■市场要闻与重要数据
　　 1. WTI 4月原油期货收涨0.64美元，涨幅0.83%，报77.69美元/桶；布伦特4月原油期货收涨0.42美元，涨幅0.50%，报84.31美元/桶；上期所原油期货2304合约夜盘收涨0.02%，报555.90元人民币/桶。
　　2.俄罗斯能源部下令使用来自海关、圣彼得堡交易所和能源机构阿格斯的数据对俄罗斯石油出口的月度价格进行监测。（卫星新闻）
　　3.航运情报公司Kpler：欧佩克2月份原油产量升至2843万桶/日。
　　4.市场消息：阿塞拜疆国家石油公司（SOCAR）已恢复为其在土耳其的Star炼油厂采购乌拉尔原油。
　　5. EIA报告：02月24日当周美国战略石油储备（SPR）库存维持在3.716亿桶不变。
　　6、美国至2月24日当周EIA原油库存116.6万桶，预期45.7万桶，前值764.7万桶。

研究报告全文：期货研究报告原油日报2023-03-02欧佩克产量持稳短期不会改变限产政策市场要闻与重要数据研究院能源化工组研究员1WTI4月原油期货收涨064美元涨幅083报7769美元桶布伦特4月原油潘翔期货收涨042美元涨幅050报8431美元桶上期所原油期货2304合约夜盘收涨002报55590元人民币桶0755-82767160panxianghtfccom2俄罗斯能源部下令使用来自海关圣彼得堡交易所和能源机构阿格斯的数据对俄从业资格号F3023104罗斯石油出口的月度价格进行监测卫星新闻投资咨询号Z00131883航运情报公司Kpler欧佩克2月份原油产量升至2843万桶日陈莉020-839010304市场消息阿塞拜疆国家石油公司SOCAR已恢复为其在土耳其的Star炼油厂clhtfccom采购乌拉尔原油从业资格号F02337755EIA报告02月24日当周美国战略石油储备SPR库存维持在3716亿桶不投资咨询号Z0000421变梁宗泰6美国至2月24日当周EIA原油库存1166万桶预期457万桶前值7647万020-83901031桶liangzongtaihtfccom从业资格号F3056198投资逻辑投资咨询号Z0015616欧佩克产量维持在2850万桶附近在不出现非计划停产的情况下我们预计欧佩克康远宁产量变动的空间相对有限虽然沙特与阿联酋有剩余生产能力但无增产意愿其他0755-23991175国家剩余产能有限除非未来中国需求复苏超预期或俄罗斯减产力度超过150万桶kangyuanninghtfccom日从而导致市场出现明显缺口欧佩克才有可能考虑增产而另一方面如果油价从业资格号F3049404跌至70美元桶不排除欧佩克可能像去年一样再度限产保价欧佩克市场平衡者的投资咨询号Z0015842角色并没有发生改变但由于近期供需都没有显著矛盾因此在近期没有改变生产策联系人略的必要裴紫叶15801022486策略peiziyehtfccom单边中性布伦特75至90美元桶区间思路对待区间下沿做多上沿做空中期策从业资格号F03100446略二季度做空柴油裂差短期不宜做空汽柴裂解风险投资咨询业务资格证监许可20111289号下行风险俄乌局势缓和伊朗石油重返市场早于预期宏观出现尾部风险上行风险中东地缘政治事件欧美对俄罗斯制裁进一步升级请仔细阅读本报告最后一页的免责声明原油日报丨202332目录INESC原油期货每日跟踪一4INESC原油期货每日跟踪二5原油与其他资产价格走势对比6原油远期曲线7原油跨期价差8成品油裂解价差9图表图1INESC原油期货结算价丨单位元桶4图2INESC原油期货远期曲线丨单位元桶4图3INESC成交与持仓量累计丨单位份合约4图4INESC成交持仓比丨单位无4图5INESC首行与境外原油首行比价丨单位无4图6SC首行夜盘美元价-BRENT首行丨单位无4图7SC首行夜盘美元价-WTI首行丨单位美元桶5图8SC首行夜盘美元价-OMAN首行丨单位美元桶5图9ICEBRENT-DUBAISWAPEFS丨单位美元桶5图10DUBAISWAP月间价差丨单位美元桶5图11OMANDUBAI价差SWAP丨单位美元桶5图12在岸离岸人民币汇率走势丨单位无5图13原油价格与美元指数丨单位美元桶6图14原油价格与黄金价格丨单位美元桶6图15原油价格与铜价丨单位美元桶6图16原油价格与标普指数丨单位美元桶6图17原油价格与美十债收益率丨单位美元桶6图18原油价格与OVX波动率指数丨单位美元桶6图19NYMEXWTI原油期货远期曲线丨单位美元桶7图20ICEBRENT原油期货远期曲线丨单位美元桶7图21DMEOMAN原油期货远期曲线丨单位美元桶7图22NYMEXRBOB汽油远期曲线丨单位美元加仑7图23NYMEXULSD柴油远期曲线丨单位美元加仑7图24ICEGASOIL柴油远期曲线丨单位美元吨7图25NYMEXWTI近月跨期价差丨单位美元桶8图26NYMEXWTI远月跨期价差丨单位美元桶8图27ICEBRENT近月跨期价差丨单位美元桶8图28ICEBRENT远月跨期价差丨单位美元桶8图29DMEOMAN近月跨期价差丨单位美元桶8请仔细阅读本报告最后一页的免责声明210原油日报丨202332图30DMEOMAN远月跨期价差丨单位美元桶8图31RBOBWTI11裂解价差丨单位美元桶9图32ULSDWTI11裂解价差丨单位美元桶9图33RBULTI321裂解价差丨单位美元桶9图34RBOBBRENT11裂解价差丨单位美元桶9图35GSAOILBRENT11裂解价差丨单位美元桶9图36RBULBR211裂解价差丨单位美元桶9请仔细阅读本报告最后一页的免责声明310原油日报丨202332INESC原油期货每日跟踪一图1INESC原油期货结算价丨单位元桶图2INESC原油期货远期曲线丨单位元桶SC次月20233220232232023131600800550700500600450500400400350300300200052023072023092023112023012024032024092024032025092025202209262022112620230126数据来源INEBloomberg华泰期货研究院数据来源INEBloomberg华泰期货研究院图3INESC成交与持仓量累计丨单位份合约图4INESC成交持仓比丨单位无成交量左轴持仓量右轴成交持仓比400000100000435800003000003600002520000024000015100000120000050002022102720221227202302272022102820221128202212282023012820