早讯：中共中央政治局常务委员会: 2022年11月以来,我们取得疫情防控重大决定性胜利；石家庄机场16日由于空域用户占领,临时空中管制,目前机场航班起降均已恢复正常；商务部决定将参与对台湾地区军售的洛克希德·马丁公司、雷神导弹与防务公司列入不可靠实体清单；华兴资本创始人包凡失联；美国拜登政府计划完全禁止对一些中国科技公司的投资；美国1月PPI环比增长0.7%,为2022年6月以来最大增幅,预估为增长0.4%；美联储布拉德表示不排除3月支持加息50个基点的可能性；道指跌1.25%,纳指跌1.78%。

研究报告全文：股指日报2023217股指夏佳栋股指研究员从业资格号F3023316早讯中共中央政治局常务委员会2022年11月以来我们取得疫情防控重大决定性胜利交易咨询号Z0014235石家庄机场16日由于空域用户占领临时空中管制目前机场航班起降均已恢复正常商务部电话0755-23375130决定将参与对台湾地区军售的洛克希德马丁公司雷神导弹与防务公司列入不可靠实体清单邮箱xiajdwkqhcn华兴资本创始人包凡失联美国拜登政府计划完全禁止对一些中国科技公司的投资美国1月PPI环比增长07为2022年6月以来最大增幅预估为增长04美联储布拉德表示不排除3月支持加息50个基点的可能性道指跌125纳指跌178文字早评周四沪指-096创指-136科创50-186上证50-035沪深300-073中证500-149中证1000-196两市合计成交11930亿较上一日2557亿宏观消息面1中共中央政治局常务委员会召开会议听取近期新冠疫情防控工作情况汇报2商务部将洛克希德马丁公司雷神导弹与防务公司列入不可靠实体清单3美国1月PPI环比增长07增幅创去年6月以来最大且高于预期美联储梅斯特需要更多的货币政策行动来减缓通胀资金面沪深港通6794亿融资额3201亿1月份1年期和5年期LPR利率均保持不变略不及市场预期2月MLF投放4990亿净投放1990亿利率不变隔夜Shibor利率103bp至20053年期企业债AA-级别利率-2bp至632十年期国债利率0bp至289信用利差-2bp交易逻辑美股反复交易2023年加息路径变化最新美国非农数据和CPIPPI超预期美债利率回升美股震荡国内方面12月中央经济工作会议指出要把恢复和扩大消费摆在优先位置后续有望出台更多利好政策当下大部分城市疫情高峰已过经济将逐步回暖短期股市受到中美关系和经济复苏缓慢的影响但经济复苏是大方向后市有望逐步走强期指交易策略IF多单持有金融研究股指表1指数涨跌幅名称点位成交额亿元涨跌点涨跌幅上证综指32490346838-3146-096深证成指119074072462-15698-130中小板指7824218338-9428-119创业板指25125027515-3470-136沪深30040934928132-3020-073上证502742806423-953-035中证50062894819079-9487-149中证100069252026316-13840-196数据来源WIND五矿期货研究中心表2期货涨跌幅名称点位成交额亿元涨跌点涨跌幅IF当月40900493-288-070IF次月40982996-266-064IF下季40910221-288-070IF隔季4050061-332-081IH当月27418253-110-040IH次月27498428-108-039IH下季2750285-150-054IH隔季2726634-98-036IC当月62722434-1002-157IC次月62864804-746-117IC下季62288228-696-111IC隔季61640110-658-106数据来源WIND五矿期货研究中心图1市盈率TTM图2市净率LF上证50沪深300中证500中证1000上证50沪深300中证500中证100040353530302525202015151010505000202202202205202208202211202302202202202205202208202211202302数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心2023-02-172金融研究股指图3外资净买入亿元图4新成立偏股型基金亿元外资净买入新成立基金份额20080701506010050504030020-5010-1000数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心图5外资净买入亿元图6融资融券余额亿元增持减持净增持融资新增额亿元融资余额右轴亿元2501490080200148006015014700401001460032012050145000014400-5014300-20-10014200-40-15014100-60-20014000数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心图7国债利率与Shibor利率图8货币信用模型国债到期收益率10年SHIBOR隔夜国债利率企业债信用利差35730725620615510055004数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心2023-02-173金融研究股指图9IF各合约升贴水图10IF成交量和持仓量IF2303IF2306IF2209IF2212IF成交量IF持仓量200250000230000210000100190000170000000150000130000-10011000090000-200700002022-09-262022-09-302022-10-132022-10-192022-10-252022-10-312022-11-042022-11-102022-11-162022-11-222022-11-282022-12-022022-12-082022-12-142022-12-202022-12-262022-12-302023-01-062023-01-122023-01-182023-01-312023-02-062023-02-102023-02-162022-09-262022-09-302022-10-132022-10-192022-10-252022-10-312022-11-042022-11-102022-11-162