量价数据
　　T.CFE量价数据
　　量能方面，主力合约T2309.CFE较前一交易日上涨0.095元至102.27元；3份合约共成交58610手，较前一交易日增加10705手;3份合约持仓合计225600手，较前一交易日增加1991手。
　　主力持仓方面，期货公司结算会员的成交持仓数据显示，前5席位的成交量增加16461手至71862手，成交量集中度61.3%，多头增持1518手，空头减持1073手，为净多8958手；前10席位的成交量增加18625手至87053手，成交量集中度74.3%，多头增持1814手，空头减持950手，为净多10460手；前20席位的成交量增加19377手至100057手，成交量集中度85.4%，多头增持1179手，空头增持360手，为净多3450手。
　　具体到席位，T.CFE品种各席位成交量多数增加，持买仓量多数增加，持卖仓量多数减少。
　　多头方面,中信期货席位净买仓增加570手至13443手,国泰君安席位净买仓增加469手至12092手,华泰期货席位净买仓减少400手至3385手,宏源期货席位净买仓增加143手至63手。
　　空头方面,银河期货席位净卖仓减少1294手至10388手,上海东证席位净卖仓减少166手至7262手,海通期货席位净卖仓减少20手至1482手,国投安信席位净卖仓减少93手至1246手,招商期货席位净卖仓减少38手至87手

研究报告全文：金融衍生品研究所国债期货每日数据跟踪报告日期2023-07-20数据来源Wind中国金融期货交易所银河期货金融衍生品研究所目录1量价数据211TCFE量价数据212TFCFE量价数据313TSCFE量价数据514TLCFE量价数据62基差数据921TCFE基差数据922TFCFE基差数据923TSCFE基差数据1024TLCFE基差数据113移仓数据124跨品种数据14免责声明16联系方式16116金融衍生品研究所1量价数据11TCFE量价数据量能方面主力合约T2309CFE较前一交易日上涨0095元至10227元3份合约共成交58610手较前一交易日增加10705手3份合约持仓合计225600手较前一交易日增加1991手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加16461手至71862手成交量集中度613多头增持1518手空头减持1073手为净多8958手前10席位的成交量增加18625手至87053手成交量集中度743多头增持1814手空头减持950手为净多10460手前20席位的成交量增加19377手至100057手成交量集中度854多头增持1179手空头增持360手为净多3450手具体到席位TCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数增加持卖仓量多数减少216金融衍生品研究所多头方面中信期货席位净买仓增加570手至13443手国泰君安席位净买仓增加469手至12092手华泰期货席位净买仓减少400手至3385手宏源期货席位净买仓增加143手至63手空头方面银河期货席位净卖仓减少1294手至10388手上海东证席位净卖仓减少166手至7262手海通期货席位净卖仓减少20手至1482手国投安信席位净卖仓减少93手至1246手招商期货席位净卖仓减少38手至87手12TFCFE量价数据量能方面主力合约TF2309CFE较前一交易日上涨0035元至1023元3份合约共成交34941手较前一交易日增加5089手3份合约持仓合计127271手较前一交易日增加453手316金融衍生品研究所主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加5902手至43517手成交量集中度623多头增持644手空头增持366手为净多18548手前10席位的成交量增加6307手至55104手成交量集中度789多头增持882手空头增持550手为净多10980手前20席位的成交量增加7681手至61592手成交量集中度881多头增持713手空头增持395手为净多3188手具体到席位TFCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数增加持卖仓量多数增加多头方面上海东证席位净买仓增加319手至17471手中信期货席位净买仓增加92手至12184手国泰君安席位净买仓增加218手至4493手光大期货席位净买仓增加167手至245手国投安信席位净买仓减少450手至73手空头方面招商期货席位净卖仓增加175手至7913手银河期货席位净卖仓减少405手至5258手华泰期货席位净卖仓减少104手至500手416金融衍生品研究所13TSCFE量价数据量能方面主力合约TS2309CFE较前一交易日上涨0025元至101395元3份合约共成交24285手较前一交易日增加7740手3份合约持仓合计60096手较前一交易日增加179手主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加12462手至34146手成交量集中度703多头增持1057手空头增持1手为净空1064手前10席位的成交量增加14279手至42089手成交量集中度867多头增持982手空头增持157手为净空451手前20席位的成交量增加15212手至46383手成交量集中度955多头增持238手空头增持121手为净空1384手516金融衍生品研究所具体到席位TSCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量增减参半持卖仓量多数减少多头方面宏源期货席位净买仓增加13手至1961手国泰君安席位净买仓减少67手至1131手中信期货席位净买仓增加3手至399手空头方面海通期货席位净卖仓减少46手至3653手上海东证席位净卖仓增加22手至2109手国投安信席位净卖仓增加17手至1153手华泰期货席位净卖仓增加53手至644手银河期货席位净卖仓减少606手至487手14TLCFE量价数据量能方面主力合约TL2309CFE较前一交易日上涨012元至9886元3份合约共成交12501手较前一交易日增加215手3份合约持仓合计22827手较前一交易日增加1057手616金融衍生品研究所主力持仓方面期货公司结算会员的成交持仓数据显示前5席位的成交量增加583