股市短评
　　昨天美国股市三大指数均下跌，其中纳斯达克指数跌幅较大。美联储褐皮书调查显示，美国经济和就业市场在7月和8月减速，许多企业预计短期内薪资增长将放缓。昨天欧洲三大股市均下跌，其中法国CAC 40指数跌幅较大。欧洲央行管委Visco称，正接近可以停止加息的水平。但另一位管委Kazimir则认为，必须再加息一次。昨天恒指跌,国指升,市场预期楼市限购政策快取消,内房股急升。昨天A股三大指数中仅上证综指上升。沪深300指数各行业指数中金融地产指数领涨,医药卫生指数领跌。昨天沪股通北向净卖出5.93人民币，南向净买入37.06亿港币；深股通北向净买入28.99亿人民币，南向净买入26.13亿港币。今天将公布中国8月进口同比、中国8月出口同比、美国上周首次申领失业救济人数及欧元区第二季度GDP季调后环比终值。
　　

研究报告全文：2023年9月7日每天导读各股市走势图恒指走势图国指走势图24000850022000750020000650018000指数收市日比5日550016000恒生1844998004018140004500H股64037001102609220523072308231022112212220123022303230423062311221222022304230523082310220123032306230723红筹3647100130720922HSC大型股168772008033沪深300走势图标普500走势图HSC中型股365367000043440048004600AH股溢价1437502412942004400沪深30038120302206240004200富时中国A50128116901512238004000上证180817558002116380036003600上证38054878600604434003400台北加权167381603201109221022022303230823112212220123042305230623072310220223032308231122122201230423052306230723日经22533036760302180922道琼斯3444319057117来源彭博标普500446548070071股市短评纳斯达克1387247106051昨天美国股市三大指数均下跌其中纳斯达克指数跌幅较大美联储褐皮书调查显示美国经济和就业市场在7月和8月减速许多企业预计短期内薪资增长将放缓昨天欧洲三大股市均下跌其中法国CAC40指数跌幅较大欧洲央德国DAX301574137019095行管委Visco称正接近可以停止加息的水平但另一位管委Kazimir则认为必须再加息一次昨天恒指跌国指富时100742614016064升市场预期楼市限购政策快取消内房股急升昨天A股三大指数中仅上证综指上升沪深300指数各行业指数中金融地产指数领涨医药卫生指数领跌昨天沪股通北向净卖出593人民币南向净买入3706亿港币深股通北向净法国CAC40719409084231买入2899亿人民币南向净买入2613亿港币今天将公布中国8月进口同比中国8月出口同比美国上周首次申领失业救济人数及欧元区第二季度GDP季调后环比终值商品期货指数市价日比5日纽约期油美元桶8770018744纽约期金美元toz192360011156标普高盛60510015313主要经济资料公布商品指数国家地区经济指标时间市场预期实际值前值CRB大宗商品28474007177期货价格指数美国周度MBA抵押贷款申请指数环比9月1日na-2923罗杰斯国际388411000180美国ISM服务业指数8月525545527商品指数美国标普全球-美国服务业PMI8月510505510外汇汇率5日1个月美国标普全球-美国综合PMI8月504502504港元兑人民币09336063118德国工厂订单月环比7月-43-11776美元兑人民币73215063164英国标普全球CIPS英国建筑业PMI8月498508517美元兑港元78426001045来源彭博均为修正值美元兑日元14769146351主要新闻总结欧元兑美元10723111254内地7月游戏市场实际销售收入286亿元人币按年升英磅兑美元12498138224食糖全球供应今年料短缺540万吨3749澳元兑美元06382157291澳洲财长查默斯中国经济放缓对澳洲带来巨大压力据报委内瑞拉高层访华商讨就产油建立合营政府债券收益率5日bps1个月bps菲律宾取代缅甸2026年担任东盟轮值主席国8月以来青海冷凉蔬菜供应粤港澳大湾区超两万吨中国10年期26670860200日本央行委员日本通缩心态出现变化收紧货币政策条件逐步中国连锁经营协会今年网络零售百强企业销售额按年香港10年期到位3938001150850增132美国10年期42797016582459来源彭博A12023