▌英伟达2024财年二季报数据超预期，数据中心业务创下历史新高
　　英伟达2024财年二季度实现营收135.1亿美元，同比上升101%，环比上升88%。实现净利润62亿美元，同比上升843%，环比上升203%；实现摊薄后的每股收益2.48美元，并且超过市场预期的2.09美元；实现毛利率70.1%，同比增长26.6个百分点，环比增长5.5个百分点。英伟达2024财年二季报其中数据中心收入达到103.2亿美元，同比上升171%，环比上升141%，并且创下收入记录，其主要贡献来自于云服务提供商和大型消费互联网公司对于英伟达Hopper和Ampere GPU（图形处理芯片）架构的NVIDIAHGX平台的强劲需求，大语言模型和生成式人工智能（AIGC）的发展对于NVIDIAHGX平台持续提升。随着H100等顶级GUP芯片和相应DGX服务器系统的发布，公司接下来的业绩表现有望持续上升。
　　▌英伟达推动国内算力建设景气度持续上升
　　英伟达宣布推出用于加速大多数计算密集型应用的通用数据中心处理器NVIDIAL40SGPU，并且客户可以从各种平台的领先服务器制造商那里购买，包括NVIDIAOVX？和配备NVIDIABluefield？DPU的NVIDIAAI-ready服务器。公司于2023年8月22日宣布将推出AI就绪型服务器其支持同于今日发布的VMware Private AIFoundation with NVIDIA，能够帮助企业凭借自有业务数据来定制化和部署生成式AI应用，包括聊天机器人、搜索、摘要工具等。生成式AI正在加速推进企业的数字化转型，全面集成的解决方案能够更加高效、安全地推动企业业务的发展。在英伟达产品高速迭代以及公司优秀的业绩背景下，国内英伟达产业链以及产业链上的相关公司有望持续受益于英伟达对于算力的加速建设部署，考虑到英伟达后续持续的算力芯片供应带来的AI相关硬件及零部件的采购，算力中心的建设以及下游应用或将进一步加速。
　　▌行情回顾
　　上周（08.21-08.25）上证指数、沪深300、创业板指涨跌幅分别为-2.17%、-1.98%、-3.71%。通信(申万)板块指数上周（08.21-08.25）下跌2.86%，跑输上证指数、沪深300，跑赢创业板指。根据我们自己所构建的通信子板块成分，上周（08.21-08.25）11板块中2个板块上涨，9个板块出现下跌，其中运营商板块上涨3.08%，移动转售/智能卡、物联网、无线及配套、北斗导航、军工通信、光通信跌幅超过4%，分别下跌4.11%、4.22%、4.40%、5.08%、5.83%、5.95%。
　　▌建议关注
　　受益于AI算力建设的加速，作为AI算力建设的热门行业，我们持续看好通信行业的未来的成长，给予通信行业“推荐”评级。
　　光纤光缆方面，关注海风+光棒纤缆双维驱动产业，相关标的包括中天科技、亨通光电；关注布局空芯反谐振光纤标的：长飞光纤。
　　产业链自主可控方面，关注背靠chiplet技术实现自主可控的鲲鹏产业链：长电科技、兴森科技。
　　通信+信创方面，关注鲲鹏服务器代工标的：神州数码；国产数据库自主可控标的：海量数据；“信创邮箱＋统一办公平台”标的：彩讯股份；金融、运营商、能源、党政国产数据库标的：创意信息。
　　通信+军工信息化方面，关注无线通信全频段覆盖的传统优势标的：海格通信；专网无线通信产品和整体解决方案的核心供应商：七一二；自主研制无线信道仿真仪和射频微波信号发生器厂商：坤恒顺维；高精度定位解决方案供应商：华测导航。
　　通信+智能汽车方面，在连接器领域，依靠在通信连接器产品的技术积累，拓展应用于车载连接器产品，关注瑞可达、永贵电器、意华股份。
　　光模块方面，关注天孚通信、中际旭创、剑桥科技、新易盛、华工科技。
　　通信+新能源方面，关注储能系统温控供应商英维克、硕贝德、铭普光磁、科创新源，储能变流器供应商科华数据。
　　卫星通信方面，建议关注中国卫星、中国卫通、铖昌科技。
　　智能办公领域，建议关注与微软Teams达成紧密合作的亿联网络。
　　光模块上游光芯片方面，关注国产替代标的：源杰科技、永鼎股份、长光华芯。
　　存储器方面，关注分布式存储系统供应商：同有科技。
　　▌风险提示
　　中美科技竞争对行业造成的不确定性风险；5G发展不及预期；国家相关产业政策变动风险等；关注公司业绩不及预期的风险；公司业绩不及预期的风险。

研究报告全文：证券研2023年08月29日究报英伟达2024财年二季度业绩超预期国内光通告信产业链或将持续受益通信行业周报推荐维持投资要点分析师王海明S1050523070003英伟达2024财年二季报数据超预期数据中心wanghm2cfsccomcn业务创下历史新高行业相对表现英伟达2024财年二季度实现营收1351亿美元同比上升表现1M3M12M101环比上升88实现净利润62亿美元同比上升通信申万-80-07188843环比上升203实现摊薄后的每股收益248美元沪深300-60-26-86并且超过市场预期的209美元实现毛利率701同比增市场表现长266个百分点环比增长55个百分点英伟达2024财通信沪深300年二季报其中数据中心收入达到1032亿美元同比上升50171环比上升141并且创下收入记录其主要贡献来自4030于云服务提供商和大型消费互联网公司对于英伟达