一、资金流向
　　宽基ETF：宽基ETF单日净流出39.99亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：科创50ETF（+2.94亿元）、上证50ETF（+1.13亿元）、科创板50ETF（+0.59亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：中证A500ETF富国（-3.36亿元）、创业板ETF（-3.06亿元）、沪深300ETF（-2.57亿元）。
　　行业主题ETF：行业主题ETF单日净流入11.84亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：证券ETF（+3.24亿元）、银行ETF（+3.17亿元）、软件ETF（+1.96亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：人工智能ETF（-3.95亿元）、人工智能AIETF（-3.39亿元）、通信ETF（-2.40亿元）。
　　风格策略ETF：风格策略ETF单日净流入5.98亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：红利低波ETF（+2.43亿元）、红利低波50ETF（+2.12亿元）、红利低波动ETF（+0.90亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：红利ETF（-1.85亿元）、创业板成长ETF（-0.44亿元）、红利低波ETF基金（-0.18亿元）。
　　跨境ETF：跨境ETF单日净流入7.28亿元，其中，
　　单日资金净流入TOP3：香港证券ETF（+4.43亿元）、港股互联网ETF（+1.91亿元）、港股非银ETF（+1.66亿元）；
　　单日资金净流出TOP3：恒生科技ETF（-1.46亿元）、H股ETF（-0.87亿元）、港股创新药ETF（-0.83亿元）。
　　二、行业拥挤度监测
　　通过构建行业拥挤度监测模型，对申万一级行业指数的拥挤度进行每日监测，前一交易日通信、医药拥挤度靠前，相比较而言，煤炭、商贸零售、食品饮料的拥挤度水平较低，建议关注。此外，传媒、汽车、煤炭单日拥挤度变动较大。从主力资金流动来看，前一交易日主力资金流入医药、轻工，流出通信、计算机。近三个交易日主力资金减配计算机、电子、有色。
　　三、ETF产品关注信号
　　根据溢价率Z-score模型搭建相关ETF产品筛选信号模型，通过滚动测算提供存在潜在套利机会的标的，此外需警惕标的回调风险。
　　风险提示：本报告结论完全基于公开历史数据，建议关注的行业指数与ETF产品基于构建的量化模型，仅供大家参考阅读，不构成任何投资建议。