量价数据
　　1.1 T.CFE量价数据
　　量能方面，主力合约T2309.CFE较前一交易日上涨0.07元至102.425元；3份合约共成交53699手，较前一交易日减少15917手;3份合约持仓合计230188手，较前一交易日增加1014手。
　　主力持仓方面，期货公司结算会员的成交持仓数据显示，前5席位的成交量减少18610手至65899手，成交量集中度61.4%，多头增持1011手，空头增持2850手，为净多7660手；前10席位的成交量减少20334手至81057手，成交量集中度75.5%，多头增持819手，空头增持3276手，为净多8760手；前20席位的成交量减少26383手至90678手，成交量集中度84.4%，多头增持1093手，空头增持1097手，为净多3196手。
　　具体到席位，T.CFE品种各席位成交量多数减少，持买仓量多数增加，持卖仓量多数增加。
　　多头方面,中信期货席位净买仓减少801手至13316手,国泰君安席位净买仓减少155手至12364手,华泰期货席位净买仓减少193手至3549手,平安期货席位净买仓增加67手至1669手。
　　空头方面,银河期货席位净卖仓减少339手至10602手,上海东证席位净卖仓增加1465手至8948手,国投安信席位净卖仓增加668手至1795手,海通期货席位净卖仓减少56手至1407手,招商期货席位净卖仓增加15手至138手

研究报告全文：金融衍生品研究所国债期货每日数据跟踪报告日期2023-07-24数据来源Wind中国金融期货交易所银河期货金融衍生品研究所目录1量价数据211TCFE量价数据212TFCFE量价数据313TSCFE量价数据514TLCFE量价数据62基差数据921TCFE基差数据922TFCFE基差数据923TSCFE基差数据1024TLCFE基差数据113移仓数据124跨品种数据14免责声明16联系方式16116金融衍生品研究所1量价数据11TCFE量价数据量能方面主力合约T2309CFE较前一交易日上涨007元至102425元3份合约共成交53699手较前一交易日减少15917手3份合约持仓合计230188手较前一交易日增加1014手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少18610手至65899手成交量集中度614多头增持1011手空头增持2850手为净多7660手前10席位的成交量减少20334手至81057手成交量集中度755多头增持819手空头增持3276手为净多8760手前20席位的成交量减少26383手至90678手成交量集中度844多头增持1093手空头增持1097手为净多3196手具体到席位TCFE品种各席位成交量多数减少持买仓量多数增加持卖仓量多数增加216金融衍生品研究所多头方面中信期货席位净买仓减少801手至13316手国泰君安席位净买仓减少155手至12364手华泰期货席位净买仓减少193手至3549手平安期货席位净买仓增加67手至1669手空头方面银河期货席位净卖仓减少339手至10602手上海东证席位净卖仓增加1465手至8948手国投安信席位净卖仓增加668手至1795手海通期货席位净卖仓减少56手至1407手招商期货席位净卖仓增加15手至138手12TFCFE量价数据量能方面主力合约TF2309CFE较前一交易日上涨004元至10241元3份合约共成交30876手较前一交易日减少10436手3份合约持仓合计128637手较前一交易日减少541手316金融衍生品研究所主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少10411手至38584手成交量集中度625多头减持693手空头增持425手为净多18188手前10席位的成交量减少11720手至50924手成交量集中度825多头减持785手空头增持95手为净多10518手前20席位的成交量减少17138手至54873手成交量集中度889多头减持819手空头减持538手为净多2666手具体到席位TFCFE品种各席位成交量多数减少持买仓量多数减少持卖仓量多数增加多头方面上海东证席位净买仓增加803手至18208手中信期货席位净买仓减少803手至12667手国泰君安席位净买仓减少126手至5062手光大期货席位净买仓增加15手至458手国投安信席位净买仓增加95手至169手空头方面招商期货席位净卖仓增加99手至8118手银河期货席位净卖仓增加128手至5575手华泰期货席位净卖仓增加379手至1216手416金融衍生品研究所13TSCFE量价数据量能方面主力合约TS2309CFE较前一交易日上涨003元至10143元3份合约共成交16194手较前一交易日减少14472手3份合约持仓合计60657手较前一交易日增加1187手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少20829手至20248手成交量集中度625多头增持107手空头减持25手为净空1103手前10席位的成交量减少26500手至27087手成交量集中度836多头增持213手空头增持245手为净空693手前20席位的成交量减少28002手至30489手成交量集中度941多头增持584手空头增持922手为净空1917手516金融衍生品研究所具体到席位TSCFE品种各席位成交量多数减少持买仓量多数减少持卖仓量增减参半多头方面国泰君安席位净买仓减少172手至759手中信期货席位净买仓增加33手至476手空头方面海通期货席位净卖仓增加1手至3249手上海东证席位净卖仓减少320手至1769手国投安信席位净卖仓增加20手至1133手华泰期货席位净卖仓减少46手至582手银河期货席位净卖仓减少346手至496手14TLCFE量价数据量能方面主力合约TL2309CFE较前一交易日上涨027元至9954元3份合约共成交11562手较前一交易日减少2627手3份合约持仓合计24849手较前一交易日增加1187手616金融衍生品研究所主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量减少2485手至13543手成交量集中度586多头增持1128手空头增持308手为净空854手前10席位的成交量减少4144手至17144手成交量集中度741多头增持1022手空头