一、资金流向
　　宽基ETF：宽基ETF单日净流出20.05亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：中证500ETF（+2.86亿元）、中证1000ETF（+2.11亿元）、800ETF（+1.78亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：科创50ETF（-3.91亿元）、沪深300ETF易方达（-3.70亿元）、上证50ETF（-2.18亿元）。
　　行业主题ETF：行业主题ETF单日净流出16.74亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：科创芯片ETF（+2.76亿元）、半导体ETF（+2.07亿元）、银行ETF（+1.53亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：军工龙头ETF（-4.74亿元）、医药ETF（-2.41亿元）、通信ETF（-2.00亿元）。
　　风格策略ETF：风格策略ETF单日净流入5.65亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：红利低波ETF（+2.12亿元）、红利低波50ETF（+1.68亿元）、红利ETF易方达（+0.56亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：沪深300成长ETF（-0.08亿元）、科创成长ETF（-0.04亿元）、红利低波100ETF（-0.03亿元）。
　　跨境ETF：跨境ETF单日净流入2.80亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：香港证券ETF（+3.91亿元）、港股非银ETF（+2.87亿元）、港股通红利ETF（+0.46亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：恒生医疗ETF（-1.83亿元）、恒生科技ETF（-1.47亿元）、港股创新药ETF（-1.05亿元）。
　　二、行业拥挤度监测
　　通过构建行业拥挤度监测模型，对申万一级行业指数的拥挤度进行每日监测，前一交易日有色、钢铁拥挤度靠前，相比较而言，家电、建筑装饰的拥挤度水平较低，建议关注。此外，有色、汽车单日拥挤度变动较大。从主力资金流动来看，前一交易日主力资金流入有色金属，流出电子、计算机。近三个交易日主力资金减配电子、通信。
　　三、ETF产品关注信号
　　根据溢价率Z-score模型搭建相关ETF产品筛选信号模型，通过滚动测算提供存在潜在套利机会的标的，此外需警惕标的回调风险。
　　风险提示：本报告结论完全基于公开历史数据，建议关注的行业指数与ETF产品基于构建的量化模型，仅供大家参考阅读，不构成任何投资建议。