Hopper20和AmpereGPU图形处理芯片架构的NVIDIAHGX平台的100强劲需求大语言模型和生成式人工智能AIGC的发展对-10于NVIDIAHGX平台持续提升随着H100等顶级GUP芯片和-20相应DGX服务器系统的发布公司接下来的业绩表现有望持续上升资料来源Wind华鑫证券研究英伟达推动国内算力建设景气度持续上升相关研究英伟达宣布推出用于加速大多数计算密集型应用的通用数据1通信行业深度报告星空连中心处理器NVIDIAL40SGPU并且客户可以从各种平台的通蓝海无限2023-08-26领先服务器制造商那里购买包括NVIDIAOVX和配备2通信行业点评报告英伟达业NVIDIABluefieldDPU的NVIDIAAI-ready服务器公司于绩超预期AI行业景气度持续高增2023-08-242023年8月22日宣布将推出AI就绪型服务器其支持同于3通信行业周报2023年中国算今日发布的VMwarePrivateAIFoundationwithNVIDIA力大会发布1268成果体系中能够帮助企业凭借自有业务数据来定制化和部署生成式AI应国智能算力规模大幅上升2023-用包括聊天机器人搜索摘要工具等生成式AI正在加08-23速推进企业的数字化转型全面集成的解决方案能够更加高效安全地推动企业业务的发展在英伟达产品高速迭代以及公司优秀的业绩背景下国内英伟达产业链以及产业链上行的相关公司有望持续受益于英伟达对于算力的加速建设部业署考虑到英伟达后续持续的算力芯片供应带来的AI相关硬研件及零部件的采购算力中心的建设以及下游应用或将进一步加速究行情回顾上周0821-0825上证指数沪深300创业板指涨跌幅证券研究报告分别为-217-198-371通信申万板块指数上周0821-0825下跌286跑输上证指数沪深300跑赢创业板指根据我们自己所构建的通信子板块成分上周0821-082511板块中2个板块上涨9个板块出现下跌其中运营商板块上涨308移动转售智能卡物联网无线及配套北斗导航军工通信光通信跌幅超过4分别下跌411422440508583595建议关注受益于AI算力建设的加速作为AI算力建设的热门行业我们持续看好通信行业的未来的成长给予通信行业推荐评级光纤光缆方面关注海风光棒纤缆双维驱动产业相关标的包括中天科技亨通光电关注布局空芯反谐振光纤标的长飞光纤产业链自主可控方面关注背靠chiplet技术实现自主可控的鲲鹏产业链长电科技兴森科技通信信创方面关注鲲鹏服务器代工标的神州数码国产数据库自主可控标的海量数据信创邮箱统一办公平台标的彩讯股份金融运营商能源党政国产数据库标的创意信息通信军工信息化方面关注无线通信全频段覆盖的传统优势标的海格通信专网无线通信产品和整体解决方案的核心供应商七一二自主研制无线信道仿真仪和射频微波信号发生器厂商坤恒顺维高精度定位解决方案供应商华测导航通信智能汽车方面在连接器领域依靠在通信连接器产品的技术积累拓展应用于车载连接器产品关注瑞可达永贵电器意华股份光模块方面关注天孚通信中际旭创剑桥科技新易盛华工科技通信新能源方面关注储能系统温控供应商英维克硕贝德铭普光磁科创新源储能变流器供应商科华数据卫星通信方面建议关注中国卫星中国卫通铖昌科技智能办公领域建议关注与微软Teams达成紧密合作的亿联网络光模块上游光芯片方面关注国产替代标的源杰科技永鼎股份长光华芯存储器方面关注分布式存储系统供应商同有科技风险提示中美科技竞争对行业造成的不确定性风险5G发展不及预期国家相关产业政策变动风险等关注公司业绩不及预期的风险公司业绩不及预期的风险请阅读最后一页重要免责声明2诚信专业稳健高效证券研究报告重点关注公司及盈利预测2023-08-28EPSPE公司代码名称投资评级股价20222023E2024E20222023E2024E301013SZ利和兴1417-018019070-787274582024买入600105SH永鼎股份619016024031386925791997买入资料来源Wind华鑫证券研究注永鼎股份盈利预测取自万得一致预期请阅读最后一页重要免责声明3诚信专业稳健高效证券研究报告正文目录1本周行情回顾511板块行情回顾512子板块及个股行情回顾613行业资金流向92行业动态10215G6G1022光通信1123云计算1324卫星通信1525运营商163重要公告194行业投资观点和投资建议285风险提示29图表目录图表1通信申万上周涨跌幅比较20230821-202308255图表2申万一级行业上周涨跌幅情况20230821-202308255图表3通信子板块申万上周涨跌幅情况20230821-202308256图表4通信子板块自建上周涨跌幅情况20230821-202308257图表5涨幅前10个股8图表6跌幅前10个股8图表7上周申万一级行业资金流向情况20230821-202308259请阅读最后一页重要免责声明4诚信专业稳健高效证券研究报告1本周行情回顾11板块行情回顾上周0821-0825上证指数沪深300创业板指涨跌幅分别为-217-198-371通信申万板块指数上周0821-0825下跌286跑输上证指数沪深300跑赢创业板指年初至今通信板块涨跌幅在31个申万一级行业中排名第一截止交易日8月25日上涨2670通信申万板块指数上周0821-0825涨跌幅在31