勝利即日觀點
　　隔夜美股僅道指漲，道指刷新近18個月最高，其中，銀行股走弱，大型科技股份化，中概股回檔。昨天A股滬深兩市與港股小幅收跌，其中，非銀金融、汽車等強，科技股走弱。市場消息看，惠譽下調美國評級，反映了未來三年預計的財政惡化情況，以及不斷增長的政府債務負擔。同時美聯儲官員放出言論稱，美國經濟增速正在有序放緩，通脹的影響廣泛程度已顯著縮窄，至少到2024年下半年之前都不預計降息。認為美國利率仍將會在高位維持一段時間，對風險資產估值形成壓力，謹慎短期市場消息帶來的回調。國內市場方面，自從中央政治政治局會議強調“活躍資本市場，提振投資者信心”後，各部委開始陸續行動宣佈落實具體政策。昨日國家發改委等八部門出臺促進民營經濟發展28條舉措，支持民營企業參與重大科技攻關，牽頭承擔工業軟件、人工智能、工業互聯網、新型儲能等領域攻關任務；證監會召開的會議上提及降印花稅、T+0等利好資本市場的政策；央行舉辦下半年工作會議，強調引導個人住房貸款利率和首付比例下行，更好滿足居民剛性和改善性住房需求；指導商業銀行依法有序調整存量個人住房貸款利率。這些政策對當前低迷的經濟狀況與市場表現均有提振作用，有利於中國資產的表現，有助於市場信心回升。展望後市，得益於國內低利率、低通脹、強力結構性扶持政策出臺等，港股、A股重回上行週期的可能性較大。但是仍需謹慎歐美高利率水準可能維持一段時間。市場仍是以結構性行情為主，關注政策刺激使行業走出低谷預期的行業。策略上，重點關注政策持續強刺激、技術創新、國產化替代的方向，同時，關注可能進入週期性回升的消費品、物業管理、金融與互聯網平臺等。