投资要点：
　　行情回顾：本周申万（2021）公用事业行业指数上涨2.81%，环保行业指数上涨2.48%。环保板块中检测服务和园林板块涨幅较大，分别上涨5.47%、5.09，公用事业中新能源发电和电能综合服务涨幅较大，分别上涨4.45%、4.3%。
　　行业动态
　　环保：
　　（1）聚焦重点领域节能减排，发挥协同作用推进减污降碳。山西省人民政府印发《山西省“十四五”节能减排实施方案》，通过实施十大节能减排重点工程，到2025年，全省单位地区生产总值能源消耗比2020年下降14.5%，能源消费总量得到合理控制，实现节能降碳减污协同增效、生态环境质量持续改善。大力推动煤电机组节能降碳改造、供热改造、灵活性改造“三改联动”，“十四五”时期节能改造规模不低于4100万千瓦，到2025年全省煤电机组平均供电煤耗力争降至300克标准煤/千瓦时以下。此外，《四川省碳达峰实施方案》中指出，“十四五”期间，重点行业能源利用效率大幅提升，形成以清洁能源为主体的新型电力系统。到2025年，全省非化石能源消费比重达到41.5%左右，水电、风电、太阳能发电总装机容量达到1.38亿千瓦以上，单位地区生产总值能源消耗下降14%以上，单位地区生产总值二氧化碳排放确保完成国家下达指标，为实现碳达峰奠定坚实基础。重点推荐：受益于火电基建加速与灵活性改造的【青达环保】；建议关注：积极开展余热服务，大气治理专家【清新环境】；提供节能服务装备的【瑞晨环保】。环境监测龙头【雪迪龙】。
　　（2）流域生态保护奖补资金机制发布，水土保持工作有望进一步加强。财政部发布关于印发《黄河流域生态保护和高质量发展奖补资金管理办法》的通知，奖补资金补助范围为山西省、内蒙古自治区、山东省、河南省、四川省、陕西省、甘肃省、青海省、宁夏回族自治区。奖补资金由沿黄河省区“包干”使用，统筹用于区域内生态保护和高质量发展相关支出。主要用于：支持上游水源涵养能力建设、中游水土保持和污染治理、下游湿地生态保护修复、促进全流域整体性发展，推进水资源节约集约利用，推动黄河流域高质量发展等方面。此外，中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于加强新时代水土保持工作的意见》，其中指出：到2025年，水土保持体制机制和工作体系更加完善，管理效能进一步提升，人为水土流失得到有效管控，重点地区水土流失得到有效治理，水土流失状况持续改善，全国水土保持率达到73%。到2035年，系统完备、协同高效的水土保持体制机制全面形成，人为水土流失得到全面控制，重点地区水土流失得到全面治理，全国水土保持率达到75%，生态系统水土保持功能显著增强。建议关注：水务固废协同发展的【首创环保】，土壤修复及危废资源化龙头【高能环境】。
　　公用：
　　（1）国家能源局综合司发布关于公开征求《新型电力系统发展蓝皮书（征求意见稿）》意见的通知，多维度推进电力系统清洁化发展。《通知》中提出，推动分散式新能源就地开发利用，促进新能源多领域跨界融合发展。加快推动中东部和南方地区分散式风电及分布式光伏发电开发，以就地利用为主要目的拓展分散式新能源开发应用场景。积极推动各具特色的电力源网荷储一体化项目，围绕公共建筑、居住社区、新能源汽车充电桩、铁路高速公路沿线等建筑、交通领域，发展新能源多领域融合的新型开发利用模式。在交通领域，大力推动新能源、氢燃料电池汽车全面替代传统能源汽车。积极培育电力源网荷储一体化、负荷聚合服务、综合能源服务、虚拟电厂等贴近终端用户的新业态新模式，整合分散需求响应资源，打造具备实时可观、可测、可控能力的需求响应系统平台与控制终端参与电网调度运行，提升用户侧灵活调节能力。重点推荐：新能源运营商龙头【三峡能源】【龙源电力】；布局电解水制氢，“风光火氢”多领域发展的【华电重工】；积极布局火电灵活性调峰储能改造解决方案的【西子洁能】。建议关注：国内领先的综合能源服务、通信设计及物联应用解决方案供应商，积极参与虚拟电厂领域的【恒实科技】；充电网龙头、布局虚拟电厂的【特锐德】；布局智慧能源系统，具备虚拟电厂业务支撑能力的【朗新科技】；已开展虚拟电厂业务并持续布局的【国能日新】，冷链压缩机龙头，布局氢能及CCUS的【冰轮环境】；煤化工行业领军企业，立志打造全球最大绿氢公司的【宝丰能源】；布局碱性电解槽赛道，5年内形成5-10GW电解水制氢设备产能的【隆基绿能】。
　　（2）新疆印发电力中长期市场实施细则，拥有储能设备等条件主体可单独参与市场交易。国家能源局新疆监管办印发《新疆电力中长期市场实施细则》。其中规定，拥有储能设备（含电储能和抽水蓄能等）或具备需求侧响应（如可中断负荷、新能源友好型负荷、聚合体、充电桩等）条件的市场主体（发电企业或电力用户）可单独作为市场主体参与市场交易。电力用户拥有储能，或者电力用户参加特定时段的需求侧响应，由此产生的偏差电量，由电力用户自行承担。此外，山东省能源局印发《山东省新型储能工程发展行动方案》

研究报告全文：TableMain证券研究报告行业周报公用事业2023年01月08日环保公用新型电力系统发展蓝皮书征优于大市维持求意见稿发布电力系统进证券分析师郭雪入加速转型期资格编号S0120522120001环保与公用事业周报邮箱guoxueteboncomcn投资要点TableSummary研究助理行情回顾本周申万2021公用事业行业指数上涨281环保行业指数上涨卢璇248环保板块中检测服务和园林板块涨幅较大分别上涨547509公邮箱luxuanteboncomcn用事业中新能源发电和电能综合服务涨幅较大分别上涨44543市场表现行业动态沪深300环保61聚焦重点领域节能减排发挥协同作用推进减污降碳山西省人民政府印0发山西省十四五节能减排实施方案通过实施十大节能减排重点工程到-6-122025年全省单位地区生产总值能源消耗比2020年下降145能源消费总量-18得到合理控制实现节能降碳减污协同增效生态环境质量持续改善大力推动-242022-012022-052022-09煤电机组节能降碳改造供热改造灵活性改造三改联动十四五时期节-31能改造规模不低于4100万千瓦到2025年全省煤电机组平均供电煤耗力争降至300克标准煤千瓦时以下此外四川省碳达峰实施方案中指出十四五期间重点行业能源利用效率大幅提升形成以清洁能源为主体的新型电力系相关研究统到2025年全省非化石能源消费比重达到415左右水电风电太阳能1硅料价