>> 海通证券-华东医药(000963)深度报告-工业品种梯度良好,商业创新打开空间-150318
| 上传日期： |
2015/3/18 |
大小： |
1024KB |
| 格式： |
pdf 共50页 |
来源： |
|
| 评级： |
增持 |
作者： |
余文心，周锐 |
| 下载权限： |
此报告为加密报告 |
|
|
盈利预测：我们看好公司当前重点品种基层放量以及在研产品储备，我们预计2015-2017年EPS 2.55元、3.38元、4.31元。公司目前股价64元，对应2015年PE为25X。综合考虑公司的产品储备、公司在浙江省工商业龙头企业地位，我们给予2015年28X的PE，目标价71.4元。给予“买入”评级。
风险提示：（1）高估值风险；（2）产品推广进度不及预期；（3）在研产品上市进度不及预期
|
|
