贵金属
　　市场表现：周三贵金属市场冲高回落，以伦敦金计价的国际金价下跌0.69%,收报4263.53美元/盎司;国内方面，金交所9999前一交易日下跌0.29%，收于936.75元/克;上期所沪金主力合约下跌0.27%,收于937.74元/克。
　　基本面：美联储全票通过加息25个基点，将联邦基金利率目标区间上调至3.75%-4.00%，为三年来首次加息；点阵图显示18名官员中16人预计年内至少再加息一次，主席沃什称通胀太高且已持续太久。白宫发言人抨击美联储加息决定相当令人遗憾、并没有特别有说服力的经济依据，被问及特朗普是否仍相信美联储主席独立性时回答当然；特朗普继续敦促把利率降至1%以下；美国8月零售销售环比增长1.2%，大幅超出市场预期的0.8%，创近五个月最大涨幅，用于计算GDP的控制组销售大增1.4%，13个类别中有12个上涨。美国财政部数据显示，7月海外持有美债环比减少504亿美元至九个月低谷，头号债主日本持仓减少128亿美元、连降三个月创一年多新低，第三大债主中国持仓减少154亿美元、创2008年来新低。前一交易日国内黄金ETF流入0.47吨；COMEX黄金库存为851.6吨，维持不变；上期所黄金库存为114.8吨，维持不变；SPDR黄金ETF持仓为1052吨，+1.7吨；伦敦8月黄金库存从9533吨增至9631吨；COMEX白银库存为10363.7吨，-33.7吨；上期所白银库存为1405.4吨，-20.5吨；iShares白银ETF持仓为15227吨，-39.3吨；金交所白银上周库存878吨，+14.8吨；伦敦8月白银库存从28209吨增至28428吨，印度6月进口约37吨黄金。
　　交易策略：美联储如期加息但沃什鹰派讲话可能市场存在再次加息可能，维持金价短空长多判断，建议继续观望，白银基本面偏弱，但宏观波动加大，建议空单减仓。
　　风险提示：央行停止购金，美联储货币政策意外转向