国内目前不同等级医院，不同省份  PCI  手术量存在明显差异，全国总体每百万人  PCI  数量为  511  例，相比美国、新加坡数据都在  2500-3000  之间，有明显差异。未来随着国内分级诊疗的推动，PCI  整体例数有望持续增长，带来冠脉支架市场的不断提升。
        可降解支架相比此前几代有明显提升，未来有望持续进行替代
        乐普医疗  2014  年  12  月在全国  32  家医院启动了评价  NeoVas  支架系统安全性和有效性的前瞻性、多中心、随机对照研究，术后  1  年的随访结果显示  NeoVas  支架的有效性和安全性均不劣于钴铬合金依维莫司洗脱支架(CoCr-EES)，且  NeoVas    在  OCT  显示的支架内皮覆盖、支架贴壁和血管修复等方面还优于  CoCr-EES。总体而言，第四代支架相比前三代支架的形状优势较为明显，未来有望实现对老的支架实现持续替代。
        预计  18-20  年业绩分别为  0.71  元/股、0.93  元/股、1.33  元/股
        公司近年围绕慢病构建的包括医疗器械、医药、医疗服务和新型医疗业态等板块的大健康生态圈正在进入收获期。我们预计公司  18-20  年  EPS为  0.71/0.93/1.33  元/股，目前股价对应  PE34/26/18  倍，2019  年预计公司实现  30%以上的利润增速，对应的  PEG