资金将用于收购诺而达集团 3 家标的公司的全部股权、5 项产线建设升级项目和补充流动资金。海亮集团承诺参与认购本次非公开发行股票，认购不低于总发行股数 20%的股份。海亮集团不参与询价，按照询价结果与其他发行对象以相同价格认购。海亮集团认购的股份锁定期为 3 年，其余发行对象认购的股份锁定期为 1 年。
    收购诺而达亚太铜管业务。公司拟投入 89424 万元用于收购诺而达 3 家标的公司，其中募集资金投入 88800 万元。诺而达集团业务涵盖金属加工、元部件制造、相关工业及设计服务等领域。公司拟收购的 3 家公司是诺而达集团铜管业务亚太版块的全部公司。3 家公司主营空调压缩机管、电子管和通讯管等铜管业务。
    多项产线升级改造。公司拟投入 4 亿元在广东海亮建设年产 7.5 万吨高效节能环保精密铜管信息化生产线项目。投入 5 亿元在安徽海亮建设年产 9 万吨高效节能环保精密铜管信息化生产线项目。投入 11323 万元用于对原有年产1.5 万吨铜及铜合金管件项目进行智能化制造技改项目。投入 1.5 亿元用于建设年产 1 万吨新型高效平行流换热器用精密微通道铝合金扁管建设项目。投入 12110 万元对公司现有年产 1.6 万吨铜合金管和 2.5 万吨空调制冷用铜管产能进行智能化改造。5 项产线建设、技改项目预计将给公司带来新增利润总额约 46981.7 万元。
    补充流动资金，降低财务成本。此次募集的资金中 34767 万元将用于补充公司流动资金。补充流动资金后，公司资金压力将得到缓解，财务费用负担降低，资产负债率下降。既有助于提升公司抗风险能力，又能使公司可以应对募投项目陆续投产带来的流动资金需求。
    盈利预测与评级。公司以“成为引领铜加工行业发展的国际化百年企业”为发展愿景，内外并举，增产扩效。公司预计 2017 年上半年归属于上市公司股东的净利润为 35429.46 万元-44286.83 万元，同比增长 20%-50%。预计公司 2017-2019 年 EPS 为：0.47 元/股，0.63 元/股，0.80 元/股。给予公司 2017年 22 倍 PE，目标价 10.4 元，买入评级。
    风险提示。定增预案尚需公司股东大会审议通过和证监会核准。