研究报告全文：20239151620头豹科技创新网Leadleocom客服电话400-072-5588六氟磷酸锂头豹词条报告系列肖先乐头豹分析师肖2023-08-31未经平台授权禁止转载版权有问题点此投诉行业能源采矿业非金属矿采选业化学矿开采化学矿石开采活动制造业化学原料和化学制品制造业基础化学原料制造原材料业原材料工业制品工业制造行业定义行业分类行业特征发展历程六氟磷酸锂LiPF6的物理性六氟磷酸锂可以按照其制备方中国六氟磷酸锂产业发展迅六氟磷酸锂行业状是白色的晶体或粉末优法进行分类目前主流的制速得益于中国丰富的萤石目前已达到4个阶段产业链分析行业规模政策梳理竞争格局上游分析中游分析下游分析六氟磷酸锂行业规模六氟磷酸锂行业中国六氟磷酸锂市场竞争激暂无评级报告相关政策5篇烈尤其是在电池制造领域数据图表数据图表摘要六氟磷酸锂是电池行业中重要的原材料之一具有良好的热稳定性和电化学性能在电动车和储能设备领域有广泛应用但是六氟磷酸锂产业链面临着原材料供应不稳定萤石采集效率低下和环境污染等问题所以也需要加强研发创新提高生产效率并探索可持续发展的替代品六氟磷酸锂与下游锂电池关系密切随着中国新能源汽车持续火爆上游六氟磷酸锂的市场需求持续飙升中国主要龙头企业有多氟多天赐材料和新宙邦等总体而言六氟磷酸锂市场前景广阔但需要采取措施应对挑战推动产业链的可持续发展六氟磷酸锂行业定义1六氟磷酸锂LiPF6的物理性状是白色的晶体或粉末优点是在在有机溶剂中的溶解度高缔合度小容易离解在电解液中有较高的电导率具有较宽的电化学稳定性在工业生产中相对成本低缺点是存在热稳定性差易发生水解易造成电池容量高速衰减并使其安全性受到影响其主要的制备基础原料为固体氟化锂电和气体五氟化磷主要的制备方法有气固反应法离子交换法和溶剂法等六氟磷酸锂是锂离子电池电解液的主要成分约占到电解液总成本的43其主要作用是保证电池在充放电过程中有充足的锂离子实现充放电循环httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ12220239151620头豹科技创新网11httpsknscnkine2httpwwwsiforg3httpwwwsiforg4httpdatahuaxue5中国电子科技集团公司六氟磷酸锂行业分类2六氟磷酸锂可以按照其制备方法进行分类目前主流的制备方法是气固反应法氟化氢溶剂法有机溶剂法和离子交换法其中氟化氢溶剂法和有机溶剂法做法相似制备方法分类httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ22220239151620头豹科技创新网流程将经过处理的过孔LiF固体与PF5气体直接反应生成LiPF6该反应在高温高压下进行未使用任何溶剂改进流程使用多孔LiF与高纯PF5气体反应可制得纯度达999的六氟磷酸锂但是高纯PF5气体使用成本气固反应法高优点反应步骤少操作简单缺点但生成的六氟磷酸锂会覆盖在氟化锂表面形成一层致密的保护膜阻止反应进行从而导致最终产品中含有大量的氟化锂纯度较低进一步提纯会增加成本流程最易实现产业化的制备方法卤化锂溶解在无水氟化氢中再通入高纯PF5气体进行反应生成六氟磷酸锂晶体再经过分离干燥得到六氟磷酸锂产品需要注意的是全程需要在低温下进行因为五氟化磷与氟化氢反应生成六氟磷酸锂的过程为一放热过程同时需要对合成反应器不断地进行冷却处理氟化氢溶剂法优点在液相中发生均相反应便于反应的进行和控制氟化氢腐蚀性较强但作为溶剂时五氟化磷与氟化锂都易溶于氟化氢只要选择合适的耐氟化氢材料就六氟磷酸锂可以解决氟化氢腐蚀问题分类缺点生产的六氟磷酸锂纯度只有9095后续脱去吸附的氟化氢或其它溶剂一般是碳酸酯类如DMCDEC等比较困难流程将LiF固体悬浮于有机溶剂碳酸乙烯酯EC碳酸二乙酯DEC碳酸二甲酯DMC等中然后通入纯化后的PF5气体反应生成的LiPF5直接溶解在有机溶剂中所得溶液可直接用作锂离子电池的电解液有机溶剂法优点反应速度快产品纯度高所得电解液也可直接用于锂离子电池产率较高条件温和无污染产生缺点反应原料会和部分有机溶剂发生聚合分解等反应很难获得高纯度产品适用于制备六氟磷酸锂液体溶剂产品流程XPF6LiLiPF6X其中X可为NaKNH4等离子利用其他阳离子的六氟磷酸盐同锂盐交换生成六氟磷酸离子交换法锂缺点避免了使用五氟化磷作为原料但其中使用的醇基锂或氨等同样会和有机溶剂发生类似有机溶剂法中存在的问题httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ32220239151620头豹科技创新网21httpszhuanlanz2httpswwwdfdch3多氟多涿州有融新材料31httpszhuanlanz2httpswwwdfdch3多氟多涿州有融新材料六氟磷酸锂行业特征4中国六氟磷酸锂产业发展迅速得益于中国丰富的萤石储备量同时各个企业积极发展积极进行自身全产业链布局提升自身竞争能力政府积极制定政策引导确定了中国六氟磷酸锂产业第一的位置由于早期国外技术封锁六氟磷酸锂国产化起步晚但是经过业内人士艰苦奋斗如今中国六氟磷酸锂产量稳居世界第一增长势头稳定1竞争格局中国市场在全球六氟磷酸锂市场占比高中国市场集中度高2022年中国六氟磷酸锂市场规模达到了436亿美元同比增长58倍全球在2022年六氟磷酸锂总销售金额为454