230228数据来源INEBloomberg华泰期货研究院数据来源INEBloomberg华泰期货研究院图5INESC首行与境外原油首行比价丨单位无图6SC首行夜盘美元价-Brent首行丨单位美元桶SC-BrentSCBrent左轴SCWTI右轴SCOman右轴410511521101000105095100-2090095-4090085085-6080080202211202212202212202301202302202302-820221115202212152023011520230215数据来源INEBloomberg华泰期货研究院数据来源INEBloomberg华泰期货研究院请仔细阅读本报告最后一页的免责声明410原油日报丨202332INESC原油期货每日跟踪二图7SC首行夜盘美元价-WTI首行丨单位美元桶图8SC首行夜盘美元价-Oman首行丨单位美元桶SC-WTISC-Oman108006008400620040002-2000-400-220221115202212152023011520230215-60020221115202212152023011520230215数据来源INEBloomberg华泰期货研究院数据来源INEBloomberg华泰期货研究院图9ICEBrent-DubaiSwapEFS丨单位美元桶图10DubaiSwap月间价差丨单位美元桶Brent-DubaiEFSDubaiM1-M2DubaiM2-M316214151210186054020-05202203202205202207202209202211202209202210202211202211202212数据来源PVMBloomberg华泰期货研究院数据来源PVMBloomberg华泰期货研究院图11OmanDubai价差Swap丨单位美元桶图12在岸离岸人民币汇率走势丨单位无ODM1ODM2ODM3CNYCNH97687476725743682661064-162202201202203202205202207202209202211202203202205202207202209202211202301202303数据来源PVMBloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院请仔细阅读本报告最后一页的免责声明510原油日报丨202332原油与其他资产价格走势对比图13原油价格与美元指数丨单位美元桶图14原油价格与黄金价格丨单位美元桶美元指数左轴NymexWTI右轴Comex黄金左轴NymexWTI右轴1201302100130115120120200011011011010510019001001009018009095808017009070708560160060202203202205202207202209202211202301202303202203202206202209202212202303数据来源Bloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院图15原油价格与铜价丨单位美元桶图16原油价格与标普指数丨单位美元桶Comex铜左轴NymexWTI右轴标普左轴NymexWTI右轴55013047001301204500120500110110430045010010041004009090390080803507037007030060350060202203202205202207202209202211202301202303202203202206202209202212202303数据来源Bloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院图17原油价格与美十债收益率丨单位美元桶图18原油价格与OVX波动率指数丨单位美元桶美国十年期国债收益率左轴NymexWTI右轴NymexWTI左轴OVX石油恐慌指数右轴4513014010941201200835110100073100800605259060042804003021570200116000202203202205202207202209202211202301202303202203202205202207202209202211202301202303数据来源Bloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院请仔细阅读本报告最后一页的免责声明610原油日报丨202332原油远期曲线图19NymexWTI原油期货远期曲线丨单位美元桶图20ICEBrent原油期货远期曲线丨单位美元桶20233220232232023131202332202322320231318086788476827472807078687666746462726070052023102023032024082024012025062025112025042026062023112023042024092024022025072025122025052026数据来源Bloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院图21DMEOman原油期货远期曲线丨单位美元桶图22NymexRBOB汽油远期曲线丨单位美元加仑2023322023223202313120233220232232023131852702608025075240702302206521060200062023112023042024092024022025072025122025052026052023102023032024082024012025062025112025数据来源Bloomberg华泰期货研究院数据来源Bloomberg华泰期货研究院图23NymexULSD柴油远期曲线丨单位美元加仑图24ICEGasoil柴油远期曲线丨单位美元吨20233220232232023131202332202322320231312858608402808202758002707802657602607402557202507000420230920230220240720241220240520251020250320260520231020230320240820240120250620251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