格下行带动电池片价格发电总装机容量达到138亿千瓦以上单位地区生产总值能源消耗下降14以下跌绿电运营商或迎发展机遇环上单位地区生产总值二氧化碳排放确保完成国家下达指标为实现碳达峰奠定保与公用事业周报202312坚实基础重点推荐受益于火电基建加速与灵活性改造的青达环保建议关2ESG双周报央企ESG联盟成注积极开展余热服务大气治理专家清新环境提供节能服务装备的瑞晨立积极发展中国特色ESG评估体环保环境监测龙头雪迪龙系202212272流域生态保护奖补资金机制发布水土保持工作有望进一步加强财政部3环保与公用事业周报-鼓励签订发布关于印发黄河流域生态保护和高质量发展奖补资金管理办法的通知奖绿电中长期交易合同多省市政策补资金补助范围为山西省内蒙古自治区山东省河南省四川省陕西省落地有望助力氢能发展再提速甘肃省青海省宁夏回族自治区奖补资金由沿黄河省区包干使用统筹20221225用于区域内生态保护和高质量发展相关支出主要用于支持上游水源涵养能力4苏试试验300416SZ设备建设中游水土保持和污染治理下游湿地生态保护修复促进全流域整体性发服务双引擎多元布局向前进展推进水资源节约集约利用推动黄河流域高质量发展等方面此外中共中20221223央办公厅国务院办公厅印发了关于加强新时代水土保持工作的意见其中指5扩大内需战略规划纲要出台出到2025年水土保持体制机制和工作体系更加完善管理效能进一步提升能源安全与绿色低碳被再次强调人为水土流失得到有效管控重点地区水土流失得到有效治理水土流失状况持20221219续改善全国水土保持率达到73到2035年系统完备协同高效的水土保6环保与公用事业周报-17万亿财持体制机制全面形成人为水土流失得到全面控制重点地区水土流失得到全面政贴息贷款助力九大领域设备更新改治理全国水土保持率达到75生态系统水土保持功能显著增强建议关注造海上风电项目加速落地水务固废协同发展的首创环保土壤修复及危废资源化龙头高能环境20221016公用7环保与公用事业周报-国家能源1国家能源局综合司发布关于公开征求新型电力系统发展蓝皮书征求意局发布1-9月份全国电力工业统计数见稿意见的通知多维度推进电力系统清洁化发展通知中提出推动分据供需两端扰动致国际天然气价格散式新能源就地开发利用促进新能源多领域跨界融合发展加快推动中东部和下跌20221104南方地区分散式风电及分布式光伏发电开发以就地利用为主要目的拓展分散式新能源开发应用场景积极推动各具特色的电力源网荷储一体化项目围绕公共建筑居住社区新能源汽车充电桩铁路高速公路沿线等建筑交通领域发展新能源多领域融合的新型开发利用模式在交通领域大力推动新能源氢燃料电池汽车全面替代传统能源汽车积极培育电力源网荷储一体化负荷聚合服务综合能源服务虚拟电厂等贴近终端用户的新业态新模式整合分散需求响请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用应资源打造具备实时可观可测可控能力的需求响应系统平台与控制终端参与电网调度运行提升用户侧灵活调节能力重点推荐新能源运营商龙头三峡能源龙源电力布局电解水制氢风光火氢多领域发展的华电重工积极布局火电灵活性调峰储能改造解决方案的西子洁能建议关注国内领先的综合能源服务通信设计及物联应用解决方案供应商积极参与虚拟电厂领域的恒实科技充电网龙头布局虚拟电厂的特锐德布局智慧能源系统具备虚拟电厂业务支撑能力的朗新科技已开展虚拟电厂业务并持续布局的国能日新冷链压缩机龙头布局氢能及CCUS的冰轮环境煤化工行业领军企业立志打造全球最大绿氢公司的宝丰能源布局碱性电解槽赛道5年内形成5-10GW电解水制氢设备产能的隆基绿能2新疆印发电力中长期市场实施细则拥有储能设备等条件主体可单独参与市场交易国家能源局新疆监管办印发新疆电力中长期市场实施细则其中规定拥有储能设备含电储能和抽水蓄能等或具备需求侧响应如可中断负荷新能源友好型负荷聚合体充电桩等条件的市场主体发电企业或电力用户可单独作为市场主体参与市场交易电力用户拥有储能或者电力用户参加特定时段的需求侧响应由此产生的偏差电量由电力用户自行承担此外山东省能源局印发山东省新型储能工程发展行动方案文件指出到2023年底全省新型储能规模达到200万千瓦以上2024年达到400万千瓦2025年达到500万千瓦左右技术创新能力显著提高技术装备水平大幅提升新型储能与源网荷等各要素深度融合有力支撑山东省智能灵活调节安全保障有力供需实时互动的新型电力系统建设重点推荐南网旗下电源清洁化电网智能化的储能龙头南网科技储能订单不断落地的林洋能源建议关注储能温控国产替代先锋同飞股份本周专题仪器仪表可以分为通用型仪器仪表和专用仪器仪表从整个工业产值看仪器仪表工业虽然占工业总产值比重较小却因用途广泛而对国民经济具有重要作用从行业规模看我国是仪器仪表使用大国行业营业收入近万亿并且随着新兴领域的发展不断提速但从产品竞争力看我国呈现大而不强的特点在传统产业应用和中低端产品具备较强竞争力但在高技术领域和中高端产品仍与国外企业具有差距精密仪器领域依然存在较大贸易逆差高端化领域仍具有广阔国产替代空间新能源汽车光伏半导体等领域的快速发展将对高端仪器仪表提出更高需求有望发挥协同促进作用助力国内厂商实现高端产品领域技术突破我们认为具备丰富SKU和高端化研发实力的仪器仪表企业有望在国产替代进程中加速发展投资建议十四五国家对环境质量和工业绿色低碳发展提出更多要求节能环保以及资源循环利用有望维持高景气度建议积极把握节能环保及再生资源板块的投资机遇建议关注冰轮环境国林科技高能环境伟明环保旺能环境华宏科技中国天楹十四五期间能源结构低碳化转型将持续推进风电和光伏装机依然保持快速增长水电核电有序推进同时储能氢能抽水蓄能也将进入快速发展阶段建议关注南网科技穗恒运A科汇股份中国核电三峡能源龙源电力林洋能源九丰能源苏文电能华能国际国电电力风险提示项目推进不及预期市场竞争加剧国际政治局势变化政策推进不及预期电价下调风险221请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用内容目录1行情回顾511板块指数表现512细分子板块情况513个股表现514碳市场情况615天然气价格716煤炭价格917光伏原料价格102专题研究113行业动态与公司公告1331行业动态1332上市公司动态164定向增发195投资建议206风险提示20图表目录图1申万2021各行业周涨跌幅5图2环保及公用