行情回顾：本周（12.26-12.30）上证指+1.42%，深证成指+1.53%，沪深300指数+1.13%。汽车板块整体上涨，SW汽车板块整体+0.73%，板块排名21/31。SW乘用车板块-0.04%，SW商用车-0.98%，SW汽车零部件+1.24%，SW汽车服务+1.03%，SW摩托车及其他+2.53%。从估值水平来看，申万汽车板块整体PE为31.0倍，当前汽车板块整体PE位于近五年历史的72.0%。汽车零部件子板块PE为29.2倍；乘用车子板块PE本周位于30.1倍；商用车子板块PE为132.2倍。
　　行业近况：12月19-25日，乘用车市场零售63.3万辆，同比增长13%，环比上周增长17%，较上月同期增长70%；乘用车市场批发46.8万辆，同比下降20%，环比上周下降2%，较上月同期增长3%。
　　年末单周数据再创新高，多家公司股票回购彰显信心。出行政策优化，滞后需求有释放，最近三周终端改善显著。12月19-25日，乘用车市场零售63.3万辆，同比+13%，较上月同期+70%；乘用车批发46.8万辆，同比-20%，较上月同期+3%；行业上险量65.4万辆，同比+18.8%，环比+9.2%，创2022年新高。其中新能源车上险18.2万辆，同比+48.1%，环比+12.6%。乘联会预计，12月乘用车零售220万辆，同比+4.5%，环比+33.3%；其中新能源70万辆，同比+47.4%，环比+17%。Q1属销售淡季，加上春节假期影响，预计2023Q1为全年产销量低点，当前市场悲观预期已经充分反应，12月多家上市公司进行股票回购，大部分用于后期实施员工持股计划或股权激励计划，彰显长期发展信心。
　　投资建议：展望2023，中性条件下，我们预计新能源和出口有望接替内需，成为行业增长的主要抓手，全年销量实现稳中有增。受益更多新车型的上市，优质供给增多带动下，新能源车销量仍有望实现不错的增长，建议布局细分赛道龙头公司。重视特斯拉&比亚迪&宁德&华为产业链。特斯拉&比亚迪产业链：【拓普集团、双环传动、三花智控、旭升股份、新泉股份、银轮股份、铭利达】；轻量化：技术进步加速产业进程，【文灿股份、广东鸿图、祥鑫科技、立中集团】、大众产业链：【星宇股份、科博达、明新旭腾】；智能驾驶：【华阳集团、松原股份、中鼎股份、保隆科技、伯特利、亚太股份】；细分龙头【福耀玻璃】；自主品牌：【比亚迪、长安汽车、长城汽车、吉利汽车】。
　　风险提示：行业终端销量不及预期，厂商研发或新车发布进展不及预期，上游原材料供给不足或价格上涨导致行业利润下滑等。

研究报告全文：证券研究报告行业周报2023年01月02日汽车年末单周数据再创新高多家公司股票回购彰显信心行情回顾本周1226-1230上证指142深证成指153沪深增持维持300指数113汽车板块整体上涨SW汽车板块整体073板块排名2131SW乘用车板块-004SW商用车-098SW汽车零部件行业走势124SW汽车服务103SW摩托车及其他253从估值水平来看申万汽车板块整体PE为310倍当前汽车板块整体PE位于近五年历史的720汽车零部件子板块PE为292倍乘用车子板块PE本周汽车沪深300位于301倍商用车子板块PE为1322倍160行业近况12月19-25日乘用车市场零售633万辆同比增长13环比上周增长17较上月同期增长70乘用车市场批发468万辆-16同比下降20环比上周下降2较上月同期增长3-32年末单周数据再创新高多家公司股票回购彰显信心出行政策优化滞-482022-012022-052022-082022-12后需求有释放最近三周终端改善显著12月19-25日乘用车市场零售633万辆同比13较上月同期70乘用车批发468万辆同比-20较上月同期3行业上险量654万辆同比作者188环比92创2022年新高其中新能源车上险182万分析师丁逸朦辆同比481环比126乘联会预计12月乘用车零售220执业证书编号S0680521120002万辆同比45环比333其中新能源70万辆同比邮箱dingyimenggszqcom环比属销售淡季加上春节假期影响预计47417Q1分析师刘伟为全年产销量低点当前市场悲观预期已经充分反应月多2023Q112执业证书编号S0680522030004家上市公司进行股票回购大部分用于后期实施员工持股计划或股权激邮箱liuweigszqcom励计划彰显长期发展信心研究助理马润玮执业证书编号投资建议展望2023中性条件下我们预计新能源和出口有望接替内S0680122070002需成为行业增长的主要抓手全年销量实现稳中有增受益更多新车型邮箱marunweigszqcom相关研究的上市优质供给增多带动下新能源车销量仍有望实现不错的增长建议布局细分赛道龙头公司重视特斯拉比亚迪宁德华为产业链特斯1汽车悲观预期已经充分反应出行优化带动终端回暖2022-12-26拉比亚迪产业链拓普集团双环传动三花智控旭升股份新泉2汽车电动智能加速把握结构性机会2023股份银轮股份铭利达轻量化技术进步加速产业进程文灿股年度策略整车篇2022-12-21份广东鸿图祥鑫科技立中集团大众产业链星宇股份科博3汽车政策持续优化静待终端改善2022-12-达明新旭腾智能驾驶华阳集团松原股份中鼎股份保隆科05技伯特利亚太股份细分龙头福耀玻璃自主品牌比亚迪长安汽车长城汽车吉利汽车风险提示行业终端销量不及预期厂商研发或新车发布进展不及预期