工业金属：美国3月CPI超预期回落，国内经济复苏，工业金属走强
　　国际方面，经济数据以及就业数据的降温，都表明现阶段美国经济正逐步降温，市场对于美联储停止加息预期加强：美国公布3月CPI同比增长5%，预期5.1%，前值为6%，3月核心CPI同比增长5.6%，预期5.6%，前值为5.5%，CPI整体表现超预期回落；4月8日当周初请失业金人数增加1.1万人至23.9万人，高于经济学家预期的23.5万人；美国3月PPI同比增长2.7%，低于前值4%以及预期3%，通胀的担忧进一步放缓。国内方面，央行发布2023年3月社融数据，2023年3月社融、新增人民币贷款规模分别5.38万亿和3.89万亿，超过一致预期的4.42万亿和3.09万亿；3月社融存量增速为10%，增速环比上月提升0.1pct；一季度人民币贷款规模累计新增10.6万亿元，同比多增2.27亿元。同时信贷结构持续优化，其中短期贷款、中长期贷款均同比多增，隐含消费和房地产逐步复苏预期。综上，美联储加息或接近尾声，国内消费复苏逐步有所好转，预计工业金属持续走强。建议关注：天山铝业、神火股份、云铝股份、金诚信、南山铝业、西部矿业、索通发展、锡业股份等。
　　铜：国内终端消费需求逐步复苏，铜价震荡偏强
　　周内铜价上涨，LME铜收报9044美元/吨，较上周增长2.06%，沪铜收报70050元/吨，较上周增加2.23%。基本面上，据SMM，供给端尚未显现偏紧特征，需求端，终端消费需求一般，部分下游加工企业对于铜价变动敏感度下降，仅维持刚需采购，整体来看，终端消费需求仍在持续复苏的过程。价格方面，基本面影响弱化，市场更多受到宏观数据影响，美联储即将结束加息预期使铜价上方压力减弱，预计铜价短期或震荡走势。
　　铝：下游需求向好电解铝维持去库，铝价表现偏强
　　周内铝价上涨，LME铝收报2390美元/吨，较上周增加2.14%，沪铝收报18725元/吨，较上周增长0.78%。据SMM，供给端云南省内目前电解铝企业暂稳运行，省内暂未对铝行业有进一步的减产要求。需求端，国内下游加工企业开工回升，工业型材及铝线缆板块增长明显，建筑型材及铝板带箔等版块也呈现稳中向好。国内铝社会库存去库明显，截至4月13日，周度库存下降7.2万吨，周度降库量环比增2万吨。整体看，下游需求处于逐步恢复阶段，下游采购基本刚需为主，库存维持去库。
　　锡：锌锭逐步去库，需求有所回暖
　　本周LME锡收报25050美元/吨，较上周增加2.41%，沪锡收报197880元/吨，较上周增长1.55%。基本面上，据SMM，锡锭三地社会库存总量为10488吨，较上周五(4月7日)下降397吨。本周锡价多数时间维持低位波动，较低锡价带动下游采购情绪回暖，下游刚需补库需求有所释放。整体看，本周锡库存逐步降库，下游需求逐步好转，预计锡价短期或维持震荡偏强。
　　锌：再生锌开工率较低，下游需求良好势头，锌价有望上行
　　本周LME锌收报2846美元/吨，较上周增长1.50%，沪锌收报22395元/吨，较上周增长1.17%。据SMM，供给端，再生锌产能利用率整体仍显现弱势，开工情况暂不乐观，其中部分检修等原因致使减停产状况，拖累再生锌开工率；需求端，再生锌锭基本表现出明显的需求良好势头，大部分企业已经签署长单售卖。综合来看，再生锌整体开工偏弱，整体市场维持供弱需强格局，预计锌价有望上行。
　　能源金属：中美一季度新能源车销量同比维持高增，需求维持景气
　　据中汽协，3月，汽车产销分别完成258.4万辆和245.1万辆，环比分别增长27.2%和24%，同比分别增长15.3%和9.7%。中汽协表示，去年车市亮点在今年一季度得以延续，新能源汽车在同期高基数基础上继续保持较快增长，市场占有率达到26.1%，汽车出口依然保持较高水平，一季度汽车整车出口同比增长70.6%，中国品牌占有率稳步提升。海外方面，据InsideEvs，美国一季度新能源汽车销量32.8万辆，同比增长56%，新能源车渗透率8.7%，同比增加2.5pct，其中3月销量11.6万辆，同比增加42%，环比增加6%，渗透率8.1%，环比减少1.1pct。。建议关注：赣锋锂业、中矿资源、天齐锂业、融捷股份、永兴材料、江特电机、盐湖股份、西藏矿业、藏格矿业、西藏城投、盛新锂能、雅化集团、川能动力等、华友钴业、腾远钴业、盛屯矿业、洛阳钼业、寒锐钴业等。
　　锂：抛货需求压制锂价，询盘增多底部或逐步显现
　　本周锂价持续大幅下跌，锂辉石价格收报3755美元/吨，较上周下跌4.2%；电池级碳酸锂价格19.3万元/吨，较上周下跌8.1%；电池级氢氧化锂价格25.1万元/吨，较上周下跌16.7%。碳酸锂方面，据SMM供给端，供给端维持平稳，但由于市场某盐厂低价抛货，本周工业级碳酸锂价格大幅下跌；需求端，本周碳酸锂市场活跃度增强，下游询盘增多，但由于冶炼库存高位，实际成交价格依然偏低。综上所述，冶炼端高库存下抛货需求对价格进一步形成压制，下游询盘增多，预计锂价底部将逐步显现。
　　镍：钢厂需求恢复提振纯镍，三元需求疲软拖累硫酸镍价
　　本周镍价走强，电解镍收报193000元/吨，环比上涨4.0%；硫酸镍收报35350元/吨，环比下跌1.7