手至14629手成交量集中度585多头增持429手空头增持464手为净空1323手前10席位的成交量增加1430手至19597手成交量集中度784多头增持644手空头增持896手为净空1312手前20席位的成交量增加1353手至22250手成交量集中度890多头增持860手空头增持966手为净空477手具体到席位TLCFE品种各席位成交量多数增加持买仓量多数增加持卖仓量多数增加716金融衍生品研究所多头方面国泰君安席位净买仓增加99手至1708手银河期货席位净买仓增加189手至1064手宏源期货席位净买仓增加6手至7手空头方面华泰期货席位净卖仓减少15手至1566手上海东证席位净卖仓增加164手至1440手中信期货席位净卖仓增加61手至500手816金融衍生品研究所2基差数据21TCFE基差数据主力合约T2309CFE的CTD券是2000003IB基差为014元正套收益率为18230012IB的反套收益率为38当前到期收益率为2619根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至230006IB230006IB基差可能有023元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220010IB200006IB基差可能有004元的走阔空间230012IB基差可能有04元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230006IB230012IB基差可能有045元的走阔空间230006IB基差可能有023元的收敛空间22TFCFE基差数据主力合约TF2309CFE的CTD券是220022IB基差为013元正套收益率为16当前到期收益率为2378根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至220022IB200017IB基差可能有025元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220022IB210013IB基差可能有036元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至220022IB230015IB基差可能有001元的走阔空间200017IB基差可能有023元的收敛空间916金融衍生品研究所23TSCFE基差数据主力合约TS2309CFE的CTD券是230005IB基差为004元正套收益率为20当前到期收益率为2054根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至230005IB200005IB基差可能有001元的走阔空间200013IB基差可能有012元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至200005IB200005IB基差可能有001元的走阔空间200013IB基差可能有022元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至230005IB220026IB基差可能有012元的走阔空间230005IB基差可能有004元的收敛空间1016金融衍生品研究所24TLCFE基差数据主力合约TL2309CFE的CTD券是220008IB基差为04元正套收益率为07230009IB的反套收益率为54当前到期收益率为3042根据对合约到期时的情景模拟模拟计算不构成投资建议若到期收益率不变CTD券可能切换至220008IB180024IB基差可能有055元的收敛空间若到期收益率上行20BPCTD券可能切换至220008IB230009IB基差可能有053元的收敛空间若到期收益率下行20BPCTD券可能切换至190010IB230009IB基差可能有007元的走阔空间180024IB基差可能有075元的收敛空间1116金融衍生品研究所3移仓数据T2309CFE当季-下季的跨期价差为043元年化展期成本109在过去1年中处于1731的分位水平当前移仓完成度593尚未进入移仓阶段TF2309CFE当季-下季的跨期价差为027元年化展期成本068在过去1年中处于1154的分位水平当前移仓完成度521尚未进入移仓阶段TS2309CFE当季-下季的跨期价差为014元年化展期成本037在过去1年中处于2038的分位水平当前移仓完成度381尚未进入移仓阶段TL2309CFE当季-下季的跨期价差为038元年化展期成本10在过去1年中处于250的分位水平当前移仓完成度1534尚未进入移仓阶段1216金融衍生品研究所1316金融衍生品研究所4跨品种数据1416金融衍生品研究所1516金融衍生品研究所分析师张晨CFA期货从业证号F3072094投资咨询从业证号Z0015334邮箱zhangchenqhchinastockcomcn免责声明本报告由银河期货有限公司以下简称银河期货投资咨询业务许可证号30220000向其机构或个人客户以下简称客户提供无意针对或打算违反任何地区国家城市或其它法律管辖区域内的法律法规除非另有说明所有本报告的版权属于银河期货未经银河期货事先书面授权许可任何机构或个人不得更改或以任何方式发送传播或复印本报告本报告所载的全部内容只提供给客户做参考之用并不构成对客户的投资建议银河期货认为本报告所载内容及观点客观公正但不担保其内容的准确性或完整性客户不应单纯依靠本报告而取代个人的独立判断本报告所载内容反映的是银河期货在最初发表本报告日期当日的判断银河期货可发出其它与本报告所载内容不一致或有不同结论的报告但银河期货没有义务和责任去及时更新本报告涉及的内容并通知客户银河期货不对因客户使用本报告而导致的损失负任何责任银河期货不需要采取任何行动以确保本报告涉及的内容适合于客户银河期货建议客户独自进行投资判断本报告并不构成投资法律会计或税务建议或担保任何内容适合客户本报告不构成给予客户个人咨询建议银河期货版权所有并保留一切权利联系方式银河期货有限公司金融衍生品研究所北京北京市朝阳区建国门外街道8号北京财源国际中心A座31层上海上海市虹口区东大名路501号白玉兰广场28层网址wwwyhqhcomcn邮箱yhqhjrscbchinastockcomcn电话400-886-77991616