上游原材料供给不足或价格上涨导致行业利润下滑等请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日内容目录一本周动态411年末单周数据再创新高多家公司股票回购彰显信心412上周销量613本周行情6二国内外车市921国内市场9211乘用车9212商用车1322海外市场14三原材料跟踪17四重点公告19五行业聚焦20风险提示21图表目录图表112月主要厂商日均零售销量万辆及同比4图表2周度上险万辆4图表3广州车展重磅车型部分4图表412月多家公司进行股票回购部分5图表512月国内狭义乘用车日均零售销量对比单位辆6图表612月国内狭义乘用车日均批发销量对比单位辆6图表7本周申万汽车板块涨跌幅排2131总市值加权平均单位7图表8本周申万汽车各子板块涨跌幅情况单位7图表9最近两年申万汽车子板块走势情况7图表10本周A股涨幅前十名成分股单位8图表11本周A股跌幅前十名成分股单位8图表12本周港股涨跌幅前五名成分股单位8图表13本周美股涨跌幅前五名成分股单位8图表14申万汽车板块PE-Bands本周收盘PE310倍9图表15申万汽车零部件板块PE-Bands本周收盘PE292倍9图表16申万乘用车板块PE-Bands本周收盘PE301倍9图表17申万商用车板块PE-Bands本周收盘PE1322倍9图表1811月国内狭义乘用车单月销量1649万辆单位万辆10图表19国内狭义乘用车销量11月同比-92环比-10510图表2011月国内狭义乘用车单月产量2078万辆单位万辆10图表21国内狭义乘用车产量11月同比-67环比-9010图表22国内市场轿车和SUV市场份额接近11图表23国内市场自主品牌份额持续提升11图表2411月国内新能源乘用车零售598万辆单位万辆11图表2511月国内新能源乘用车纯电占比72611图表2611月国内新能源乘用车生产71万辆单位万辆12图表2711月国内新能源乘用车纯电产量占比75812图表2811月国内广义乘用车销量比亚迪排名第一单位万辆12图表2911月国内新能源乘用车批发销量比亚迪排名第一单位万辆12图表30特斯拉中国11月销售100291辆单位辆12图表31蔚来汽车11月销售14178辆单位辆12图表32小鹏汽车11月销售5811辆单位辆13图表33理想汽车11月销售15034辆单位辆13图表3411月中国汽车经销商库存系数18813图表3511月中国客车销量37万辆单位万辆14图表3611月中国货车销量216万辆单位万辆14P2请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表37德国11月新能源车销量同比505单位万辆14图表38英国11月新能源汽车销量同比216单位万辆14图表39法国11月新能源汽车销量同比141单位万辆15图表40意大利11月新能源汽车销量同比-53单位万辆15图表41荷兰11月新能源汽车销量同比134单位万辆15图表42挪威11月新能源汽车销量同比251单位万辆15图表43美国11月新能源车销量同比456单位万辆16图表44特斯拉Q3汽车销量同比425单位辆16图表45通用全球Q1汽车销量同比-182单位辆16图表46福特全球Q1汽车销量同比-96单位辆16图表47大众全球2022年Q3汽车销量同比242单位辆17图表48丰田全球22年Q3汽车销量同比137单位辆17图表49BMW全球22年Q3新能源车销量同比262单位辆17图表50中国钢铁价格指数本周011994年4月10018图表51国内铝现货价格元吨本周-0618图表52沪铜连续期货价格元吨本周1418图表53大商所塑料期货价格元吨本周1118图表54国际原油期货价格美元桶本周平均4118图表55中国进出口集中箱运价指数本周进口08出口-2818图表56国内液化天然气市场均价元吨本周-13319图表57本周人民币对美元贬值02对欧元升值0319P3请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日一本周动态11年末单周数据再创新高多家公司股票回购彰显信心出行政策优化最近三周终端改善显著12月19-25日乘用车市场零售633万辆同比13较上月同期70乘用车批发468万辆同比-20较上月同期3行业上险量654万辆同比188环比92其中新能源车上险182万辆同比481环比126受益于出行政策优化乘用车市场连续三周环比改善最新一周654万辆的行业总上险创2022年新高乘联会预计12月狭义乘用车零售销量预计2200万辆同比45环比333其中新能源零售销量预计700万辆同比474环比170图表112月主要厂商日均零售销量万辆及同比图表2周度上险万辆总上险量万辆新能源上险量万辆12月主要厂商日均零售同比2021年同比2020年1220706010108500640-10430-20220-30010第一周第三周第五周预计-2-400926-1021017-10231107-11131128-12041219-1225资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源保监会国盛证券研究所广州车展重磅新车亮相承上启下开启20232022年12月30日广州国际车展开幕自主品牌合资品牌新势力等多款新车参展自主品牌重磅车型包括