年9月7日国际经济要闻全球主要食糖贸易商之一Alvean表示今年全球糖市场供应缺口将达到540万吨是第6食糖全球供应今年料短缺540万吨年出现供应短缺上周有消息指印度预计将从10月开始禁止食糖出口以应对国内因气候变化甘蔗减产所导致的食糖供应紧张价格飙升问题彭博澳洲财长查默斯表示中国经济放缓和澳洲利率上升给澳洲经济带来巨大压力但澳澳洲财长查默斯中国经济放缓对澳洲带洲应能设法避免陷入衰退澳洲未能幸免于全球经济疲弱的影响但澳洲最大贸易伙伴来巨大压力中国最近的情况更令人担忧目前已经看到在中国房地产领域以及与零售和出口相关的领域中国经济一直在明显放缓这对澳洲来说显然很重要彭博东盟峰会决定由菲律宾取代缅甸在2026年担任轮值主席国缅甸原本会在2026年担任东菲律宾取代缅甸2026年担任东盟轮值主席盟轮值主席国但菲律宾总统小马可斯表示菲方准备好接替缅甸的职务未有解释原国因东盟外交官指有关决定是考虑到缅甸内乱持续同时担心东盟与不承认缅甸军政府的美国及欧盟关系受损彭博日本央行委员HajimeTakata表示日本社会长期认为工资及通胀不会大幅上涨的看法日本央行委员日本通缩心态出现变化收正出现改变的早期迹象显示央行退出宽松政策的条件逐步到位由于全球经济增长放缓加剧日本能否可持续地实现2通胀目标的不确定性因此需要暂时维持超宽松货币政紧货币政策条件逐步到位策不过有迹象显示企业价格及工资定价出现变化这不仅推高商品价格亦推升服务价格显示日本通胀压力正在扩大彭博大中华经济要闻内地游戏研究机构伽马数据指7月中国游戏市场实际销售收入2861亿元人民币按月内地7月游戏市场实际销售收入286亿元人上升334按年升3749按年增幅连续三个月为正数中国移动游戏市场实际销售币按年升3749收入2211亿元按月上升34按年上升5109营运活动及新游戏带动增长中国客户端游戏市场实际销售收入5695亿元按月上升364按年上升764彭博据报油组成员国委内瑞拉的副总统DelcyRodriguez及石油部长PedroTellechea率代据报委内瑞拉高层访华商讨就产油建立合表团抵达上海讨论中国与委内瑞拉国营石油公司建立合营问题Tellechea在5月表营示委内瑞拉石油部与中石油官员正进行磋商讨论绕开中间人并直接向中国付运原油问题彭博8月以来青海冷凉蔬菜已供应粤港澳大湾区超两万吨据了解青海向粤港澳大湾区8月以来青海冷凉蔬菜供应粤港澳大湾区供应的冷凉蔬菜主要为生菜苦菜薹火焰参羽衣甘蓝等品种海东市互助县作为主超两万吨要产地自今年6月开始陆续供应广东香港和澳门市场截至目前已累计供应粤港澳大湾区冷凉蔬菜达382万吨产值超过114亿元彭博中国连锁经营协会报告显示内地网络零售行业已步入稳健增长阶段上榜企业网络销中国连锁经营协会今年网络零售百强企售规模持续增加非电商类企业上榜数量持续上升前100名企业中非电商企业达到业销售额按年增13293家数据显示2023年网络零售百强企业销售额超过202万亿元人民币比2022年总体提升132彭博企业要闻联想和VMware宣布联合的边缘与云端创新实验室推出了首批一体化解决方案为中型企联想伙VMware为企业采用Nvidia生成业提供现代化混合多云功能帮助客户更轻松地利用数据实现智能转型联想还发布了与VMware合作开发的最新生成式AI参考设计这款全集成式联想ThinkSystem解式AI和多云解决方案决方案采用了Nvidia加速计算和软件专为帮助企业部署AI而打造并提供市场上最通用的加速计算平台之一彭博丰田上月日本所有工厂被逼关闭与电脑丰田汽车表示上月日本所有工厂曾暂停生产是由于电脑的磁碟空间不足导致系统出现故障丰田上月29日全部14间在日本的厂房停工一日当时称因处理零件订单的伺服磁碟空间不足有关器在执行维护程序后出现故障相信与网络攻击无关彭博瑞银行政总裁否认并购瑞信后资产负债表瑞银行政总裁SergioErmotti表示瑞银并购瑞信后瑞银规模并没有过大又指规模大小不应单纯把资产负债表规模与瑞士经济规模对比作比较瑞银并购瑞信后资产负规模过大债表规模达16万亿美元为瑞士去年经济规模8780亿美元的近两倍彭博天猫超市联合菜鸟宣布菜鸟供应链半日达服务再拓展至南京武汉长沙天菜鸟供应链半日达再拓展至6个城市津南昌和金华共6个城市目前半日达城市数量达到14个年内服务范围拓展度将进一步加快彭博22023年9月7日中港两地上市的股份港股港股港股A股港股A股港股代码股份名称收盘价动态市盈率市净率港股代码股份名称收盘价动态市盈率市净率价比价比港元港元939建设银行43331003633231635大众公用132125204262681398工商银行3743450392431753中国国航573-24835041288农业银行2763520402558670东方航空270-20941693988中国银行27135003531851055南方航空409-18138651658邮储银行394-