个申万行业中排第17名在TMT子板块行业中排名第2名跑赢电子第21名计算机第23名跑输传媒第4名随着行业景气度和政策回暖AIGCGPT-40热度下所带来的模型训练参数量提升AI算力加速建设以及国家工信部对于6G技术的加速研发我们依然持续看好通信板块未来增长空间图表1通信申万上周涨跌幅比较20230821-20230825资料来源Wind华鑫证券研究图表2申万一级行业上周涨跌幅情况20230821-20230825请阅读最后一页重要免责声明5诚信专业稳健高效证券研究报告资料来源Wind华鑫证券研究12子板块及个股行情回顾上周0821-0825通信板块大幅下跌二级子行业板块中通信服务上涨029通信设备下跌468根据我们自己所构建的通信子板块成分上周0821-082511板块中2个板块上涨9个板块出现下跌其中运营商板块上涨308移动转售智能卡物联网无线及配套北斗导航军工通信光通信跌幅超过4分别下跌411422440508583595在数字经济建设带动的持续高景气下以及国防安全的背景下国家6G加速研发以及AI算力集群加速部署下以IDC物联网光通信北斗导航军工通信为主的通信板块业绩增长空间广阔建议持续关注图表3通信子板块申万上周涨跌幅情况20230821-20230825资料来源Wind华鑫证券研究请阅读最后一页重要免责声明6诚信专业稳健高效证券研究报告图表4通信子板块自建上周涨跌幅情况20230821-20230825资料来源Wind华鑫证券研究个股方面我们关注的通信行业总共135只股票池中17只股票上涨118只股票下跌其中中贝通信1931中富通1053汇纳科技941初灵信息619网宿科技552位居涨幅前五华脉科技-1461航天发展-1130源杰科技-1130ST通脉-1108星网锐捷-1028位居跌幅前五涨幅前十的个股中中贝通信定位于通信网络技术服务商主要为客户提供5G新基建智慧城市与5G行业应用服务同时包含光电子器件的生产和销售国内业务区域遍布全国近三十个省市自治区国际上在一带一路沿线国家开展EPC总承包业务客户涵盖中国移动电信与联通同时为中国铁塔南水北调中能建葛洲坝等大型企业与各级政府提供智慧城市及5G行业应用服务5G网络建设方面主要是为客户提供包括5G移动通信网络光传输千兆光网等新型数字基础设施在内的网络建设服务包括网络规划与设计项目实施与交付系统网络维护提供全生命周期项目管理特点的一体化服务智慧城市与5G行业应用方面公司重点围绕智能交通智慧能源等领域为客户及合作伙伴提供服务提升交通系统运行效率和管理水平依托自主可控的运营平台开展共享电动单车运营提供智能绿色出行服务公司面向IDC机房建设智能交通智慧能源等领域结合大数据云计算人工智能等创新技术提升5G行业应用技术水平扩展行业应用光电子器件方面公司光电子器件的业务主体是子公司荆门锐择光电科技有限公司荆门锐择是一家集光学技术研究光学产品开发和制造于一体的高新技术企业围绕光通讯器件车载激光雷达和测风雷达器件以及激光器领域器件三个领域进行产品研发拥有自主研发的行业领先的核心技术新能源业务方面成立全资子公司中贝武汉新能源技术有限公司依托公司在资金资源技术服务等方面的优势以光储充项目投资开发建设运营为着力点聚焦发展储能系统光储充项目投资开发建设运营和EPC总包请阅读最后一页重要免责声明7诚信专业稳健高效证券研究报告业务同江淮汽车集团股份有限公司安凯汽车股份有限公司及弗迪电池有限公司紧密合作参与动力电池产品的开发与生产中富通是一家专业的第三方通信网络管理服务提供商致力于为通信与信息领域提供一流的通信网络维护和通信网络优化服务主要客户包括中国移动中国电信中国联通等电信运营商以及华为中兴上海贝尔等知名通信设备供应商公司以服务飞轮数字生态飞轮的双轮发展战略为指引一手抓通信网络服务一手布局数字生态打造有竞争力的产品体系及技术储备为客户提供软件硬件服务三维的综合服务解决方案通信服务业务为电信运营商中国移动中国联通中国电信通信设备商华为公司中兴通讯等广电网络等提供通信网络建设维护优化服务业务为行业用户提供自组网ICT物联网等系统解决方案和软件开发服务信息化软件服务业务行业立足社会公共安全领域以公安司法军队社区等优质客户为核心为其提供系统集成软件开发技术服务业务2022年公司的相关业务主要聚焦在公安信息化人口信息管理社区管理信息化军队信息化等领域数字营销业务系公司2022年新增主营业务主要以巨量引擎磁力金牛等数字化营销服务平台的代理业务为基础通过科学的算法模型为客户提供精准营销策略和营销效果评估进而调整优化营销策略的运营服务后续公司在数字营销运营领域逐步将从信息流运营扩展至短视频运营和直播运营服务内容逐步从流量投放扩展至短视频制作直播基地运营运营模式从为客户运营逐步延伸至为自己运营形成公司数字生态战略重要组成部分边缘计算业务系2021年通过收购深圳英博达智能科技有限公司主要提供边缘计算智能化终端的研发设计以及AI智能视觉检测技术方案服务商图表5涨幅前10个股证券简称证券代码涨跌幅603220SH中贝通信193077300560SZ中富通105329300609SZ汇纳科技94103300250SZ初灵信息61885300017SZ网宿科技55205002316SZ亚联发展47170300605SZ恒锋信息37710600941SH中国移动33683601728SH中国电信30249002231SZ奥维通信25954资料来源Wind华鑫证券研究图表6跌幅前10个股证券简称证券代码涨跌幅603042SH华脉科技-146081000547SZ航天发展-113043688498SH源杰科技-113011请阅读最后一页重要免责声明8诚信专业稳健高效证券研究报告603559SHST通脉-110799002396SZ星网锐捷-102757600105SH永鼎股份-102564300565SZ科信技术-90668300414SZ中光防雷-85635002544SZ普天科技-84821603712SH七一二-81908资料来源Wind华鑫证券研究13行业资金流向上周申万一级行业资金流向情况上周通信板块主力净流出4622亿元在31个申万一级行业中排第23名成交额占全市场比例为443在31个申万一级行业中排第9名资金面上周持续流出但是我们相信随着行业景气度的提升未来通信板块资金净流入有望逐渐增加图表7上周申万一级行业资金流向情况20230821-20230825请阅读最后一页重要免责声明9诚信专业稳健高效证券研究报告资料来源Wind华鑫证券研究2行业动态215G6G华润化学材料携手常州移动打造5G智慧工厂根据飞象网作为专业化生产销售非纤维级聚酯切片的行业领军企业华润化学材料科技股份有限公司以下简称华润化学材料主动抓住新兴技术机遇携手常州移动打造5G智慧工厂让科技赋能转型发展助力企业实现卓越运营高效生产绿色环保和安全管理等战略目标常州移动采用SA网络架构依托5G行业网切片技术为华润厂区提供了专用核心网实现数据高上行高可靠传输同时通过入驻式UPF设备双认证网络接入等防护手段进一步满足关键数据实时性安全性传输需求实现数据不出厂充分保障网络安全可靠在华润化学材料厂区生产现场和周界都有常州移动部署的高清视频监控对关键区域的人员和设备进行全过程全天候全方位在线监测实时采集人员动作设备运行等数据并经由5G高速网络回传至AI智能检测平台对生产活动进行高精度识别据华润化学材料信息部总监梅吉宏介绍5G智能应用上线使用已有三个多月各项分析数据显示它们为华润化学材料安全生产管理提供了有力保障实现人工安全巡视成本节省40以上电力等能源消耗降低10设备利用率提升20我国5G基站已累计建设3055万个全网5G套餐用户超1262亿根据飞象网昨日工信部公布1-7月通信业经济运行情况其中5G基站总数已累计建设3055万个5G移动电话用户占比超四成全网5G套餐用户超1262亿而固定宽带接入用户持续向千兆转移已达134亿户华为F5G构筑东数西算全光运力网络根据C114通信网近日第七届未来网络发展大会未来网络助力东数西算论坛在南京成功举办论坛上华为光产品线政企领域总裁谷云波做了F5G构筑东数西算全光运力网络主题发言分享了F5G第五代固定网络在东数西算场景下的创新解决方案和最新实践请阅读最后一页重要免责声明10诚信专业稳健高效证券研究报告华为提出以F5G打造全光品质运力网络目标是构建算力时代的全光底座通过大带宽低时延高可靠的品质联接实现高品质的联算联企联家全光品质运力网络具备以下特点400GOTN业界首个100T级平台双3D正交架构提供高密4x400G能力满足海量带宽的传输要求内置高达20TFlops的算力内核ASON恢复路径计算效率提升8倍全光OXC交换端到端全光交叉OXC打造Mesh化全光网算间一跳直达构建城域省内全国1-5-20毫秒时延圈配合400G大带宽构建算间高速互联大通道让海量数据高效流动城域波分池化Alps架构全波长池化共享下沉相干100G到综合业务区打造全光算力锚点带宽10倍提升一跳入算入云以OTNP2P和PON方案实现端到算扁平化结合E2EOSU能力提供百米级接入品质入算能力算力运力调度一体化通过构建运力地图将带宽时延可靠性能耗等运力资源全面数字化并基于企业的入算意图采用多因子均衡算法为企业用户匹配最佳算力中心实现最优算力资源调度22光通信新需求新方向新指标信通院张海懿全面解读全光品质运力怎么建根据C114通信网伴随数字经济的高速发展算力作为新型生产力的代表在科技进步产业升级和经济社会发展等方方面面发挥着日益突出的驱动作用中国综合算力指数2023年报告显示截至今年6月底我国算力总规模达到197EFLOPS同比增长30在2023中国算力大会全光品质运力论坛上中国信息通信研究院技术与标准研究所所长张海懿立足算力应用发展对运力的需求探讨了全光运力目标架构关键技术和成功实践并发布全光运力评估指数20为未来运力发展方向及演进路线提供了必要指引新需求方面张海懿谈到中国信通院最新调研发现网络运力面向算间互联DC内部互联用户入算产生了一系列新的需求及变化其中面向算间互联确定性低时延和高效协同需求进一步提升枢纽间互联带来超大带宽需求高品质数据中心互联需要稳定与可靠的低时延算间协同催生组网架构优化面向DC内部互联AIGC大模型等新兴算力应用催生四大新需求算力中心内部网络带宽与动态时延直接决定GPU计算效率成为影响AIGC等新兴算力应用的关键带来高速互请阅读最后一页重要免责声明11诚信专业稳健高效证券研究报告联高吞吐低时延零丢包扁平化组网等新需求面向用户入算高品质灵活敏捷安全承载需求进一步凸显垂直行业及新型AIGC算力应用对时延要求愈加严苛例如金融交易面向AIGC应用的超算或智能中心内网络时延需保证微秒量级