YxRDoYksruA四川省发改委发布关于加快推动四川省新型储能示范项目建设的实施意见优选建设一批独立新型储能电站示范项目力争到2025年全省新型储能规模达200万千瓦以上推进独立开发新能源项目配置新型储能要求为不低于装机容量10时长2小时以上鼓励多能互补开发新能源项目配置新型储能对纳入金沙江上游金沙江下游雅砻江流域大渡河中上游等水风光一体化可再生能源综合开发基地的新能源项目鼓励结合消纳情况配置新型储能独立储能示范项目应集中建设单座电站装机容量原则上不低于10万千瓦httpsmpweixinqqcoms4YUMW2lJEzrgSyoRI8qezA9月11日辽宁电力现货市场长周期试运行正式启动试运行为期30天将首次实现省内调峰与现货市场融合运行验证市场组织调电和结算三个阶段的承载力辽宁是东北地区首家开展长周期试运行的省级电力现货市场辽宁电力现货市场建设具有火电供热机组占比高新能源机组规模大电源类型多市场主体竞争力差异大多级多类型市场衔接难度大等特点httpsnewsbjxcomcnhtml202309131331522shtml32燃气行业新闻2023年8月生产天然气181亿立方米同比增长63增速比7月放缓13个百分点进口天然气1086万吨同比增长227增速比7月加快38个百分点请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-16-行业周报1-8月生产天然气1521亿立方米同比增长57进口天然气7771万吨同比增长94httpsmpweixinqqcomsAxEAsBrug4On7DRVPRQbw9月15日国家管网集团旗下的川气东送二线天然气管道工程开建管道全长4269公里途经四川重庆湖北河南江西安徽浙江福建等八省市与川气东送一线西气东输管道系统苏皖管道联通串接起西南气区沿海液化天然气资源和中东部市场在我国内陆腹地又筑起一条东西走向的能源大动脉管道建成后每年将为沿线地区输送天然气超200亿立方米httpsmpweixinqqcomsAxEAsBrug4On7DRVPRQbw国家统计局发布消息据对全国流通领域9大类50种重要生产资料市场价格的监测显示2023年9月上旬与8月下旬相比43种产品价格上涨7种下降其中液化天然气LNG价格上涨52液化石油气LPG价格上涨85普通混煤4500大卡价格上涨71httpsmpweixinqqcomsHPs8-StPvSdok6dTkB41w4公司公告内蒙华电拟开展REITs业务新奥股份拟转让新能矿业100股权41电力行业公司公告龙源电力公司发布2023年8月发电量数据公告公司2023年8月按合并报表口径完成发电量4652亿千瓦时较2022年同期同比下降701其中风电发电量下降1798火电发电量下降252其他可再生能源发电量增长19944截至2023年8月31日本公司2023年累计完成发电量50723亿千瓦时较2022年同期同比增长953其中风电发电量增长856火电发电量下降461其他可再生能源发电量增长12719ST金山公司董事会于2023年9月11日收到董事总经理李瑞光先生的书面辞职申请因工作变动原因李瑞光先生向公司董事会申请辞去公司第八届董事会董事董事会专门委员会委员及总经理职务内蒙华电为拓宽融资渠道盘活存量资产公司拟在中国银行间市场交易商协会发行定向资产支持票据类REITs公司拟选取全资子公司聚达公司2600兆瓦火电机组作为开展REITs业务的基础设施项目预计发行规模不超过2001亿元ST惠天公司第十届董事会第一次会议选举陈卫国为公司第十届董事会董事长聘任徐朋业为公司总经理李俊山宋飏贺宇为公司副总经理马景丽为公司财务总监李志为公司董事会秘书刘斌为公司证券事务代表长源电力公司收到招标代理机构国家能源集团国际工程咨询有限公司发出的中标通知书确定国能朗新明为公司所属子公司汉川公司长源电力汉川公司四期21000MW扩建工程水岛EPC项目的中标方项目中标金额为182亿元由请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-17-行业周报于国能朗新明是公司控股股东国家能源集团间接控股的企业因此国能朗新明属于公司的关联方本次交易构成了公司的关联交易事项湖北能源1公司间接控股子公司宜城综电汉江新能源有限公司拟以总投资不超过452亿元投资建设综电汉江宜城庞居100MW农光互补电站项目2公司间接控股子公司榆林市横山区隆武新能源发展有限公司拟以总投资不超1209亿元投资建设横山200兆瓦光伏发电项目3公司全资子公司湖北能源集团江陵发电有限公司拟在江陵县投资建设江陵电厂二期扩建2660MW项目项目总投资不超过5465亿元项目资本金不低于总投资的20即1093亿元4公司间接控股子公司宜城综电汉江新能源有限公司拟以总投资不超991亿元投资建设综电汉江宜城河东150MW风电项目粤电力A公司全资子公司图木舒克粤电瀚海新能源有限公司投资建设的新疆生产建设兵团第三师四十五团光伏发电项目实现全容量并网发电项目场址位于新疆生产建设兵团第三师图木舒克市总投资2227亿元装机容量400MW配套建设80MW160MWh的储能系统同时新建1座220KV汇集站恒盛能源公司发布完成出售碳排放配额交易公告截至本公告披露日公司通过全国碳排放权交易系统大宗协议转让的方式累计出售碳排放配额2863万吨成交价格7210元吨含税交易总金额206406万元含税公司出售碳排放配额的计划已执行完毕协鑫能科公司与上海道禾源信私募基金管理有限公司上海宝山国资产业发展有限公司上海宝山国有资本投资管理集团有限公司上海吴淞口文旅投资集团有限公司上海宝山大学科技园发展有限公司中崇投资集团有限公司共同投资上海宝山源信科创私募投资基金合伙企业有限合伙合伙企业规模为人民币2002亿元其中公司作为新的有限合伙人以自有资金认缴出资人民币2亿元占合伙企业认缴出资额的999各方已于近日签署上海宝山源信科创私募投资基金合伙企业有限合伙有限合伙协议宝山源信已完成工商变更登记目前尚未在中国证券投资基金业协会备案三峡能源公司发布2023-2025年度债务融资工具募集说明书具体募集资金运用详见各期发行时募集资金运用用途发行人承诺后续发行募集资金运用符合国家相关产业政策及法律法规不存在违规使用的情况不用于房地产业务不用于金融行业及相关业务京能热力本次向特定对象发行股票募