10月10日，两市弱势整理。截至收盘，上证指数跌0.7%,深成指跌0.56%,创业板指跌0.53%。科创50跌0.58%。在资金方面，沪深两市成交额为7746亿，外资净流出54.71亿。50ETF期权总持仓量2018302张,较前一交易日增加138199。其中认购合约持仓为1203396张,较前一交易日增加107048张,认沽合约持仓814906张,较前一交易日增加31151张,持仓量PCR为0.6772,较前一交易日减少0.0377。成交量方面,当日全市场合计成交1334943,较前一交易日减少469020。其中认购合约成交为737017张,较前一交易日减少310694张,认沽合约成交为597926张,较前一交易日减少158326张,成交量PCR为0.8113,较前一交易日增加0.0895。
　　消息面上，1、监管部门：注册制绝不是“放任不管”不是谁想发就发想发多少发多少。近期市场上有人担心“注册制是不是无人管”。带着这样的疑问，记者采访了监管部门、专家学者和行业机构。市场普遍认为，注册制绝不是“放任不管”，一放了之，而是在“改”的同时加大“管”的力度，管的更严了，管的更准了。业内人士认为，经过几年的努力，我国注册制改革已经探索出了一套具有中国特色、覆盖全链条各环节的事前事中事后监管安排，不是谁想发就发，想发多少发多少。2、沪深交易所：现阶段A股市场实行T+0交易的时机不成熟。近日有自媒体称，节后A股将延长交易时间，并在部分股票上试行T+0交易。上交所、深交所对此表示，我们关注到了上述传闻，相关内容不属实。今年8月18日，证监会有关负责人就活跃资本市场、提振投资者信心答记者问时提出，研究适当延长A股市场交易时间。这项工作涉及面广、影响面大，交易所正在按照证监会统一部署，深入研究论证。此外，前期有关负责人答记者问已明确提出，现阶段A股市场实行T+0交易的时机不成熟。
　　两市延续弱势，标的市场观望情绪浓厚。在期权市场方面，期权市场活跃度有所上升，持仓分化。在期权隐波方面，当前各标的期权隐波回落，处于历史均值下方，合成标的收平，期权市场整体情绪中性偏谨慎。操作策略上，预计未来股市整体仍延续底部震荡走势。关注卖出宽跨式策略以及两市后续量能、期权隐波情况。中长期来看，下方空间有限，未来走势或震荡偏强，但单边大幅上涨概率较小，建议构建备兑策略，以增厚利润为主。或者卖出看跌期权进行战略性建仓。也可利用合成标的把握股市的抄底机会。从跨品种来看，随着未来市场回暖，中小盘以及科创50或重回强势。
　　

研究报告全文：股票期权市场全景数据报告304OptionMarketDataReport投资咨询业务资格京证监许可201275号要点10月10日两市弱势整理截至收盘上证指数跌07深成指跌056创业板指作者金融衍生品研究中心牛秋乐跌053科创50跌058在资金方面沪深两市成交额为7746亿外资净流出5471亿50ETF期权总持仓量2018302张较前一交易日增加138199其中认购合约持仓执业编号F0268914从业Z0002616投资咨询为1203396张较前一交易日增加107048张认沽合约持仓814906张较前一交易日增加联系方式010-68578820niuqiulefoundersccom31151张持仓量PCR为06772较前一交易日减少00377成交量方面当日全市场合计成交1334943较前一交易日减少469020其中认购合约成交为737017张较前一交易日减少310694张认沽合约成交为597926张较前一交易日减少158326张成交量PCR为作者金融衍生品研究中心冯世佃08113较前一交易日增加00895执业编号F3049858从业Z0015710投资咨询消息面上1监管部门注册制绝不是放任不管不是谁想发就发想发多少发多联系方式fengshidianfoundersccom少近期市场上有人担心注册制是不是无人管带着这样的疑问记者采访了监管部门专家学者和行业机构市场普遍认为注册制绝不是放任不管一放了之而是在改的同时加大管的力度管的更严了管的更准了业内人士认为经过几年的努成文时间2023年10月10日星期二力我国注册制改革已经探索出了一套具有中国特色覆盖全链条各环节的事前事中事后监管安排不是谁想发就发想发多少发多少2沪深交易所现阶段A股市场实行T0交易的时机不成熟近日有自媒体称节后A股将延长交易时间并在部分股票上试行T0交易上交所深交所对此表示我们关注到了上述传闻相关内容不属实今年8月18日证监会有关负责人就活跃资本市场提振投资者信心答记者问时提出研究适当延长A股市场交易时间这项工作涉及面广影响面大交易所正在按照证监会统一部署深入研究论证此外前期有关负责人答记者问已明确提出现阶段A股市场实行T0交易的时机不成熟两市延续弱势标的市场观望情绪浓厚在期权市场方面期权市场活跃度有所上更多精彩内容请关注方正中期官方微信升持仓分化在期权隐波方面当前各标的期权隐波回落处于历史均值下方合成标的收平期权市场整体情绪中性偏谨慎操作策略上预计未来股市整体仍延续底部震荡走势关注卖出宽跨式策略以及两市后续量能期权隐波情况中长期来看下方空间有限未来走势或震荡偏强但单边大幅上涨概率较小建议构建备兑策略以增厚利润为主或者卖出看跌期权进行战略性建仓也可利用合成标的把握股市的抄底机会从跨品种来看随着未来市场回暖中小盘以及科创50或重回强势期权市场全景数据报告目录市场数据汇总2一50ETF期权5100506二300ETF期权5103009三深300ETF期权15991912四沪深300股指期权00030015五中证1000股指期权00085218六500ETF期权51050021七创业板ETF期权15991524八深500ETF期权15992227九深100ETF期权15990130十上证50股指期权00001633十一华夏科创50ETF期权58800036十二易方达科创50ETF期权58808039市场数据汇总表1标的市场成交情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表2股指期货成交情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表3期权市场成交持仓情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理期权