事业各板块上周涨跌幅5图3环保行业周涨幅前十6图4环保行业周跌幅前十6图5公用行业周涨幅前十6图6公用行业周跌幅前十6图7本周全国碳交易市场成交情况7图8本周国内碳交易市场成交量情况7图9中国LNG出厂价格指数单位元吨7图10中国液化天然气LNG到岸价单位美元百万英热8图11期货结算价连续IPE英国天然气单位便士色姆8图12期货收盘价连续NYMEX单位美元百万英热单位8图13环渤海港口煤炭库存吨9图14京唐港Q5500混煤价格元吨9图15多晶硅致密料现货周均价10321请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用图16单晶硅片现货周均价10图17单晶PERC电池片周均价10图18我国仪器仪表制造业营业收入及增速右轴11图19我国仪器仪表制造行业毛利率11图202020年中国仪器仪表子行业市场结构占比情况11图212010-202211我国仪器仪表进出口金额及贸易差12图22我国电量测量类仪器仪表进出口金额12图23我国主要出口300MHz以下通用示波器12表1仪器仪表行业国内外主要公司13表2板块上市公司定增进展19421请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用1行情回顾11板块指数表现本周申万2021公用事业行业指数上涨281环保行业指数上涨248图1申万2021各行业周涨跌幅600500400281300248221200100000-100-200计建通电家轻汽房有基机公建食非环医石传上银电钢国纺商综煤美交社农算筑信力用工车地色础械用筑品银保药油媒证行子铁防织贸合炭容通会林机材设电制产金化设事装饮金生石综军服零护运服牧料备器造属工备业饰料融物化指工饰售理输务渔资料来源wind德邦研究所12细分子板块情况分板块看环保板块子板块中水务板块下跌022大气治理上涨192园林上涨509检测服务板块上涨547固废处理上涨308水治理上涨223环境修复上涨411环保设备上涨405公用板块子板块中水电板块上涨035电能综合服务上涨430热电上涨145新能源发电上涨445火电上涨281燃气上涨299节能利用上涨194图2环保及公用事业各板块上周涨跌幅600547509445500430411405400321308299281281300248223221194192200145100035000-100-022资料来源wind德邦研究所13个股表现521请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用上周环保板块涨幅靠前的分别为同兴环保百川畅银路德环境上海洗霸岳阳林纸大地海洋宝馨科技ST博天英科再生久吾高科跌幅靠前的有国中水务惠城环保力源科技浩通科技中创环保博世科启迪环境海峡环保东方园林绿城水务上周公用板块涨幅靠前的分别为苏文电能芯能科技东旭蓝天涪陵电力佛燃能源聆达股份国网信通晶科科技林洋能源粤电力A跌幅靠前的分别为ST科林深圳能源ST浩源金山股份惠天热电长江电力黔源电力桂东电力国投电力图3环保行业周涨幅前十图4环保行业周跌幅前十3500300025000002000-200-4001500-6001000-800500-1000-1200000-1400-1600-1800资料来源wind德邦研究所资料来源wind德邦研究所图5公用行业周涨幅前十图6公用行业周跌幅前十3500300025000002000-200-4001500-6001000-800-1000500-1200000-1400-1600-1800-2000资料来源wind德邦研究所资料来源wind德邦研究所14碳市场情况本周全国碳市场碳排放配额CEA总成交量5491吨总成交额303万元挂牌协议交易周成交量5491吨周成交额303万元最高成交价56元吨最低成交价5500元吨本周五收盘价为5600元吨较上周五上涨182本周无大宗协议交易截至本周全国碳市场碳排放配额CEA累计成交量230亿吨累计成交额10476亿元本周福建碳排放权成交量最高为5366万吨深圳碳排放权成交量最低为306吨重庆没有进行交易621请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用图7本周全国碳交易市场成交情况图8本周国内碳交易市场成交量情况5650500000150006000000056004000005000000030000010000400000005550200000300000005500100000500020000000545000010000000000000全国碳市场碳排放配额CEA成交量吨右轴成交量吨右轴全国碳市场碳排放配额CEA成交均价元吨左成交均价元吨左轴轴资料来源wind德邦研究所资料来源碳排放权交易平台德邦研究所15天然气价格根据Wind发布的数据本周五2023年1月6日国内LNG出厂价格指数为7259元吨周环比上涨029本周四2023年1月5日中国LNG到岸价格为2107美元百万英热周环比1785图9中国LNG出厂价格指数单位元吨中国LNG出厂价格全国指数900000800000700000600000500000400000300000200000100000000资料来源wind德邦研究所721请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用图10中国液化天然气LNG到岸价单位美元百万英热到岸价液化天然气LNG中国900080007000600050004000300020001000000201781420188142019814202081420218142022814资料来源wind德邦研究所图11期货结算价连续IPE英国天然气单位便士色姆期货结算价连续IPE英国天然气70000600005000040000300002000010000000201971202071202171202271资料来源wind德邦研究所图12期货收盘价连续NYMEX单位美元百万英热单位期货收盘价连续NYMEX天然气12001000800600400200000201971202071202171202271资料来源wind德邦研究所821请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