随着福建省地方电改提速，公司作为福建省属国有能源平台加快配售电业务拓展，响应电改大趋势、缔造区域性综合电力供应商。
    携手大型央地国企，争取福建省内第一批售电牌照
    根据福建省售电侧改革试点方案，下一步福建可以成立电网企业的售电公司，社会资本可投资增量配电网并拥有配电网运营权的售电公司等。
    公司联合三峡集团旗下长江电力于2015 年9 月成立福建省配售电公司，开始布局配售电。今年以来公司联合闽东电力、南平实业集团、平潭管委会以及这次的九龙江集团抢占宁德市、南平市、平潭综合实验区、漳州市等地区配售电市场，至此公司在福建省9 个地级市中已在4 个地级市布局配售电。公司联手大型央地国企，有望获得省内首批售电牌照。
    福建地区电力龙头，积极布局多元电源
    公司作为福建省风电龙头，2015 年已投运542.50MW 项目，并逐步进军海上风电，风电规模有望加速扩张。公司旗下鸿山热电（1200MW）是我国供热量最大的热电联产项目，为公司贡献主要电力收入。随着多元电力业务逐步打开，多样化电力供应将有效分散发电端风险，助力售电开展。
    受益电力市场化改革与地方国企改革，维持买入评级
    公司合资设立售电公司有望打造区域电改龙头，同时福能集团电力资产注入预期强烈，推动集团整体上市。预计2016-2018 年EPS 为0.76、0.90和1.05 元/股，维持买入评级。
    风险提示：政策落地低于预期；电力消纳风险