本周板块走势回顾：本周（8月28日-9月1日）计算机（中信）指数上涨5.66%，创业板指数上涨2.93%，上证指数上涨2.26%。板块周涨幅前三为青云科技（22.62%）、拓维信息（19.89%）、浩瀚深度（19.77%），板块跌幅前三为恒银科技（-15.34%）、三维天地（-14.43%）、指南针（-14.27%）。
　　轻舟已过，市场充分消化上半年业绩，我们认为板块已进入修复期。上周末，我们提出观点：“板块持续承压，2023年半年报业绩披露进入最后一周，情绪跌至冰点，产业景气度不断修复，保持定力，长期看多”，认为市场正在经历至暗时刻，调整本轮周观点，我们判断，8月结束，板块已经进入回暖修复期，从估值角度来看，当前计算机（中信）板块PE/TTM为96.90x，已经回落至中位数112.68x以下，处于历史23.53%分位，板块进入Q3修复拐点与投资机遇期，拨云见日，建议把握底部区间，积极布局板块，重视数据要素与信创高景气赛道。
　　数据已成为第五大生产要素，数据要素行业应用需求旺盛。2020年，中共中央、国务院发布《关于构建更加完善的要素市场化配置体制机制的意见》，数据与土地、劳动力、资本、技术等传统生产要素处于并列地位，数据已成为第五大生产要素。据前瞻网资料，从行业应用来看，互联网、政府、金融和电信合计规模占比为77.6%，引领大数据产业发展，主因互联网、金融和电信等行业信息化水平高，业务数字化转型领先，而政府大数据为近年来政府信息化建设的关键环节，与政府数据整合与开放共享、民生服务、社会治理、市场监管相关的应用需求旺盛。此外，工业和健康医疗大数据作为新兴领域，数据量大、产业链延展性高，也是大数据产业应用的重要组成部分。
　　从0到1，典型落地场景一览。（1）公共数据：十四五规划强调加强公共数据开放共享，构建统一的国家公共数据开放平台和开发利用端口，优先推动企业登记监管、卫生、交通、气象等高价值数据集向社会开放。目前，各地正竞相探索政府数据授权运营的有效模式和可行路径，公共数据开放有望成为数据要素发展新蓝海；（2）金融数据：近五年金融业数据要素采购项目数量CAGR达40%，银行为主要需求方，占数据采购金额总额超70%。金融业交易的数据产品以个人征信、身份认证、不动产数据为代表的个人信息类数据产品为主，占比达七成；（3）医保数据：近年医保信息化建设构建数据汇聚基础，且医保数据具备商业保险等典型应用场景，目前已有惠民保实践落地；（4）地理信息数据：地理数据的交易可以划分为地理数据、轨迹数据、空间数据三大类，目前的数据交易以传统地理类型的数据为主，近期北京国际大数据交易所发布首笔空间数据资产服务交易成果，开启空间数据入场交易序幕。
　　投资建议与标的：建议关注数据要素板块相关标的：
　　1）公共数据：太极股份、深桑达、易华录、德生科技等；
　　2）金融数据：恒生电子、宇信科技、长亮科技、同花顺、指南针等
　　3）医保数据：久远银海、山大地纬、中科江南等；
　　4）地理信息数据：航天宏图、中科星图、超图软件等。
　　5）其他服务商：三维天地、英方软件、云赛智联、每日互动等。
　　风险提示：政策落地进程不及预期、技术发展不及预期、行业竞争加剧