集资金总额不超过426亿元含本数扣除发行费用后将全部用于补充流动资金本次向特定对象发行股票申请已获得中国证券监督管理委员会同意注册批复42燃气行业公司公告新奥股份1公司与广东凯鸿科技有限公司签订新奥天然气股份有限公司与广东凯鸿科技有限公司关于新能矿业有限公司100股权之转让协议拟将公司持有的新能矿业有限公司100股权转让给凯鸿科技根据评估结果并经交易双方协商一致确定凯鸿科技应向公司支付的标的公司100股权转让价款为667亿请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-18-行业周报元2公司发布增持控股子公司股份进展的自愿性公告截至2023年9月12日新能香港已增持新奥能源股份41791万股合并此前持有的369亿股共持有新奥能源股份373亿股截至2023年8月31日新奥能源已发行股份总数为1131亿股公司持有的新奥能源373亿股股份占其已发行股份总数的330水发燃气公司发布持股5以上股东所持部分股份司法拍卖的结果公告本次完成拍卖的股份为大连派思投资有限公司持有的公司无限售流通股86266万股占其持有公司股份数量的3694占公司股份总数的188本次被拍卖股份完成过户后派思投资持有公司股份147258万股占公司总股本的321变更为公司持股5以下股东派思投资及其一致行动人EnergasLtd合计持股217707万股占公司总股本的474两者合计持股比例变更为5以下5板块行情和个股涨跌幅排名0911-0915板块行情上证综指003深证成指-134创业板指-229A股电力指数088其细分子板块火电水电新能源发电变化幅度分别为052201-001A股燃气板块指数13151A股电力行业0911-0915涨跌幅前五公司是皖能电力659协鑫能科438联美控股418大连热电332江苏新能3260911-0915涨跌幅后五公司是粤电力A-357珈伟新能-350华通热力-315通宝能源-296迪森股份-25652A股燃气行业0911-0915涨跌幅前五公司是新天然气639首华燃气340广汇能源328国新能源307大众公用2450911-0915涨跌幅后五公司是水发燃气-370ST金鸿-158天壕环境-146中泰股份-139ST浩源-117请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-19-行业周报图26电力板块PETTM223图27火电板块PETTM26230035025030025020020015015010010050500000222222222222222222222222222222222220000000000000000000000000000000000011111111111111111111222222222222222222222222222222222222222222222222225555666677778888999900001111222233300000000000000000000000000000000000-----------------------------------11111111111111111111222222222222222000100010001000100010001000100010005555666677778888999900001111222233336923692369236923692369236923692369-----------------电-力-----------------火电0001000100010001000100010001000100036923692369236923692369236923692369资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理注数据截至2023年9月15日注数据截至2023年9月15日图28水电板块PETTM250图29新能源发电板块PETTM182500250400200150300100200501000000222222222222222222222222222222222222222222222222222222222222222222000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000111111111111111122222222222222211111111111111111111222222222222222666677778888999900001111222233355556666777788889999000011112222333------------------------------------------------------------------000100010001000100010001000100000010001000100010001000100010001000369236923692369236923692369236936923692369236923692369236923692369水电新能源发电资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理注数据截至2023年9月15日注数据截至2023年9月15日图30燃气板块PETTM1067006005004003002001000022222222222222222222222222222222222000000000000000000000000000000000001111111111111111111122222222222222255556666777788889999000011112222333-----------------------------------0001000100010001000100010001000100036923692369236923燃6气92369236923692369资料来源Wind兴业证券经济与金融研究院整理注数据截至2023年9月15日请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明-20-