用16煤炭价格截至1月5日榆林5800大卡指数1185元周环比涨12元鄂尔多斯5500大卡指数959元周环比降13元大同5500大卡指数1035元周环比降39元图13环渤海港口煤炭库存吨3000250020001500100050002022-10-232022-07-102022-07-312022-08-212022-10-022022-11-132022-12-042022-05-292019-07-042020-01-092021-01-302021-04-162021-05-072021-05-282021-06-182021-07-092021-07-312021-08-212021-09-112021-10-042021-10-302021-11-212021-12-122022-01-022022-01-232022-02-132022-03-062022-03-272022-04-172022-05-082022-06-192022-09-112022-12-26资料来源煤炭市场网德邦研究所图14京唐港Q5500混煤价格元吨18000016000014000012000010000080000600004000020000000201365200921201147201199201536201758201974201052620223222009715201221520127202014418201492320158102016115201662420183192018821201912520191292020519202133020228242009122120101029201212262013111120161129201710122020102320211015资料来源wind德邦研究所921请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用17光伏原料价格根据wind数据截至2023年1月4日多晶硅致密料周现货均价为190元kg周环比下降2083单晶硅片-210单晶硅片-182本周现货均价分别为064美元片390元片周环比分别变化-2444-2121单晶PERC-210单晶PERC-182电池片现货周均价分别为011美元瓦080元瓦周环比分别变化-1463-1579图15多晶硅致密料现货周均价图16单晶硅片现货周均价8001503503006002501002004001500501002005000000002022-04-272021-07-142021-08-112021-09-082021-10-062021-11-032021-12-012021-12-292022-01-262022-03-022022-03-302022-06-012022-06-292022-07-272022-08-242022-09-212022-10-262022-11-232022-12-212021-07-142021-08-112021-09-082021-10-062021-11-032021-12-012021-12-292022-01-262022-03-022022-03-302022-04-272022-06-012022-06-292022-07-272022-08-242022-09-212022-10-262022-11-232022-12-21单晶硅片-182元片多晶硅致密料现货周均价元kg单晶硅片-166元片单晶硅片-210美元片右轴资料来源wind德邦研究所资料来源wind德邦研究所图17单晶PERC电池片周均价1600201401200151000800100600400050200000002021-09-222021-10-132021-11-032021-11-242021-12-152022-01-052022-01-262022-02-232022-03-162022-04-062021-07-212021-08-112021-09-012022-04-272022-05-252022-06-152022-07-062022-07-272022-08-172022-09-072022-09-282022-10-262022-11-162022-12-072022-12-28单晶PERC电池片-182元瓦单晶PERC电池片-166元瓦单晶PERC电池片-210美元瓦右轴资料来源wind德邦研究所1021请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用2专题研究仪器仪表是经济发展的倍增器仪器仪表可以分为通用型仪器仪表和专用仪器仪表通用型仪器仪表主要包括工业自动控制系统装备制造电工仪器仪表绘图计算及测量仪器等品类专用仪器仪表主要用于某一特定领域包括环境监测运输导航测绘等领域专用仪器制造等20世纪90年代初美国商业部国家技术和标准研究院NIST评估仪器仪表对美国国民经济总产值的影响作用时指出美国的仪器仪表工业总产值虽然只占了其工业总产值的4但它对国民经济生产总值的影响面达到66随着信息技术的发展仪器仪表行业对国民经济的影响有望进一步加大根据国家统计局数据我国仪器仪表制造业营业收入2019年后呈现回升态势增速加快由2019年的72426亿元增加至2021年的91014亿元2022年1-11月行业共实现营业收入85491亿元同比增加5838行业毛利率水平不断改善近年来维持在25左右细分领域看自动化仪表制造业收入占比最高2020年实现营业收入28297亿元同比增长550占总体市场结构的369其次分别是光学仪器制造电工仪表制造营业收入分别达8194亿元8012亿元市场占比均超10图18我国仪器仪表制造业营业收入及增速右轴图19我国仪器仪表制造行业毛利率12000803530100006025800040206000152040001020000500-202017-052021-052017-022017-082017-112018-022018-052018-082018-112019-022019-052019-082019-112020-022020-052020-082020-112021-022021-082021-112022-022022-052022-082022-11营业收入亿元yoy仪器仪