市场分析
　　周三（12月14日），沪深两市小幅高开后继续窄幅震荡行情，沪指午后短暂冲高后又转跌，尾盘跌幅一度扩大并回补下方缺口。盘面上，抗疫方向连续第二日盘中分歧且幅度进一步加大，尾盘新华制药强顶6板依旧未能带动板块；大消费则一跃坐稳电风扇行情主座，白酒股继续搭台稳局，旅游、乳业板块出现加速行情；其余行业则难有作为，新能源赛道持续阴跌，芯片股大幅高开后不出意外一路下行。全天个股涨少跌多，跌停个股开始增加。截至收盘，上证指数微幅收涨0.01%报3176.53点，深证成指跌0.02%，创业板指跌0.34%，万得全A、万得双创分别跌0.04%、0.4%。市场全天成交8113亿元，勉强收于8000亿上方但已连续3天环比萎缩；北向资金尾盘出现深股通方向回流，全天净买入16.52亿元。
　　期权分析
　　1.成交量方面，50ETF期权成交量为195万张，沪市300ETF期权成交量为90万张，深市300ETF期权成交量为10万张。
　　2.PCR方面，50ETF期权报0.83，处于近期中等位置；沪市300ETF期权报0.95，处于近期中等位置；深市300ETF期权报0.93，处于近期中等位置。
　　3.标的物历史波动率方面，50ETF期权为20.96%，处于近期中等位置；沪市300ETF期权为15.69%，处于近期中等位置；深市300ETF期权为15.95%，处于近期中等位置。
　　4.平值期权隐含波动率方面，50ETF期权为19.86%，沪市300ETF期权为18.29%，深市300ETF期权为18.38%。
　　5.隐含波动率微笑方面，50ETF微笑曲线最低点处于100%价位，沪市300ETF期权最低点处于100%价位，深市300ETF期权最低点处于100%价位。
　　6.VIX方面，最新价报22.55点，处于近期较低位置。

研究报告全文：期货研究报告期权日报2022-12-15股票期权日报研究院量化组市场分析研究员周三12月14日沪深两市小幅高开后继续窄幅震荡行情沪指午后短暂冲高后又高天越转跌尾盘跌幅一度扩大并回补下方缺口盘面上抗疫方向连续第二日盘中分歧且幅0755-23887993度进一步加大尾盘新华制药强顶6板依旧未能带动板块大消费则一跃坐稳电风扇行gaotianyuehtfccom情主座白酒股继续搭台稳局旅游乳业板块出现加速行情其余行业则难有作为从业资格号F3055799投资咨询号Z0016156新能源赛道持续阴跌芯片股大幅高开后不出意外一路下行全天个股涨少跌多跌停个股开始增加截至收盘上证指数微幅收涨001报317653点深证成指跌002陈辰创业板指跌034万得全A万得双创分别跌00404市场全天成交8113亿元0755-23887993勉强收于8000亿上方但已连续3天环比萎缩北向资金尾盘出现深股通方向回流全chenchenhtfccom天净买入1652亿元从业资格号F3024056投资咨询号Z0014257期权分析投资咨询业务资格1成交量方面50ETF期权成交量为195万张沪市300ETF期权成交量为90万张深证监许可20111289号市300ETF期权成交量为10万张2PCR方面50ETF期权报083处于近期中等位置沪市300ETF期权报095处于近期中等位置深市300ETF期权报093处于近期中等位置3标的物历史波动率方面50ETF期权为2096处于近期中等位置沪市300ETF期权为1569处于近期中等位置深市300ETF期权为1595处于近期中等位置4平值期权隐含波动率方面50ETF期权为1986沪市300ETF期权为1829深市300ETF期权为18385隐含波动率微笑方面50ETF微笑曲线最低点处于100价位沪市300ETF期权最低点处于100价位深市300ETF期权最低点处于100价位6VIX方面最新价报2255点处于近期较低位置请仔细阅读本报告最后一页的免责声明股票期权日报丨20221215行情观点周三12月14日沪深两市小幅高开后继续窄幅震荡行情沪指午后短暂冲高后又转跌尾盘跌幅一度扩大并回补下方缺口盘面上抗疫方向连续第二日盘中分歧且幅度进一步加大尾盘新华制药强顶6板依旧未能带动板块大消费则一跃坐稳电风扇行情主座白酒股继续搭台稳局旅游乳业板块出现加速行情其余行业则难有作为新能源赛道持续阴跌芯片股大幅高开后不出意外一路下行全天个股涨少跌多跌停个股开始增加截至收盘上证指数微幅收涨001报317653点深证成指跌002创业板指跌034万得全A万得双创分别跌00404市场全天成交