022-11-222022-11-282022-12-022022-12-082022-12-142022-12-202022-12-262022-12-302023-01-062023-01-122023-01-182023-01-312023-02-062023-02-102023-02-16数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心图11IH各合约升贴水图12IH成交量和持仓量IH2303IH2306IH2209IH2212IH成交量IH持仓量1401500001201001300000801100000600409000002070000000-02050000-040-060300002022-09-262022-09-302022-10-132022-10-192022-10-252022-10-312022-11-042022-11-102022-11-162022-11-222022-11-282022-12-022022-12-082022-12-142022-12-202022-12-262022-12-302023-01-062023-01-122023-01-182023-01-312023-02-062023-02-102023-02-162022-09-262022-09-302022-10-132022-10-192022-10-252022-10-312022-11-042022-11-102022-11-162022-11-222022-11-282022-12-022022-12-082022-12-142022-12-202022-12-262022-12-302023-01-062023-01-122023-01-182023-01-312023-02-062023-02-102023-02-16数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心图13IC各合约升贴水图14IC成交量和持仓量IC2303IC2306IC2209IC2212IC成交量IC持仓量100400000050350000000300000-050-100250000-150200000-200150000-250-300100000-350500002022-09-262022-09-302022-10-132022-10-252022-10-312022-11-042022-11-102022-11-222022-11-282022-12-022022-12-142022-12-202022-12-262022-12-302023-01-122023-01-182023-01-312023-02-102023-02-162022-10-192022-11-162022-12-082023-01-062023-02-062022-09-262022-10-132022-10-192022-10-252022-10-312022-11-102022-11-162022-11-222022-12-082022-12-142022-12-202022-12-302023-01-062023-01-122023-01-182023-02-062023-02-102023-02-162022-09-302022-11-042022-11-282022-12-022022-12-262023-01-31数据来源WIND五矿期货研究中心数据来源WIND五矿期货研究中心2023-02-174免责声明五矿期货有限公司是经中国证监会批准设立的期货经营机构已具备有商品期货经纪金融期货经纪资产管理期货交易咨询等业务资格本刊所有信息均建立在可靠的资料来源基础上我们力求能为您提供精确的数据客观的分析和全面的观点但我们必须声明对所有信息可能导致的任何损失概不负责本报告并不提供量身定制的交易建议报告的撰写并未虑及读者的具体财务状况及目标五矿期货研究团队建议交易者应独立评估特定的交易和战略并鼓励交易者征求专业财务顾问的意见具体的交易或战略是否恰当取决于交易者自身的状况和目标文中所提及的任何观点都仅供参考不构成买卖建议版权声明本报告版权为五矿期货有限公司所有本刊所含文字数据和图表未经五矿期货有限公司书面许可任何人不得以电子机械影印录音或其它任何形式复制传播或存储于任何检索系统不经许可复制本刊任何内容皆属违反版权法行为可能将受到法律起诉并承担与之相关的所有损失赔偿和法律费用五矿期货分支机构深圳总部业务一部深圳市南山区粤海街道3165号五矿金融大厦电话0755-8325274013-16层电话400-888-5398业务二部业务三部电话0755-88917165电话0755-83752356业务四部业务五部电话010-68331868-183电话028-85053476深圳营业部北京分公司深圳市福田区福中三路1006号诺德金融中心30D1北京市海淀区首体南路6号新世纪世行饭店写电话0755-83752310字楼1253室电话010-68332068上海分公司成都分公司上海市浦东新区向城路288号国华人寿金融大厦成都高新区天府大道北段1288号1幢3单元12层90290312041205电话021-58784529电话028-86131072青岛分公司北京营业部山东省青岛市东海西路35号太平洋中心1写字楼北京市丰台区广安路9号院6号楼408409409电话010-64185322电话0532-85780820广州营业部湛江营业部广东省广州市天河区珠江西路17号广晟国际大广东省湛江市开发区乐山东路35号银隆广场12厦24楼2407层A1210室电话020-29117582电话0759-2856220天津营业部西安营业部天津市滨海高新区华苑产业区梅苑路5号金座广陕西省西安市新城区纬什街新科路1号楼一层场2101-2102电话029-87572985电话022-237788782023-02-175宁波中山西路营业部重庆营业部浙江省宁波市海曙区布政巷16号12楼1205室重庆市江北区江北城西大街25号11-1电话0574-87330527电话023-67078086郑州营业部南通营业部郑州市未来路69号未来大厦16层1612号江苏省南通市青年东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