亿美元中国六氟磷酸锂市场规模占比达到了96中国六氟磷酸锂企业产能增长迅速2022年7月中国六氟磷酸锂产量为089万吨同比增长9234环比增长8行业龙头多氟多在2016年便实现了冰晶石氟化铝六氟磷酸锂全球产销量第一同时中国六氟磷酸锂市场集中度高2022年中国50以上的六氟磷酸锂产能来自行业龙头多氟多和天赐材料2供给需求终端需求旺盛原材料储备丰富但面临储产错配萤石是制备氟化氢六氟磷酸锂等氟化工产品的原材料在氟化工行业发展中至关重要中国是世界萤石资源占有量最大的国家之一2019年全球萤石查明储备量约为31亿吨中国储备量为4200万吨约占全球总量的15左右位列世界第三虽然中国储备充足但存在萤石储备与消费结构错配的问题自2011年以来中国萤石产量占比为全球总产量的60左右采储比严重失衡需要及时调整开采规划避免未来出口国向进口国的身份转化3商业模式龙头企业积极全产业链布局六氟磷酸锂位于产业链的中游同时占据电解液总成本43六氟磷酸锂的价格高低是电解液企业生产成本变化的重要因素许多企业为了增强自身成本控制能力积极布局全产业链向上游六氟磷酸锂等电解httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ42220239151620头豹科技创新网液原材料进行自产自供比如天赐材料和多氟多等截至2023年一季度天赐材料六氟磷酸锂自供率达到了95以上通过向上游布局可以增强企业解决上游原材料涨价带来的障碍的能力41httpwwwcisiaor2httpwwwcisiaor3httpswwwcsco4中国无机盐工业协会中六氟磷酸锂发展历程5六氟磷酸锂作为锂离子电池材料中电解液的重要溶质在锂电池产业链的中游发挥作用不论是六氟磷酸锂的发展规模还是其价格历史变化都与锂电池市场息息相关所以在分析六氟磷酸锂发展历程时还需要考虑到锂电池的需求端变化等因素中国的六氟磷酸锂发展历程主要分为四个阶段1950年-2010年的萌芽期2010年至2015年的启动期2015年至2019年的高速发展期还有2019年至今的震荡期在未来随着国民经济持续向好外加中国六氟磷酸锂相关企业积极布局全产业发展中国的六氟磷酸锂市场规模将稳定上升萌芽期195020101950年美国科学家首次提出六氟磷酸锂的制备方法后随后的60年里中国一直处于日美韩六氟磷酸锂量产的垄断局面中在此期间六氟磷酸锂价格曾高达100万元吨给海外六氟磷酸锂生产厂商带来了高额的收入直到2008年多氟多首次研发出六氟磷酸锂晶体才打破了中国六氟磷酸锂被垄断的局面海外生产技术封锁行业利润高启动期201020152010年中国多氟多公司200ta六氟磷酸锂量产成功中国正式实现了六氟磷酸锂的量产一年后多氟多的六氟磷酸锂产量达到1000吨成为中国首家自主研发并且实现产业化的晶体六氟磷酸锂供应商但是全球六氟磷酸锂现有产能的占比中日本的森田化学关东电化韩国的SUTERAKEMIFA尉山的产能任然是处于遥遥领先的地位中国2011年六氟磷酸锂产能主要来自于多氟多广州天赐天津金牛以及中国台湾的台塑集团总产能为850ta还没达到日本关东电化一家公司的产能中国首次实现六氟磷酸锂量产开始了产能的高速增长高速发展期20152019httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ52220239151620头豹科技创新网在2015年中国六氟磷酸锂产能迅速发展市场占有率达到了40以上中国工信部在2015年4月份和5月份接连发布四部门关于20162020年新能源汽车推广应用财政支持政策和三部门关于节约能源使用新能源车船车船税优惠政策的通知使中国新能源汽车开始爆发在2016年1月分工信部数据表示2015年中国累计生产新能源汽车3790万辆同比增长4倍伴随着新能源汽车销量增长动力电池的需求也出现了暴增2016年中国汽车动力电池产量308GWh同比增长82同时推动全球智能手机销量增长的中国市场在2015年出现饱和迹象销售增速开始放缓动力电池逐渐取代消费锂电成为电解液的主要下游客户政府相继出台相关政策促进新能源汽车市场的火热发展动力电池产量增长迅速六氟磷酸锂的供给结构上呈现由消费电子向动力电池方向发展的趋势震荡期201920232019年全球市场大环境影响下新能源汽车消费放缓同时政府补助开始出现退坡在2019年以前随着新能源汽车市场的火热发展各大电解液生产厂商纷纷扩大产能到2020年产能接近5万吨但由于新能源汽车行业受到了补贴退坡和全球市场大环境影响导致电车产销减少六氟磷酸锂的价格也从2017年的40万元吨下滑至2020年6月份的7万元吨在价格上出现了明显的震荡但随着下游新能源汽车在2023年1-6月分别完成3788万辆的产量和3747万辆的销量同比分别增长424和441作为新能源汽车动力电池电解液中重要的溶质预计未来六氟磷酸锂市场将进一步扩大自身的规模稳固中国六氟磷酸锂生产大国的地位全球市场环境影响下新能源汽车市场开始出现低迷进而导致产能过度扩张的六氟磷酸锂价格暴跌虽然在短期内出现下跌但随着下游市场的持续发展未来六氟磷酸锂的市场规模依旧持向上趋势51httpswwwmiitg2httpswwwmiitg3httpwwwcaam4中华人民共和国工业和7六氟磷酸锂产业链分析6六氟磷酸锂产业链涵盖上游的萤石氟化氢等原材料采集和加工中游的六氟磷酸锂生产和电解质制备以及下游