端到端高品质承载需求日益增长不同行业客户业务带宽可靠性等差异化明显灵活敏捷安全需求亟需保障新方向方面需要通过全光互联确定承载品质入算智能管控助力全面升级网络架构和立体化传输能力来构建泛在覆盖的全光运力筑牢算力底座从实现路径和关键技术来看全光高速互联方面光网络要全面提质提升单波速率从200G400G向Tbps演进推动G654E超低损耗光纤规模部署积极探索空分复用光纤空芯光纤等新型光纤技术干线和城域光网络通过光层和电层时延规划全光转发调度实现超低时延满足算间互联需要光模块器件要实现高速率低能耗和低延时支撑AIGC拉动800G及以上高速率光模块迭代演进光电合封CPO线性驱动可插拔LPO成为高效能比研究热点有望加速落地品质入算方面光层池化支撑OTN向城域接入层快速延伸汇聚节点上行全光调度汇聚点下行波长资源池化全光锚点相干化OTNP2MP品质专线支撑OTN向用户进一步延伸具备安全硬隔离稳定低延时快速易交付承载高可靠智能简运维等特征智能管控方面算网协同实现敏捷入算品质联算通过多维感知和多因子算路进一步实现算网一体化调度面向新兴算力应用通过端网协同确保DCN的极致性能引入AI建模和大数据分析技术以数智化助力全光运力智能运维AI分级测评已初步确立需继续推动模型及接口标准化新指标方面今年年初中国信通院在厦门千兆城市高峰论坛的全光运力分论坛首次发布全光运力指数10在开展现网调研和数据分析基础上持续对指数定义数据格式计算方式进行完善形成全光运力指数20华工科技800G光模块需求提升明显公司进展顺利根据C114通信网华工科技旗下拥有全球Top10的光模块厂商华工正源因而在今年受到投资者的密切关注在和投资者交流中华工科技表示联接业务方面上半年实现营收1839亿元同比下降44其中光模块业务营收14亿元与上年基本持平营收下降主要是受5G建设周期影响小基站产品交付规模缩减导致上半年联接业务净利润8928万元同比下降43这是由于小基站业务营收下滑导致对于800G光模块华工科技表示下半年到明年800G的市场主要还是在北美会占据800G光模块80以上的市场总量当然国内也在快速增长头部的厂家需求提升的也非常快预计会有接近20的份额整体数量可能达到500万支以上公司800G产品在OFC展会前后就已陆续在北美客户送样不管是FR8DR8还是传统请阅读最后一页重要免责声明12诚信专业稳健高效证券研究报告EMSDSP方案或者linear硅光的方案都在送样并且在北美的Hyperscale测试进展非常顺利已经与部分头部大客户沟通订单交付问题在国内市场400G800G的需求提升是非常明显的国内最大的一家互联网头部客户已经在布局800G华工科技是第一波给国内头部厂家去配套800G产品的以COB多模为主单模也有一部分围绕800G明年的快速上量公司正在加快在国内和东南亚的产能建设落地亨通光电半年报净利润增长45根据通信产业网江苏亨通光电股份有限公司发布了2023年半年度报告据半年报亨通光电实现营业收入23177亿元同比增长485实现归属于上市公司股东的净利润1249亿元同比增长4527实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1204亿元同比增长3599今年上半年在大数据的继续发展5G产业链主要环节加速成熟5G应用场景不断丰富云计算等新兴业务快速增长东数西算的部署人工智能等的应用发展的带动下运营商持续推进通信网络建设带动光模块光纤光缆新的需求增长及产品升级同时亨通光电进一步推动海外光通信产业基地的产能提升及规划完善海外本地化布局此外光通信技术加快迭代升级促进行业产能结构优化光通信行业生态持续改善在市场利好刺激下亨通光电光通信业务实现了较快增长面对光通信行业发展机遇与挑战并存的局面亨通光电也积极应对行业调整变化把握行业发展趋势紧紧围绕5G新基建算力数据中心建设等的发展方向聚力拓展5G通信与数通领域前沿技术产品与应用实现自主创新与技术突破其中亨通光电入选中国电信国家重点研发计划T比特级超长跨距光传输系统关键技术研究与应用示范建设工程400G高速光模块100G高速光模块项目和低功耗高集成度高性能100G光传输系统研究与应用示范建设工程100G400G高速光模块项目成为这两个项目100G400G光模块唯一提供商今年上半年亨通光电在OFC2023现场展示了400G和800G系列产品其中400G光模块产品涵盖QSFP-DD和QSFP-112两种封装可全面满足国内外数据中心需求目前亨通光电400G光模块产品已在国内外市场获得小批量应用800G光模块产品在领先交换机设备厂商通过测试将根据市场情况导入量产23云计算AI催生算力需求爆发算网高速路加快铺就请阅读最后一页重要免责声明13诚信专业稳健高效证券研究报告根据飞象网日前于宁夏银川举行的2023中国算力大会透露了算力产业发展的新进展新趋势彰显出算力成为全社会数字化智能化转型的重要基石工信部部长金壮龙在大会上给出一组最新数据截至目前全国在用数据中心机架总规模超过760万标准机架算力总规模达到每秒197万亿亿次浮点运算197EFLOPS位居全球第二算力产业已经初具规模服务器计算机智能手机等计算类产品产量居全球第一特别是AI大模型等人工智能技术发展引发了算力需求的进一步增长根据中国信通院在大会上发布的中国综合算力指数2023年显示在目前算力规模中通用算