红旗H6长安逸达魏牌蓝山等合资品牌重磅车型包括马自达CX-50奥迪A6Avante-tron丰田全新皇冠等新势力方面包括蔚来全新ES8EC7理想L7小鹏G9等车型图表3广州车展重磅车型部分车型车展动作新车特点红旗H6首发轿跑造型全新设计风格长安逸达首发方舟架构打造全新设计理念马自达CX-50亮相未来会有混合动力车型奥迪A6Avante-tron首发基于PPE平台打造未来将国产全新宝马M2亮相末代燃油车型售价599万元魏牌蓝山首发6座布局插混动力丰田全新皇冠预售颠覆式造型设计传祺GS3影速首发换代车型全新家族式设计哈弗H-dog首发偏越野风格设计插混动力系统全新思域TypeR亮相售价42万元2023年春季交付东风风行雷霆亮相2023年3月上市主攻13-20万价格区间合创V09首发基于合创Concept-M概念车打造宾利飞驰S首发可选29T插混以及40TV8两种动力系统蔚来EC7亮相标配主动升降尾翼百米加速时间38S理想L7亮相2023年2月8日正式上市小鹏G9亮相800V高压SiC平台支持超快充资料来源搜狐汽车爱卡汽车太平洋汽车网国盛证券研究所P4请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日12月多家上市公司进行股票回购彰显发展信心从回购预案来看双环传动星宇股份回购预案金额分别拟回购不超30亿元12亿元皆用于后期实施员工持股计划或股权激励计划彰显公司对长期发展的信心图表412月多家公司进行股票回购部分证券代码证券名称事件类型发生日期事件摘要002906SZ华阳集团股票回购20221226回购数量710万股回购金额44362500CNY回购原因股权激励注销002472SZ双环传动回购预案20221230公告回购方案董事会预案002050SZ三花智控股票回购20221130回购数量13954万股回购金额2999373100CNY000800SZ一汽解放回购预案20221216公告回购方案董事会预案回购原因股权激励注销688162SH巨一科技股票回购20221130回购数量3461万股回购金额1531747176CNY股票回购20221220回购数量14722万股回购金额6627756065CNY603982SH泉峰汽车股票回购20221226回购数量762万股回购金额59757107CNY回购原因股权激励注销603596SH伯特利回购预案20221215公告回购方案董事会预案回购原因股权激励注销601799SH星宇股份回购预案20221230公告回购方案董事会预案601127SH赛力斯股票回购20221202回购数量6150万股回购金额2871871500CNY股票回购20221223回购数量22590万股回购金额9999110000CNY601633SH长城汽车股票回购20221130回购数量247961万股回购金额72679498357CNY2333HK长城汽车股票回购20221209回购数量160695万股回购金额17146156500HKD股票回购20221212回购数量294520万股回购金额30508148720HKD股票回购20221213回购数量71000万股回购金额7433061000HKD股票回购20221214回购数量150000万股回购金额15401400000HKD股票回购20221215回购数量109015万股回购金额11246314445HKD股票回购20221216回购数量108060万股回购金额11367695880HKD股票回购20221219回购数量150000万股回购金额15715650000HKD股票回购20221220回购数量150000万股回购金额15148950000HKD股票回购20221221回购数量150000万股回购金额15207900000HKD股票回购20221222回购数量180000万股回购金额19039500000HKD资料来源Wind国盛证券研究所投资建议展望2023中性条件下我们预计新能源和出口有望接替内需成为行业P5请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日增长的主要抓手全年销量实现稳中有增受益更多新车型的上市优质供给增多带动下新能源车销量仍有望实现不错的增长建议布局细分赛道龙头公司重视特斯拉比亚迪宁德华为产业链特斯拉比亚迪产业链拓普集团双环传动三花智控旭升股份新泉股份银轮股份铭利达轻量化技术进步加速产业进程文灿股份广东鸿图祥鑫科技立中集团大众产业链星宇股份科博达明新旭腾智能驾驶华阳集团松原股份中鼎股份保隆科技伯特利亚太股份细分龙头福耀玻璃自主品牌比亚迪长安汽车长城汽车吉利汽车12上周销量根据乘联会发布的数据12月19-25日乘用车市场零售633万辆同比增长13环比上周增长17较上月同期增长70乘用车市场批发468万辆同比下降20环比上周下降2较上月同期增长3图表512月国内狭义乘用车日均零售销量对比单位辆图表612月国内狭义乘用车日均批发销量对比单位辆202020212020202120222212同比211220222212同比2112120000本月环比上月100140000本月环比上月100808010000012000060601000008000040402080000206000000-2060000-2040000-4040000-40