表行业毛利率资料来源国家统计局wind德邦研究所资料来源wind德邦研究所图202020年中国仪器仪表子行业市场结构占比情况22003693738411074110542自动化仪表光学仪器电工仪表技术仪表计数仪表供应仪表计时仪器分析仪器其他资料来源上海仪器仪表行业协会华经产业研究院德邦研究所仪器仪表行业贸易逆差收窄但仍存在广阔国产替代空间近年来中国仪器1121请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用仪表出口金额不断增加进口金额保持在750-800亿美元左右贸易逆差有所缩窄我国仪器仪表产业在传统产业应用和中低端产品具备较强竞争力并在一些高端仪器仪表设备研发生产上取得了突破但是在高技术领域和中高端产品仍与国外企业具有差距高端化领域仍具有广阔国产替代空间图212010-202211我国仪器仪表进出口金额及贸易差右轴100008001006002004003002000400出口金额亿美元进口口金额亿美元贸易差额亿美元资料来源海关总署wind德邦研究所高端仪器仪表领域以国外公司为主新兴应用领域兴起或带来国产弯道超车机会从仪器仪表领域细分市场看1电子电工类测试仪表新能源汽车有望扩充行业规模电子电工类测试仪表包含万用表钳形表等用量最大用途最广的基础用表目前我国万用表领域已实现出口顺差优利德等厂商能够实现与国际知名厂商竞争MarketsandMarkets预计到2024年全球数字万用表市场规模为1047亿美元行业增速整体稳健但由于电子电工测量仪表是新能源汽车制造维保及使用的基础仪表新能源汽车细分市场有望成为增长最快的电子电工测试仪表市场2电子测试测量仪器ADC芯片领域投资加大有望推动示波器中高端发展电子测试测量仪器主要包括示波器频谱分析仪等被广泛应用于电子制造通讯及信息技术教育科研新能源等领域数字示波器是先进电子技术和产品研发科学研究中不可或缺的测试测量仪器目前高端示波器市场基本由泰克是德科技和力科垄断国内厂商受限于芯片管制仅在入门级和中端100MHz-1GHz领域实现部分进口替代随着我国对ADC芯片等领域投资的持续加大中高端数字示波器有望迎来新发展图22我国电量测量类仪器仪表进出口金额图23我国主要出口300MHz以下通用示波器5025402015301052001002017201820192020202120221-11电量测量仪器进口金额亿美元测试频率300MHz的通用示波器进口数量万台电量测量仪器出口金额亿美元测试频率301MHz的通用示波器出口数量万台资料来源海关统计数据平台wind德邦研究所资料来源海关统计数据平台wind德邦研究所1221请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用表1仪器仪表行业国内外主要公司公司名称创立时间国家或地区简介福迪威集团的全资子公司产品以精准耐用安全易用等特点占领市场类型丰富福禄克1948美国主要包括工业电子测量电气和温度测试过程校准和检测工具等为电子测量仪器仪表行业的领航者公司创始人在1946年发明了世界上第一台触发式示波器泰克1946美国产品主要包括示波器信号发生器电源逻辑分析仪频谱分析仪误码率分析仪以及各种视频测试产品于2016年加入福迪威集团主要研发生产电力电工基础测试仪器在电力电工行业处于世界领先地位主要产品包括万用表克列茨1940日本钳形表绝缘电阻测试仪接地电阻测试仪多功能测试仪安规测试仪相序表电压表等主要产品包括记录仪数据采集仪电子测量仪表安全标准测量仪表日置1930日本电力测量仪表等覆盖包括电力新能源汽车电子零件及电池等多个行业领域公司起源于惠普公司由惠普公司电子测量集团1999年经重组成为安捷伦科技是德科技1939美国2014年再次分拆上市公司提供电子测量仪器系统以及相关软件软件设计工具和用于设计开发生产安装部署以及操作电子设备的相关服务从事测量仪器研发生产和销售的高新技术企业主要产品包括数字示波器任意波形发生器台式数字万用表普源精电2009中国大陆数据采集开关系统频谱分析仪射频信号源可编程线性直流电源可编程直流电子负载等国内技术较为领先的通用电子测试测量仪器企业之一鼎阳科技2002中国大陆主要产品为数字示波器波形和信号发生器频谱分析仪矢量网络分析仪是台湾创立最早且规模较大的专业电子测试仪器公司台湾固纬1975中国台湾主营业务为电子测试仪器主要产品为电源供应器示波器及频谱分析仪等集设计研发生产和销售各类测量仪器仪表于一体华盛昌1991中国大陆产品涵盖了电工电力类环境检测类医疗建筑汽车检测类等主要产品包括电子电工测试仪表温度及环境测试仪表优利德2003中国大陆电力及高压测试仪表测绘测量仪表和测试仪器专业从事数字仪器仪表研发生产经营的高科技企业胜利科技2013中国大陆产品包括多用表万用表温度检测仪环境测试及过程校准仪等资料来源优利德招股说明书鼎阳科技招股说明书德邦研究所3行业动态与公司公告31行业动态1山东省能源局印发山东省新型储能工程发展行动方案文件指出到2023年底全省新型储能规模达到200万千瓦以上2024年达到400万千瓦2025年达到500万千瓦左右技术创新能力显著提高技术装备水平大幅提升新型储能与源网荷等各要素深度融合有力支撑山东省智能灵活调节安全保障有力供需实时互动的新型电力系统建设2山东省人民政府发布山东省建设绿色低碳高质量发展先行区三年行动计划2023-2025年文件指出到2025年绿色低碳高质量发展先行区建设取得重要成果高质量发展主要指标走在前列综合实力大幅跃升现代化经济体系加快构建新技术新产业新业态新模式成为经济发展的重要驱动力山东半岛城市群龙头作用更加凸显乡村振兴齐鲁样板成色更足海洋经济全国领先打造中华优秀传统文化两创新标杆成效显著高水平开放型经济新体制加快形成重点1321请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用行业和企业能效达到全国一流水平城乡人居环境和居民生活品质显著改善共同富裕扎实推进形成一批可复制可推广的经验3生态环境部组织编制了全国碳排放权交易市场第一个履约周期报告报告指出截至2021年12月31日第一个履约周期共运行114个交易日碳排放配额累计成交量179亿吨累计成交金额7661亿元成交均价4285元吨每日收盘价在4060元吨之间波动价格总体稳中有升全国碳市场总体配额履约率为995共有1833家重点排放单位