市场全景数据报告表4期权市场情绪情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表5期权市场波动率情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理期权市场全景数据报告一50ETF期权5100501成交持仓情况表1150ETF期权合约成交持仓情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图1150ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理期权市场全景数据报告图1250ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理2成交持仓活跃前10期权重要指标表1250ETF期权成交量前10期权重要指标数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表1350ETF期权持仓量前10期权重要指标期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理3波动率情况图1350ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图1450ETF期权隐含波动率情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理二300ETF期权5103001成交持仓情况表21300ETF期权合约成交持仓情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理期权市场全景数据报告图21300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图22300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理2成交持仓活跃前10期权重要指标表22300ETF期权成交量前10期权重要指标期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表23300ETF期权持仓量前10期权重要指标数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理3波动率情况期权市场全景数据报告图23300ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图24300ETF期权隐含波动率情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理三深300ETF期权1599191成交持仓情况表31深300ETF期权合约成交持仓情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图31深300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图32深300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理2成交持仓活跃前10期权重要指标表32深300ETF期权成交量前10期权重要指标期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表33深300ETF期权持仓量前10期权重要指标数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理3波动率情况期权市场全景数据报告图33深300ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图34深300ETF期权隐含波动率情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理四沪深300股指期权0003001成交持仓情况表41沪深300股指期权合约成交持仓情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图41沪深300股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图42沪深300股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理2成交持仓活跃前10期权重要指标表42沪深300股指期权成交量前10期权重要指标期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表43沪深300股指期权持仓量前10期权重要指标数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理3波动率情况期权市场全景数据报告图43沪深300股指期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图44沪深300股指期权隐含波动率情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理五中证1000股指期权0008521成交持仓情况表51中证1000股指期权合约成交持仓情况期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图51中证1000股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理图52中证1000股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理2成交持仓活跃前10期权重要指标表52中证1000股指期权成交量前10期权重要指标期权市场全景数据报告数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理表53中证1000股指期权持仓量前10期权重要指标数据来源Wind资讯方正中期期货研究院整理3波动率情况