-60-602000020000-80-800-1000-1001-4日12-18日26-31日全月1-4日12-18日26-31日全月资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所13本周行情本周1226-1230上证指142深证成指153沪深300指数113汽车板块整体上涨SW汽车板块整体073板块排名2131SW乘用车板块-004SW商用车-098SW汽车零部件124SW汽车服务103SW摩托车及其他253P6请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表7本周申万汽车板块涨跌幅排2131总市值加权平均单位图表8本周申万汽车各子板块涨跌幅情况单位3525423152110500-1-05-2-1-3-15计算机房地产国防军工纺织服饰公用事业美容护理电力设备农林牧渔机械设备基础化工石油石化非银金融社会服务医药生物轻工制造建筑装饰有色金属商贸零售交通运输家用电器食品饮料建筑材料银行传媒电子通信综合汽车钢铁煤炭-4环保资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所图表9最近两年申万汽车子板块走势情况汽车整体汽车零部件乘用车商用车汽车服务摩托车及其他沪深3006040200-20-40-60资料来源iFind国盛证券研究所A股市场1226-1230涨幅前五名德宏股份136神通科技131钧达股份125奥福环保125上声电子120跌幅前五名索菱股份-151旷达科技-142众泰汽车-96浙江世宝-59康跃科技-58P7请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表10本周A股涨幅前十名成分股单位图表11本周A股跌幅前十名成分股单位1614012-210-48-66-84-102-120-14-16资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所港股1226-1230涨幅前五名元征科技165耐世特92英恒科技68天瑞汽车内饰63永达汽车60跌幅前五名首控集团-189浦林成山-133小鹏汽车-W-83新焦点-53双桦控股-47美股1226-1230涨幅前五名易电行588库珀标准控股394BirdGlobal200UniqueFabricating129TheLionElectric120跌幅前五名HorizonGlobal-318Xos-196Nikola-176法拉第未来-171Worksport-171图表12本周港股涨跌幅前五名成分股单位图表13本周美股涨跌幅前五名成分股单位2070156050104053020010-50-10-10-20-15-30-20-40-25资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所板块估值本周1226-1230申万汽车板块整体PE为310倍当前汽车板块整体PE位于近五年历史的720汽车零部件子板块PE为292倍位于近五年历史的709乘用车子板块PE本周位于301倍位于近五年历史的538商用车子板块PE为1322倍位于近五年历史的887P8请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表14申万汽车板块PE-Bands本周收盘PE310倍图表15申万汽车零部件板块PE-Bands本周收盘PE292倍指数38X32X指数36X30X1200025X19X13X24X18X12X1200010000100008000800060006000400040002000200002020-07-172022-09-162018-01-262018-05-042018-08-102018-11-232019-03-082019-06-142019-09-202019-12-272020-04-102020-10-232021-01-292021-05-072021-08-132021-11-192022-03-042022-06-1002022-12-302018-03-022018-06-012018-08-312018-12-072019-03-152019-06-142019-09-122019-12-132020-03-202020-06-192020-09-182020-12-182021-03-192021-06-182021-09-172021-12-172022-03-252022-06-242022-09-232022-12-30资料来源Wind国盛证券研究所资料来源Wind国盛证券研究所图表16申万乘用车板块PE-Bands本周收盘PE301倍图表17申万商用车板块PE-Bands本周收盘PE1322倍指数47X38X指数147X114X29X20X11X82X49X16X400005000035000450003000040000350002500030000200002500015000200001000015000500010000500002018-01-262018-05-042018-08-102018-11-232019-03-082019-06-142019