的电池制造和应用领域相互关联整个产业链的稳定运行和高效协同对于保障电动汽车等领域的可持续发展至关重要六氟磷酸锂产业链主要包含上游萤石的采集和基础原材料五氟化磷碳酸锂氟化氢的制备主要参与方有浙江三美莹科新材料和内蒙古包钢钢联等中游的各大厂商使用上游材料制备六氟磷酸锂作为电解液制作构成中的重要溶质主要参与方有多氟多广州天赐材料和江苏新泰材料然后在下游参与完成动力电池的组装并最后服务于新能源汽车市场主要参与方有宁德时代多氟多和广州天赐材料等httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ62220239151620头豹科技创新网尽管中国拥有丰富的萤石资源储备但供需结构不平衡的问题需要得到解决在六氟磷酸锂产业链的下游企业通过垂直一体化布局和海外市场扩展等战略为中国在六氟磷酸锂等领域的持续稳健发展创造了良好的基础从整体原材料采集的角度来看中国目前拥有相对丰富的萤石资源储备而萤石是氟化氢的主要原材料在全球萤石产量中中国占据了约60的份额然而尽管资源储备充足中国面临着资源储备与产出不匹配的挑战这种供需结构性不平衡可能导致中国从萤石出口国逐渐转变为萤石进口国的身份同时值得注意的是虽然中国的萤石储备较多但其中超过50的资源属于难以开采的伴生型这意味着中国需要在未来提升自身的开采技术水平增加萤石资源的有效利用率为了缓解资源储备与产出不匹配的问题中国需要进行合理的规划保障未来氟化工等相关产业的稳定发展上产业链上游生产制造端原材料供应商上游厂商莹科新材料股份有限公司浙江三美化工股份有限公司衢州南高峰化工股份有限公司查看全部产业链上游说明六氟磷酸锂产业上游的主要构成是制备氟化锂的原材料为中游六氟磷酸锂的生产提供原材料主要包括制备碳酸锂五氟化磷氟化氢等其中氟化氢在六氟磷酸锂生产过程中是最主要的材料在六氟磷酸锂生产过程中作为氟化剂与五氯化磷发生反应生成中间物五氟化磷然后再与固态的LiF发生反应得到六氟磷酸锂其中LiF的制备任然需要氟化氢与碳酸锂反应生产所以在分析上游是需要重点关注氟化氢氟化氢市场的变化会影响中游六氟磷酸锂生产厂商的稳定性氟化氢目前国内主流生产工艺为萤石-硫酸法其工艺流程简单原料获取难度小但也因为有强酸性物质参与该工艺也有不少的安全风险从萤石全球市场来看中国是世界萤石资源占有量最大的国家之一2019年美国地质调查局统计数据显示全球萤石查明储备量31亿t其中储备量最高的前三个国家分别为墨西哥6800万t中国4200万t南非4100万t中国萤石储备量约占全球总量的15左右虽然中国储备充足但存在萤石储备与消费结构错配的问题中国自2011年以来萤石产量占比为全球的60左右采储比严重失衡中国的萤石开采还存在资源浪费的问题根据中国矿业联合会萤石产业发展委员会调查显示中国的萤石资源综合回收率仅为5143这是因为萤石资源中较难开采的伴生型达到了190亿t而中国总的萤石查明储备量约为28亿t所以在开采过程中成本大耗时多有效采集率低下对此需要加快技术攻关提升对于难开采的伴生矿的开采效率降低开采成本提升萤石矿产资httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ72220239151620头豹科技创新网源的利用效率否则中国在未来可能会面临萤石贸易出口转进口的困境这对于中国的新能源新材料以及国防军事等领域都是不小的威胁中产业链中游品牌端六氟磷酸锂等氟化工产品生产商中游厂商多氟多新材料股份有限公司广州天赐高新材料股份有限公司浙江永太科技股份有限公司查看全部产业链中游说明在六氟磷酸锂的生产链中中游企业职责主要涵盖将来自上游的原材料进行精细加工最终制备成高纯度的六氟磷酸锂作为锂电池的核心材料六氟磷酸锂的纯度直接影响着电池性能的优劣从市场发展来看六氟磷酸锂市场受到原材料价格波动的影响2023年至8月份氢氟酸含9995氢氟酸的每月月末价格波动较大2023年1月份为1092857元吨在7月份价格为956667元吨变动幅度达到了1246原材料价格的波动会给六氟磷酸锂生产厂商带来不可预测性原材料价格的不稳定性可能导致六氟磷酸锂生产企业面临成本不确定性会将额外成本转嫁到下游的锂电池生产企业特别是下游的新能源等行业陷入低谷这种成本转移将变得更加困难为应对这种情况制备企业需要提前布局控制上游原材料成本甚至可以考虑构建半垂直一体化的生产模式以实现原材料的自产自用降低不确定性对企业的影响从技术工艺来看中国部分六氟磷酸锂生产企业正积极加强产品纯度方面的努力通过改进生产工艺提升提纯技术以及升级装置设备以满足国际市场对高质量产品的需求这些举措不仅有助于巩固中国在国际市场中的份额同时也为下游新能源汽车消费型锂电池等领域的健康发展创造了有利条件例如苏州华一新能源科技有限公司开发的新制备方法采用非质子有机胺作为络合剂和溶剂实现氟氯取代反应在液相中进行确保了反应的均匀性下产业链下游渠道端及终端客户电解质电解液制造商渠道端httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ82220239151620头豹科技创新网广州天赐高新材料股份有限公司多氟多新材料股份有限公司盛新锂能集团股份有限公司查看全部产业链下游说明在六氟磷酸锂产业链的下游电池制造和应用领域是最主要的两个方面就电池制造方面应用主要涉及六氟磷酸锂为溶质的电解液的生产以及后续