04925291919中远海控79419406024723328交通银行4563650362348598中国外运31354605845213968招商银行33005470917712866中远海发0884770386593998中信银行35926202540191138中远海能78184710142176818光大银行22929002929952880大连港066117503861032016浙商银行20930003424426198青岛港40755306539821988民生银行25834302036663369秦港股份12949303862156196郑州银行0954310195878317广船国际958185208263763866青岛银行21943803940082039中集集团448212804841211963重庆银行41229002951221800中国交建37533902363213618渝农商行282-0273149390中国中铁42431903742422628中国人寿1248144707368661186中国铁建49426502148272318中国平安490586609110321766中国中车39087506839462601中国太保194058707240623898时代电气2940136711136491336新华保险205040805353983969中国通号26176106156281339人保集团2773590475642525广深铁路172-04447566030中信证券157810450893347177宁沪高速70073810231403908中金公司146810160776395548深圳高速64170007835976837海通证券49110730365391995皖通高速78475010330542611国泰君安9307400544085107成渝高速23967004544396806申万宏源153112903667262238广汽集团41876403662361776广发证券111699107131181211比亚迪2492028195657176886华泰证券104674705939872333长城汽车962199712266566099招商证券72674305752171839中集车辆64145608553213958东方证券43269604759292338潍柴动力1064134911119886178光大证券57882804568433606福耀玻璃3610168530513376881银河证券42558704564851108洛阳玻璃534202707467566066中信建投84198908669106865福莱特1880170524843201375中州证券1192848037725238一拖股份40154906568431456国联证券364104005467691157中联重科40811800624547883中国海油14004660983350564郑煤机7544450674580857中石油58565307132451057浙江世宝25453761338583386中石化46188306531841072东方电气9068540734785338上石化113-04566322727上海电气186-05163471033石化油服061184313473532208金风科技418106904659332883中海油田96316561074464187京城机电300-1457829568山东墨龙245-22048292607上海医药123893906434521088中国神华234568111426292196复星医药1836114710138821898中煤能源57542605137481513丽珠医药2445105415932551171兖州煤业14124181373306874白云山221080110033253996中国能源建设0924970376268719新华制药55971508173081816中广核19884708541911349复旦张江2539881067551902华能国际390-11054571858春立医疗123615961624698991大唐发电125-07657756160百济神州12320-56910411071华电国际316-07942531877君实生物2020-2194941916龙源电力62387307270139995荣昌生物3320-3934227956新天绿能27849505469496185康希诺2340-09170361618中国中冶17435203555899989海普瑞41678304668212068中铝国际173-11468412359药明康德81002353450186347鞍钢股份210-03230283