按时足额完成配额清缴178家重点排放单位部分完成配额清缴4贵州省能源局印发贵州省能源领域碳达峰实施方案文件提到要着力推动能源结构转型与强化绿色低碳技术创新到2025年非化石能源消费比重达到20左右力争达到216大力发展风电和光伏发电到2025年全省风电和光伏发电规模分别达到1080万千瓦3100万千瓦到2030年力争风电和光伏发电总装机规模达到7500万千瓦积极推动水电优化发展到2025年全省水电总装机2200万千瓦以上到2030年增加到2400万千瓦以上加快构建新型电力系统到2025年新型储能装机规模达到100万千瓦到2030年在建在运的新型储能装机规模力争达到400万千瓦左右5宁夏回族自治区发改委印发关于做好2023年电力中长期交易有关事项的通知对宁夏2023年电力中长期交易方案和有关事宜进行了明确2023年宁夏回族自治区将进一步放开发用电计划除居民农业重要公用事业等优先保障用电需求及对应安排优先发电计划之外全区工商业用户年度用电量和发电企业发电量将全部进入市场市场交易电量占宁夏电网售电量的86这一市场化电量占比将位居全国前列为进一步支持新兴产业推动产业升级和清洁低碳转型2023年方案提出允许电力用户以年度用电量的25为基准与新能源企业开展电力直接交易赋予云计算和风电发电机生产多晶硅单晶硅光伏电池组件储能电池正负极材料电解水制氢生产等新兴产业绿色电力的应用优先权与新能源交易比例可提高至50同时还可以通过绿电交易进一步将绿色用能比例提升至100实现零碳生产6四川省人民政府印发碳达峰实施方案方案提出加快金沙江雅砻江大渡河三江水电基地建设有序推进其他流域大中型水电工程建设十四五十五五期间分别新增水电装机容量2500万千瓦1300万千瓦左右以水电为主的可再生能源体系更加巩固7山西省人民政府印发山西省十四五节能减排实施方案方案提出通过实施十大节能减排重点工程到2025年全省单位地区生产总值能源消耗比2020年下降145能源消费总量得到合理控制实现节能降碳减污协同增效生态环境质量持续改善大力推动煤电机组节能降碳改造供热改造灵活性改造三改联动十四五时期节能改造规模不低于4100万千瓦到2025年全省煤电机组平均供电煤耗力争降至300克标准煤千瓦时以下1421请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用8财政部印发黄河流域生态保护和高质量发展奖补资金管理办法的通知通知指出资金补助范围为山西省内蒙古自治区山东省河南省四川省陕西省甘肃省青海省宁夏回族自治区奖补资金由沿黄河省区包干使用统筹用于区域内生态保护和高质量发展相关支出具体用于加强生态环境保护保障黄河长治久安推进水资源节约集约利用推动黄河流域高质量发展等方面9中共中央办公厅国务院办公厅印发关于加强新时代水土保持工作的意见意见中提到到2025年水土保持体制机制和工作体系更加完善管理效能进一步提升人为水土流失得到有效管控重点地区水土流失得到有效治理水土流失状况持续改善全国水土保持率达到73到2035年系统完备协同高效的水土保持体制机制全面形成人为水土流失得到全面控制重点地区水土流失得到全面治理全国水土保持率达到75生态系统水土保持功能显著增强10国家能源局综合司发布关于公开征求新型电力系统发展蓝皮书征求意见稿意见的通知通知提出推动分散式新能源就地开发利用促进新能源多领域跨界融合发展加快推动中东部和南方地区分散式风电及分布式光伏发电开发以就地利用为主要目的拓展分散式新能源开发应用场景积极推动各具特色的电力源网荷储一体化项目围绕公共建筑居住社区新能源汽车充电桩铁路高速公路沿线等建筑交通领域发展新能源多领域融合的新型开发利用模式在交通领域大力推动新能源氢燃料电池汽车全面替代传统能源汽车积极培育电力源网荷储一体化负荷聚合服务综合能源服务虚拟电厂等贴近终端用户的新业态新模式整合分散需求响应资源打造具备实时可观可测可控能力的需求响应系统平台与控制终端参与电网调度运行提升用户侧灵活调节能力11四川省发展和改革委员会四川省能源局印发加快推进多能互补电源建设的激励措施措施提出支持火电新能源资源配套开发鼓励企业投资建设天然气发电煤电新建扩能及三改联动改造项目按照在建新建项目新增装机容量等量配置存量煤电机组三改联动新增调峰容量的2倍配置新能源资源对有调节能力的水库电站就近配置新能源资源推进季及以上调节能力水库电站水风光互补开发结合水库电站周边新能源资源情况原则上可将水电站附近60公里范围内的光伏风电就近接入水电站利用水电站互补调节和其通道送出提高送出通道利用率配置不超过水电装机容量规模的新能源资源12山西省人民政府印发山西省十四五节能减排实施方案方案指出通过实施十大节能减排重点工程到2025年全省单位地区生产总值能源消耗比2020年下降145能源消费总量得到合理控制实现节能降碳减污协同增效生态环境质量持续改善方案提出大力推动煤电机组节能降碳改造供热改造灵活性改造三改联动十四五时期节能改造规1521请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用模不低于4100万千瓦到2025年全省煤电机组平均供电煤耗力争降至300克标准煤千瓦时以下加快实施园区内焦化钢铁有色金属水泥等企业超低排放改造对进水浓度异常的污水处理厂开展片区管网系统化整治加强一般固体废物危险废物集中贮存和处置推动挥发性有机物电镀废水及特征污染物集中治理等绿岛项目建设32上市公司动态双良节能2022年12月30日公司全资子公司双良硅材料包头有限公司向公司关联方无锡混沌能源技术有限公司简称混沌能源采购单晶三厂公用工程设备监控系统合同金额1680万元2022年12月30日公司全资子公司双良新能科技包头有限公司向公司关联方混沌能源采购公用工程设备监控系统合同金额297万元2022年12月30日公司全资子公司江苏双良节能投资有限公司与混沌能源签署股权转让协议将其持有的上海双良智慧能源科技有限公司的100股权作价59416万元转让给混沌能源豫能控股公司非公开发行限售股上市流通本次上市流通数量为170亿股上市流通日期为2023年1月6日本次上市流通数量占公司无限售条件股份比例为1479首华燃气公司部分限售股解禁本次解除限售股份的数量为382587万股本次解除限售股份的上市流通日期为2023年1月9日再升科技截止2022年12月31日公司及子公司累计获得政府各类补助资金人民币449157万元其中与资产相关的