8113亿元勉强收于8000亿上方但已连续3天环比萎缩北向资金尾盘出现深股通方向回流全天净买入1652亿元经济日历表1近期经济日历日期时间国家地区指标名称前值预期今值11月社会消费品零2022-12-15100000中国-05售总额同比1至11月全国房地产2022-12-15100000中国-88开发投资1至11月城镇固定资2022-12-15100000中国58产投资同比1至11月社会消费品2022-12-15100000中国06零售总额同比FOMC利率决策上2022-12-15030000美国445限FOMC利率决策下2022-12-15030000美国375425限美联储主席鲍威尔召2022-12-15033000美国开货币政策新闻发布会资料来源华泰期货研究院请仔细阅读本报告最后一页的免责声明26股票期权日报丨20221215重要资讯1国家卫健委印发新冠病毒疫苗第二剂次加强免疫接种实施方案的通知指出现阶段可在第一剂次加强免疫接种基础上在感染高风险人群60岁以上老年人群具有较严重基础性疾病人群和免疫力低下人群中开展第二剂次加强免疫接种所有批准附条件上市或紧急使用的疫苗均可用于第二剂次加强免疫优先考虑序贯加强免疫接种或采用含奥密克戎毒株或对奥密克戎毒株具有良好交叉免疫的疫苗进行第二剂次加强免疫接种2央行上海总部表示鼓励支付服务主体主动作为引导银行支付机构在政策规定的降费幅度基础上结合自身实际开展自主降费鼓励扩大降费范围加大让利幅度累计实现在政策规定基础上额外自主降费17亿元3香港万得通讯社报道英国11月零售物价指数环比升05预期升05前值升25同比升14预期升139前值升142请仔细阅读本报告最后一页的免责声明36股票期权日报丨20221215期权数据图1股票期权成交量万张图2股票期权成交量PCR数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院成交量方面50ETF期权成交量为195万张沪市300ETF期权成交量为90万张深市300ETF期权成交量为10万张PCR方面50ETF期权报083处于近期中等位置沪市300ETF期权报095处于近期中等位置深市300ETF期权报093处于近期中等位置图3股票期权标的物历史波动率图4股票期权平值期权隐含波动率数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院标的物历史波动率方面50ETF期权为2096处于近期中等位置沪市300ETF期权为1569处于近期中等位置深市300ETF期权为1595处于近期中等位置平值期权隐含波动率方面50ETF期权为1986沪市300ETF期权为1829深市300ETF期权为1838请仔细阅读本报告最后一页的免责声明46股票期权日报丨20221215图5股票期权隐含波动率微笑图6VIX数据来源wind华泰期货研究院数据来源wind华泰期货研究院隐含波动率微笑方面50ETF微笑曲线最低点处于100价位沪市300ETF期权最低点处于100价位深市300ETF期权最低点处于100价位VIX方面最新价报2255点处于近期较低位置请仔细阅读本报告最后一页的免责声明56股票期权日报丨20221215免责声明本报告基于本公司认为可靠的已公开的信息编制但本公司对该等信息的准确性及完整性不作任何保证本报告所载的意见结论及预测仅反映报告发布当日的观点和判断在不同时期本公司可能会发出与本报告所载意见评估及预测不一致的研究报告本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改投资者应当自行关注相应的更新或修改本公司力求报告内容客观公正但本报告所载的观点结论和建议仅供参考投资者并不能依靠本报告以取代行使独立判断对投资者依据或者使用本报告所造成的一切后果本公司及作者均不承担任何法律责任本报告版权仅为本公司所有未经本公司书面许可任何机构或个人不得以翻版复制发表引用或再次分发他人等任何形式侵犯本公司版权如征得本公司同意进行引用刊发的需在允许的范围内使用并注明出处为华泰期货研究院且不得对本报告进行任何有悖原意的引用删节和修改本公司保留追究相关责任的权力所有本报告中使用的商标服务标记及标记均为本公司的商标服务标记及标记华泰期货有限公司版权所有并保留一切权利公司总部广州市天河区临江大道1号之一2101-2106单元丨邮编510000电话400-6280-888网址wwwhtfccom