的应用六氟磷酸锂的高离子导电性稳定性和溶解度等优异特性使其成为动力电池制造中的首选电解质目前六氟磷酸锂的价格波动问题日益凸显这对下游应用行业企业带来重大挑战值得注意的是2023年初六氟磷酸锂的单价高达30万元但在5月份下降至10万元以下六氟磷酸锂价格的波动对锂电行业产生了挑战而企业通过稳固的垂直一体化布局和国际市场的积极拓展领先的企业如天赐材料成功地应对了市场的变化天赐材料通过搭建完整的生产链实现了上游原材料的自主生产和供应自2023年起天赐材料在关键原材料方面展现出了高度的自供能力例如六氟磷酸锂LiPF6的自供率已经超过95而双氟磺酰亚胺锂LiFSI的自供率约为90渠道端及终端客户动力电池生产商以及新能源汽车生产商渠道端宁德时代新能源科技股份有限公司比亚迪股份有限公司广州小鹏汽车科技有限公司查看全部产业链下游说明就电池应用领域随着电动汽车可再生能源和便携式设备等领域的快速发展对六氟磷酸锂的需求将持续增加同时科技创新和材料工程的进步也将进一步推动其应用性能和稳定性的提升从而进一步拓展六氟磷酸锂在各个领域的应用在动力电池领域新能源汽车市场的火热态势是确保动力电池持续获利的根本驱动因素进而驱动六氟磷酸锂的市场需求根据中国汽车工业协会的数据截至2023年6月新能源汽车的生产和销售数量分别达到了3788万辆和3747万辆同比增长分别达到424和441这一数据表明尽管当前经济面临下行趋势的压力新能源汽车仍然受到消费者的热烈追捧为动力电池制造商提供了盈利保障从而稳固了整个产业的发展前景同时新能源汽车在其生产和使用过程中均涉及碳排放环节这也是实现国家双碳目标的重要环节之一在中国制造2025中强调节能与新能源汽车是战略性的发展目标目前中国汽车工业增加值仅占GDP的153然而汽车强国的指标已达到4此外在能源使用和环境保护方httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ92220239151620头豹科技创新网面近年来中国对石油的进口依赖程度接近60其中交通领域的石油消耗占比近50其中近80被传统燃油汽车所消耗因此传统燃油汽车对能源的消耗和环境污染成为中国未来实现低碳化和电动化的必然推动因素61httpwwwcaam2httpswwwcsco3httpswwwcsco4httpswwwcsco5httpswwwsohu6httpsjiagecngol7中国汽车工业协会中国71httpswwwbaog2httpswwwngf-c3httpwwwcdykjh4httpwwwsanme5httpswwwgovc6莹科新材料股份有限公六氟磷酸锂行业规模8截至2022年中国六氟磷酸锂领域的市场规模达到了436亿美元过去五年市场处于平稳态势外加新能车市场驱动2021年中国六氟磷酸锂销售额取得了显著增长从2020年的50亿美元飙升至343亿美元增长率高达58082022年的六氟磷酸锂全球总销售额为454亿美元其中中国市场占比高达962023年至2027年预计中国六氟磷酸锂市场将继续保持目前的活跃态势虽然政策实施和补贴力度可能会有一定的时机性变化但是考虑到民众的新能源汽车购买意向持续上升预测六氟磷酸锂市场规模将以每年15的稳健增长率持续扩大2027年市场规模预计达到877亿美元在2017年至2022年期间中国的六氟磷酸锂市场规模迅速扩大主要受益于下游新能源汽车需求的急剧增长截至2022年第一季度中国新能源汽车产销量分别为1293万辆和1257万辆同比增长率达到14倍市场占有率升至1932019年至2022年间中国新能源汽车年销量从2019年的1331百万辆增长至2022年的6873百万辆值得注意的是2021年新能源汽车销量实现惊人的1595增长这也直接促成2020-2021年高达5808的增长率此外大众对于新能源汽车的购买意愿不断增强进而带动了上游六氟磷酸锂的需求增加2023年5月中国消费者对新能源汽车的购买意愿连续六年上升从2022年的27增长至2023年的33这表明新能源汽车的需求将在长期内持续稳定上升预计未来5年六氟磷酸锂市场将持续蓬勃发展预计2027年中国六氟磷酸锂市场规模将达到877亿美元国家财政部于2023年6月19日发布了关于延续和优化新能源汽车购置税减免政策的公告将在2024年至2025年期间对新能源汽车免征车辆购置税此外随着疫后市场复苏中国的新能源汽车行业有望进一步壮大刺激了对六氟磷酸锂的需求从而进一步扩大市场规模与此同时六氟磷酸锂企业也在加速上游供应链布局以提升自身的竞争力永太科技表示已实现了从锂盐原料锂盐添加剂到电解液的垂直一体化产业链布局六氟磷酸锂产能达到8000吨年双氟磺酰亚胺锂产能达到900吨年电解液产能达到150000吨年而VC产品和FEC产品的产能分别为5000吨年和3000吨年进一步增强了公司的竞争能力以及对未来材料成本波动的应对能力httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ102220239151620头豹科技创新网可见在政府政策的支持下以及消费者对购车意愿不断提升的背景下中国的新能源汽车行业将持续稳健增长从而进一步推动六氟磷酸锂市场的扩张六氟磷酸锂市场规模六氟磷酸锂行业规模计算规则六氟磷酸锂市场规模以六氟磷酸锂销售收入测算数据来源永太科技招股书弗若斯特沙利文81httpsbaijiahaob2httpwwwcaam3httpwwwcaam4httpstock10jqk5httpsbaijiahaob6中新报中国汽车工业协六氟磷酸锂政策梳理9政策名称颁布主体生效日期影响三部门关于节约能源使用新能源2015-05-中华人民共和国工业和信息化部7车船车船税优惠政策的通知07对使用新能源车船免征车船税其中免征车船税的使用新能源汽车是指纯电动商用车插电式含增程政策内容式混合动力汽车燃料电池商用车纯电动乘用车和燃料电池乘用车不属于车船税征税范围对其不征车船税httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ112220239151620头豹科技创新网政策解读对于新能源车船免除车船税鼓励人们购买新能源汽车促进汽车厂商产品结构向新能源转型动力电池需求将会增加进而带动上游六氟磷酸锂等材料销量增长政策性质鼓励性政策政策名称颁布主体生效日期影响关于延续和优化新能源汽车车辆财政部税务总局工业和信息化2023-06-7购置税减免政策的公告部19为支持新能源汽车产业发展促进汽车消费现就延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策对两个规政策内容定期限内购买的新能源汽车分别免征购置税和减半征购置税其中乘用车免税额分别不超过3万和15万延续新能源汽车购置税减免效果与免征车船税类似但是对于26年-27年购买的新能源车补贴力度减半政策解读为实现温和退坡做准备政策性质鼓励性政策政策名称颁布主体生效日期影响四部门关于20162020年新能财政部科技部工业和信息化2015-04-源汽车推广应用财政支持政策的通8部发展改革委22知四部委在全国范围内开展新能源汽车推广应用工作中央财政对购买新能源汽车给予补助实行普惠制政策内容新能源汽车生产企业在销售新能源汽车产品时按照扣减补助后的价格与消费者进行结算中央财政按程序将企业垫付的补助资金再拨付给生产企业除了免征车船税对于新能源汽车的购买价格也进行了二次补助降低了新能源车的售价刺激了消费者政策解读进行购买但当未来补贴退去后汽车厂商需要通过积极研发降低成本来保持其产品的竞争力不然六氟磷酸锂等上游材料将受到较大的波及政策性质鼓励性政策政策名称颁布主体生效日期影响关于印发河南省加快新能源汽车2021-11-河南省人民政府办公厅4产业发展实施方案的通知18httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ122220239151620头豹科技创新网在2025年要求实现政策内容全省新能源汽车年产量超过30万辆燃料电池汽车示范运营总量突破1万辆动力电池与管理系统等关键零部件研发制造取得重大进展充换电设施规模运营质量和服务便利性显著提升全省建成集中式充换电站2000座以上各类充电桩15万个以上对于河南省内部的新能源产业群的发展定下了明确的目标有利于整体产业链的需求上升进而带点六氟政策解读磷酸锂价格需求上升政策性质指导性政策政策名称颁布主体生效日期影响关于2022年新能源汽车推广应财政部工业和信息化部科技2021-12-7用财政补贴政策的通知部发展改革委312022年新能源汽车补贴标准在2021年基础上退坡30城市公交道路客运出租含网约车环政策内容卫城市物流配送邮政快递民航机场以及党政机关公务领域符合要求的车辆补贴标准在2021年基础上退坡20对于新能源汽车市场来说补贴退出后新能源汽车的价格优势会逐渐减小消费者的购买动力将会受到政策解读影响市场的增长速度将会放缓这会波及到动力电池的生产需求进而影响到六氟磷酸锂的市场需求政策性质规范类政策91httpswwwgovc2httpswwwgovc3httpswwwmiitg4httpswwwgovc5httpwwwxch3c6国务院中华人民共和国六氟磷酸锂竞争格局10中国六氟磷酸锂市场竞争激烈尤其是在电池制造领域由于电动汽车市场的快速扩张六氟磷酸锂成为锂离子电池的重要组成部分因此电池制造企业之间的激烈竞争日益显著中国六氟磷酸锂产业在早期遇到国外技术封锁导致其起步较晚但经过技术研发政府政策支持后中国的六氟磷酸锂产业发展迅速2022年中国六氟磷酸锂总销售金额达到了436亿美元同期全世界六氟磷酸锂总销售金额为454亿美元目前中国六氟磷酸锂市场竞争格局主要呈现为三个梯队以多氟多和天赐材料为首的兼具发展力和市场力的领先梯队其中天赐材料2023年锂离子电池材料生产量为4391万吨销售量为4308万吨营业收入20822亿元占总营业收入的httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ132220239151620头豹科技创新网933值得一提天赐材料2023年开始在关键原材料上展现了较高的自供能力六氟磷酸锂LiPF6自供率达95以上双氟磺酰亚胺锂LiFSI自供率在90左右其他核心添加剂自供率基本在30以上中国六氟磷酸锂市场的形成与企业的技术研发能力密切相关多氟多和天赐材料等行业领军企业在科研方面表现出色专利申请分别达到1120项和超过1110项而其他企业相对较少此外六氟磷酸锂的制造过程对高温低温操作高纯度原材料等要求极为严格科研实力对于产品质量至关重要六氟磷酸锂的应用领域正不断扩展至动力电池和消费锂电池在市场初期正确的市场定位和供应合同对于六氟磷酸锂销量具有重要影响根据工信