全球市场资金流向：
　　1）大类角度，全球资金近一周（2023年3月23日-2023年3月29日）流入货币、债券市场601、23亿元，流出股票市场52亿美元；海外市场回升。
　　2）债市流向：中美10年期国债利差倒挂幅度扩张，当前-0.72%；全球资金流出中国债市；本周全球资金本周流入长期债、中长期债43.58、28.09、流出短期债-12.77亿美元。
　　3）跨市场&风格角度，近一周全球资金流入新兴、流出发达市场；近一周成长&中盘风格更受青睐。
　　4）行业角度，2023.3.23-2023.3.31，全球资金流入美股科技(9.03亿美元)最多；中国权益资产中，流入医药生物(2.82亿美元)最多。
　　国内市场资金流向：
　　北上：1）大类行业而言本周北上资金净流入最多的大类行业为：科技(40.88亿元)、高端制造(32.06亿元)、医药医美(25.33亿元)；净流出最多的大类行业为：大金融(-25.29亿元)。2）一级行业而言，本周北上资金净流入最多的一级行业为：电子(35.75亿元)、汽车(31.48亿元)、医药(24.54亿元)；流出最多的一级行业为：家电(-24.43亿元)、非银行金融(-17.04亿元)、银行(-14.4亿元)。3）个股角度而言，本周北上资金净买入前五个股为：贵州茅台(16.01亿元)、宁德时代(13.89亿元)、比亚迪(11.45亿元)、中国石化(7.1亿元)、潍柴动力(6.44亿元)。净流出海尔智家(-12.11亿元)、工业富联(-11.95亿元)、东方财富(-9.22亿元)等。
　　南下：1)GICS行业而言，本周南下资金净买入前列的GICS行业依次是：信息技术(85.9亿港元)、可选消费(56.7亿港元)、房地产(9.6亿港元)；净买入末列的GICS行业依次是：工业(0.9亿港元)、公用事业(1.1亿港元)、日常消费(1.5亿港元)。2）一级行业而言，本周南下资金净买入前列的一级行业依次是：传媒(75.2亿港元)、社会服务(35.2亿港元)、计算机(19.9亿港元)；净买入末列的一级行业依次是：电子(-6.3亿港元)、纺织服饰(-3.1亿港元)、轻工制造(-1.2亿港元)。3）个股角度而言，本周南下资金净买入前列的个股为：腾讯控股(40.3亿港元)、美团-W(37.2亿港元)、国美零售(14.6亿港元)、哔哩哔哩-W(14.4亿港元)、快手-W(7.3亿港元)。
　　ETF：1）指数视角上，本周资金整体流入ETF，宽基指数ETF净流出10.12亿元。1）行业视角上，财通大类下，本周资金流入多数大类行业ETF，流入高端制造ETF（24.70亿元）居前，流出科技（-24.38亿元）最多。从月度数据看，高端制造ETF净流入居前，月度流入额为72.84亿元。
　　新发基金：本周新发21只股票型+混合型基金，合计新发份额为70.3亿份；3月以来累计发行份额409.9亿份。
　　国内市场资金需求：本周募资总额689.5亿元，较上周大幅回升，其中IPO规模109.7亿元，首发家数7家；定增募集规模499.1亿元，较前周回升。
　　两融&回购：截至3月31日，两市融资融券余额为16101.7亿元，较上周五减少3.84亿元。2023年以来两融净流入721.8亿元。本周回购规模回落至5.2亿元。
　　重要股东增减持：净减持额较前周回升，本周重要股东净减持102.8亿元，3月以来净减持累计规模272亿元，增持比例居前个股包括科达制造、九强生物、福石控股等。
　　风险提示：
　　无风险利率上行、宏观经济大幅波动、产业政策风险、市场波动超预期，全球资本回流美国超预期、中美博弈超预期、通胀超预期等。