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>> 五矿期货-油品期权早报-260326
上传日期:   2026/3/27 大小:   2765KB
格式:   pdf  共6页 来源:   五矿期货
评级:   -- 作者:   黄柯涵,李立勤
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标的行情解析及期权因子研究
  (1) pg2605合约昨日收盘价6836元,相较前日收盘下跌162元,下跌2.31%,成交量548770手,较前日增加548770手,持仓量65345手,较前日增加5372手
  (2) PG(液化气期权)隐含波动率维持在均值0.2805上方水平波动
  (3)PG期权持仓量PCR收报于1.1175,位于近一年来的95.51%水位,
  (4)期权的角度看标的压力位和支撑位。PG期权标的压力位为7500,支撑位为3400。
  期权策略建议
  (1)方向性策路:构建看涨期权牛市价差组合策略,获取方向性收益。
  (2波动性策略;地缘政治风险较大。不建议以卖方为主的策略(如单卖,双卖)
 
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