-09-202019-12-272020-04-102020-07-172020-10-232021-01-292021-05-072021-08-132021-11-192022-03-042022-06-102022-09-162022-12-3002018-08-312018-03-022018-06-012018-12-072019-03-152019-06-142019-09-122019-12-132020-03-202020-06-192020-09-182020-12-182021-03-192021-06-182021-09-172021-12-172022-03-252022-06-242022-09-232022-12-30资料来源Wind国盛证券研究所资料来源Wind国盛证券研究所二国内外车市21国内市场211乘用车销售端11月国内狭义乘用车销售1649万辆同比-92环比-105广义乘用车销售1669万辆同比-95环比-1051-11月国内狭义乘用车累计销售18367万辆同比18广义乘用车累计销售18625万辆同比15生产端11月国内厂商生产狭义乘用车2078万辆同比-67环比-90生产广义乘用车210万辆同比-74环比-931-11月国内厂商累计生产狭义乘用车21231万辆同比149累计生产广义乘用车21526万辆同比146批发端11月国内厂商批发狭义乘用车2029万辆同比-57环比-75批发广义乘用车2056万辆同比-62环比-751-11月国内厂商累计批发狭义乘用车20925万辆同比117累计批发广义乘用车21222万辆同比114P9请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表1811月国内狭义乘用车单月销量1649万辆单位万辆图表19国内狭义乘用车销量11月同比-92环比-105当月同比当月环比20202021202225010080200601504020100050-20-400-601月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所图表2011月国内狭义乘用车单月产量2078万辆单位万辆图表21国内狭义乘用车产量11月同比-67环比-90202020212022当月同比当月环比300100802506020040150200100-2050-400-601月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所分类型销量11月轿车占比488SUV占比469MPV占比44分品牌系销量11月自主品牌销量占比534日系品牌占比153美系品牌占比96德系品牌占比189P10请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表22国内市场轿车和SUV市场份额接近图表23国内市场自主品牌份额持续提升SUVMPV轿车自主日系其他欧系美系韩系法系德系1001002019191919909025262222232322212180804948494848485050491067105152515151977911707010910992519156060202121211821232322505554502276554455542440403030525346474747474846464746474446444445464544464145444320203836101000201920221-220224202272022102019202120222202242022620228202210资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所新能源车11月国内新能源汽车销售598万辆同比582环比78渗透率363其中纯电汽车434万辆同比443环比95插电混动汽车164万辆同比1127环比35纯电汽车占比726插电混动占比274图表2411月国内新能源乘用车零售598万辆单位万辆图表2511月国内新能源乘用车纯电占比726新能源乘用车销量渗透率PHEVBEV70401006035908030507025406020503040152030102010510000202102202106202110202202202206202210202102202106202110202202202206202210资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所11月国内新能源汽车生产71万辆同比635环比-11在乘用车产量的占比为342其中纯电汽车538万辆同比546环比-04插电混动汽车172万辆同比992环比-31纯电汽车占比758插电混动占比242P11请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表2611月国内新能源乘用车生产71万辆单位万辆图表2711月国内新能源乘用车纯电产量占比758新能源乘用车产量占比PHEVBEV8040100907035806030705025604020503015403020102010510000202102202106202110202202202206202210202