部数据中国手机出货量从2016年的559749万部下降至2022年的27151万部与此相反动力电池产量呈现稳定增长2020至2022年分别为8123亿瓦时2197亿瓦时和5417亿瓦时这一趋势推动了电解液供应商销售量的增长加强了天赐材料作为宁德时代动力电池龙头供应商的竞争力中国锂电市场正在从消费锂电以智能手机为代表向以动力电池为主的方向转型动力电池产量快速增加进一步拉动了上游电解液供应商的销售天赐材料作为动力电池行业龙头企业之一增强了自身的竞争力龙头企业盈利稳定积极创新研发企业积极布局全产业链提升自身对于原材料价格波动的抵抗能力六氟磷酸锂龙头地位稳固天赐材料销售净利率为2618营业收入高达22316亿人民币多氟多销售净利率为1636拥有1259名研发人员巨化股份营收达21489亿人民币科研人员数量达到634名各家企业稳步发展提升自身技术水平其次各大企业积极布局上游原材料增强自身成本控制能力天赐材料布局碳酸锂氟化锂硫酸氢氟酸五氟化磷等基本覆盖所有锂盐制备的原材料多氟多五氯化磷自供率达到50以上中国六氟磷酸锂龙头企业积极创新扩大盈利布局上游原材料产业并提升成本控制能力在未来发展中将进一步提升自身龙头地位行业集中度将进一步提升12httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ142220239151620头豹科技创新网上市公司速览滨化集团股份有限公司601678多氟多新材料股份有限公司002407总市值营收规模同比增长毛利率总市值营收规模同比增长毛利率918亿元343亿元-245417151957亿元247亿元-6861587深圳新宙邦科技股份有限公司300037广州天赐高新材料股份有限公司002709总市值营收规模同比增长毛利率总市值营收规模同比增长毛利率3578亿元165亿元-392731536321亿元431亿元-16223053宁波杉杉股份有限公司600884浙江巨化股份有限公司600160总市值营收规模同比增长毛利率总市值营收规模同比增长毛利率3081亿元445亿元-115316394425亿元458亿元-0681359浙江永太科技股份有限公司002326天际新能源科技股份有限公司002759总市值营收规模同比增长毛利率总市值营收规模同比增长毛利率1181亿元101亿元-42102481489亿元44亿元-55681525江苏国泰国际集团股份有限公司002091胜华新材料集团股份有限公司603026总市值营收规模同比增长毛利率总市值营收规模同比增长毛利率1193亿元814亿元-179816001011亿元146亿元-1750555101httpgxtfujiang2httpwwweeoco3httpswwwdfdch4httpswwwtincic5httpswwwtonze6httpwwwsinod7Choice金融终端福建省111Choice金融终端121Choice金融终端六氟磷酸锂企业分析131广州天赐高新材料股份有限公司002709公司信息httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ152220239151620头豹科技创新网企业状态开业注册资本1926656122万人民币企业总部广州市行业化学原料和化学制品制造业法人徐金富统一社会信用代码91440101723773883M企业类型股份有限公司上市自然人投资或控股成立时间2000-06-06品牌名称广州天赐高新材料股份有限公司股票类型A股经营范围基础化学原料制造不含危险化学品等许可类化学品的制造合成材料制造不含危险化查看更多财务数据分析财务指标2014201520162017201820192020202120222023Q1销售现金流营07807906805706906105---业收入资产负债率174443267236300252283487398927442539411725469764971747544营业总收入同比183921340261942522119775109583244249533916925710122-16218增长归属净利润同比3165208-2433736179212980956-231116497341-964234---增长7应收账款周转天824856858308694981983204122141510662249806337765110数天流动比率302341842916688181891353108631345815051781834每股经营现金流05728069370719-02336-09375-003361158121322161-0254元毛利率29454531021739765933912224320425640634973---流动负债总负967239975806987591956933439884022847208941266718763359债速动比率21792143721322713809077610655409717130215021625摊薄总资产收益701967498619960999969103652-056328826122184289852698率营业总收入滚动-3954184095-97653-1246765000159206290772---环比增长扣非净利润滚动-197