主要结论：
    上周主要宽基指数均下跌。沪深 300 指数下跌2.35%，上证50 指数下跌0.57%，深证100 指数下跌3.59%。上周覆盖全市场的申万A 股指数下跌3.95%，周成交金额为2410.66 亿元，较上上周减少1350.51 亿元。
    上周指数分级基金中，A 类子基金涨跌互现，信诚500A 涨0.91%，表现最好，银华金利下跌9.80%，跌幅最大。B 类子基金均下跌，信诚500B 下跌10.99%，表现最差。指数分级基金的成交量为12.66 亿份，成交金额为9.24亿元。截至上周五，指数分级基金总份额为169.96 亿份，较上上周增加0.03亿份，增加0.02%。
    上周 37 只ETF 中34 只下跌，3 只上涨。创业板ETF 下跌8.09%，跌幅最大，上证180 价值ETF 上涨1.02%，表现最好。上周ETF 总成交量为64.46 亿股，总成交金额为51.57 亿元。截至上周五，ETF 基金总份额为945.43 亿份，较上上周五增加0.32 亿份，增加0.03%。
    本周有 3 只指数基金正在发行，3 只指数基金均为分级基金，分别为长城久兆中小板300 指数分级基金、工银瑞信睿智中证500 指数分级基金和信诚沪深300 指数分级基金。
    截止到 2011 年12 月23 日，共有25 只指数基金等待审批，其中有22 只为被动指数型基金，3 只为增强指数型基金。等待审批的指数基金中多数为分级基金，共有13 只。另外，有3 只为ETF 及其联接基金4 只为QDII 基金。
    最近一周价值型增强策略跑赢沪深 300 指数0.43%，成长型增强策略跑输沪深300 指数0.60%。从2011 年年初至今，价值型增强策略表现较好，获得2.32%的超额收益，且跟踪误差仅为1.33%，其信息比率高达2.347。
    最近一周抽样复制策略跟踪效果较差，负向偏离 0.13%。从2011 年年初至今，抽样复制策略的跟踪误差仅为1.54%，低于历史平均水平。
    近期可转债市场中工行转债、石化转债均曾出现小幅负溢价，且负溢价持续时间较长，如果在本周该种情况继续出现，相关指数基金管理者可进行转债替代股票的操作。