102202106202110202202202206202210资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所图表2911月国内新能源乘用车批发销量比亚迪排名第一单位万图表2811月国内广义乘用车销量比亚迪排名第一单位万辆辆05101520250510152025资料来源乘联会国盛证券研究所资料来源乘联会国盛证券研究所11月特斯拉中国销售含出口100291辆同比增长901-11月累计销售6551万辆同比增长106011月蔚来汽车销售14178辆同比增长3031-11月累计销售106671辆同比增长318图表30特斯拉中国11月销售100291辆单位辆图表31蔚来汽车11月销售14178辆单位辆ModelYModel3EC6ES6ES8ET7ES7ET51400090000800001200070000100006000050000800040000300006000200001000040000200002021-012021-052021-092022-012022-052022-09资料来源乘联会国盛证券研究所注含出口销量资料来源蔚来公众号乘联会公司公告国盛证券研究所P12请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日11月小鹏汽车销售5811辆同比减少62781-11月累计销售109465辆同比增长3311月理想汽车销售15034辆同比增长11491-11月累计销售112013辆同比增长4756图表32小鹏汽车11月销售5811辆单位辆图表33理想汽车11月销售15034辆单位辆理想ONE理想L9G9P7P5G3系列1800016000160001400014000120001200010000100008000800060006000400040002000200000资料来源小鹏汽车公众号乘联会公司公告国盛证券研究所资料来源理想汽车公众号乘联会公司公告国盛证券研究所2022年11月的经销商库存系数回升根据中国汽车流通协会的数据11月我国经销商库存系数为188环比68其中合资品牌221环比176进口品牌158环比00自主品牌168环比182图表3411月中国汽车经销商库存系数188综合合资品牌进口品牌自主品牌2521510502021-122022-022022-042022-062022-082022-10资料来源中国汽车流通协会Wind国盛证券研究所212商用车2022年11月全国客车销量为37万辆同比下降71环比上升57611月全国货车销售216万辆同比减少255环比下降948P13请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表3511月中国客车销量37万辆单位万辆图表3611月中国货车销量216万辆单位万辆202020212022202020212022770660550440330220110001月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月资料来源Wind中汽协国盛证券研究所资料来源Wind中汽协国盛证券研究所22海外市场欧洲2022年11月德国乘用车销量为261万辆同比314新能源汽车销售为103万辆同比505渗透率3942022年11月英国乘用车销量为143万辆同比235新能源汽车销售为40万辆同比216渗透率277图表37德国11月新能源车销量同比505单位万辆图表38英国11月新能源汽车销量同比216单位万辆乘用车总销量新能源车销量渗透率乘用车总销量新能源车销量渗透率355030354530253040253525202030202515152015101015101055550000资料来源德国汽车工业协会Marklines国盛证券研究所资料来源英国汽车工业协会Marklines国盛证券研究所法国2022年11月乘用车销量为134万辆同比98新能源汽车销量为33万辆同比141渗透率244意大利2022年11月乘用车销量为122万辆同比164新能源汽车销量为12万辆同比-53渗透率98P14请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表39法国11月新能源汽车销量同比141单位万辆图表40意大利11月新能源汽车销量同比-53单位万辆乘用车总销量新能源车销量渗透率乘用车总销量新能源车总销量渗透率253016162514142012122015101015881066104455220000资料来源法国汽车工业协会Marklines国盛证券研究所资料来源意大利汽车工业协会Marklines国盛证券研究所荷兰2022年11月乘用车销量为28万辆同比21新能源汽车销量为11970辆同比134渗透率430挪威2022年11月乘用车销量为20万辆同比278新能源汽车销量为17万辆同比251渗透率893图表41荷兰11月新能源汽车销量同比134单位万辆图表42挪威11月新能源汽车销量同比251单位万辆乘用车总销量新能源车销量渗透率乘用车总销量新能源车销量渗透率4070259492356020903010000x50882540158620843015108220801005780510760000074资料来源荷