本周观点：短期板块内继续适度均衡配置
　　我们认为短期市场处于不同细分板块快速轮动和交织的时期，8月初电子布、光伏玻璃和碳纤维积极提价，但市场反馈幅度较为有限；北京进一步优化地产政策，但对于提升浮法玻璃贸易商提货积极性也一般。7月国内投资和消费数据预计仍然承压，而Nvidia正式发布800VDCV2.0白皮书，电源电容端材料升级趋势明确；Rubin Ultra NVL576机柜有望升级其SwitchTray，增加中长期对电子布的需求。玻璃期货价格已接近2015年历史低点，而7月以来冷修提速，重视26H2阶段性价格反弹机会。短期板块仍然建议均衡配置科技链新材料和传统地产链高股息个股，重点推荐中国巨石、亚翔集成、柏诚股份、华新建材、旗滨集团、信义玻璃、利柏特、四川路桥。
　　细分行业回顾：电子布月初提价积极落实中
　　截至8月13日，全国水泥价格周环比+0.05%；水泥出货率37.3%，周环比-5.2pct/同比-8.3pct。国内浮法玻璃均价60元/重量箱，周环比持平/同比-7.1%，样本企业库存周环比-0.07%/同比+23.15%。3.2mm/2.0mm光伏玻璃价格环比均持平，样本企业库存天数周环比+0.54%。2400tex无碱缠绕直接纱均价3768.5元/吨，周环比持平/同比+7.0%；G75电子纱/7628电子布价格环比均持平，月初提价处于积极落地中。
　　重点公司及动态
　　8月11日晚，江河集团公告26年半年报，上半年实现营收108.24亿元，同比+15.90%；实现归母净利4.41亿元，同比+34.34%；扣非归母净利4.48亿元，同比+34.09%，Q2业绩大幅增长，并拟实施2026年中期现金分红，每股股利0.25元（含税），分红总额2.83亿元，分红比例64.30%。
　　风险提示：下游需求显著下降，原材料价格大幅上涨，建筑提标不及预期