公司2016年总营业9.98亿元，近五年复合增速30.08%；归母净利润1.82亿元，近五年复合增速24.57%。其中，电子取证作为公司传统核心业务发展稳健，大数据等其他新型业务发展迅猛，应用前景广阔，逐渐成为新的业绩增长点。
    2. 立足电子数据取证，借力驱动因素完善产品布局
    公司电子取证业务发展势头良好。1）市场：公司是国内电子取证绝对龙头，市占率40%，在巩固原有市场基础上，公司正通过纵向区域下沉、横向领域拓展不断开拓新市场。同时借助一带一路战略合作机会，积极开拓海外市场，挖掘商机。2）技术：公司深耕电子取证领域多年，坚持技术创新，陆续推出取证魔方、取证航母、取证金刚等新产品，新产品的不断放量助力公司毛利常年保持高位（2016毛利率为65%），预计电子取证业务未来几年仍将保持较快增长。
    3. 大数据信息化平台落地加快，前景光明
    公司大数据业务发展迅猛，2016年实现营收1.59亿元，同比增长243%。1）城市大数据平台：公司依托自身在互联网+、大数据、舆情分析方面的技术优势，顺利开发“祥云”城市公共安全平台，汇聚整合公安、信访、卫计等多个部门公共安全数据，可实现风险预测预警，已在厦门推广应用。2）公安大数据：凭借在公安领域多年深耕，公安大数据推广迅速，已覆盖地市超过30个。控股孙公司国信宏数承接的国家发改委大数据分析系统项目已初步交付，并由国信宏数继续承担后续运营工作。3）积极整合资源：公司与飞利信、国家信息中心、华为等第三方合作，在业务、技术、营销方面实现多点协同，强强结合促进未来发展。
    4.投资建议：
    公司电子数据取证业务应用场景进一步拓展，研发投入力度不断加大，龙头地位持续凸显；大数据信息化平台业务增速迅猛，预计公司 2017、2018、2019年归属母公司净利润分别为 2.50 亿、3.25 亿、4.07亿，分别对应PE为33、26、20 倍，给予“强推”投资评级。
    6.风险提示：
    电子数据取证业务市场拓展不及预期，大数据平台业务增长不及预期。