兰汽车工业协会Marklines国盛证券研究所资料来源挪威公路联合会Marklines国盛证券研究所北美美国方面2022年11月乘用车销量为1138万辆同比114新能源汽车销量为89万辆同比456渗透率78P15请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表43美国11月新能源车销量同比456单位万辆乘用车总销量新能源车销量渗透率1809160814071206100580460340220100资料来源美国汽车工业协会国盛证券研究所分车企特斯拉2022年Q3汽车销量为344万辆同比425环比350图表44特斯拉Q3汽车销量同比425单位辆销量YOY400000140350000120300000100250000802000006015000040100000205000000-202020Q12020Q32021Q12021Q32022Q12022Q3资料来源公司官网国盛证券研究所通用2022年Q1汽车销量为1427万辆同比-182福特2022年Q1汽车销量为966万辆同比-96图表45通用全球Q1汽车销量同比-182单位辆图表46福特全球Q1汽车销量同比-96单位辆乘用车总销量新能源车销量乘用车总销量新能源车销量2500000141400000251212000002000000201010000001500000158800000100000066000001044000005000005220000000002020Q12020Q32021Q12021Q32022Q12020Q12020Q32021Q12021Q32022Q1资料来源公司官网国盛证券研究所资料来源公司官网Marklines国盛证券研究所P16请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日大众2022年Q3汽车销量为2156万辆同比242其中纯电动车销量为149万辆同比223占比为7图表47大众全球2022年Q3汽车销量同比242单位辆乘用车总销量新能源车销量纯电动车销量新能源车占比纯电动车占比300000014250000012102000000815000006100000045000002002020Q12020Q22020Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q22022Q3资料来源公司官网国盛证券研究所丰田2022年Q3汽车销量为2625万辆同比137宝马2022年Q3汽车销量为588万辆同比-0912022年Q3PEV销量为99万辆同比262新能源车占比为1681图表49BMW全球22年Q3新能源车销量同比262单位图表48丰田全球22年Q3汽车销量同比137单位辆辆总销量新能源车销量新能源车占比总销量新能源车销量新能源车占比3000000188000001816162500000700000146000001420000001212500000101015000004000000883000001000000066042000004500000021000002000002020Q12020Q32021Q12021Q32022Q12022Q32020Q12020Q32021Q12021Q32022Q12022Q3资料来源公司官网Marklines国盛证券研究所资料来源公司官网Marklines国盛证券研究所三原材料跟踪本周1226-1230中国钢铁价值指数上涨01国内铝现货价格下跌06沪铜连续期货价格上涨14大商所塑料期货价上涨11P17请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表50中国钢铁价格指数本周011994年4月100图表51国内铝现货价格元吨本周-06300002001802500016014020000120100150008010000604050002000资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所图表52沪铜连续期货价格元吨本周14图表53大商所塑料期货价格元吨本周11聚乙烯连续聚丙烯连续PVC连续90000160008000014000700001200060000100005000080004000030000600020000400010000200000资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所本周1226-1230国际原油价格上涨41中国进口集装箱运价进口上涨08出口下跌28国内液化天然气价格下跌133人民币对美元贬值02对欧元升值03图表54国际原油期货价格美元桶本周平均41图表55中国进出口集中箱运价指数本周进口08出口-28NYMEX美原油电子盘连续合约CCFI综合指数1998年1月1日1000UK布伦特原油连续合约CICFI综合指数2014年11月28日100014040001203500100300080250060200015004010002050000资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所P18请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