力规模占比达74智能算力规模占比达25同比增加60随着智能算力需求激增多方正进一步加大高性能智算供给加快关键技术攻关激发AI算力赋能效应金壮龙表示工信部将持续优化基础设施布局进一步完善算力设施高质量发展顶层设计加强算力资源统筹加大高性能智算供给增加算力网络可靠性提升高效集约利用水平在宁夏中卫市日前中国联通智算训推一体化中卫枢纽建设行动计划正式启动大会期间中国联通工作人员介绍将在此建设西部首个智算训推一体枢纽节点建成后将实现AI训推一体服务供给推动宁夏以及西部地区智算产业发展与此同时中国电信正加强人工智能框架算法模型和调度平台的自主研发构建星河AI算法平台与合作伙伴联合开发行业大模型和智能化应用中国移动系统推进通算智算超算量子计算融合创新启动建设亚洲最大的单体智算中心大会期间中国移动携手多个超算中心智算中心以及云服务商共同发起全国规模最大的百川算力并网行动据介绍平台实现了一张全国算网地图同时感知接入通算智算超算和量子四类算力联合多家国家级超算权威智算头部云商开展并网联合中电科玻色量子共同完成光量子计算并网目前平台总共具备超10EFLOPS的算力供给能力国云入闽数耀鹭岛中国电信天翼云创新助力数字福建新征程根据C114通信网8月18日国云入闽数耀鹭岛2023云技术创新助力数字福建新征程论坛在福建厦门成功举办厦门市政府部门领导中国电信福建公司领导各合作伙伴企业代表共聚一堂聚焦云计算云边缘等技术创新深度探讨产业数字化实践案例与发展趋势为共促福建数字经济高质量发展打造自主可控智能敏捷安全可信绿色低碳应用牵引的国云中国电信福建公司携手广州鼎鼎中科鼎创乐为科技美亚柏科浪潮信息中软国际等20家企业代表现场举行天翼云生态合作伙伴战略合作签约未来请阅读最后一页重要免责声明14诚信专业稳健高效证券研究报告各方将持续深化合作交流从产业链供应链合作进一步向创新链服务链上下游延伸拓展建立更为广泛的云生态体系推动国云入闽高质量可持续发展为激发算力网络创新活力培育新型数字产业活动中中国电信福建公司携手厦门政府及产业界力量正式启动2023年天翼云杯厦门算力应用大赛围绕视频AI大模型应用和数字孪生三个赛道挖掘先进技术产品和典型应用案例共同探索基于天翼云算力的人工智能技术与城市发展融合的创新应用中国电信城域云网设备vBRAS扩容集采华为中兴新华三为最大赢家根据C114通信网C114讯8月24日消息焦焦从中国电信官网获悉中国电信今日发布公告称启动2023年城域云网设备vBRAS扩容部分单一来源采购中国电信方面表示本次采购的vBRAS扩容部分属于原局同型号扩容依据中华人民共和国招标投标实施条例的规定属于需要向原中标人采购工程货物或者服务否则将影响施工或者功能配套要求的情形需向原中标人采购故采用单一来源采购模式从本次中标情况看华为中兴和新华三3家包揽了绝大部分份额vBRAS-CPvUP系统设备和vBRAS-pUP设备均由华为中兴和新华三3家中标MSE设备则由4家中标除华为中兴新华三3家外还包括上海诺基亚贝尔24卫星通信北斗卫星助力福建省连江县渔船出海作业实时定位3000余艘渔船传递短报文消息根据飞象网8月24日消息据中国北斗卫星导航系统官方公众号报道近日福建省连江县举行了福建省开海文化季启动仪式暨2023年福州连江开渔节近千艘渔船从黄岐国家中心渔港扬帆远航耕海捕鱼当地运用北斗终端助力渔船保驾护航官方表示以往渔船出海最怕遇到风浪或者恶劣天气安装北斗终端后船舶设备的位置信息电池电量倾斜状态航行状态等关键数据可实时上传至智慧海上综合管理平台织就一张庞大的海上救助安全网当渔民出海遇到险境如船舶脱离航线或出现倾斜状态异常等情况平台会在第一时间获知船舶准确位置精准调度周边船舶参与救援提升应急救援的时效性与此同时渔民也可以通过终端借助北斗三号短报文服务发送信息有效提高险情事故处置效率IT之家从官方获悉福建省连江县目前已为3000多艘渔船加装基于北斗的船载定位请阅读最后一页重要免责声明15诚信专业稳健高效证券研究报告终端保障渔船通信与数据安全助力提升监管部门安全生产管理水平铺开海上安全网确保渔船开渔稳美空军开发韧性超视距卫星通信吊舱根据中国航空报柯林斯航宇公司近日宣布已从美国空军研究实验室获得了一份价值3600万美元的合同开发和演示超视距卫星通信吊舱该吊舱旨在为作战人员提供韧性高带宽低延迟通信和数据直达驾驶舱能力柯林斯公司称合同工作正在进行中预计到2025年交付第一批设备除了自身的卫星终端开发经验该公司还将利用美空军商业空间互联网国防实验DEUCSI合同下正在开展的工作DEUCSI自2017年启动以来已向数家公司授出了一系列合同旨在通过韧性高带宽高可用性的美国空军通信和数据共享能力开发与路径无关通信25运营商中国移动研究院携手产业伙伴发布全球首个基于5G现网的网业融合工体元宇宙应用根据C114通信网8月19日中国移动研究院携手中赫集团北京移动公司高通公司等合作伙伴在北京工人体育场发布了全球首个基于5G现网的网业融合元宇宙应用为工体观众提供基于中国移动5G现网的元宇宙数实融合新体验本次发布的网业融合元宇宙应用面向工人体育场XR业务流量大用户流动性强等特点采用新型的云网算一体化部署架构针对XR业务所需的大带宽低时延高算力需求创新应用5G基站业务感知功能智能数据分流技术灵活资源管理能力端边协同渲染方案等实现实时百兆体验速率以及低于20ms的帧级网络传