2019  年2  月累积获得1.58%的超额收益。
        羊群效应行业轮动策略跟踪
        全样本来看(2008  年起)，策略获得的超额收益392.33%，胜率55.11%，累计最大回撤为14.67%；2019  年以来获得-2.74%的超额收益，胜率37.50%，最大回撤为3.64%。上周获得-0.26%的超额收益。
        因子极值行业轮动策略跟踪
        全样本来看(2008  年起)，策略获得的超额收益333.16%，胜率71.21%，累计最大回撤为4.39%；2019  年以来获得0.80%的超额收益，胜率100.0%，最大回撤为0.00%。2019  年2  月累积获得0.00%的超额收益。
        核心假设风险：
        上述行业轮动策略通过历史数据统计、建模和测算完成，在宏观政策环境不可预期以及市场风格轮动下可能存在失效风险。以上推荐的行业仅从量化角度出发，不代表行业观点。