政府补助为1820万元与收益相关的政府补助为267157万元中持股份公司股东宁波杭州湾新区人保远望启迪科服股权投资中心有限合伙简称远望投资持有公司股份165473万股占公司总股本的648远望投资计划通过集中竞价交易方式减持其所持有的公司股份不超过51064万股即不超过公司总股本的2在任意连续90个自然日内通过集中竞价交易方式减持股份的总数不超过公司总股本的1卓锦股份公司股东天津中安和汇股权投资基金合伙企业有限合伙简称天津中安持有公司无限售流通股份85489万股占公司总股本的637上述股份均为来源于公司首次公开发行前持有的股份并于2022年9月16日起上市流通天津中安拟通过集中竞价的方式减持其所持有的公司股份合计不超过26855万股拟减持股份数量占公司总股本的比例合计不超过200减持期间为本公告披露之日起15个交易日后的6个月内珈伟新能2023年1月3日由于自龙晟基金设立以来一直未能完成基金募集无法按照预期达成目的公司召开第五届董事会第六次会议第五届监事会第六次会议审议通过了关于公司终止参与认购基金份额暨对外投资的议案决定终止投资龙晟基金的事宜龙晟基金目标募集规模205亿元公司原计划出资104亿元认购龙晟基金的合伙份额国林科技为充分利用现有资源进一步优化公司产品结构积极进行产业布局公司拟出资设立青岛国林陶瓷新材料科技有限公司新设的全资子公司注册资本为1000万元青岛国林环保科技股份有限公司出资1000万元占1621请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用注册资本的比例为100博世科公司与柳州市人民政府签署了战略合作框架协议就柳州市环保产业发展水污染防治土壤修复和治理城市智慧环卫等领域建立战略合作伙伴关系为柳州市提供一站式环保服务确保环保治理项目高效率高标准建设和运营全面提高柳州市环保治理项目的效率建设标准和运营水平助力柳州生态文明建设实现高质量发展旺能环境鉴于公司2019年限制性股票激励计划首次授予限制性股票的第三个解除限售期解除限售条件已经成就根据公司2019年第五次临时股东大会的授权公司将按照规定为本次限制性股票激励对象办理解除限售事宜本次符合解除限售条件的激励对象人数为9人可解除限售股份数量为126万股占公司当前总股本的029蓝天燃气2023年1月4日公司收到公司控股股东河南蓝天集团股份有限公司关于部分股份解除质押的通知本次解除质押股份943万股占其所持股份比例387占公司总股本比例191蓝天集团持有公司股票243亿股占公司总股本的4919本次解除质押后蓝天集团累计质押数量为109亿股累计质押数量占其持有公司总股数的4498占公司总股本的2213华宏科技公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购公司股份回购股份拟用于实施股权激励和或员工持股计划本次回购股份的种类为公司已发行的人民币普通股A股股票回购资金总额不低于人民币3000万元不超过人民币5000万元赣能股份为充分发挥支撑电源兜底保供作用进一步壮大公司电力装机容量稳步落实公司十四五发展规划公司拟出资1000万元成立全资子公司扎实推进江西省内清洁煤电项目优选的前期准备工作侨银股份郭倍华刘少云韩丹珠海横琴珑欣企业管理中心有限合伙等4名公司股东申请解除股份限售本次解除限售股份的数量为302亿股占公司总股本的7395本次解除限售股份上市流通的日期为2023年1月6日星期五再升科技公司于2023年1月4日召开了第四届董事会第二十四次会议审议通过了关于向激励对象首次授予股票期权的议案首次授予股票期权018亿份行权价格549元股首次授予日为2023年1月4日海天股份截止本公告披露日原董事李勇先生减持计划时间已届满其通过集中竞价方式累计减持公司股份34223万股占公司总股本的074本次减持后李勇先生持有公司股份120365万股占公司总股本的261聚光科技公司公告控股股东之一普渡科技计划减持公司股份不超过600万股即不超过总股本的134三峡能源公司公告根据公司初步统计截至2022年12月31日公司2022年第四季度总发电量13035亿千瓦时较上年同期增长43072022年累计总发电量48350亿千瓦时较上年同期增长46211721请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用华宏科技公司公告公司收到股东勤盈投资出具的江苏华宏科技股份有限公司简式权益变动报告书勤盈投资于2023年1月4日通过集中竞价方式减持公司股份6600股本次权益变动后勤盈投资持有公司股份290975万股不再是公司持股5以上股东南华仪器公司公告公司实际控制人之一杨伟光的一致行动人叶淑娟计划于公告公布之日起15个交易日后的6个月内预计以集中竞价方式减持公司股份538万股占公司总股本剔除公司回购专用账户中的股份数量后的股份总数的040长江电力公司公告根据公司统计2022年受长江年度来水严重偏枯上游新建电站蓄水等因素影响公司境内所属四座梯级电站年度总发电量185581亿千瓦时较上年同期减少1092其中三峡电站完成发电量7879亿千瓦时较上年同期减少2398葛洲坝电站完成发电量17434亿千瓦时较上年同期减少946溪洛渡电站完成发电量57804亿千瓦时较上年同期增加442向家坝电站完成发电量31553亿千瓦时较上年同期增加496和达科技公司公告离职董事高级管理人员其股陆福明计丹英于2023年1月5日合计减持225万股占公司目前总股本的002中国核电公司公告2022年全年公司累计商运发电量199287亿千瓦时比去年同期增加发电量16650亿千瓦时同比增长912累计上网电量187039亿千瓦时同比增长935旺能环境公司公告公司全资子公司旺能投资拟以5590万元含税收购南通回力13的股权交易完成后旺能投资合计持有南通回力90的股权南通回力仍为公司控股子公司林洋能源公司公告公司参与了南方电网公司2022年计量产品第二批框架招标项目于近日收到此次招标代理机构南方电网供应链集团有限公司发给公司的中标通知书公司成为上述项目的中标人之一共中5个包中标总金额为174亿元协鑫能科公司公告公司于2023年1月6日首次通过股票回购专用证券账户以集中竞价交易方式回购公司股份回购股份数量约为273万股占公司目前总股本的017最高成交价格为13元股最低成交价格为1262元股成交总金额约为3499万元中国天楹公司公告公司中