输时延充分满足了4K分辨率90帧帧率的沉浸式高交互XR业务对网络传输能力的要求使用户能够在虚拟空间中流畅体验足球比赛该方案可满足工体观众同时访问工体本地元宇宙业务及其它互联网业务的需求中国移动研究院院长黄宇红出席发布仪式并在讲话中表示中国移动致力于打造5G算力网络能力中台新型基础设施提供连接算力能力的新型信息服务工体元宇宙是非常典型的需要这三类基础设施和服务的项目超高清强互动的工体元宇宙业务具有超低时延超大带宽超强虚实同步超实时交互等需求工体还具有数万人超密集的特点特别需要技术创新和业务创新深度协同前期经过由多方伙伴深度协同组成项目团队的共同努力本次发布的成果具有里程碑意义但这也只是个开始后续还需各方深度协同结合工体元宇宙应用的发展打造全球领先的以技术创新推动商业创新以商业创新赋予技术创新生命力的优秀示范请阅读最后一页重要免责声明16诚信专业稳健高效证券研究报告中国移动推出蕴道AI视觉开放平台科技赋能引领智慧生活新时代根据C114通信网为了满足不断涌现的智慧交通智慧家庭智慧商企等领域的需求中国移动智慧家庭运营中心以下简称中移智家与浙江移动联手推出了蕴道AI视觉开放平台蕴道AI视觉开放平台具有丰富的算法库和开放的生态系统平台当前已汇聚了几十种先进的算法涵盖了人员管控车辆管控客流管控视频浓缩家庭看护阳光厨房社区安全等多个领域除了提供多样化的算法产品蕴道AI视觉开放平台还提供APISDK和本地化部署等多种使用方式方便用户在智慧交通智慧家庭智慧商企等场景中灵活应用在智慧交通领域蕴道AI视觉开放平台具备强大实力借助自研视联模组平台通过创新的一芯多算摄像头实现了道路车辆车牌识别车辆超时检测区域违停等多种应用此外在智慧家庭方面平台基于自研视联模组和AIoTel智能物联网多媒体通信等能力结合基础网络优势为用户提供了时光轨迹儿童看护宠物识别哭声检测等多方位的智能化服务中国移动发布智枢-IP网络数字孪生技术创新应用成果构建网络能力开放新生态根据C114通信网近日在2023中国算力大会算力网络创新合作大会分论坛上中国移动携手合作伙伴共同发布智枢-IP网络数字孪生技术创新应用成果本次成果由中国移动研究院中国移动集团网络事业部携手打造包括了中国移动自主研发的IP网络数字孪生平台以及数智化IP网络创新服务两大能力旨在构建IP网络能力开放生态赋智弹性运力设施助力百川算力并网为助力算网基础设施的高质量发展及创新技术的高效部署中国移动基于服务业务服务运维服务创新的工作目标以数字孪生技术为核心率先开展了IP网络数字化创新探索成功自主研发了运营商首个IP网络数字孪生平台以软硬交互虚实结合的方式突破性实现了实体物理IP网络在虚拟空间的数字化镜像应用并通过构建业务质量敏捷感知呈现算网协同算路和智能调度运维安全和业务高可靠保障创新需求低成本验证等四大能力全面推进理念创新技术创新应用创新使得IP网络业务部署从传统的模块化验证部署向面向DevOps的敏捷部署转变加快IPv6网络切片等新技术的产品成熟和快速应用开创灵活多样的创新服务能力供给新模式加速网络智能化转型升级目前该成果应用成效显著中国移动IP网络新技术的引入周期下降75有效实现自动化实时调度智能化调度效率提升200为算力网络奠定坚实运力基础中国电信启动AI算力服务器集采国产化占比接近50请阅读最后一页重要免责声明17诚信专业稳健高效证券研究报告根据C114通信网8月21日中国电信官网消息称中国电信AI算力服务器2023-2024年集中采购项目已批准招标人为中国电信集团有限公司和中国电信股份有限公司项目已具备招标条件现进行集中资格预审特邀请有意向的潜在投标人以下简称申请人提出集中资格预审申请本次AI服务器集采I系列服务器CPU采用Intel至强可扩展处理器G系列服务器CPU采用鲲鹏处理器其中I系列服务器规模为2198台G系列服务器规模为1977台C114简单测算本次集采以G系列服务器为代表的国产化服务器规模占比超过47接近50在刚刚召开的2023中国算力大会上中国电信董事长柯瑞文指出当前算力基础设施正由通用算力为主向通算智算超算一体化演进为以人工智能为代表的新一轮科技革命和产业变革注入强劲动力中国电信在2431XO的天翼云布局基础上构建中心省边缘端的四级算力体系打造可满足多个大模型同时训练的公共智算中心同时联合产业各方共同打造面向智算的高速无损确定性网络定制新一代液冷服务器推进传统数据中心向支持全液冷架构的AIDC演进进一步提升云网融合算力基础设施的能力华为中标中国电信天翼云GPU智算专区建设工程集采根据C114通信网C114讯8月21日消息焦焦从中国电信官网获悉中国电信今日发布公告称天翼云2023年GPU智算专区建设工程项目现已具备采购条件拟采取单一来源方式采购公告显示本次中国电信将采购1台磁盘阵列中国电信方面表示本工程因涉及需要HPC相关性能优化的软件包授权为华为技术有限公司不可替代的专有技术本次所需的磁盘阵列设备拟通过单一来源方式向华为技术有限公司定向采购确定单一来源供应商为华为技术有限公司中国联通召开星空科技论坛开启XR产业全新生态根据飞象网8月23日上午由联通在线主办的星空科技论坛XR科技研讨会暨XR新品发布会在南京圆满举行本次大会围绕当下XR技术与市场发展趋势展开研讨邀请多位行业专家大咖针对XR领域合作谋划全新生态提供新发展思路和新技术方案XR未来发展阶段已经进