759康龙化成170820572704268323马钢股份141-03851283347泰格医药4190--37521053重庆钢铁090-03647856821凯莱英9625--27872600中国铝业439227412639506127昭衍新药14849651274128358江西铜业131271905439161880中国中免1111040354448272899紫金矿业13021800322699168青岛啤酒6565194331333851787山东黄金153472962734396553南京熊猫24718092206074313993洛阳钼业51739642012282981中芯国际2145148411064791772赣锋锂业387538215026071347华虹公司210571011261879696天齐锂业455527613927971385复旦微电188614420326672914海螺水泥22409020612054941中国移动649097610036966655华新水泥7655490544970728中国电信376109107239832009金隅股份086-0186353763中兴通讯2460121317232262202万科100654104533766869长飞光纤11126280756879588北京北辰084-0216454921海信家电1940106820122321528美凯龙276-02145106690海尔智家248513862265791065创业环保27048904657381812晨鸣纸业231-0355305895东江环保195-0406831811新华文轩59647705258572402亿华通3735-2083603注其A股在深圳证券交易所上市没有符号港股其A股在上海证券交易所上市来源彭博农银国际证劵32023年9月7日农银国际业务发展部连络人农银国际机构销售部连络人农银国际研究部连络人戴昕林青陈宋恩angeladaiabcicomhksallylinabcicomhkphilipchanabcicomhk电话85221478810电话85221478835电话85221478805伍华安周秀成johnngabcicomhkstevechowabcicomhk电话85221478806电话85221478809要下载最新的研究报告请前往httpsecabcicomhkengresearchresearchasp要下载过去的研究报告请前往httpwwwabcicomhken-usresearchreportphp陈宋恩及周秀成作为本研究报告全部或部分撰写人谨此证明有关就研究报告中提及的所有公司及或该公司所发行的证券所做出的观点均属分析员之个人意见分析员亦在此证明就研究报告内所做出的推荐或个人观点分析员幷无直接或间接地收取任何补偿此外分析员及分析员之关联人士幷没有持有除以下披露权益研究报告内所推介股份的任何权益幷且没有担任研究报告内曾提及的上市法团的高级工作人员权益披露农银国际证券有限公司及或与其联属公司曾在过去12个月内与建设银行交通银行光大银行中金公司中信建投农业银行工商银行中国银行东方证券民生银行万科泰格医药华泰证券中国人寿有投资银行业务关系陈宋恩持有中国农业银行H股股份免责声明该报告只为客户使用幷只在适用法律允许的情况下分发本研究报告幷不牵涉具体使用者的投资目标财务状况和特殊要求该等资讯不得被视为购买或出售所述证券的要约或要约邀请我等幷不保证该等资讯的全部或部分可靠准确完整该报告不应代替投资人自己的投资判断文中分析建立于大量的假设基础上我等幷不承诺通知阁下该报告中的任何资讯或观点的变动以及由于使用不同的假设和标准造成的与其它分析机构的意见相反或不一致分析员们负责报告的准备为市场讯息采集整合或诠释或会与交易销售和其它机构人员接触农银国际证券有限公司不负责文中资讯的更新农银国际证券有限公司对某一或某些公司内部部门的资讯进行控制阻止内部流动或者进入其它部门及附属机构负责此研究报告的分析员的薪酬完全由研究部或高层管理者不包括投资银行决定分析员薪酬不取决于投行的收入但或会与农银国际证券有限公司的整体收入包括投行和销售部有关报告中所述证券未必适合在其它司法管辖区销售或某些投资人文中所述的投资价格和价值收益可能会有波动历史表现不是未来表现的必然指示外币汇率可能对所述证券的价格价值或收益产生负面影响如需投资建议交易执行或其它咨询请您联系当地销售代表农银国际证券有限公司或任何其附属机构总监员工和代理都不为阁下因依赖该等资讯所遭受的任何损失而承担责任进一步的资讯可应要求而提供版权所有2023年农银国际证券有限公司该材料的任何部分未经农银国际证券有限公司的书面许可不得复印影印复制或以任何其他形式分发办公地址香港中环红棉路8号东昌大厦13楼农银国际证券有限公司电话852286821834