增持209手为净空1034手前20席位的成交量减少5034手至19840手成交量集中度858多头增持974手空头增持555手为净空353手具体到席位TLCFE品种各席位成交量多数减少持买仓量多数增加持卖仓量增减参半716金融衍生品研究所多头方面国泰君安席位净买仓增加410手至2289手银河期货席位净买仓增加188手至1246手宏源期货席位净买仓增加9手至23手空头方面华泰期货席位净卖仓增加40手至1746手上海东证席位净卖仓减少508手至1127手中信期货席位净卖仓减少81手至554手816金融衍生品研究所2基差数据21TCFE基差数据主力合约T2309CFE的CTD券是2000003IB基差为018元正套收益率为15230012IB的反套收益率为51当前到期收益率为259根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至230014IB230006IB基差可能有024元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220010IB230012IB基差可能有044元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230006IB230012IB基差可能有043元的走阔空间230006IB基差可能有024元的收敛空间22TFCFE基差数据主力合约TF2309CFE的CTD券是220022IB基差为011元正套收益率为16200017IB的反套收益率为11当前到期收益率为2359根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至220022IB200017IB基差可能有022元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至230002IB210013IB基差可能有032元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至220022IB230015IB基差可能有003元的走阔空间200017IB基差可能有02元的收敛空间916金融衍生品研究所23TSCFE基差数据主力合约TS2309CFE的CTD券是200005IB基差为-002元正套收益率为21200013IB的反套收益率为15当前到期收益率为2086根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至200005IB200005IB基差可能有002元的走阔空间200013IB基差可能有011元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至200005IB200005IB基差可能有002元的走阔空间200013IB基差可能有021元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230005IB220026IB基差可能有013元的走阔空间230005IB基差可能有003元的收敛空间1016金融衍生品研究所24TLCFE基差数据主力合约TL2309CFE的CTD券是210005IB基差为04元正套收益率为08230009IB的反套收益率为66当前到期收益率为301根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至210005IB180024IB基差可能有048元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至210005IB230009IB基差可能有065元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至210005IB230009IB基差可能有004元的走阔空间180024IB基差可能有08元的收敛空间1116金融衍生品研究所3移仓数据T2309CFE当季-下季的跨期价差为045元年化展期成本117在过去1年中处于1947的分位水平当前移仓完成度657尚未进入移仓阶段TF2309CFE当季-下季的跨期价差为028元年化展期成本073在过去1年中处于1641的分位水平当前移仓完成度536尚未进入移仓阶段TS2309CFE当季-下季的跨期价差为015元年化展期成本038在过去1年中处于2176的分位水平当前移仓完成度392尚未进入移仓阶段TL2309CFE当季-下季的跨期价差为04元年化展期成本107在过去1年中处于3125的分位水平当前移仓完成度1553尚未进入移仓阶段1216金融衍生品研究所1316金融衍生品研究所4跨品种数据1416金融衍生品研究所1516金融衍生品研究所分析师张晨CFA期货从业证号F3072094投资咨询从业证号Z0015334邮箱zhangchenqhchinastockcomcn免责声明本报告由银河期货有限公司以下简称银河期货投资咨询业务许可证号30220000向其机构或个人客户以下简称客户提供无意针对或打算违反任何地区国家城市或其它法律管辖区域内的法律法规除非另有说明所有本报告的版权属于银河期货未经银河期货事先书面授权许可任何机构或个人不得更改或以任何方式发送传播或复印本报告本报告所载的全部内容只提供给客户做参考之用并不构成对客户的投资建议银河期货认为本报告所载内容及观点客观公正但不担保其内容的准确性或完整性客户不应单纯依靠本报告而取代个人的独立判断本报告所载内容反映的是银河期货在最初发表本报告日期当日的判断银河期货可发出其它与本报告所载内容不一致或有不同结论的报告但银河期货没有义务和责任去及时更新本报告涉及的内容并通知客户银河期货不对因客户使用本报告而导致的损失负任何责任银河期货不需要采取任何行动以确保本报告涉及的内容适合于客户银河期货建议客户独自进行投资判断本报告并不构成投资法律会计或税务建议或担保任何内容适合客户本报告不构成给予客户个人咨询建议银河期货版权所有并保留一切权利联系方式银河期货有限公司金融衍生品研究所北京北京市朝阳区建国门外街道8号北京财源国际中心A座31层上海上海市虹口区东大名路501号白玉兰广场28层网址wwwyhqhcomcn邮箱yhqhjrscbchinastockcomcn电话400-886-77991616