入快车道终端内容引擎技术发展日趋成熟XR作为虚拟世界的交互入口有望成为下一代人机交互主流引领产业变革为了进一步提升XR内容创作拉动终端体验升级中国联通以行业前瞻洞察的先驱者发布XR技术白皮书联通在线公司积极响应国家数字化产业发展的新动态面向消费产业元宇宙领域开展请阅读最后一页重要免责声明18诚信专业稳健高效证券研究报告XR核心引擎技术的研发本次大会中国联通正式推出uniXR架构uniXROSuniCreatoruniXR系列产品系统未来联通在线公司将继续携手行业合作伙伴持续将聚焦XR技术创新积极整合资源不断拓宽应用边界为更高品质的美好生活贡献力量3重要公告网络设备亚联发展关于控股子公司诉讼进展的公告20230822吉林亚联发展科技股份有限公司于2023年8月21日收到控股子公司南京凌云科技发展有限公司的通知南京凌云收到重庆市涪陵区人民法院发出的重庆市涪陵区人民法院民事调解书2022渝0102民初6516号现将有关情况公告如下公司于2022年9月26日收到控股子公司南京凌云发出的通知南京凌云收到法院发出的受理案件通知书2022渝0102民初6516号具体内容详见公司于2022年9月27日刊登在指定信息披露媒体的关于控股子公司诉讼事项的公告公告编号2022-086本案审理过程中经法院主持调解南京凌云与中核西北建设集团有限公司自愿达成如下协议一原告南京凌云与被告中核西北共同确认案涉的位于重庆沿江高速公路支线白涛隧道工程剩余工程机电交安工程最终结算总金额为5593689400元中核西北已预支付南京凌云工程款4336080543元二南京凌云与中核西北共同确认扣除两次审计含政府审计的扣减金额65973200元中核西北尚欠南京凌云工程款及质保金共计1191635657元三中核西北自愿支付尚欠南京凌云的工程款及质保金共计1191635657元并于2023年8月31日前支付南京凌云1072472000元于2023年12月31日前支付南京凌云119163657元若中核西北未按约定期限足额支付上述任一期款项则自逾期付款之日起尚欠的款项全部一次性到期南京凌云可就剩余未付款项申请强制执行且中核西北应另行支付南京凌云逾期付款违约金196053856元四南京凌云应于2023年8月31日前申请解除保全措施若南京凌云在中核西北支付第一笔款项后仍未在2023年8月31日前申请解除保全措施则视为南京凌云自动放弃第二笔款项119163657元中核西北将不予支付五案件受理费10936300元减半收取5468150元诉讼保全费5000元共计5968150元由南京凌云负担本次公告的诉讼事项在前期已计提坏账准备82380530元该诉讼事项已通过调解方式结案目前尚处于调解协议的履行期限内若中核西北按照调解协议履行付款义务后期存在转回已计提的坏账准备等事项将对公司本期利润产生一定影响具体影响以年度审计结果为准请阅读最后一页重要免责声明19诚信专业稳健高效证券研究报告运营商ST国安关于诉讼案件情况的公告20230824中信国安信息产业股份有限公司于近日收到海南省第一中级人民法院送达的民事起诉状传票等相关法律文件海南和盛实业有限公司因民间借贷纠纷在海南省对公司发起诉讼海南一中院计划于2023年9月21日开庭审理此案根据民事起诉状内容原告陈述事实与理由如下2020年8月4日原告与被告签订借款合同约定被告向原告借款15亿元人民币借款期限为2020年8月4日至2020年12月31日借款利率为6年利息按照实际用款天数计算原告于借款合同签订当日分两笔向被告银行账户汇款9000万元及6000万元合计15亿元履行了全部出借义务被告在借款合同约定的借款期限内分别于2020年10月23日2020年12月31日向原告偿还10000000元1000054796元借款期限届满后于2021年2月4日偿还10000000元2021年11月30日还款7000000元此后再未偿还任何款项根据民事起诉状内容原告诉讼请求如下一判令被告立即向原告偿还借款本金12339476999元逾期利息273834969元以12339476999元为基数按照年利率6的标准自2021年2月5日起暂计算至2022年4月15日此后利息按照年利率6的标准持续计算至被告偿还全部款项之日止合计1261331197元二判令被告承担本案的案件受理费保全费公司对本次诉讼事项的诉讼请求尚存异议诉讼事项审结之前对公司本期利润或期后利润的影响存在不确定性公司将依据有关会计准则的要求和实际情况进行相应的会计处理最终实际影响以法院判决及年度审计结果为准针对上述诉讼公司将积极应对通过法律途径切实维护公司和股东的合法权益中国电信2023年半年度A股利润分配实施公告20230824中国电信股份有限公司于2023年5月23日召开2022年年度股东大会审议通过了关于授权董事会决定公司2023年中期利润分配方案的议案公司于2023年8月8日召开第八届董事会第二次会议审议通过了关于公司2023年中期利润分配和股息宣派方案的议案本次利润分配以方案实施前的公司总股本91507138699股为基数每股派发现金红利01432元含税共计派发现金红利131038222616968元含税其中A股利润分配以公司A股77629728699股为基数共计派发现金红利人民币111165771496968元含税请阅读最后一页重要免责声明20诚信专业稳健高效