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>> 方正证券-金融工程周报:公募基金降费落地,公募REITs纳入FOF基金投资范围-230710
上传日期:   2023/7/10 大小:   1499KB
格式:   pdf  共18页 来源:   方正证券
评级:   -- 作者:   刘洋
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1、基金表现回顾
  主动权益基金:普通股票/偏股混合/灵活配置/平衡混合基金周收益率中位数分别为-1.29%/-1.44%/-0.84%/-0.56%,正收益基金占比仅为一成左右;除周期主题基金平均上涨1.21%外,其余类型主动权益基金平均收益均为负值,TMT、科技及医药主题基金跌幅较深,周收益均值分别为-2.92%、-2.36%和-2.27%;全市场基金(主动管理)和量化策略基金的周收益均值分别为-1.51%和-0.87%。
  固定收益基金&含权债基:纯债基金净值平稳上涨,短期纯债和中长期纯债基金周收益率中位数分别为0.10%和0.12%;不同类型含权债基整体表现分化,一级债基/二级债基/偏债混合基金周收益率中位数分别为0.12%、0.00%和-0.09%。
  指数型基金:科创相关宽基标的获大额申购,带动全市场指数板块全周净流入47.5亿元,债券ETF和海外ETF板块周净申购额均超过20亿元;中小市值和大市值指数板块资金净流出较多,周净赎回额分别为53.6亿元和19.7亿元;沪深300/中证500/中证1000指增基金的超额收益均值分别为0.04%/0.16%/0.40%,集体跑赢对标指数。
  FOF基金:各类FOF基金集体上涨,中高权益仓位FOF表现相对占优,普通FOF-偏股/目标日期-[2035,2045]/目标日期-[2045,2060]/目标风险-积极等基金平均涨幅超0.5%。
  2、基金成立及发行
  全市场新成立基金9只,合计募资61.86亿元,数量及规模较前周双双大幅下滑。
  全市场新发行基金14只,主动权益基金、固定收益基金、含权债基、指数型基金和量化策略基金新发数量分别为2只、4只、4只、3只和1只。
  全市场新申报基金45只,包括主动权益基金21只、固定收益基金(含权债基)7只、指数基金12只和其他类型基金5只。为响应监管政策引导,多家基金公司积极申报浮动管理费率主动权益基金,以降低投资者投资成本、提升持有体验和收益回报;浮动管理费率设置方式包括与管理规模挂钩、与投资业绩挂钩、与持有时间挂钩等。
  3、基金市场重要资讯
  公募基金降费落地,管理费率上限为1.2%;FOF资产配置添新标的,公募REITs迎源头活水;首批3只中证国新央企科技引领ETF上市,聚焦科技型央企投资价值。
  风险提示
  本报告基于历史数据分析,不构成任何投资建议;受宏观经济环境、市场风格变化等因素影响,基金的业绩存在一定的波动风险;基金发行市场热度不及预期风险。
  
 
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