民用建设专用数字化装配生产线，新舟700 冲刺涡桨支线飞机世界第一。作为新一代70 座级涡桨支线飞机，新舟700 与C919、ARJ21 共同构建我国的民用飞机谱系，实现国家民用航空产业“一干两支”的发展规划。根据最新涡桨支线飞机市场展望，未来20 年全球航空公司预计将需新增或更换涡桨支线飞机3400 架，价值约800 亿美元，其中新舟700 所属的60 座-90 座级涡桨支线飞机的市场需求约1600 架。新舟700 将在2016 年底前实现首飞，2018 年底前取得型号合格证，预计从2019 年开始正式交付用户。
    军用助力运八系列飞机抢占中型运输机“蓝海”市场。目前国际军用中型运输机市场主要由美国C130 系列飞机、俄罗斯An12 系列飞机和我国的运八系列飞机构成，其中部分机型服役年限较长，预计未来15 年内全球将有800~1000架中型运输机面临更新换代。考虑到俄罗斯An12 系列飞机和美国C130 系列早期型号飞机现已停产，目前仅有美国C130J 中型运输机可与运八系列竞争，公司针对运八原有部装、总装和信息化等方面的不足进行改善，将有效提升运八系列的竞争力，为其抢占国际中型运输机市场提供有利的支持。
    定价采购体系改革持续受益，维持买入评级及盈利预测。随着我国的定价采购体系从原本的5%成本加成模式向多样化激励定价模式转变，我们预测公司的净利率将由2013 年的2.12%随着新产品的逐渐增加回升至合理区间8%~10%。
    我们看好公司未来的发展前景，维持2014、2015、2016 年EPS 分别为0.17、0.24、0.32 元，对应的PE 分别为93 倍、65 倍、49 倍，维持买入评级。