178-300573-559099431486-563931-773885-938804---环比增长36加权净资产收益76110712882151717030571749---率基本每股收益052082123092135003098235299036元httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ162220239151620头豹科技创新网净利率9060110513721520814643621496-10494121496208043261866162202总资产周转率07748071320927506827048220536707265111411320168次归属净利润滚动-161242-286607-477966136724-357838-733883-929861---环比增长21每股公积金元33746528131697235089314841659817328300351009110369存货周转天数67049162142950728568706211782421142132773462454760天营业总收入元706亿946亿1837亿2057亿2080亿2755亿4119亿11091亿22317亿4314亿每股未分配利润240592831220772789538306213373052434284424844609元稀释每股收益052082123092135003098234295036元615333995560163197归属净利润元396亿305亿456亿533亿2208亿5714亿695亿万万万扣非每股收益0450671140890030020972312890356元经营现金流营05728069370719-02336-09375-003361158121322161-0254业收入竞争优势企业以研发和科技为先导提供系统性解决方案拥有院士工作站博士后科研工作站广东省精细化工材料工程技术研发中心广东省企业技术中心江西省企业技术中心广东省动力锂电池电解质材料工程实验室电化学储能材料与技术教育部工程技术研发中心形成了研究-技术-应用的产品一体化评价体系具有国际竞争力的精细化学品研发生产和销售的总体能力2多氟多新材料股份有限公司002407公司信息企业状态存续注册资本766023589万人民币企业总部焦作市行业化学原料和化学制品制造业法人李云峰统一社会信用代码91410800719115730E企业类型股份有限公司上市自然人投资或控股成立时间1999-12-21品牌名称多氟多新材料股份有限公司股票类型A股httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ172220239151620头豹科技创新网经营范围无机盐无机酸助剂合金材料及制品的生产LED节能产品的生产电子数码产品锂查看更多财务数据分析财务指标2014201520162017201820192020202120222023Q1销售现金流营068072055059066058----业收入资产负债率4767763856014527535454450744461662663475507095617257176营业总收入同比3720142666630683831254147033-1466362568529258466-6863增长归属净利润同比1119051-731561-7419178282758-4631-74304----增长51应收账款周转天56032654367651101805567103836297881971413444数天流动比率114591328918643120971219084340777103512131478每股经营现金流003350309200972004320626200667-005325782289-0092元毛利率126699173743411722234223252598195101-422--流动负债总负8019718482815900457421177181379661583045841367019558295债速动比率0668208678137590815308084059060632070809461253摊薄总资产收益0262090421046844894817334-48919051811742129680582率营业总收入滚动65105493924-110271320179273571-115257----环比增长扣非净利润滚动-219216-316292-934965-65129-18494-515732----环比增长133851加权净资产收益0292542084956216-1277----率基本每股收益00201707604101-06100711173254014元净利率03611144811664168054333658-1092591047216184916367754071总资产周转率072550624406291060770515044770448072708230131次归属净利润滚动-35723196642-486414-226338-155986-372282----环比增长21httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ182220239151620头豹科技创新网每股公积金元417316352120351234112969729697296514158637235234存货周转天数60219877008610692969406851192014108293579817573天营业总收入元2140亿2197亿2871亿3768亿3945亿3887亿4245亿7809亿12358亿2472亿每股未分配利润10709104341035212176090080090501682146613485236283元稀释每股收益00201707604101-0610071117253011元391915659134-416283486223归属净利润元42220万478亿257亿1260亿1948亿110亿万万28469万扣非每股收益-004011084032-001-071-02416925401109元经营现金流营003350309200972004320626200667-005325782289-0092业收入竞争优势多氟多致力于氟锂硅三个元素细分领域进行材料和能源体系研究及产业化是技术创新领先的无机氟新材料领军企业荣获全国先进基层党组织国家科技进步二等奖等荣誉是国家技术创新示范企业国家知识产权示范企业国家创新型试点企业国家级氟资源循环利用循环经济标准化试点企业公司的申报专利1010项授权专利800项主持制修订100余项国家及行业标准2项国际标准研制出4项标准样品是全国有色金属标准样品定点研制单位全国化学标准化委员会无机分会氟化盐工作组召集单位国际ISOTC226氟化盐工作组召集单位六氟磷酸锂国际标准ISOTC333WG4工作组召集单位公司拥有国家博士后科研工作站国家认可实验室国家技能大师工作室河南省无机氟化学工程技术研究中心河南省氟基新材料产业研究院河南省氟基功能新材料创新中心等研发平台3胜华新材料集团股份有限公司603026公司信息企业状态开业注册资本20268万人民币企业总部东营市行业零售业法人郭天明统一社会信用代码91370000745694238L企业类型股份有限公司成立时间2002-12-31品牌名称胜华新材料集团股份有限公司股票类型A股经营范围一般项目新材料技术研发新材料技术推广服务化工产品销售不含许可类化工产品查看更多财务数据分析httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ192220239151620头豹科技创新网财务指标2014201520162017201820192020202120222023Q1销售现金流营1141150960830807108---业收入资产负债率505898342379275184367971384716384474301696237113048532559营业总收入同比25697-32658897391258613117378-12902-36223576717855-17496增长归属净利润同比-5717353729728645993449101703501767-157759---增长应收账款周转天929531499571339121600042071260383318294323643数天流动比率0687508833121421318516235152042082929121872176每股经营现金流275228190730204002208-058963914447354183-1306元毛利率6091677241132271034461149991690911724---流动负债总负9757089888259892219817338635279506629214870478791178413债速动比率0265804649063190736609247093851526926541641479摊薄总资产收益237882606863548493275219110687986529573160530123率营业总收入滚动-3245566294621891958698235461-86356319328---环比增长扣非净利润滚动-259722-10710728694136604-89985-9597371021056---环比增长71加权净资产收益44237111861204130518231343---率基本每股收益028024084092101152128581439004元净利率1003316032495094308338197167458178184056106817-07263总资产周转率23711162551744219714196961544213728177114990225次归属净利润滚动-255659-10978415919157718-68817-9270151023374---环比增长69每股公积金元1162221187211872063206320632060720661212282147存货周转天数320285346344310728279204256767338543385328241728天httpswwwleadleocomwikibriefid64c76a58380ac8e6ec0a4813sourceJXU1MTk5JXU0RjVDMTY5MDc5MDQ4ODY0NQ2022