日图表56国内液化天然气市场均价元吨本周-133图表57本周人民币对美元贬值02对欧元升值03市场价液化天然气LNG元吨中间价美元兑人民币市场价液化天然气LNG元吨中间价欧元兑人民币900085800087000600075500074000300065200061000055资料来源iFind国盛证券研究所资料来源iFind国盛证券研究所四重点公告冠盛股份拟发行可转债募集资金总额为60165万元发行数量为601650手6016500张每张面值人民币100元本次发行的可转换公司债券的期限为自发行之日起六年即自2023年1月3日至2029年1月2日爱玛科技获得核准向社会公开发行面值总额20亿元可转换公司债券期限6年批复自核准发行之日起12个月内有效上海凤凰根据公司与天津市格雷自行车有限公司关于受让天津天任100股权之支付现金购买资产协议的有关规定以募集资金向天津格雷支付现金对价26801万元公司尚需于2023年12月31日向天津格雷支付现金对价17867万元大为股份1拟将其持有的四川欧乐60股权以人民币38523万元的交易价格转让给欧乐智能本次交易完成后公司将不再持有四川欧乐的股权2与桂阳县人民政府签署投资合作协议公司拟在湖南省郴州市桂阳县建设含锂矿产资源综合利用及锂电池产业链项目新能源专用车基地项目协议涉及履约保证金人民币2亿元均来源于公司自有资金广汽集团与遵义市人民政府广东东阳光科技控股股份有限公司于贵州省贵阳市签订了战略合作框架协议三方协商推进能源铝多金属矿床矿产资源提炼利用及产业化项目铝精深加工等项目合作探讨动力电池新能源汽车新能源技术创新中心等项目合作福达股份与湖南道依茨动力有限公司签订了战略合作协议双方为共同打造国际内燃机品牌实现可持续发展战略在内燃机市场长期共同发展的问题上达成战略合作关系公司为湖南道依茨产品提供技术支持优先使用新技术并在湖南道依茨生产场所内建立曲轴生产线保证湖南道依茨订单需求天成自控1近日收到了安徽江淮汽车集团股份有限公司的定点通知选择本公司作为其乘用车M116项目座椅开发供应商本项目预计于2023年11月开始量产2近日收到了奇瑞汽车股份有限公司的定点通知选择本公司作为某乘用车项目定点座椅模块供应商本项目预计于2023年8月开始量产P19请仔细阅读本报告末页声明2023年01月02日五行业聚焦最高法助力解决电动车消费中的痛点最高人民法院发布关于为促进消费提供司法服务和保障的意见在汽车领域意见规定对于行政机关违法限制生产经营者建设汽车充电设施物业管理公司无理阻碍业主建设汽车充电设施的行为应依法予以规范助力解决电动汽车消费中的痛点堵点问题在助力培育新型消费领域还要依法保护5G网络和千兆光网应用依法支持自动驾驶无人配送等技术应用汽车之家深圳持续推广新能源汽车适时实施新能源汽车购置补贴政策关于新能源汽车方面深圳市促进绿色低碳产业高质量发展若干措施提到持续推广新能源汽车结合促消费政策实施安排适时实施新购置符合条件新能源汽车购置补贴政策以及对提前报废或迁出国及以下普通小汽车并购置符合条件的新能源汽车补贴政策等促进新能源汽车销售支持围绕固态动力电池燃料电池L4等级以上高安全性线控底盘智能车路协同等技术开展基础研究和前沿技术布局盖世汽车天津有序推进充电桩加氢站等基础设施建设关于新能源汽车方面天津市财政支持做好碳达峰碳中和工作的实施意见提到支持交通运输领域绿色低碳发展有序推进充电桩配套电网加注气站加氢站等基础设施建设推广节能和清洁能源交通运输装备提高城市公交出租物流环卫清扫等车辆使用新能源汽车的比例加大政府绿色采购力度加大新能源清洁能源公务用车采购力度机要通信等公务用车原则上应采购新能源汽车优先采购提供新能源汽车的租赁服务盖世汽车中汽中心发布C-ICAP技术规程12月30日中汽中心正式发布了C-ICAP中国智能网联汽车技术规程C-ICAP技术规程覆盖了辅助驾驶自动驾驶智慧座舱和信息安全等方面将采取分步实施的方式推进此次发布的C-ICAP的10版本主要针对辅助驾驶单元包含的行车辅助与泊车辅助展开测评其中基础行车辅助和基础泊车辅助为必测项领航行车辅助和记忆泊车辅助为增测项汽车之家新能源车得市不得利的局面急需扭转12月30日在2022中国广州汽车产业大会上中国国际贸易促进委员会汽车行业委员会会长中国国际商会汽车行业商会会长王侠提出1上游资源的开发和芯片的供应短期内恐难有根本性改善2在新能源主战场产业格局将加速重构目前要实现核心技术的突破坚决破除卡脖子技术壁垒3新能源汽车得市不得利局面急需加以扭转同时在海外市场不能重走价格战要在质的有效提升和量的合理增长之间找到平衡盖世汽车RoboSense全固态补盲激光雷达将亮相CES全球领先的智能激光雷达系统科技企业RoboSense速腾聚创官方宣布旗下首款全固态补盲激光雷达RS-LiDAR-E1简称E1将在2023年消费电子展CES2023迎来首次公开亮相E1拥有12090超广FOV支持超过25Hz超高刷新帧率测距能力30米10最远测距达100米面向车规前装量产E1采用全固态架构和超薄机身设计集成了业内领先的自研芯片内部无任何运动部件兼顾激光雷达的探测性能成本优势和车规级安全可靠性E1将于2023年下半年实现量产汽车之家易车与东风公司达成长期战略合作12月30日易车与东风汽车集团有限公司正式进行战略合作签约双方以实现优势互P20请仔细阅读本报告末页声明