标盐城市亭湖区居民小区生活垃圾分类设施建设和服务项目中标金额约2396万元通源环境公司公告公司作为牵头人与中节能大地杭州环境修复有限公司上海市政工程设计研究总院集团有限公司组成的联合体中标巢湖市万山填埋场存量垃圾处置项目EPC总承包中标金额为302亿元预计公司最终所占金额约为152亿元本项目工期较长存在跨年实施预计将会对公司2023年度及未来经营业绩产生积极影响天富能源公司发布关于预计2023年度日常关联交易的公告预计向关联人购买原材料合计6800万元预计向关联人销售产品商品合计5850万元1821请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用预计向关联人提供劳务合计120亿元预计接受关联人提供的劳务合计175亿元清新环境公司全资子公司四川发展国润水务投资有限公司以下简称国润水务作为联合体牵头单位与联合体成员单位上海市政工程设计研究总院集团有限公司中国水利水电第十一工程局有限公司参与了西昌市供排水集团有限责任公司的西昌市两河口再生水处理厂工程项目的投标根据全国公共资源交易平台四川省凉山州凉山州公共资源交易服务中心2023年1月6日发布的西昌市两河口再生水处理厂工程评标结果公示国润水务为中标候选人排序第一名此次投标最高限价1329亿元联美控股根据经营需要2023年度公司拟向拉萨联恒科技发展有限公司以下简称拉萨联恒采购总金额不超过43亿元煤炭因拉萨联恒为公司股东联美集团有限公司子公司本次交易构成关联交易众合科技公司控股子公司浙江海纳半导体股份有限公司在全国中小企业股份转让系统挂牌申请获得受理4定向增发表2板块上市公司定增进展增发价格增发数量增发募集资金增发进度增发上市日证券代码证券简称年度2022年度2022年度2022年度2022年度2022单位元单位万股单位亿元001896SZ豫能控股实施2022-07-064881701935831000966SZ长源电力实施2022-01-2160119966721200603903SH中持股份实施2022-03-08907530157481300631SZ久吾高科实施2022-01-20330031212103300929SZ华骐环保董事会预案1038-002672SZ东江环保股东大会通过2637801-000155SZ川能动力实施2022-01-142293269313618300779SZ惠城环保证监会通过1172270000-600956SH新天绿能实施2022-01-06136333718274596002573SZ清新环境股东大会通过4211163-002973SZ侨银股份股东大会通过1225994-688156SH路德环境股东大会通过135783404-300237SZ美晨生态董事会预案1914325745-002617SZ露笑科技实施2022-07-2280431933462567300197SZ节能铁汉股东大会通过8468616-301030SZ仕净科技发审委上市委通过400000-600803SH新奥股份实施2022-08-16169125280904275300140SZ中环装备国资委批准46321789540-000531SZ穗恒运A股东大会通过2466298-600526SH菲达环保实施2022-08-314861642214798600461SH洪城环境实施2022-11-07726507161368600874SH创业环保实施2022-09-295801431897830600509SH天富能源证监会通过2500000-300055SZ万邦达证监会通过1037336538-301068SZ大地海洋股东大会通过2516359968-000920SZ沃顿科技实施2022-12-208055062114071921请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明行业周报环保公用603817SH海峡环保实施2022-07-05606841584510000791SZ甘肃电投证监会通过4078730-300664SZ鹏鹞环保实施2022-12-02466643777300603588SH高能环境实施2022-08-16112024625002758300317SZ珈伟新能股东大会通过4582472852-600032SH浙江新能证监会通过6240000-601778SH晶科科技证监会通过8683109-603956SH威派格实施2022-04-251176824745970002514SZ宝馨科技实施2022-08-152961660000491002893SZ华通热力股东大会通过704608400-600021SH上海电力实施2022-07-2761719957941231600744SH华银电力实施2022-11-303362500000840002015SZ协鑫能科实施2022-03-16139027086333765300982SZ苏文电能实施2022-12-2645263068121389002616SZ长青集团股东大会通过2225830-000591SZ太阳能实施2022-08-1866390212945981000925SZ众合科技股东大会通过1676266-603318SH水发燃气实施2022-12-201015108374110600481SH双良节能实施2022-08-17143324340543488605090SH九丰能源证监会通过228352562-605368SH蓝天燃气实施2022-06-201244321543400资料来源wind德邦研究所5投资建议十四五国家对环境质量和工业绿色低碳发展提出更多要求节能环保以及资源循环利用有望维持高景气度建议积极把握节能环保及再生资源板块的投资机遇建议关注冰轮环境国林科技高能环境伟明环保旺能环境华宏科技有色机械化工联合覆盖中国天楹十四五期间能源结构低碳化转型将持续推进风电和光伏装机依然保持快速增长水电核电有序推进同时储能氢能抽水蓄能也将进入快速发展阶段建议关注南网科技穗恒运A科汇股份中国核电三峡能源龙源电力林洋能源九丰能源苏文电能华能国际国电电力6风险提示项目推进不及预期市场竞争加剧国际政治局势变化政策推进不及预期电价下调风险2021请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明